YOUR PRIVATE INSURANCE - Lombarda Vita

Transcript

appartenente al Gruppo Cattolica Assicurazioni
Offerta pubblica di sottoscrizione di
YOUR PRIVATE INSURANCE
- Lombarda Vita Soluzione Unit UB1
Prodotto finanziario-assicurativo di tipo unit linked
(codice prodotto 641)
Il presente Prospetto Informativo completo si compone delle seguenti parti:
• Scheda sintetica
• Parte I – Informazioni sull’investimento e sulle coperture assicurative
• Parte II – Illustrazione dei dati storici di rischio-rendimento e costi effettivi dell’investimento
• Parte III – Altre informazioni
Il presente Prospetto Informativo è stato depositato in CONSOB in data 31 marzo 2009 ed è valido
dall’01 aprile 2009.
Il Prospetto Informativo è volto ad illustrare all’Investitore-Contraente le principali caratteristiche
dell’investimento offerto.
La Scheda sintetica, la Parte I e la Parte II del Prospetto Informativo devono essere consegnate all’Investitore-Contraente, unitamente alle Condizioni di Contratto, prima della sottoscrizione del modulo di proposta.
Per informazioni più dettagliate si raccomanda la lettura della Parte III del Prospetto Informativo che
deve essere consegnata gratuitamente su richiesta dell’Investitore-Contraente.
La pubblicazione del Prospetto non comporta alcun giudizio della CONSOB sull’opportunità del
prodotto proposto e sul merito dei dati e delle notizie allo stesso relativi.
La presente Scheda sintetica è stata depositata in CONSOB il 31 marzo 2009 ed è valida a partire dall’ 01 aprile 2009.
SCHEDA SINTETICA
Scheda sintetica relativa a YOUR PRIVATE INSURANCE - Lombarda Vita - Soluzione Unit UB1, prodotto finanziario - assicurativo di tipo unit linked offerto da Lombarda Vita S.p.A., impresa di assicurazioni appartenente al Gruppo Cattolica Assicurazioni.
La presente Scheda sintetica deve essere letta congiuntamente con la Parte I e la Parte II del Prospetto
Informativo.
LE CARATTERISTICHE DEL PRODOTTO
Struttura
Il prodotto consente di investire il premio unico iniziale e gli eventuali versamenti aggiuntivi, al
netto dei costi, in fondi esterni dal cui valore dipendono le prestazioni finanziarie e assicurative previste dal contratto.
L’Investitore-Contraente può scegliere, sulla base della propria propensione al rischio e delle
proprie aspettative di rendimento, di investire i premi:
– nelle diverse linee di investimento dei fondi esterni previste dal contratto;
– nei diversi fondi esterni appartenenti alle linee di investimento;
secondo le percentuali dallo stesso definite.
Per le informazioni di dettaglio sui fondi esterni e sulle linee di investimento, si rinvia alla corrispondente sezione della presente Scheda sintetica nonché alla sezione B. 1, Parte I del Prospetto Informativo.
Il contratto prevede che la Compagnia intervenga a tutela delle scelte effettuate dall’Investitore-Contraente con due tipi di attività:
– una gestione attiva, svolta dalla Compagnia in piena autonomia con lo scopo di indirizzare
il capitale investito verso i fondi esterni migliori in termini di rischio/rendimento appartenenti alla stessa linea di investimento a cui appartiene il fondo esterno scelto dall’InvestitoreContraente (detta Piano di Allocazione). Tale attività prevede una classificazione mensile,
con criteri quantitativi, dei fondi appartenenti alla stessa linea di investimento ;
– un monitoraggio costante su eventuali operazioni straordinarie, decise dalle SGR dei fondi
esterni, al fine di evitare cambiamenti indesiderati nella tipologia di investimento scelta dall’Investitore-Contraente (detta Piano di Interventi Straordinari).
In caso di decesso dell’Assicurato è prevista una tutela economica consistente in una maggiorazione del controvalore delle quote possedute dall’Investitore-Contraente.
L’Investitore-Contraente può, trascorso 1 anno dalla decorrenza del contratto, richiedere la liquidazione del capitale “rimborsato” (valore di riscatto) in una unica soluzione.
In alternativa è facoltà dell’Investitore-Contraente scegliere tra le seguenti opzioni:
– erogazione di una rendita annua vitalizia;
– erogazione della somma, parte in capitale e parte in rendita.
La rendita può essere offerta secondo diverse tipologie a scelta dell’Investitore-Contraente
(vitalizia, reversibile, certa per un determinato numero di anni).
Durata
Il contratto è a vita intera, pertanto la durata del contratto coincide con la vita dell’Assicurato.
Premio
Il contratto prevede il versamento di un premio unico di importo minimo pari a 50.000,00 euro e massimo pari a 999.999,99 euro. È facoltà dell’Investitore-Contraente effettuare dei versamenti aggiuntivi, di importo minimo pari a 25.000,00 euro.
I premi versati, al netto dei costi, investiti in quote di fondi esterni costituiscono il capitale investito.
Capitale
investito
Il capitale investito è allocato tra le diverse linee di investimento e i diversi fondi esterni, appartenenti alle diverse linee di investimento, secondo combinazioni che l’Investitore-Contraente può liberamente scegliere.
I fondi esterni, a cui sono collegate le prestazioni del contratto, sono rappresentati da altrettanti fondi comuni di investimento e comparti di SICAV (di seguito indicati con il termine ge-
Prospetto Informativo - Scheda Sintetica - pag. 1 di 72
Codice prodotto 641
nerico di OICR), appartenenti ad alcune tra le principali Società di Gestione del Risparmio (di
seguito indicate con il termine generico di SGR) del mondo. L’Investitore-Contraente è così in
grado di soddisfare le sue esigenze suddividendo, a sua scelta, il capitale investito nelle diverse linee di investimento e nei diversi fondi esterni appartenenti alle linee di investimento.
Nella tabella sottostante si riporta la lista dei fondi esterni divisi nelle relative linee di investimento previste dal contratto, utilizzate per l’attività di cui al par. 5.1, Parte I del Prospetto
Informativo:
LINEA DI INVESTIMENTO
Capitale
investito
N. FONDI
Azionari America
4
Azionari Europa
7
Azionari Pacifico
4
Azionari Paesi Emergenti
6
Azionari Settoriali
8
Bilanciati
8
Obbligazionari breve termine
4
Obbligazionari Europa
3
DENOMINAZIONE DEI FONDI
BlackRock Global Fund US Flexible Hedged A2 Eur
Pioneer Us Mid Cap Value E
Schroders US Small & Mid Cap A
UBI Pramerica Azioni Usa
Oyster European Opportunities Eur
Oyster Italian Opportunities Eur
Pioneer Top European Players E
Pioneer European Small Companies E
Schroders Euro Equity A Eur
UBI Pramerica Azioni Euro
UBI Pramerica Azioni Italia
BlackRock Global Fund Pacific Equity A2 Eur
JPM Japan Select Equity A JPY
Parvest Japan C (EUR Hedged) Acc
UBI Pramerica Azioni Pacifico
Aviva Investors European Convegence A
Carmignac Emergents
Schroders Bric A Eur
Templeton Asian Growth A Eur
UBI Pramerica Azioni Mercati Emergenti
BlackRock Global Fund Latin America
Aviva Investors European Reit A
BlackRock Global Fund World Energy A2 Eur
BlackRock Global Fund World Gold A Dollari
Carmignac Commodities
Carmignac Innovation
Schroders Global Property (Euro Hedged) A
Pictet Funds Clean Energy
Pictet Funds Water
BlackRock Global Fund Allocation Hedged
Carmignac Patrimoine
JPM Global Capital Appreciation A Eur
JPM Global Capital Preservation (Eur) C Acc
Oyster Diversified Eur
Pioneer Funds Global Flexible E
Pioneer P.F. – Global Defensive E Acc
UBI Pramerica Bilanciato Euro Rischio Controllato
Aviva Investors EUR Reserve A Acc
Carmignac Securitè
Pioneer Euro Cash Plus E
Schroders Euro Short Term Bond A
Pioneer F. Euro Corporate Bond E Eur
Pioneer F. Euro Bond E Eur
Schroders ISF European Bond A
Codice prodotto 641
Capitale
investito
Obbligazionari Globale
6
Total Return
4
ING Emerging Markets Debt LC
JPM Global Convertibles Fund Eur A Acc
UBI Pramerica Obbligazioni Dollari
UBI Pramerica Obbligazioni Globali Corporate
JPM Global Bond A (Euro Hedged)
Templeton Global Bond A
Pioneer Absolute Return Control E
Pioneer Absolute Return Equilibrium E
Schroeders European Absolute Return A Eur
Pictet Funds Absolute Return Global Diversified
Alla fine della presente Scheda sintetica vengono riportati per ciascuna linea di investimento
e per ciascun fondo esterno:
– la descrizione delle principali tipologie di strumenti finanziari in cui investe;
– le finalità dell’investimento finanziario, in relazione all’Investitore-Contraente;
– la tipologia di tecnica gestionale adottata;
– il grado di rischio;
– l’orizzonte temporale di investimento;
– i costi.
