metropole value sri

METROPOLE VALUE SRI
FR0010632364
Dicembre 2013
Dati al : 29 Novembre 2013
Fondo europeo conforme alla direttiva UCITS IV
Categoria AMF: Azioni dei paesi della zona euro
Strategia d’investimento
Selezione rigorosa di titoli ISR della zona euro
ZONA EURO ISR
Universo d'investimento
Titoli di società della zona euro con capitalizzazione di
borsa superiore a 1.000 milioni di euro.
Obiettivo di gestione
Battere l'indice Euro STOXX Large dividendi
reinvestiti nell'orizzonte d'investimento tipico delle
azioni
Large cap
Mid cap
Caratteristiche
Portafoglio esclusivamente azionario. Decorrelazione
rispetto all'andamento a breve termine degli indici
principali. FCI a capitalizzazione, ammesso al PEA (piano
francese di risparmio in azioni).
Small cap
Codice Bloomberg : METVSRI FP
Caratteristiche del fondo
Il team e il fondo
Responsabile della gestione
Team di gestione Europa
Responsabile di questo fondo dal
Data d’ingresso del fondo
Data di lancio del fondo
Modifica del processo di gestione
Orizzonte d'investimento consigliato
L'amministrazione del fondo
Patrimonio gestito (Milioni)
Isabel LEVY
Gestione Collegiale
07/2008
07/2008
9 luglio 2008
No
5 anni
Numero di quote
Valore patrimoniale netto (NAV)
Frequenza della valorizzazione
Quotazione utilizzata per la valorizzazione
Codice ISIN
Banca depositaria
Responsabile della valorizzazione
Tipo
Peso dei primi 5 sottocrittori
Commissione di gestione - IVA inclusa
Universo d'investimento
Classificazione Morningstar Pro
Indice di riferimento
Tasso di selettività ISR
Rating ISR dell'universo
Dividendi netti reinvestiti
Eurozone Large-Cap Equity
Euro STOXX Large
61%
BBB
Sì
25,9 EUR
92.899
279,33 EUR
Quodidiano
Quotazione di chiusura
FR0010632364
Société Générale
SGSS NAV
Capitalizzazione
41,1 %
1,8 %
L'andamento del fondo : Commenti sulla gestione
Team di gestione Europa : Ingrid TRAWINSKI,
Yann GIORDMAINA, Cédric HERENG, Isabel
LEVY, Markus MAUS, Fredrik BERENHOLT,
Corinne BAUDOIN.
Il quadro economico europeo conferma la stabilizzazione della regione e ha spinto al rialzo i mercati azionari europei in
novembre. Nel corso del mese abbiamo avuto numerosi incontri con i responsabili RSI delle imprese in portafoglio. Nel
settore finanziario, abbiamo parlato con Mapfre, Erste Bank e Unicredit. Per quanto riguarda questa società, nel 2014
dovranno essere rinnovati i mandati di diversi amministratori ed è importante cogliere le specificità delle regole italiane
per poter esercitare il nostro diritto di voto nell’interesse degli azionisti di minoranza. Con i grandi conglomerati industriali
come Siemens o ABB abbiamo affrontato le opportunità offerte dalla gestione dell’energia. Si tratta di rispondere alle
nuove necessità in linea con le loro attività aziendali. Peraltro, queste imprese sono oggi un riferimento in termini di
politica di contrasto alla corruzione, che è ormai diventata una sfida mondiale. Notiamo che le buone prassi stanno
guadagnando terreno. Durante il nostro incontro con CRH abbiamo constatato i progressi realizzati per integrare a tutti
gli effetti i principi della RSI nel modello economico della società. Il settore dei materiali di costruzione è uno di quelli che
ha le strutture più avanzate affinché il reporting integrato diventi presto una realtà. Lo stesso non può invece dirsi delle
industrie di servizi, come la televisione. Un leader come TF1 è ben cosciente del ruolo che può svolgere in quanto
mezzo d’informazione per il grande pubblico, ma resta difficile misurare l’impatto della sua influenza.
Questo mese non sono state apportate modifiche sostanziali alla composizione del portafoglio.
Evoluzione delle attività in gestione negli ultimi 12 mesi (Milioni EUR)
Sottoscrizioni / rimborsi
Le richieste sono centralizzate ogni giorno fino alle ore 12 presso la sede di Nantes della Société Générale ed eseguite in base al successivo valore patrimoniale netto,
calcolato applicando le quotazioni di borsa di quello stesso giorno e pertanto ancora ignote al richiedente. I pagamenti conseguenti saranno eseguiti il giorno lavorativo
successivo a quello di calcolo del valore patrimoniale netto applicato (G+1). Société Générale: tel. +33 (0)2 51 85 57 09 - fax +33 (0)2 51 85 58 71. Vi preghiamo di
chiedere al Vostro intermediario finanziario di indicare a Société Générale il codice BIC/BIC1 attribuito alla Vostra società
La presente pubblicazione viene distribuita a titolo esclusivamente informativo e non costituisce: 1) una proposta d'investimento, una sollecitazione all'acquisto o a qualsiasi altra transazione riguardante
gli strumenti finanziari ivi citati né 2) una raccomandazione d'investimento. La decisione d'investire negli strumenti finanziari citati nel presente documento deve intervenire solo dopo aver consultato la
versione più recente del prospetto informativo (disponibile presso la Società METROPOLE Gestion e sul sito Internet www.metropolegestion.com). I potenziali investitori sono tenuti a intraprendere
personalmente le iniziative necessarie per determinare autonomamente la convenienza del loro investimento, tenendo conto delle norme giuridiche, fiscali e contabili cui sono assoggettati. Le
informazioni fornite dal presente documento possono essere modificate in ogni momento senza preavviso. Gli investitori sono tenuti a verificare che la versione del presente documento in loro possesso
sia quella più recente. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. I dati di rendimento sono al lordo delle ritenute fiscali, non comprendono le commissioni e le spese di emissione o di rimborso
delle quote. Per ulteriori informazioni si prega di scrivere a METROPOLE Gestion al seguente indirizzo e-mail: [email protected].
