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E;tìssh’;r OblJigazivuaria
cREDITO CW’EWTlVO
flereqanca
PROSPETTO SEMPLIFICATO
Per l’offerta al pubblico di cui all’articolo 34-ter, comma 4 dcl
Regolamento Consob n.11971/99
Pubblicato in data 30/12/2013
Prospetto relativo all’offerta pubblica di sottoscrizione delle Obbligazioni
CEREABANCA1B97- Tasso Fisso 2,25%
154” emissione 2013/2016
Codice ISIN :1T0004985849
fino ad un ammontare complessivo
di Euro 3.000.000,00
CereaBancal897, nella persona del suo legale rappresentante, svolge Il ruolo di emittente, di offerente e dl
soggetto responsabile del collocamento della presente offerta.
Il presente prospetto, redatto ai sensi dell’articolo 34-ter, comma 4, del Regolamento Consob n.11971/99 e
successive modifiche, non è sottoposto all’approvazione della Consob.
CEREABANCA1897
Credito Cooperativo Società Cooperativa
-
Sede legale e amministrativa:
37053 CEREA (VR) Via Paride Da Cerea, 30
tel. 0442/80100 fax 0442/80770
Einail:
jnfoà)eereabancal 597.11
E,nail certiL: cc,hancal S970)lccalniailit
Sito internet: ccrbancalS97il
-
—
Codice fiscale e PIVA: 00326500238
Iscritti all’Albo della aanca e kalia o 241660
Cod. ARI: 08481.4
Iscritta all Albo delle Socierti Cooperative al ti A 162374
Iscrilia al Regislro delle Imprese di Verona cl n. 00326500238
Aderente al Fondo di Garanzia dei DepositanO del Credito Coopcrativo
Indice
1.
2.
3.
4.
5.
INFORMAZIONI SULL’EMInENTE
INFORMAZIONI SULLE OBBLIGAZIONI
INFORMAZIONI RELATIVE ALL’OFFERTA
DOCUMENTI A DISPOSIZIONE DEL PUBBLICO
DICHIARAZIONE DI RESPONSABILITA’
.3
4
6
8
9
E,,,isi,,u tJb!’Iigaionaria
Prcs;’e!t(, I,,fi,r,,,ati
1. INFORMAZIONI SULL’EMITTENTE
E La denominazione legale dell’emittente è CEREABANCA1897
Credito Cooperativo
Società Cooperativa, mentre la
denominazione commerciale è CEREABANCA1897 di seguito “la
Banca” o “l’Emittente”o “la Banca emittente”.
CEREABANCA1S97 è una società cooperativa a mutualità
prevalente ed è sottoposta a vigilanza prudenziale da parte di Banca
d’italia.
SEDE
LEGALE
E La Banca ha sede legale e amministrativa in via Paride da Cerea
30, 37053 Cerea (Vr), tel. 0442/80100.
AMMINISTRATiVA
GRUPPO BANCARIO DI La Banca emittente non appartiene a nessun gruppo bancario ai
APPARTENENZA
sensi dell’an. 60 deI D.Lgs. 385/93.
La Banca emittente è iscritta all’Albo delle banche tenuto dalla
Banca d’italia al numero 2416.60; Codice ABI 08481.4.
DENOMINAZIONE
FORMA GIURIDICA
-
‘L9Ri”L .!!912
SELEZIONATI
Patrimonio di vigilanza
Core TierOne CapitaiRatio
Tier One Capital Ratio
Torni Capital Ratio
Sofferenze/impieghi lordi
Sofferenze nette/impieghi
Partite anomale/impieghi
€ 33.091.606
18,42%
18,42%
18,73%
6,72%
3,77%
8,15%
E 30.176.254
17,16%
17,16%
17,51%
10,67%
4,95%
12,82%
paginu 3 di 9
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En,isio,,c CThhifga:ion,iria
2. INFORMAZIONI SULLE OBBLIGAZIONI
PREZZO
DI Il prezzo di offerta delle obbligazioni è pari al 100% del valore
EMISSIONE
E nominale, corrispondente ad un importo minimo di sottoscrizione di €
VALORE NOMINALE 10.000,00(diecimila/OO) e con valore nominale unitario di €
UNITARIO
I .000,00(mille/00), con l’aumento dell’eventuale rateo di interessi
qualora la sottoscrizione avvenga in data successiva alla data di
godimento del prestito, senza aggravio di spese ed imposte o altri
oneri a carico dei sottoscrittori.