IL RIMBORSO DELL’INVESTIMENTO
Bonus
Il contratto prevede il riconoscimento di due bonus:
– bonus trimestrale, tramite il quale sono attribuite le utilità previste da ciascun fondo;
– bonus annuale, corrispondente agli eventuali crediti di imposta maturati dai fondi esterni di
diritto italiano.
Tali bonus sono riconosciuti tramite l’assegnazione di quote aggiuntive dei fondi esterni da
parte della Compagnia.
Per una dettagliata descrizione delle caratteristiche e delle modalità di riconoscimento dei bonus si rimanda al par. 10, Parte I del Prospetto Informativo.
Rimborso
del capitale
prima della
scadenza
valore di
riscatto)
Il contratto riconosce la facoltà di riscattare il capitale purché sia trascorso almeno un anno
dalla data di decorrenza del contratto e purché l’Assicurato sia ancora in vita.
Il valore di riscatto è pari al controvalore delle quote dei fondi esterni, al netto degli eventuali
costi di rimborso del capitale prima della scadenza.
Il controvalore delle quote è pari al prodotto tra il numero delle quote possedute dall’Investitore-Contraente alla data di ricevimento della richiesta di riscatto da parte della Compagnia e
il valore unitario della quota rilevato il quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di ricevimento della richiesta di riscatto da parte della Compagnia.
L’Investitore-Contraente ha inoltre la facoltà di esercitare parzialmente il diritto di riscatto, richiedendo, nel rispetto delle condizioni indicate al par. 18, Parte I del Prospetto Informativo,
la liquidazione parziale con le stesse modalità della liquidazione totale. In questo caso l’assicurazione rimane in vigore con riproporzionamento dei corrispondenti valori contrattuali.
In caso di riscatto nei primi anni di durata del contratto, i costi direttamente e indirettamente
sopportati dall’Investitore-Contraente possono essere tali da non consentire la restituzione di
un ammontare pari al capitale investito.
Opzioni
L’Investitore-Contraente può chiedere la sostituzione ovvero la variazione della scelta di linea
di investimento/fondi esterni in cui il contratto consente di investire.
L’Investitore-Contraente può richiedere di convertire il rimborso del capitale (valore di riscatto) in forma di rendita (vitalizia, certa per 5 o 10 anni e successivamente vitalizia oppure reversibile su un’altra testa).
La Compagnia è tenuta a fornire per iscritto, non oltre trenta giorni dal ricevimento della richiesta dell’Investitore-Contraente, una descrizione sintetica di tutte le opzioni esercitabili,
evidenziando i relativi costi e le condizioni economiche (tali condizioni decadono entro 30
giorni dal ricevimento da parte dell’Investitore-Contraente di detta comunicazione).
Codice prodotto 641
LE COPERTURE ASSICURATIVE PER RISCHI DEMOGRAFICI
Caso morte
In caso di decesso dell’Assicurato è previsto il rimborso di un capitale pari al prodotto tra il
numero delle quote possedute dall’Investitore-Contraente ed il valore della quota rilevato al
quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di ricevimento del certificato di morte dell’Assicurato da parte della Compagnia.
È prevista inoltre una ulteriore tutela economica consistente in una maggiorazione del controvalore delle quote possedute dall’Investitore-Contraente al momento della ricezione da
parte della Compagnia del certificato di morte dell’Assicurato.
Tale capitale addizionale è pari ad una percentuale del controvalore delle quote, riportata nella tabella di cui al par. 12.1, Parte I del Prospetto Informativo, corrispondente alla fascia d’età
raggiunta dall’Assicurato al momento del decesso.
Tale capitale non potrà comunque superare il capitale massimo addizionale per il caso di morte definito per ciascuna fascia d’età della tabella indicata al par. 12.1, Parte I del Prospetto
Informativo.
I COSTI DEL CONTRATTO
Spese di
emissione
Non previste.
Il contratto prevede costi di caricamento gravanti sul premio unico iniziale correlati all’effettivo ammontare del premio che sono rappresentati dalla tabella che segue:
Importo di premio (euro)
da
fino a
Costi di acquisizione
ed amministrazione
50.000,00
100.000,00
200.000,00
99.999,99
199.999,99
999.999,99
2,00%
1,00%
0,00%
I costi di acquisizione ed amministrazione relativi ai premi unici aggiuntivi sono rappresentati
Costi di
nella tabella che segue:
caricamento
ed amministrazione
da
fino a
50.000,00
100.000,00
200.000,00
99.999,99
199.999,99
999.999,99
2,00%
1,00%
0,00%
Tali costi sono calcolati considerando come importo di premio per la definizione della percentuale, la somma tra il premio unico iniziale e quelli aggiuntivi, al netto di eventuali riscatti
parziali.
Costi delle
coperture
assicurative
Il contratto prevede che il costo per la copertura assicurativa relativa al decesso dell’Assicurato, pari allo 0,05% su base annua, sia compreso nelle commissioni di gestione, applicate
dalla Compagnia tramite prelievo di quote.
Codice prodotto 641
Nella tabella sottostante sono riportate le varie tipologia di costi di gestione connessi all’investimento in ciascun fondo esterno, in particolare:
– la commissione di gestione annua, applicata dalla SGR, al lordo delle utilità riconosciute
(SGR);
– la commissione di gestione annua applicata dalla Compagnia per il Piano di Allocazione,
tramite il prelievo di quote (Lombarda Vita);
– l’eventuale presenza o meno di un a commissione di performance prelevata dalla SGR
(performance).