Il presente documento è stato pubblicato dalla società di gestione. : METROPOLE Gestion - 9, rue des Filles Saint-Thomas 75002 Paris– France - Tél : +33 (0)1 58 71 17 00 – Fax: +33 (0)1 58 71 17 93 www.metropolegestion.com – e-mail:[email protected]. PRIMA DELL’ADESIONE LEGGERE IL PROSPETTO
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Dicembre 2013
METROPOLE VALUE SRI
Dati al : 29 Novembre 2013
AF2I reporting model
Performance e livello di rischio del fondo
DAL LANCIO (09/07/2008)
Indicatori di rischio
1 anno
3 anni
Volatilità del fondo
Volatilità del benchmark
Tracking error
Information ratio
Indice di Sharpe
Beta
13,72 %
14,64 %
4,47 %
1,04
2,12
0,89
22,12 %
21,32 %
4,99 %
0,01
0,43
1,01
Fonte: METROPOLE Gestion
Morningstar : 
Performance
Dal lancio
Annualizzata
YTD
1 mese
3 mesi
6 mesi
1 anno
3 anni
5 anni
Portafoglio
39,66%
6,39%
26,05%
0,54%
12,94%
13,30%
29,23%
31,48%
80,24%
Euro STOXX Large Div. Reinvestiti
Differenziale di performance
13,34%
26,32
2,35%
4,04
21,72%
4,33
1,25%
-0,71
13,45%
-0,51
12,02%
1,28
24,58%
4,65
31,33%
0,15
58,77%
21,47
Euro STOXX Large
Differenziale di performance
-3,78%
43,44
-0,71%
7,10
18,54%
7,51
1,10%
-0,56
13,09%
-0,15
11,27%
2,03
21,25%
7,98
19,73%
11,75
35,75%
44,49
Media di categoria
Quartile*
16,86%
1
2,81%
1
21,34%
1
1,39%
4
11,63%
2
11,37%
1
23,78%
1
28,86%
2
61,14%
1
Giorni di calendario
2012
2011
2010
2009
2008 (*)
Portafoglio
24,01%
-20,47%
12,22%
32,35%
-24,36%
Euro STOXX Large Div. Reinvestiti
Differenziale di performance
19,21%
4,80
-14,03%
-6,44
0,83%
11,39
25,63%
6,72
-28,27%
3,91
Euro STOXX Large
Differenziale di performance
15,24%
8,77
-16,71%
-3,76
-2,05%
14,27
21,20%
11,15
-28,76%
4,40
Media di categoria
Quartile*
19,58%
1
-15,80%
4
3,47%
1
26,99%
1
-27,26%
1
Fonte: Performance interna - *Data di costituzione 09/07/2008 . categoria Eurozone Large-Cap Equity e quartile Morningstar.
I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri né sono costanti nel tempo. Rendimenti al netto delle commissioni di gestione
Analisi del portafoglio
Rating ISR globale del portafoglio su 12 mesi**
Ripartizione Best in class / Best effort
Best effort
Fonte: Métropole Gestion
Ripartizione settoriale
Ripartizione per aree geografiche
Indice
Indice
34,21%
32,62%
0,00%
1,20%
6,82%
8,35%
0,00%
10,08%
0,00%
0,00%
6,71%
11,78%
10,27%
6,73%
7,00%
11,17%
9,99%
5,26%
23,18%
9,12%
5,49%
Principali posizioni del fondo
INTESA SANPAOLO
RANDSTAD
CAP GEMINI
DEUTSCHE TELEKOM
IMERYS
SIEMENS
BANCO POPULAR ESPANOL
DAIMLER
CRH
BANCO ESPIRITO SANTO
37,3 %
5,2 %
4,3 %
4,2 %
3,8 %
3,4 %
3,4 %
3,3 %
3,3 %
3,2 %
3,2 %
Acquisti nel mese : Venditei nel mese : -
Capitalizzazione media del portafoglio : 24.092 M€
Ripartizione per capitalizzazione
Azioni
Numero di posizioni : 35
** Il rating SRI globale del portafoglio è calcoato utilizzando la media ponderata.
22
Monetario