PREZZO
E Le obbligazioni saranno rimborsate al 100% del valore nominale in
MODALITA’
DI unica soluzione alla scadenza. Il pagamento delle cedole scadute ed il
RIMBORSO
rimborso a scadenza avverrà mediante accredito in conto. Qualora il
pagamento cadesse in un giorno non lavorativo per il sistema
bancario, lo stesso verrà eseguito il primo giorno lavorativo
successivo, senza che ciò dia diritto a maggiori interessi.
La data di emissione e di godimento delle obbligazioni è il
DATA DI EMISSIONE
07/01/2014.
DATA DI SCADENZA
Le obbligazioni scadono in data 07/07/2016 e da tale data cesseranno
di produrre interessi.
Il tasso di interesse delle cedole a tasso fisso è fissato nella misura del
CEDOLE LORDE
2,25% lordo su base annua (1,125% lordo semestrale).
Ciascun titolo riconosce 5 cedole scadenti dal 07/07/2014 al
07/07/2016.
Le cedole saranno pagate in via posticipata con frequenza semestrale
alle seguenti date:
07/07/2014;07/01/2015;07/07/2015;07/01/2016;07/07/20l6
Il tasso annuo lordo di rendimento effettivo del titolo, calcolato in
RENDIMENTO
EFFETTIVO SU BASE regime di capitalizzazione composta, è pari al 2,259% ed il
E rendimento effettivo netto è pari al 1,806%.
ANNUA
CONFRONTO
CON Confrontando il rendimento delle obbligazioni con quello di un BTP
QUELLO
DI
UN (Buono del Tesoro Poliennale) di similare scadenza, ad esempio il
BTP 01/08/2016 (1T0004019581) con riferimento ai prezzi del
TITOLO DI STATO
19/12/2013 (Fonte: “TI Sole 24 Ore”), i relativi rendimenti annui a
scadenza lordi e netti, considerando le cedole future pari a quella in
corso, vengono di seguito rappresentati:
Caratteristiche
BTP 01/08/16 CEREABANCA1897
3,75%
TF2,25%
1T00040I9581
154’ Emissione
2014/2016
01/08/2016
07/07/2016
Scadenza
100
Prezzo di acquisto
105,476
Rendimento
effettivo 1,60%
2,259 %
annuo lordo
Rendimento
effettivo 1,40%’
1,806 %2
annuo netto
—
—
2
-
—
Imposta sostitutiva: 12,5% (come previsto dall’attuale regime),
Imposta sostitutiva: 20% (come previsto dall’attuale regime).
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2:-,’;t:
GARANZiE
CONDIZIONI DI
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U
2
IDABILITA
’
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(J!biiji:i,,iani
—
—
—
fonte “Il_Sole 24_ore”_del_19/12/2013
Le obbligazioni non rientrano tra gli strumenti di raccolta assistiti dal
Fondo di Garanzia dei Depositanti del Credito Cooperativo.
Il prestito obbligazionario non è assistito dalla garanzia del Fondo di
Garanzia dei portatori di titoli Obbligazionari emessi da Banche
appartenenti al Credito Cooperativo.
Il rimborso del capitale ed il pagamento degli interessi sono garantiti
dal patrimonio della Banca.
La Banca si impegna a richiedere l’ammissione a quotazione delle
obbligazioni sul mercato denominato “ff15
Invest Banca
Internalizzatore Sistematico” (il “Sistema”).
—
Il Regolamento del mercato “IBIS
Invest Banca Internalizzatore
Sistematico” nonché le quotazioni denaro/lettera dei titoli negoziati
sono disponibili presso le filiali della Banca, nonché consultabili sul
sito internet www.investbanca.it.
—
I prezzi di acquisto e di vendita delle obbligazioni saranno conoscibili
secondo le regole ditale Sistema. Al fine di sostenere la signifìcatività
delle transazioni su tale sistema di negoziazione, la Banca potrà
intervenire sullo stesso in qualità di liquidity provider allo scopo di
dare esecuzione agli ordini della clientela che non dovessero trovare
naturale contropartita sul mercato entro tre giorni lavorativi dalla data
di inserimento dell’ordine medesimo da parte del cliente. Con
riferimento alle metodologie di pricing applicate dalla Banca si rinvia
al documento “Policy di Pricing” disponibile in formato elettronico
sui Finiti Trasparenza presso tutte le filiali della Banca, nonché sul
sito internet www.cereabancal897.it
L’Emittente potrà altresì negoziare le obbligazioni in conto proprio, al
di fuori di qualunque struttura di negoziazione, secondo le modalità di
pricing previste nella propria Strategia di Esecuzione e Trasmissione
degli ordini che viene fornita e comunicata al Cliente e che è
comunque disponibile presso la sede e tutte le filiali della Banca
nonché consultabile sul sito internet www.cereabancal 897.it.