Costi di
gestione
dell’investimento
finanziario
DENOMINAZIONE
SGR
LOMBARDA
VITA
PERFORMANCE
1,50%
1,30%
NO
0,35%
1,30%
NO
1,70%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
NO
1,75%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
NO
BlackRock Global Fund US Flexible
Hedged A2 Eur
1,50%
1,30%
NO
1,75%
1,30%
NO
1,75%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
SI
Carmignac Emergents
1,50%
1,30%
SI
1,50%
1,30%
SI
Carmignac Securitè
1,00%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
NO
0,80%
1,30%
NO
1,25%
1,30%
SI
0,60%
1,30%
SI
1,25%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
SI
1,75%
1,30%
SI
1,75%
1,30%
SI
1,50%
1,30%
NO
1,05%
1,30%
NO
0,80%
1,30%
NO
1,60%
1,30%
NO
0,95%
1,30%
SI
1,05 %
1,30%
SI
0,30%
1,30%
NO
Pioneer P.F. - Global Defensive E Acc
1,20%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
NO
Codice prodotto 641
Costi di
gestione
dell’investimento
finanziario
Costi di
rimborso
del capitale
prima della
scadenza
(riscatto)
Altri costi
1,50%
1,30%
NO
0,50%
1,30%
NO
Schroders European Absolute Return A Eur
1,25%
1,30%
SI
1,50%
1,30%
NO
0,75%
1,30%
NO
1,50%
1,30%
NO
1,85%
1,30%
NO
1,05%
1,30%
NO
1,85%
1,30%
SI
1,85%
1,30%
SI
1,85%
1,30%
SI
1,85%
1,30%
SI
1,85%
1,30%
SI
UBI Pramerica Bilanciato Euro
Rischio Controllato
1,70%
1,30%
SI
1,00%
1,30%
NO
1,10%
1,30%
SI
2,30%
1,30%
NO
Pictet Funds Water
2,30%
1,30%
NO
Pictet Funds Absolute Return
Global Diversified
1,60%
1,30%
NO
I costi applicati in caso di riscatto vengono trattenuti dalla Compagnia che li detrae dal controvalore delle quote riscattate. Tali costi sono pari a una percentuale del controvalore delle quote riscattate, variabile in relazione agli anni trascorsi dalla data di decorrenza degli effetti del contratto.
I costi applicati in caso di riscatto sono rappresentati nella tabella che segue.
Data di richiesta del riscatto
Costi per riscatto
Fino al I anno
Non ammesso
Fino al II anno
1,50%
Fino al III anno
1,00%
Fino al IV anno
0,50%
Dal V anno
0,00%
In caso di riscatto parziale vengono applicati i medesimi costi di cui alla precedente tabella oltre ad una spesa fissa pari a 20,00 euro per ogni operazione di riscatto parziale.
Si precisa che su ciascun fondo esterno possono gravare altri oneri che riducono il valore unitario delle relative quote quali, ad esempio, gli oneri di intermediazione per le compravendite mobiliari, le spese legali e fiscali, le spese di revisione contabile e i costi della banca depositaria.
I suddetti oneri non sono quantificabili a priori in quanto variabili. Il contratto non prevede l’applicazione di alcuna spesa per le operazioni di sostituzione dei fondi predisposte dall’InvestitoreContraente.
Anche le eventuali operazioni di switch e di switch straordinario, previste rispettivamente dal Piano di Allocazione e dal Piano di Interventi Straordinari, non prevedono alcun costo a carico dell’Investitore-Contraente.
IL COSTO PERCENTUALE MEDIO ANNUO
Per fornire un’indicazione complessiva dei costi che gravano a vario titolo sul contratto viene
di seguito riportato l’indicatore sintetico “Costo percentuale medio annuo”.
Codice prodotto 641
Il “Costo percentuale medio annuo” fornisce un’indicazione di quanto si riduce ogni anno il potenziale rendimento del capitale investito per effetto dei costi diretti e indiretti
sostenuti dall’Investitore-Contraente.
Il “Costo percentuale medio annuo” ha una valenza orientativa, in quanto calcolato su livelli
prefissati di premio e durate investiti in quote dei fondi di seguito rappresentati. Il predetto indicatore non tiene conto degli eventuali costi di overperformance e dei costi di negoziazione
degli strumenti finanziari gravanti sui fondi, in quanto elementi variabili dipendenti dall’attività
gestionale.
Il “Costo percentuale medio annuo” è stato determinato sulla base di un’ipotesi di tasso di rendimento degli attivi pari al 3,97% annuo ed al lordo dell’imposizione fiscale.
Fondo esterno Pioneer Euro Cash Plus E
profilo di rischio: Basso
Premio
50.000,00 €
Premio
125.000,00 €
Durata dell’operazione
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
1
2
5
10
25
4,93%
2,91%
1,78%
1,57%
1,45%
1
2
5
10
25
3,92%
2,39%
1,57%
1,47%
1,41%
Fondo esterno UBI Pramerica Obbligazioni Dollari
Indicatore
sintetico di
costo annuo
profilo di rischio: Medio Basso
Premio
50.000,00 €
Premio
125.000,00 €
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
1
2
5
10
25
5,10%
3,08%
1,96%
1,75%
1,63%
1
2
5
10
25
4,09%
2,57%
1,75%
1,65%
1,59%
Fondo esterno UBI Pramerica Azioni Euro
profilo di rischio: Medio
Premio
50.000,00 €
Premio
125.000,00 €
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
1
2
5
10
25
5,35%
3,34%
2,21%
2,01%
1,89%
1
2
5
10
25
4,34%
2,82%
2,01%
1,91%
1,84%
Fondo esterno UBI Pramerica Azioni Pacifcio
profilo di rischio: Medio Alto
Premio
50.000,00 €
Premio
125.000,00 €
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
1
2
5
10
25
5,35%
3,34%
2,21%
2,01%
1,89%
1
2
5
10
25
4,34%
2,82%
2,01%
1,91%
1,84%
Codice prodotto 641
Fondo esterno Schroeders Bric A Eur
profilo di rischio: Alto
Premio
50.000,00 €
Premio
125.000,00 €
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
1
2
5
10
25
5,39%
3,38%
2,26%
2,05%
1,93%
1
2
5
10
25
4,38%
2,87%
2,05%
1,95%
1,89%
Indicatore
sintetico di
costo annuo Fondo esterno UBI Pramerica Azioni Mercati Emergenti
profilo di rischio: Molto Alto
Premio
50.000,00 €
Premio
125.000,00 €
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
assicurativa
Costo percentuale
medio annuo
1
2
5
10
25
5,35%
3,34%
2,21%
2,01%
1,89%
1
2
5
10
25
4,34%
2,82%
2,01%
1,91%
1,84%
IL DIRITTO DI RIPENSAMENTO
Revoca
della
proposta
L’Investitore-Contraente può revocare la proposta nel periodo antecedente la decorrenza mediante comunicazione inviata con fax o lettera raccomandata con avviso di ricevimento alla
Compagnia.
Per maggiori informazioni si rinvia al par. 17.3 sez. D, Parte I del Prospetto Informativo.
L’Investitore-Contraente può esercitare il diritto di recesso dal contratto entro trenta giorni
Recesso dal dalla conclusione dello stesso mediante comunicazione inviata con fax o lettera raccomandata con avviso di ricevimento alla Compagnia.
contratto
Per maggiori informazioni si rinvia al par. 17.4 sez. D, Parte I del Prospetto Informativo.
LINEA DI
INVESTIMENTO
AZIONARI AMERICA
Fondi
esterni
appartenenti UBI Pramerica Azioni Usa
Principali
investimenti
Investimento prevalente in azioni di società con sede negli Stati Uniti e in azioni di società statunitensi di piccola e media capitalizzazione, anche denominati in Dollari USA.
Finalità
dell’investimento
Crescita del capitale.
Tecnica
gestionale
Benchmark.
Orizzonte
L’orizzonte temporale consigliato, con riferimento alla presente linea di investimento, è pari a
temporale di 7 anni. Tale orizzonte temporale è pari a quello del fondo appartenente alla linea di investiinvestimento mento con l’orizzonte temporale più elevato.
