fondo immobiliare dinamico
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fondo immobiliare dinamico
FONDO IMMOBILIARE DINAMICO Scheda sintetica di prodotto CARATTERISTICHE PRINCIPALI Denominazione e tipologia del fondo ??Fondo comune di investimento immobiliare denominato “Immobiliare Dinamico” , di forma chiusa con riaperture semestrali, a distribuzio ne dei proventi. Soggetto Gestore ??BNL Fondi Immobiliari SGR p.A. Obiettivo del fondo ??Investire e gestire professionalmente le risorse raccolte, al fine di favorire una crescita equilibrata e graduale nel tempo del valore reale degli investimenti. Tipologia di investimenti: ??Il fondo investe prevalentemente in beni immobili a carattere direzionale, commerciale, ricettivo, logistico, industriale, residenziale, assistenziale e sanitario. ??Il fondo investe sia in Italia che all’estero, prevalentemente in Paesi dell’area Euro. Tipologia finanziaria ??Orizzonte di investimento suggerito: da 5 a 7 anni ??Profilo rischio/rendimento: basso ??Liquidabilità: media Ammontare complessivo ??Collocamento iniziale: € 100-150 milioni ??Emissioni successive: € 50-100 milioni ciascuna Collocamento Iniziale ??Inizio: 16 novembre 2004 (data provvisoria) ??Durata: 4 mesi (salvo chiusura anticipata) Durata del fondo ??Durata: 15 anni (con possibilità di proroga per ulteriori 3 anni) ??Vincoli: incedibilità delle quote alla Sgr il 1°,12°,13°,14° e 15° anno Riaperture ??Prima finestra: fine secondo semestre completo di gestione ??Finestre successive: maggio-giugno e ottobre-dicembre di ogni anno ??Ultima Finestra: fine dell’11° anno Prima sottoscrizione ??Valore di ogni singola quota : Valore Nominale € 250 ??Quantità minima: 10 quote Sottoscrizioni successive ??Valore delle quote: Valore Patrimoniale Netto della quota alla fine del semestre di riferimento, dedotti i proventi eventualmente erogati. ??Quantità minima: 1 quota Proventi ??Ammon tare: 100% degli utili netti generati (escluse plusvalenze non realizzate) ??Frequenza: annuale, a partire dal 2° anno (con erogazione nel mese di marzo) Quotazione in Borsa ??Richiesta: a cura della Sgr entro 24 mesi dalla chiusura del collocamento Indebitamento ??Indebitamento massimo: 60% del valore complessivo degli immobili ??Indebitamento finalizzato a copertura dei riscatti: 10% del valore complessivo del Fondo FONDO IMMOBILIARE DINAMICO Scheda sintetica di prodotto (segue) ULTERIORI INFORMAZION I Oneri a carico del sottoscrittore ??Commissioni di ingresso : nessuna per i sottoscrittori tramite Fundstore Compenso Sgr ??Commissione di gestione: 1,6% annuo del valore complessivo netto del fondo, rettificato delle plusvalenze non realizzate. ??Commissioni di uscita: 1% del controvalore delle quote da rimborsare, a favore del fondo. ??Commissione di Incentivo Variabile Annua: 15% del Rendimento in Eccesso (differenza fra proventi liquidati e l’inflazione maggiorata di un punto) al netto del Differenziale (differenza fra l’ammontare totale dei proventi effettivamente erogati negli anni precedenti e quello di riferimento relativo al medesimo periodo) se negativo. ??Commissione di Incentivo Variabile Finale: 15% della differenza fra valore netto finale - proventi inclusi - e il valore iniziale rivalutato del 5,5% annuo composto Parametri di riferimento per calcolo commissioni di incentivo ??Proventi: Inflazione di periodo + 1% Organi di Gestione ??CdA della SGR: è l’organo responsabile dell’attività di gestione ??Rendimento Annuo a scadenza: 5,5% composto ??Comitato tecnico internazionale: composto da 3/5 esperti del settore, fornisce consulenza per le scelte di strategia e politica gestionale del Fondo. ??Assemblea dei Partecipanti: delibera sulla sostituzione della SGR e sulle modifiche delle politiche di gestione. Sottoscrizione Sgr ??Importo non inferiore al 2 (due)% del valore complessivo in prima emissione Richiamo degli impegni ??Collocamento Iniziale: 30 giorni dalla dichiarazione di chiusura delle sottoscrizioni ??Finestre Successive: 25 giorni dalla data di chiusura delle sottoscrizioni Modalità di pagamento ??Addebito in conto corrente Requisiti per la sottoscrizione ??Conto Corrente di corrispondenza Documenti di sottoscrizione ??Modulo di adesione : da firmarsi nelle parti indicate; il Collocatore deve trasmettere alla SGR la copia ad essa spettante entro il giorno lavorativo successivo a quello di firma. ??Deposito titoli azionario nominativo; in caso di cointestazione è nec essaria una sottorubrica intestata alla persona fisica che firma il contratto. ??Modulo consenso “privacy” da firmarsi nelle parti indicate il Collocatore deve trasmettere alla SGR la copia ad essa spettante entro il giorno lavorativo successivo a quello di firma. ??Lettera di Conferma: la SGR invia ai sottoscrittori una conferma scritta della sottoscrizione, contenente tra l’altro l’importo versato, l’importo totale delle commissioni e, il numero delle quote attribuite. Fiscalità ??Sottoscrittori: 12,5% dei proventi e delle plusvalenze realizzate mediante cessione o rimborso di quote, a titolo di imposta per le persone fisiche e a titolo di acconto nei confronti di imprenditori individuali e società. ??Fondo: i fondi comuni di investimento immobiliare non sono soggetti alle imposte sui redditi (IRPEF e IRPEG) e all’imposta regionale sulle attività produttive (IRAP). FONDO IMMOBILIARE DINAMICO Scheda sintetica di prodotto (segue) ULTERIORI INFORMAZIONI Riscatti in occasione di finestre ??I riscatti saranno rimborsati al valore di NAV tenendo conto dei segue nti vincoli: il loro ammontare non potrà superare l’importo delle nuove sottoscrizioni più l’indebitamento specifico di cui alla voce “Indebitamento”. In ogni caso il patrimonio del fondo non potrà ridursi al di sotto dei 100 milioni. Qualora si rivelasse impossibile soddisfare integralmente le richieste pervenute si procederà a riparto secondo i criteri sottoesposti. ??Le quote eventualmente non rimborsate, hanno diritto di precedenza, alla finestra successiva. Criteri di riparto dei riscatti di cui alle finestre ??Rimborso di una quota a tutte le richieste pervenute, in ordine cronologico di ricezione. Diritto di rinuncia ??Qualora il valore unitario della quota al termine del semestre di riferimento, non ancora determinato al momento della sottoscrizione/riscatto, si discosti in positivo o in negativo in misura superiore al 7% da quello del semestre precedente (al netto dei Proventi), i partecipanti avranno la facoltà di rinunciare alla richiesta. Regime della Pubblicità ??Oggetto dell’Informativa: sostituzione della SGR e della Banca Depositaria, variazioni delle caratteristiche e dello scopo del Fondo, valore semestrale delle quote, predisposizione e deposito dei prospetti periodici, chiusura o proroga dei termini di sottoscrizione , ridimensionamento o aumento del Fondo, emissione di nuove quote e l’accettazione delle richieste di rimborso anticipato, rimborso parziale di quote a fronte di disinvestimento, distribuzione dei Proventi, messa in liquidazione. ??Rimborso proporzionale di quanto richiesto sulla base delle disponibilità residue. ??Modalità: a) deposito presso la sede della SGR e della Banca Depositaria; b) inserimento nel sito internet di BNL Fondi Immobiliari; c) pubblicazione su “Il Sole 24 Ore”. Informativa alla clientela ??Pubblicità Obbligatoria: nei tempi e coi mezzi previsti dal Regolamento ??Comunicati Stampa: verranno pubblicati i dati quali l’approvazione del valore della quota,le informazioni generali riguardanti l’andamento del fondo, le acquisizioni, le dismissioni e tutto quanto ritenuto rilevante dalla società ??Rendiconti e Relazioni: a marzo ed agosto, in filiale e su richiesta, per informativa sull’andamento economico e gestionale del fondo ??Newsletter: a aprile e settembre, al domicilio del sottoscrittore, per informazioni sull’andamento d el fondo e sugli investimenti immobiliari in portafoglio ??Sito Internet di BNL Fondi Immobiliari: contiene online tutte le informazioni riguardanti il fondo, la società ed il settore ??Numero Verde: 800.929.131 dalle 9 alle 17 dei giorni lavorativi, per tutte le informazioni i fondi di BNL Fondi Immobiliari