—_______________________
La Banca, pertanto, non assume l’onere di controparte, non
impegnandosi al riacquisto di qualunque quantitativo di obbligazioni
su iniziativa dell’investitore.
Sono previsti costi a carico della clientela pari a 2 euro ad ogni stacco
cedola, nonché una spesa fissa di 5 euro alla sottoscrizione e di 10
euro in caso di negoziazione del titolo obbligazionario prima della
scadenza.
Si invita pertanto l’investitore a prendere visione delle condizioni
economiche previste dal contratto quadro sui servizi di investimento.
Sono a carico degli obbligazionisti le imposte e tasse presenti e future
che per legge colpiscono o dovessero colpire le presenti Obbligazioni,
i relativi interessi ed ogni altro provento ad esse collegato.
Per le persone fisiche gli interessi, i premi e gli altri [miti delle
Obbligazioni sono soggetti alle disposizioni di cui al D.Lgs. I aprile
1996 n. 239 e successive modifiche e integrazioni. Per effetto di
quanto disposto dal DL. 13 agosto 2011 n. 138, convertito nella
Legge 14 settembre 2011 n. 148, agli interessi, premi ed altri frutti
—
SPESE E
COMMISSIONI A
CARICO DEL
SOTTOSCRITTORE
REGIME FISCALE
pagina 5 di 9
Pr,tf I,,j’i,i,finti
delle obbligazioni, viene iiìiaimente applicata una imposta sostitutiva
nella misura del 20,00%.
Ricorrendone i presupposti, si applicano anche le disposizioni di cui al
D. Lgs. 21 novembre 1997 n. 461 e successive modifiche ed
integrazioni. Per effetto di quanto disposto dal D. L. 13 agosto 2011 n.
138, convertito nella Legge 14 settembre 2011 n. 148, sulle
plusvalenze, diverse da quelle conseguite nell’esercizio di imprese
commerciali, realizzate mediante cessione a titolo oneroso ovvero nel
rimborso delle obbligazioni, viene applicata un’imposta sostitutiva
nella misura del 20,00%.
DI 1 diritti degli obbligazionisti si prescrivono, per quanto riguarda gli
TERMINE
interessi, decorsi cinque anni dalla data di scadenza delle cedole e, per
PRESCRIZIONE
DEGLI INTERESSI E quanto riguarda il capitale, decorsi dieci anni dalla data in cui
l’obbligazione è divenuta rimborsabile.
DEL CAPITALE
E Tale prospetto è redatto secondo la legge italiana. Il possesso delle
LEGISLAZIONE
obbligazioni comporta la piena accettazione di tutte le condizioni
FORO COMPETENTE
fissate nel presente prospetto. Per qualsiasi controversia che potesse
sorgere tra l’obbligazionista e la Banca connessa con il prestito, le
obbligazioni o il presente prospetto, sarà competente in via esclusiva il
foro nella cui giurisdizione si trova la sede legale della Banca. Ove il
portatore delle obbligazioni rivesta la qualifica di conswnatore ai sensi
e per gli effetti del D.Lgs. 6 settembre 2005, n. 206 (c.d. Codice del
Consumo), il foro competente sarà il foro di residenza o domicilio
elettivo di quest’ultimo.
3. INFORMAZIONI RELATIVE ALL’OFFERTA
Le obbligazioni saranno offerte dal 07/01/2014 al 07/04/2014, salvo
proroga o chiusura anticipata del collocamento, per il tramite della
Banca e delle sue filiali. La sottoscrizione delle obbligazioni sarà
effettuata presso la sede della Banca e le sue filiali. Il prospetto sarà
internet
sito
attraverso
il
anche
disponibile
reso
www.cereabancal 897.it.