Profilo di ri- Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è alto. Tale profilo di rischio è pari a quello del
schio dell’in- fondo appartenente alla linea di investimento con il profilo di rischio più elevato.
vestimento
finanziario
Codice prodotto 641
Di seguito si riporta la tabella dell’investimento finanziario finalizzata a rappresentare la struttura dei costi certi e a quantificare il capitale nominale ed il capitale investito attraverso la
scomposizione percentuale dell’investimento finanziario in ciascuna “linea di investimento”
con riferimento:
– al momento della sottoscrizione del contratto (colonna “Momento della sottoscrizione”);
– all’orizzonte temporale di investimento consigliato (colonna “Orizzonte temporale consigliato - valori su base annua”) .
Si rimanda alla descrizione di ogni singolo fondo esterno per le “Tabelle di scomposizione
percentuale dell’investimento finanziario per ciascun fondo esterno” .
Linea di investimento
“AZIONARI AMERICA”
Scomposizione dell’investimento
Momento
della sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
Costi di caricamento
2,00%
0,29%
B*
Commissioni di
gestione, altri costi
0,00%
1,93%
C
Costi delle coperture
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
COMPONENTI DELL’INVESTIMENTO FINANZIARIO
E
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
* Le commissioni sono relative al fondo appartenente alla linea di investimento con maggiori commissioni di gestione.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO BLACKROCK GLOBAL FUND US FLEXIBLE HEDGED A2 EUR
SGR del
fondo
BlackRock (Luxembourg) S.A., 6D route de Trèves, L - 2633 Senningerberg, Granducato di
Lussemburgo.
Principali
investimenti
L’investimento prevalente è in azioni di società con sede, o che svolgono la parte predominante delle proprie attività negli Stati Uniti.
Azionari America.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Crescita dell’investimento.
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Russel 1000.
Al fine di effettuare una scelta coerente con lo stile di gestione dichiarato dalla SGR, con il liOrizzonte
vello di rischio della classe di investimento relativo alla linea di investimento di appartenenza,
temporale di
nonché con il livello di costi previsti dal contratto, è consigliabile un investimento di durata alinvestimento
meno pari a 7 anni.
Profilo di ri- Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia sulla base di quanto dichiarato dalla SGR che
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è medioalto. L’andamento del fondo può presentare rilevanti scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
La tabella di seguito riportata, finalizzata a rappresentare la struttura dei costi certi e a quantificare il capitale nominale ed il capitale investito con riferimento al momento della sottoscrizione del contratto e all’orizzonte temporale di investimento consigliato, è costruita sulla base dell’orizzonte temporale e delle commissioni di gestione (al netto dei rebates) del fondo
esterno in oggetto.
Fondo Esterno BlackRock Global
Fund US Flexible Hedged A2 Eur
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,93%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
La Compagnia non offre alcuna garanzia di rimborso del capitale investito a scadenza o di
rendimento minimo. Pertanto, per effetto dei rischi finanziari dell’investimento vi è la possibilità che l’Investitore-Contraente ottenga, al momento del rimborso, un ammontare inferiore al
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PIONEER US MID CAP VALUE E
SGR del
fondo
Pioneer Asset Management S.A., con sede in 77, Boulevard Grande Duchesse Charlotte, L 1331 Lussemburgo.
Principali
investimenti
Il fondo investe in un portafoglio diversificato di titoli azionari e di strumenti finanziari ad essi
collegati emessi da società statunitensi a piccola e media capitalizzazione.
Azionario America.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Russell Mid Cap Value.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Pioneer
US Mid Cap Value E
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO SCHRODERS US SMALL & MID CAP A
SGR del
fondo
Schroder International Selection Fund, con sede in 5, rue Höhenhof, L - 1736 Senningerberg,
randucato del Lussemburgo.
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in titoli azionari di piccole e medie imprese statunitensi, denominate in Dollari USA.
Azionario America.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Dollari USA.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Russell 2500 (TR).
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Schroders
US Small & Mid Cap A
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO UBI PRAMERICA AZIONI USA
SGR del
fondo
UBI Pramerica SGR S.p.A, appartenente al Gruppo bancario UNIONE di BANCHE ITALIANE,
con sede legale in Bergamo, Piazza Vittorio Veneto, 8.
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in strumenti finanziari di natura azionaria denominati in Dollari
USA.
Azionario America.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Dollari USA.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 95% Standard & Poors 500 - 5% Merrill Lynch Euro Government Bill Index.
temporale di
meno pari a 7 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è alto. L’andamento del fondo può presentare significativi scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno UBI
Pramerica Azioni USA
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
LINEA DI
INVESTIMENTO
AZIONARI EUROPA
Fondi
Pioneer European Small Companies
esterni
appartenenti Schroders Euro Equity A Eur
Principali
investimenti
Investimento prevalente in valori mobiliari di società con sede in Europa.
Finalità
dell’investimento
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Orizzonte
Profilo di ri- Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è alto. Tale profilo di rischio è pari a quello del
schio dell’in- fondo appartenente alla linea di investimento con il profilo di rischio più alto.
vestimento
finanziario
con riferimento:
– all’orizzonte temporale di investimento consigliato (colonna “Orizzonte temporale consigliato - valori su base annua”).
percentuale dell’investimento finanziario per ciascun fondo esterno” .
“AZIONARI EUROPA”
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B*
Commissioni di
0,00%
2,27%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO OYSTER EUROPEAN OPPORTUNITIES EUR
SGR del
fondo
OYSTER SICAV, con sede in 69 route d’Esch, L - 1740 Luxembourg.
Principali
investimenti
Il fondo investe sempre fino a concorrenza di almeno due terzi del patrimonio in valori mobiliari emessi da società che hanno la loro sede in Europa.
Azionario Europa.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% DJ Stoxx 600.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Oyster European
Opportunities Eur
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,27%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO OYSTER ITALIAN OPPORTUNITIES EUR
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe sempre fino a concorrenza di almeno due terzi del patrimonio in valori mobiliari emessi da società che hanno la loro sede in Italia.
Azionario Europa.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Milan MIB 30 Eur.
temporale di
meno pari a 7 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è alto. L’andamento del fondo può presentare rilevanti scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Oyster Italian
Opportunities Eur
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,27%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PIONEER TOP EUROPEAN PLAYERS E
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe prevalentemente in titoli azionari europei e strumenti finanziari collegati a tali
azioni, emessi da società, di media e/o grande capitalizzazione, domiciliate in Europa e quotati su mercati regolamentati.
Azionario Europa.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% MSCI Europe.
temporale di
meno pari a 7 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è medioalto. L’andamento del fondo può presentare significativi scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Top European Players E
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PIONEER EUROPEAN SMALL COMPANIES E
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe in un portafoglio diversificato di titoli azionari e di strumenti finanziari ad essi
collegati emessi da società a piccola capitalizzazione, con sede in Europa o i cui ricavi provengono in misura rilevante dall’Europa.
Azionario Europa.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% DJ Euro Stoxx 200 Small Cap.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
European Small Companies E
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO SCHROEDERS EURO EQUITY A EUR
SGR del
fondo
Granducato del Lussemburgo.
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in titoli azionari di società dei paesi partecipanti all’UEM.
Azionario Europa.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% MSCI EMU Net (TR).
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Schroeders Euro
Equity A Eur
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO UBI PRAMERICA AZIONI EURO
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in strumenti finanziari di natura azionaria denominati in Euro,
di emittenti a capitalizzazione medio/alta con prospettive di crescita stabili nel tempo e con titoli azionari a sufficiente liquidità.
