Classe A – Retail

Anthilia Blue
Anthilia Grey
Anthilia Red
Anthilia White
Anthilia Yellow
Report Mensile
31 maggio 2016
Anthilia Orange
Anthilia Silver
www.anthilia.it
NAV dal lancio
106
Anthilia Orange
103
Gestore
AUM comparto (Mln €)
Valuta di riferimento
Frequenza del NAV
Tipo di OICR
Domicilio
Depositaria
Revisore
Massimiliano Orioli
10,1
Euro €
Giornaliera
SICAV UCITS IV (armonizzata)
Lussemburgo
RBC Investor Services
Mazars
Management fee (%)
2,00
0,90
0,70
classe A
classe B
classe C
Performance fee (%)
10
20
20
classe A
classe B
classe C
Investimento minimo
nessuno
25 mln €
5 mln €
classe A
classe B
classe C
100
97
94
92,36
03/11/2014
LU1109789013
PLAORGA LX
Contatti
Swiss Representative:
Swiss Paying Agent:
Publications:
AUM SGR (Mln €)
Profilo di rischio
[email protected] | www.anthilia.it
ACOLIN Fund Services AG
PKB Privatbank AG
www.fundinfo.com
####
Basso rischio
1
3
4
5
85
nov-14
6
gen-15
mar-15
mag-15
lug-15
set-15
nov-15
gen-16
mar-16
mag-16
Rendimenti mensili
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
Gen
+1,03
–4,60
Feb
+1,19
–0,25
Mar
–1,25
+3,63
Apr
+1,15
–1,99
Mag
+1,38
–1,15
Giu
–3,52
Lug
–0,89
Ago
Set
–3,19
Ott
+5,93
Nov
+0,65
+0,46
Dic
–0,61
–1,00
–4,28
Anno
+0,04
–3,37
–4,46
Analisi della performance
Alto rischio
2
88
2014
2015
2016
2015
Classe A (Retail)
NAV (Valore quota)
Data di lancio
ISIN Code
Bloomberg ticker
91
7
Rendimento da inizio anno
Rendimento dal lancio
Indice di Sharpe
Alpha
Beta
Rendimento ultimi 4 trimestri solari
–4,46%
–7,64%
–0,45
-7,07%
0,26
#N/D
Volatilità annualizzata
VaR mensile 99%
Massimo drawdown
Tempo di recupero (mesi)
Dividend yield
Correlazione col mercato
10,36%
10,09%
–15,01%
3,66
0,49
Commento alla gestione
Rischio medio–alto
Politica di investimento
Anthilia Orange è un comparto di Sicav lussemburghese, UCITS
compliant, a liquidità giornaliera. Il Portfolio Manager è Massimiliano
Orioli.
Il fondo investe in azioni di alta qualità ed alto dividendo. La
costruzione di portafoglio é realizzata attraverso algoritmi di
minimizzazione della volatilitá, il rischio cambio é sistematicamente
coperto. L'area geografica di investimento è globale e lo stile di
investimento è di tipo quantitativo. Al fine di ridurre ulteriormente la
volatilitá il comparto adotta una strategia overlay focalizzata sulla
vendita di opzioni call coperte. Il portafoglio è composto da large caps
globali esclusivamente appartenenti ai paesi sviluppati. La qualità delle
aziende è individuata valutando la sostenibilità della dividend policy nel
futuro. Le aziende selezionate sono caratterizzate da bassa leva, da
un ebitda solido e da un payout ratio contenuto. La strategia proposta
rappresenta, all'interno dell'allocazione azionaria di portafoglio, una
valida diversificazione rispetto a strategie di selezione tradizionali di
tipo fondamentale.
La performance del mese di maggio è stata pari a -1,05% (classe D) con una volatilità annualizzata che è risultata pari a 7,9%.
Il comportamento del fondo è risultato inferiore a quello del mercato azionario globale in valuta locale: l’indice MSCI World in
valuta locale è salito dell’1,88% e l’indice MSCI World High Dividend sempre in valuta locale dell’1,76%. Le opzioni call
vendute con scadenza maggio sono state abbandonate con un impatto positivo sulla performance di portafoglio pari a circa +9
bps.
Durante il mese di Maggio non sono state vendute opzioni call scadenza giugno o luglio; l’esposizione netta del portafoglio ai
mercati azionari risulta pertanto determinata dai soli titoli azionari in portafoglio e pari al 96,1%. Il rischio cambio è coperto e la
liquidità rappresenta il 3,9% del patrimonio del fondo.
Massimiliano Orioli
Composizione del portafoglio
97,1%
95,9%
Esposizione settoriale azionaria (primi 5)
3,0%
Peso (%)
19,54
14,13
9,59
9,07
8,26
Settore
Electricity
Travel & Leisure
Chemicals
Food Producers
General Retailers
Esposizione geografica azionaria (primi 5)
Paese d'origine
UNITED STATES
CANADA
BRITAIN
HONG KONG
AUSTRALIA
Esposizione valutaria
Peso (%)
42,23
17,95
9,64
9,55
9,26
Future su Valute
Dettaglio del portafoglio in opzioni
Descrizione
Totale complessivo
0
0
0
0
0
Peso delta adjusted (%)
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
0,00
Liquidità
Azioni
Dettaglio del portafoglio azionario
Descrizione
WILLIAM HILL PLC
PROCTER & GAMBLE CO/THE
CONSOLIDATED EDISON INC
CLP HOLDINGS LTD
XCEL ENERGY INC
COCA-COLA CO/THE
AGL RESOURCES INC
INCITEC PIVOT LTD
NESTLE N CHF
SHAW COMMUNICATIONS INC-B
Peso (%)
4,94
4,94
4,93
4,93
4,93
4,91
4,86
4,81
4,80
4,78
Rischio cambio sistematicamente coperto
I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. I rendimenti sono al lordo degli oneri fiscali ed al netto degli oneri di gestione. Prima dell’adesione leggere il
prospetto informativo disponibile sul sito internet della società di gestione. Si raccomanda la lettura dell’ultimo rendiconto annuale o relazione semestrale disponibile.
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