L’assegnazione delle obbligazioni emesse avviene in base alla
priorità cronologica delle richieste di sottoscrizione salvo chiusura
anticipata per il raggiungimento della disponibilità massima
dell’ammontare totale. Non sono previsti criteri di riparto. La Banca
si riserva, inoltre, la facoltà di procedere alla chiusura anticipata
dell’offerta, sospendendo immediatamente l’accettazione di ulteriori
richieste, nel caso di raggiungimento dell’Ammontare totale offerto
ed in caso di mutate condizioni di mercato.
In caso di esercizio della facoltà di proroga e/o di chiusura anticipata
da parte della Banca viene data comunicazione, mediante apposito
avviso disponibile presso la sede e tutte le filiali della Banca, nonché
sul sito internet www.cereabancal897.it.
L’Emittente ha la facoltà di procedere all’emissione anche
nell’ipotesi in cui non sia sottoscritto l’ammontare totale oggetto
dell’offerta.
L’ammontare totale delle obbligazioni è di nominali Euro
AMMONTARE
3.000.000,00 (tremilioni/00), e viene emesso al prezzo di 100. Le
NUMERO
TOTALE,
obbligazioni
sono rappresentate da un totale massimo di 3.000
TAGLIO
E
TITOLI
PERIODO DI OFFERTA
pngi,ui 6 di 9
MINIMO
DATA
REGOLAMENTO
FATTORI DI
iscmo
(tremilalo0) titoli al portatore aventi taglio minimo pari ad
euro 1.000,00 (mille/00).
Le sottoscrizioni potranno essere accolte per importi minimi di curo
10.000,00 (dieeimilaJoo) di valore nominale, con incrementi
successivi pari ad euro 1.000,00 (mille/00)
La Banca ha facoltà durante il periodo di offerta di aumentare
l’ammontare totale delle obbligazioni dandone comunicazione
tramite avviso disponibile presso la sede della banca e tutte le filiali,
nonché sul sito internet www.cereabancal897.it.Non è prevista la
facoltà di riduzione dell’ammontare delle sottoscrizioni.
L’importo massimo sottoscrivibile non può essere superiore
all’ammontare totale previsto per la sottoscrizione.
DI Il pagamento del controvalore relativo all’importo sottoscritto
dall’investitore sarà effettuato il 07/01/2014 mediante addebito del
rapporto collegato al dossier titoli amministrato. Le obbligazioni
costituiscono titoli al portatore e sono immesse nel sistema di
gestione accentrata presso Monte Titoli S.p.A.,sub depositati per il
tramite di INVEST Banca S.p.a., in regime di dematerializzazione,
ai sensi del decreto legislativo n. 58 del 24 febbraio 1998, come
modificato e integrato, e del Regolamento recante la disciplina dei
servizi di gestione accentrata, di liquidazione, dei sistemi di garanzia
e delle relative società di gestione, adottato dalla Banca d’italia e
dalla CONSOB con provvedimento dei 22 febbraio 2008 e sue
successive modifiche e integrazioni.
I portatori del prestito non potranno chiedere la consegna materiale
delle obbligazioni rappresentative della stessa.
.
.
La Banca innta gli investitori a prendere attenta visione del
presente prospefto, al fine di comprendere i fattori di rischia
connessi alla sottoscrizione della obbligazione.
Per ulteriori approfondimenti relativi ai rischi di seguito indicati, si
rinvia al documento “III Pilastro Basilea 2
informativa al
dell’anno
pubblico”
2008
disponibile
sul
sito
www.cereabancal897.it e alla “Parte E Informazioni sui rischi e
sulle relative politiche di copertura” della “Nota Integrativa” al
bilancio 2011.
—
—
RISCHIO DI CREDITO
L’investitore che sottoscrive le obbligazioni diviene finanziatore
della Banca e titolare di un credito nei confronti della stessa per il
pagamento degli interessi e per il rimborso del capitale a scadenza.
L’investitore è dunque esposto al rischio che la Banca divenga
insolvente o non sia comunque in grado di adempiere a tali obblighi
per il pagamento. Alla Banca e alle obbligazioni non è attribuito
alcun livello di “rating”. Va tuttavia tenuto in debito conto che
l’assenza di mting non è di per sé indicativa della solvibilità della
Banca e conseguentemente della rischiosità delle obbligazioni stesse.