Azionario Europa.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 95% DJ Euro Stoxx Index - 5% Merrill Lynch Euro Government Bill Index.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno UBI
Pramerica Azioni Euro
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO UBI PRAMERICA AZIONI ITALIA
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in strumenti finanziari di natura azionaria di imprese italiane,
denominati in Euro.
Azionario Europa.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 95% Comit Performance R index - 5% Merrill Lynch Euro Government Bill Index.
temporale di
meno pari a 7 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è medioalto. L’andamento del fondo può presentare significativi scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno UBI
Pramerica Azioni Italia
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
LINEA DI
INVESTIMENTO
AZIONARI PACIFICO
Fondi
esterni
appartenenti UBI Pramerica Azioni Pacifico
Principali
investimenti
Investimento prevalente in azioni di società con sede o che svolgono la loro attività economica prevalente nei paesi del bacino del Pacifico ed Oceania e nel mercato giapponese.
Finalità
dell’investimento
Tecnica
gestionale
Benchmark.
Orizzonte
Profilo di ri- Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è molto-alto. Tale profilo di rischio è pari a
schio dell’in- quello del fondo appartenente alla linea di investimento con il profilo di rischio più alto.
vestimento
finanziario
con riferimento:
percentuale dell’investimento finanziario per ciascun fondo esterno”.
“AZIONARI PACIFICO”
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B*
Commissioni di
0,00%
1,99%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO BLACKROCK GLOBAL FUND PACIFIC EQUITY A2 EUR
SGR del
fondo
Lussemburgo.
Principali
investimenti
L’investimento prevalente è in azioni di società con sede o che svolgono la loro attività economica prevalente nei paesi del bacino del Pacifico ed Oceania.
Azionario Pacifico.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Crescita dell’investimento.
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% MSCI Pacific Net.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno BlackRock Global Fund
Pacific Equity A2 Eur
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,93%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO JPM JAPAN SELECT EQUITY A JPY
SGR del
fondo
JPMorgan Investment Funds, con sede legale in 6, route de Trèves, L - 2633 Senningerber,
Granducato di Lussemburgo.
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente nel mercato azionario giapponese.
Azionario Pacifico.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Yen.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Topix.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno JPM Japan Select
Equity A JPY
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,99%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PARVEST JAPAN C (EUR HEDGED) ACC
SGR del
fondo
Parvest, con sede legale in 33, rue de Gasperich, L - 5826 Howald Hesperange, Granducato
del Lussemburgo.
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in azioni e titoli assimilabili di società giapponesi.
Azionario Pacifico.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Yen.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Nikkei 300.
temporale di
meno pari a 7 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è moltoalto. L’andamento del fondo può presentare rilevanti scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Parvest Japan C
(Eur Hedged) Acc
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,97%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO UBI PRAMERICA AZIONI PACIFICO
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in strumenti finanziari di natura azionaria, emessi da società
quotate e non quotate, diversificati nei vari settori economici.
Azionario Pacifico.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 95% MSCI AC PACIFIC - 5% Merrill Lynch Euro Government Bill Index.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno UBI Pramerica
Azioni Pacifico
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia sulla base di quanto dichiarato dalla SGR che
gestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è medioalto. L’andamento del fondo può presentare significativi scostamenti rispetto al benchmark.
Codice prodotto 641
LINEA DI
INVESTIMENTO
AZIONARI PAESI EMERGENTI
Fondi
Carmignac Emergents
esterni
appartenenti Templeton Asian Growth A Eur
Principali
investimenti
Investimento prevalente in azioni e titoli collegati di società di paesi aderenti all’Unione Europea e di paesi emergenti.
Finalità
dell’investimento
Tecnica
gestionale
Benchmark.
Orizzonte
vestimento
finanziario
con riferimento:
“AZIONARI PAESI EMERGENTI”
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B*
Commissioni di
0,00%
2,16%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO AVIVA INVESTORS EUROPEAN CONVEGENCE A
SGR del
fondo
Aviva Investors Luxembourg S.A. con sede in 34, avenue del la Liberté, 4h Floor - L - 1930
Luxembourg.
Principali
investimenti
Azioni e titoli collegati ad azioni di paesi aderenti all’Unione europea a partire dal 1° maggio
2004 o in paesi ufficialmente candidati all’adesione all’Unione europea.
Azionario Paesi Emergenti.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% DJ Stoxx EU Enlarged TMI (TR).
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Aviva Investors European
Convegence A
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,89%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO BLACKROCK GLOBAL FUND LATIN AMERICA
SGR del
fondo
Lussemburgo.
Principali
investimenti
L’investimento principale è in titoli negoziabili, di capitale e di debito, latinoamericani.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% MSCI Emergine Latin American Net.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno BlackRock
Global Fund Latin America
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,04%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO CARMIGNAC EMERGENTS
SGR del
fondo
Carmignac Gestion SA, con sede in 24, Place Vendome - 75001 Parigi.
Principali
investimenti
Il fondo è un azionario internazionale che investe principalmente nei paesi emergenti in Asia,
America Latina, Europa dell’Est, Medio Oriente ed Africa.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% MSCI Emerging Markets Free (eur).
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Carmignac Emergents
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO SCHRODERS BRIC A EUR
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in titoli azionari delle società brasiliane, russe, indiane e cinesi.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% MSCI BRIC Net (TR).
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Schroders Bric A Eur
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO TEMPLETON ASIAN GROWTH A EUR
SGR del
fondo
Franklin Templeton Investment Funds, con sede in 26 boulevard Royal, L - 2449 Lussemburgo, Granducato di Lussemburgo.
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in titoli azionari di società asiatiche (esclusi il Giappone, l’Australia e la Nuova Zelanda).
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% MSCI AC Asia ex Japan.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,16%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO UBI PRAMERICA AZIONI MERCATI EMERGENTI
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in strumenti finanziari di natura azionaria, emessi da società
quotate e non quotate, diversificati nei vari settori economici, denominati in qualsiasi divisa. Il
portafoglio del fondo è investito in emittenti di Paesi Emergenti.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 95% MSCI EMERGING MARKETS - 5% Merrill Lynch Euro Government Bill Index.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Azioni Mercati Emergenti
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
LINEA DI
INVESTIMENTO
AZIONARI SETTORIALI
Fondi
esterni
appartenenti
Pictet Funds Water
Principali
investimenti
Investimento prevalente in azioni di società con sede in Europa o che svolgono l’attività principale in Europa, che operano nel settore dell’energia, dell’oro, delle biotecnologie.
Finalità
dell’investimento
Tecnica
gestionale
Benchmark.
Orizzonte
vestimento
finanziario
con riferimento:
“AZIONARI SETTORIALI”
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B*
Commissioni di
0,00%
2,29%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO AVIVA INVESTORS EUROPEAN REIT A
SGR del
fondo
Luxembourg.
Principali
investimenti
L’investimento principale è in azioni di società immobiliari la cui sede legale si trova in Europa
o le cui attività economiche si svolgono prevalentemente in Europa.
Azionario Settoriale.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% FTSE/EPRA NAREIT European Net TR.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Aviva Investors
European Reit A
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO BLACKROCK GLOBAL FUND WORLD ENERGY A2 EUR
SGR del
fondo
Lussemburgo.
Principali
investimenti
L’investimento prevalente è in azioni di società che operano nei settori dell’esplorazione, sviluppo, produzione e distribuzione dell’energia.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% MSCI World Energy Net.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
World Energy A2 Eur
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,04%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO BLACKROCK GLOBAL FUND WORLD GOLD A DOLLARI
SGR del
fondo
Lussemburgo.
Principali
investimenti
L’investimento principale è in titoli auriferi a livello globale.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Dollaro USA.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% FTSE Gold Mines Index (cap only).
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
World Gold A Dollari
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,04%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO CARMIGNAC COMMODITIES
SGR del
fondo
Carmignac Gestion, con sede in 65, Boulevard Gende-Duchesse Charlotte - L - 1331 Luxembourg.
Principali
investimenti
Il fondo è un azionario internazionale che investe principalmente nei settori dei metalli preziosi
ed industriali, dell’energia, del legno e delle materie prime agricole.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark. Gestione attiva.
Benchmark: 45% MSCI ACWF Oil and Gas (eur) - 5% MSCI ACWF Energy Equipment (eur) 40% MSCI ACWF Metal and Mining (eur) - 5% MSCI ACWF Paper and Forest (eur) - 5% MSCI
ACWF Food (eur).
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Carmignac Commodities
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO CARMIGNAC INNOVATION
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo è un azionario internazionale che investe principalmente nei settori delle tecnologie
dell’informazione e della biotecnologia.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 50% MSCI Information Technology (eur) - 48% MSCI Haelthcare - 2% MSCI
Energy Equipment (eur).
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Carmignac Innovation
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO SCHRODERS GLOBAL PROPERTY (EURO HEDGED) A
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in titoli azionari e titoli di debito di società immobiliari di tutto il
mondo.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% FTSE/NAREIT GL. Real Estate Sec.
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Momento
Fondo Esterno Schroders Global Property
(Euro Hedged) A
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PICTET FUNDS CLEAN ENERGY
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Pictet Fund SA con sede legale in Rout des Acacias 60 CH - 1211 Geneva 73.
Obiettivo del fondo è investire in azioni di società di tutto il mondo che contribuiscono ai cambiamenti per l’impiego di energia con minor contenuto di carbonio e ne traggono vantaggio
economico.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% MSCI World (Eur).
temporale di
meno pari a 7 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è medio.
L’andamento del fondo può presentare rilevanti scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Pictet Funds
Clean Energy
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,29%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PICTET FUNDS WATER
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe in azioni di società con sede in tutto il mondo operanti nei settori dell’acqua e
dell’aria.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% MSCI World (Usd).
temporale di
meno pari a 7 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Pictet Funds Water
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,29%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
LINEA DI
INVESTIMENTO
BILANCIATI
Fondi
esterni
appartenenti
Principali
investimenti
Investimento prevalente in titoli di capitale, di debito e a breve termine.
Finalità
dell’investimento
Tecnica
gestionale
Benchmark.
Orizzonte
Profilo di ri- Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è medio. Tale profilo di rischio è pari a quello
schio dell’in- del fondo appartenente alla linea di investimento con il profilo di rischio più alto.
vestimento
finanziario
con riferimento:
“BILANCIATI”
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,33%
B*
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO BLACKROCK GLOBAL FUND ALLOCATION HEDGED
SGR del
fondo
Lussemburgo.
Principali
investimenti
La politica di investimento utilizza titoli di capitale, di debito e a breve termine. Il fondo potrà investire in titoli di emittenti di tutto il mondo.
Bilanciato.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 36% S&P 500; 24% FTSE World (ex - US) - 24% 5 Year US TN - 16% Citigroup
Non - US W G B.
temporale di
meno pari a 6 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Allocation Hedged
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,33%
B
Commissioni di
0,00%
1,93%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO CARMIGNAC PATRIMOINE
SGR del
fondo
Carmignac Gestion, con sede in 65, Boulevard Grande - Duchesse Charlotte - L - 1331
Luxembourg.
Principali
investimenti
L'investimento principale è in titoli azionari e obbligazionari internazionali, operanti sulle piazze finanziarie di tutto il mondo.
Bilanciato.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 50% Citigroup WGBI all maturities (eur) - 50% MSCI AC World Index Free (eur).
temporale di
meno pari a 5 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Carmignac Patrimoine
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO JPM GLOBAL CAPITAL APPRECIATION A EUR
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in azioni, liquidità, obbligazioni convertibili e obbligazioni, ma
con preferenza verso le azioni.
Bilanciato.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% LIBOR One Month Euro Deposits.
temporale di
meno pari a 6 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è mediobasso. L’andamento del fondo può presentare rilevanti scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,33%
B
Commissioni di
0,00%
1,87%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO JPM GLOBAL CAPITAL PRESERVATION (Eur) C Acc
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in obbligazioni Investment grade, governative e non, e residualmente, in obbligazioni prive di rating, obbligazioni convertibili, azioni e liquidità.
Bilanciato.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% LIBOR One Month Euro Deposits.
temporale di
meno pari a 5 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è mediobasso. L’andamento del fondo può presentare significativi scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno JPM Global Capital
Preservation (Eur) C Acc
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO OYSTER DIVERSIFIED EUR
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in azioni ed obbligazioni di emittenti di diverse nazionalità ed
espresse in diverse valute.
Bilanciato.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 50% MSCI World (USD) – 50% JPM EMU ALL MATS.
temporale di
meno pari a 6 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Oyster Diversified Eur
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,33%
B
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PIONEER FUNDS GLOBAL FLEXIBLE E
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in strumenti obbligazionari ed azionari dell’area Euro.
Bilanciato.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 60% MSCI WORLD – 40% JPM GBI Global.
temporale di
meno pari a 6 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,33%
B
Commissioni di
0,00%
1,89%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PIONEER P. F. - GLOBAL DEFENSIVE E ACC
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in strumenti obbligazionari e monetari dell’area Euro.
Bilanciato.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 80% JPM EMU GOV BOND - 12% MSCI EUROPE - 6% MSCI NORTH AMERICA - 2% MSCI AC PACIFIC.
temporale di
meno pari a 5 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è basso.
L’andamento del fondo può presentare significativi scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Pioneer P. F. Global Defensive E Acc
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,73%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO UBI PRAMERICA BILANCIATO EURO RISCHIO CONTROLLATO
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe prevalentemente in titoli di Stato, obbligazioni societarie di ogni tipo, e da
strumenti del mercato monetario. Investimento significativo in azioni similari, non superiore al
50% del patrimonio. Investimenti residuali in parte di OICR (anche collegati). La valuta di denominazione degli strumenti finanziari è, in prevalenza, l’Euro.
Bilanciato.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark. Gestione attiva. Benchmark: 25% Dow Jones Stoxx Index - 75% Merrill Lynch
EMU Direct Governments 1 - 3 Years.
temporale di
meno pari a 5 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è mediobasso. L’andamento del fondo può presentare contenuti scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno UBI Pramerica Bilanciato
Euro Rischio Controllato
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,76%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
LINEA DI
INVESTIMENTO
OBBLIGAZIONI BREVE TERMINE
Fondi
Carmignac Securitè
esterni
Pioneer Euro Cash Plus E (EUR)
appartenenti Schroders Euro Short Term Bond A
Principali
investimenti
Investimento prevalente in valor mobiliari denominati in euro.
Finalità
dell’investimento
Graduale incremento del capitale.
Tecnica
gestionale
Benchmark.
Orizzonte
Profilo di ri- Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è basso. Tale profilo di rischio è pari a quello
vestimento
finanziario
con riferimento:
“OBBLIGAZIONARI BREVE TERMINE”
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B*
Commissioni di
0,00%
1,83%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO AVIVA INVESTORS EUR RESERVE A ACC
SGR del
fondo
Luxembourg.