RISCHIO DL LJOUIDITÀ
il rischio rappresentato dalla difficoltà o impossibilità per un
investitore di vendere prontamente le obbligazioni prima della loro
È
pagina 7 di 9
JflJt
IIc) Iizfr,,ra1un
scadenza naturale ad un prezzo in linea con il mercato, che potrebbe
anche essere inferiore al prezzo di emissione del titolo. Non è
prevista la quotazione delle obbligazioni presso alcun mercato
regolamentato né la Banca agirà in qualità di internalizzatore
sistematico per le proprie emissioni. La Banca non assume l’onere di
controparte, non impegnandosi al riacquisto di qualunque
quantitativo di obbligazioni su iniziativa dell’investitore.
La Banca tuttavia si impegna a richiedere l’ammissione a
negoziazione sul Sistema IBIS
Invest Banca Internalizzatore
Sistematico. Al fine di sostenere la significatività delle transazioni su
tale sistema di negoziazione, la Banca potrà intervenire sullo stesso
in qualità di liquidity provider allo scopo di dare esecuzione agli
ordini della clientela che non dovessero trovare naturale
contropartita sul mercato entro tre giorni lavorativi dalla data di
inserimento dell’ordine medesimo da parte del cliente.
Per ulteriori informazioni si rinvia a quanto riportato nella
precedente sezione “Condizioni di liquidità e liquidabilità”.
—
RISCifiO DI MERCATO
Il valore di mercato delle obbligazioni potrebbe diminuire durante la
vita delle medesime a causa dell’andamento dei tassi di mercato.
In generale, a fronte di un aumento dei tassi d’interesse, ci si aspetta
la riduzione del prezzo di mercato dei titoli a tasso fisso.
Sebbene un titolo a tasso variabile segua l’andamento del parametro
di indicizzazione, subito dopo la fissazione della cedola il titolo può
subire variazioni di valore in maniera inversa alle variazioni dei tassi
di interesse di mercato.
Per le obbligazioni a tasso fisso l’impatto delle variazioni dei tassi di
interesse di mercato sul prezzo delle obbligazioni è tanto più
accentuato quanto più lunga è la vita residua del titolo.
Conseguentemente, qualora gli investitori decidessero di vendere le
obbligazioni prima della scadenza, il valore di mercato potrebbe
risultare inferiore anche in maniera significativa al Prezzo di Offerta
delle medesime.
Il rimborso integrale del capitale a scadenza, permette all’investitore
di poter rientrare in possesso del proprio capitale e ciò
indipendentemente dall’andamento dei tassi di mercato.
4. DOCUMENTI A DISPOSIZIONE DEL PUBBLICO
La Banca mette a disposizione del pubblico il presente Prospetto ed il relativo Regolamento. Il
Prospetto è consegnato al sottoscrittore che ne faccia richiesta ed è altresì consultabile sul sito
internet della Banca all’indirizzo www.cereabancal897.it dove sono disponibili e consultabili
anche i seguenti documenti
• Statuto vigente;
• Bilancio esercizio 2011 contenente la relazione del Collegio Sindacale
paginasdi9
•
--
•
Bilancio esercizio 2012 contenente la reLazione del Collegio Sindacale
•
•
Sintesi del documento “Strategia di esecuzione e trasmissione degli ordini”
Sintesi del documento “Policy di valutazione e pricing delle obbligazioni emesse dalla Banca”
La Banca provvederà, ai sensi dell’articolo 13, comma 2 del Regolamento Consob n. 11971/99, a
pubblicare sul proprio sito internet le informazioni relative ai risultati dell’offerta del presente
prestito entro cinque giorni lavorativi dalla conclusione dell’offerta.
5. DICHIARAZIONE DI RESPONSABILITÀ?
PERSONE
RESPONSABILI
CEREABANCA 1897 Credito Cooperativo Società Cooperativa,
con sede legale in via Paride 30 ,37053 Cerea (Vr), rappresentata
legalmente dal Presidente del Consiglio di Amministrazione Rag.
Alfonso Vicentini, ai sensi dell’art. 40 dello Statuto sociale, si
assume la responsabilità delle informazioni contenute nel presente
prospetto.
-
CEREABANCA 1897 Credito Cooperativo Società Cooperativa,
in persona del suo legale rappresentante Presidente del Consiglio di
Amministrazione Rag. Alfonso Vicentini, dichiara di aver adottato
tutta la ragionevole diligenza richiesta ai tini della redazione del
presente prospetto e attesta che le informazioni ivi contenute sono,
per quanto a propria conoscenza, conformi ai fatti e non presentano
omissioni tali da alterarne il senso.
-
CEREABANCAI 897
Il Presidente
nsoen
7
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