Principali
investimenti
L’investimento principale è in valori mobiliari denominati in euro con volatilità molto bassa, rischio di credito minimo e alta commerciabilità. La scadenza residua o iniziale dei titoli detenuti nei portafogli del fondo non sarà superiore a 12 mesi.
Obbligazionario breve termine.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Conservazione del capitale.
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Euro Libor 7 day.
temporale di
meno pari a 3 anni.
L’andamento del fondo può presentare contenuti scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Aviva Investors Eur Reserve A Acc
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,67%
B
Commissioni di
0,00%
1,55%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO CARMIGNAC SECURITÈ
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo è un obbligazionario che investe principalmente in obbligazioni o titoli assimilabili ed
altri titoli di credito espressi in Euro.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A bechmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Euro MTSE 1 – 3 yrs.
temporale di
meno pari a 4 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Carmignac Securitè
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,83%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PIONEER EURO CASH PLUS E
SGR del
fondo
Principali
investimenti
ll fondo investe principalmente in strumenti del mercato monetario ammessi o altri titoli di debito emessi da governi, autorità locali, sopranazionali, municipali ed emittenti societari.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Euribor 3 months.
temporale di
meno pari a 4 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,37%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO SCHRODERS EURO SHORT TERM BOND A
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in obbligazioni a breve termine ed altri titoli a tasso fisso e variabile denominati in Euro.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Citi European WGBI (Total Return).
temporale di
meno pari a 4 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,50%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
LINEA DI
INVESTIMENTO
OBBLIGAZIONI EUROPA
Fondi
esterni
appartenenti Schroders ISF European Bond A
Principali
investimenti
Investimento prevalente in titoli di debito denominati in Euro, con scadenze varie.
Finalità
dell’investimento
Tecnica
gestionale
Benchmark.
Orizzonte
Profilo di ri- Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è medio-basso. Tale profilo di rischio è pari a
vestimento
finanziario
con riferimento:
“OBBLIGAZIONARI EUROPA”
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B*
Commissioni di
0,00%
1,67%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PIONEER F. EURO CORPORATE BOND E EUR
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in obbligazioni con Rating Investment grade (Rating superiore
a BB+) di emittenti corporate, denominate in Euro.
Obbligazionario Europa.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 95% Merrill Lynch Emu Corp. Bonds Large Cap - 5% JPM 1 Month Cash Euro.
temporale di
meno pari a 5 anni.
L’andamento del fondo può presentare significativi scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,57%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PIONEER F. EURO BOND E EUR
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe prevalentemente in titoli di debito denominati in Euro, con scadenze varie ed
emessi da società o governi europei.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% JPM Global Govt. Bond Emu.
temporale di
meno pari a 5 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,67%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO SCHRODERS ISF EUROPEAN BOND A
SGR del
fondo
Principali
investimenti
ll fondo investe principalmente in obbligazioni ed altri titoli a reddito fisso e variabile emessi da
governi europei, agenzie governative, organismi sovranazionali ed emittenti societari.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Citi EMU Gov. Bond 1 – 3y Index (Total return).
temporale di
meno pari a 4 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,63%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
LINEA DI
INVESTIMENTO
OBBLIGAZIONARI GLOBALE
Fondi
esterni
appartenenti
Principali
investimenti
Investimento prevalente in valori mobiliari, strumenti mercato monetario e warrant.
Finalità
dell’investimento
Tecnica
gestionale
Benchmark.
Orizzonte
vestimento
finanziario
con riferimento:
“OBBLIGAZIONARI GLOBALE”
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B*
Commissioni di
0,00%
1,87%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO ING EMERGING MARKETS DEBT LC
SGR del
fondo
Principali
investimenti
ING (L) RENTA FUND con sede in 52, Route d’Esch - L1470 Luxenbourg.
L’investimento prevalente avviene su valori mobiliari e strumenti di mercato monetario a reddito fisso, emessi dai paesi in via di sviluppo con redditi bassi o medi (“mercati emergenti”) in
America Latina, Asia, Europa centrale, Europa orientale e Africa e denominati principalmente
nelle loro divise.
Obbligazionario Globale.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Dollaro USA.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% JP Morgan ELMI + Composite.
temporale di
meno pari a 4 anni.
vestimento
finanziario
La tabella di seguito riportata, finalizzata a rappresentare la struttura dei costi certi e a quantificare il capitale nominale ed il capitale investito con riferimento al momento della sottoscrizione del
contratto e all’orizzonte temporale di investimento consigliato, è costruita sulla base dell’orizzonte temporale e delle commissioni di gestione (al netto dei rebates) del fondo esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,93%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO JPM GLOBAL COVERTIBLES FUND EUR A ACC
SGR del
fondo
JPMorgan Investment Funds, con sede legale in 6, route de Trèves, L – 2633 Senningerber,
Principali
investimenti
Il Fondo investe principalmente in un portafoglio diversificato di titoli convertibili e warrant a livello mondiale.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% UBS Convertible Global Hedged Eur.
temporale di
meno pari a 5 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,87%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO UBI PRAMERICA OBBLIGAZIONI DOLLARI
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe prevalentemente in obbligazioni ed altri titoli di debito denominati in Dollari
USA. Il patrimonio è quindi investito in titoli di emittenti sovrani o emittenti con elevato merito
di credito.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Lehman Brothers US Government/Credit.
temporale di
meno pari a 4 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,55%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO UBI PRAMERICA OBBLIGAZIONI GLOBALI CORPORATE
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe prevalentemente in strumenti finanziari societari quotati di natura obbligazionaria non governativi denominati principalmente in Euro, Dollaro USA, Yen e Sterlina inglese.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% Citigroup World Broad Investment Grade Corporate Index Euro Hedged.
temporale di
meno pari a 4 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è mediobasso. L’andamento del fondo può presentare contenuti scostamenti rispetto al benchmark.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Obbligazioni Globali Corporate
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,58%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO JPM GLOBAL BOND A (EURO HEDGED)
SGR del
fondo
JPMorgan Investment Funds, con sede legale in 6, route de Trèves, L – 2633 Senningerber,
Principali
investimenti
Il fondo investe in titoli a reddito fisso a breve, medio e lungo termine emessi o garantiti da organizzazioni sovranazionali, governi, enti pubblici e società private situate in Paesi sviluppati.
Il fondo potrà investire in titoli denominati in qualunque valuta.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% JPM GBI EUR Hedged.
temporale di
meno pari a 4 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,65%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO TEMPLETON GLOBAL BOND A
SGR del
fondo
Franklin Templeton Investment Funds, con sede in 26 boulevard Royal, L – 2449 Lussemburgo, Granducato di Lussemburgo.
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in obbligazioni a tasso fisso o variabile di emittenti corporate o
governativi di qualsiasi paese del mondo.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
A benchmark.
Gestione attiva.
Benchmark: 100% JP Morgan Glob. Govern. Bond Index.
temporale di
meno pari a 4 anni.
Profilo di riIl livello di rischio, individuato dalla Compagnia sulla base di quanto dichiarato dalla SGR che
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota e del benchmark, è mediovestimento
basso. L’andamento del fondo può presentare rilevanti scostamenti rispetto al benchmark.
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,76%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
LINEA DI
INVESTIMENTO
TOTAL RETURN
Fondi
esterni
appartenenti Pictet Funds Absolute Return Global Diversified
Principali
investimenti
Investimento prevalente in obbligazioni e strumenti obbligazionari con diverse scadenze.
Finalità
dell’investimento
Tecnica
gestionale
Flessibile.
Orizzonte
vestimento
finanziario
con riferimento:
– all’orizzonte temporale di investimento consigliato (colonna “Orizzonte temporale consigliato – valori su base annua”).
“TOTAL RETURN”
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B*
Commissioni di
0,00%
1,75%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PIONEER ABSOLUTE RETURN CONTROL E
SGR del
fondo
Pioneer Asset Management S.A., con sede in 77, Boulevard Grande Duchesse Charlotte, L –
1331 Lussemburgo.
Principali
investimenti
Il fondo investe almeno due terzi delle attività nette in un portafoglio diversificato di obbligazioni Investment grade e strumenti obbligazionari ad esse collegati denominati in Euro, aventi scadenze diverse ed emesse sia da organismi governativi e non governativi.
Total Return.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
Flessibile.
temporale di
meno pari a 5 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota, è medio.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,63%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PIONEER ABSOLUTE RETURN EQUILIBRIUM E
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe almeno due terzi delle attività nette in un portafoglio diversificato composto
da titoli azionari e da qualunque tipo di titoli di debito e di titoli connessi al debito con diverse
scadenze, emessi da organismi governativi e non.
Total Return.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
Flessibile.
temporale di
meno pari a 5 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Pioneer Absolute
Return Equilibrium E
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,67%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO SCHRODERS EUROPEAN ABSOLUTE RETURN A EUR
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Il fondo investe principalmente in titoli azionari di società europee e titoli di debito europei e,
nel contempo, il mantenimento del capitale attraverso l’impiego strategico di depositi con istituti di credito e strumenti del mercato monetario.
Total Return.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
Flessibile.
temporale di
meno pari a 5 anni.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Schroeders European
Absolute Return A Eur
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,75%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
Codice prodotto 641
FONDO ESTERNO PICTET FUNDS ABSOLUTE RETURN GLOBAL DIVERSIFIED
SGR del
fondo
Principali
investimenti
Strumenti liquidi ampiamente diversificati che coprano i mercati azionari sviluppati ed emergenti, nonché i mercati del reddito fisso in tutte le principali valute, scadenze e rating di credito.
Total Return.
Linea di
investimento
Finalità
dell’investimento
Valuta
Euro.
Tecnica
gestionale
Flessibile.
temporale di
meno pari a 4 anni.
schio dell’ingestisce il fondo ed in relazione alla volatilità storica della quota, è medio-basso.
vestimento
finanziario
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Pictet Funds Absolute
Return Global Diversified
Momento
Orizzonte
temporale
consigliato (valori
su base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,97%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Garanzie
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D)
Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B)
Capitale investito
98,00%
capitale investito.
In appendice alla Parte I del Prospetto Informativo è reso disponibile un glossario dei termini tecnici
per facilitare la comprensibilità del testo.
Codice prodotto 641
La presente Parte I è stata depositata in CONSOB il 31 marzo 2009 ed è valida a partire dall’01 aprile
2009
PARTE I DEL PROSPETTO INFORMATIVO - INFORMAZIONI
SULL’INVESTIMENTO FINANZIARIO E SULLE COPERTURE ASSICURATIVE
A) INFORMAZIONI GENERALI
1. L’IMPRESA DI ASSICURAZIONE ED IL GRUPPO DI APPARTENENZA
Lombarda Vita S.p.A., Società del Gruppo Cattolica Assicurazioni, iscritto all’Albo dei gruppi assicurativi
al n° 019.
– Sede Legale: Corso Martiri della Libertà, 13 – 25122 Brescia, Italia;
– Direzione Operativa: Via Pirandello, 37 – 37138 Verona, Italia;
– Autorizzazione all’esercizio delle assicurazioni: provvedimento ISVAP n. 1781 del 29 gennaio 2001 e
pubblicazione G.U. Serie Generale n. 34 del 10 febbraio 2001;
– Codice fiscale e numero di iscrizione al registro delle imprese di Brescia 03571340177;
– Numero di iscrizione all’Albo delle imprese tenuto dall’Isvap 1.00138.
Per ulteriori informazioni sulla Compagnia e sul suo gruppo di appartenenza si rinvia alla Parte III, Sezione A, par. 1 del Prospetto Informativo.
2. RISCHI GENERALI CONNESSI ALL’INVESTIMENTO FINANZIARIO
Il prodotto prevede l’acquisizione di quote di fondi d’investimento, che comporta dei rischi connessi alle
possibili variazioni del valore delle quote stesse, le quali a loro volta risentono delle oscillazioni del valore
degli strumenti finanziari in cui vengono investite le risorse del fondo.
La presenza di tali rischi può determinare la possibilità di non ottenere, al momento del rimborso, la restituzione del capitale investito.
Ne consegue che a carico dell’Investitore-Contraente sono posti i seguenti rischi finanziari:
a) il rischio di ottenere un valore in caso di riscatto inferiore ai premi versati;
b) il rischio di ottenere un capitale in caso di morte dell’Assicurato inferiore ai premi versati;
c) il rischio di ottenere un valore in caso di recesso inferiore al premio versato.
In particolare, per apprezzare il rischio derivante dall’investimento del patrimonio del fondo in strumenti
finanziari occorre considerare i seguenti elementi:
a) rischio connesso alla variazione del prezzo: il prezzo di ciascun strumento finanziario dipende:
a1) dalle caratteristiche peculiari della società emittente in quanto connesso all’eventualità che l’emittente per effetto di un deterioramento della sua solidità patrimoniale, non sia in grado di pagare l’interesse o di rimborsare il capitale (rischio di controparte).
a2) dall’andamento dei settori di investimento e dei mercati di riferimento sui quali i titoli sono negoziati,
e può variare in modo più o meno accentuato a seconda della sua natura (rischio sistematico).
In linea generale, la variazione del prezzo delle azioni è connessa alle prospettive reddituali e alle condizioni creditizie delle società emittenti e può essere tale da comportare la riduzione o addirittura la
perdita del capitale investito (rischio specifico), mentre il valore delle obbligazioni è influenzato dall’andamento dei tassi di interesse di mercato e dalle valutazioni della capacità del soggetto emittente
di far fronte al pagamento degli interessi dovuti e al rimborso del capitale di debito a scadenza (rischio
di interesse);
b) rischio connesso alla liquidità: la liquidità degli strumenti finanziari, ossia la loro attitudine a trasformarsi prontamente in moneta senza perdita di valore, dipende dalle caratteristiche del mercato in cui
gli stessi sono trattati. In generale i titoli trattati su mercati regolamentati sono più liquidi e, quindi, meno rischiosi, in quanto più facilmente smobilizzabili dei titoli non trattati su detti mercati. L’assenza di
una quotazione ufficiale rende inoltre complesso l’apprezzamento del valore effettivo del titolo, la cui
determinazione può essere rimessa a valutazioni discrezionali;
Prospetto Informativo - Parte I - pag. 1 di 116
Codice prodotto 641
c) rischio connesso alla valuta di denominazione: per l’investimento in strumenti finanziari denominati in
una valuta diversa da quella in cui è denominato il fondo, occorre tenere presente la variabilità del rapporto di cambio tra la valuta di riferimento del fondo e la valuta estera in cui sono denominati gli investimenti;
d) rischio connesso all’utilizzo di strumenti derivati: l’utilizzo di strumenti derivati consente di assumere
posizioni di rischio su strumenti finanziari superiori agli esborsi inizialmente sostenuti per aprire tali posizioni (effetto leva). Di conseguenza una variazione dei prezzi di mercato relativamente piccolo ha un
impatto amplificato in termini di guadagno o di perdita sul portafoglio gestito rispetto al caso in cui non
si faccia uso della leva;
e) altri fattori di rischio: le operazioni sui mercati emergenti potrebbero esporre l’Investitore-Contraente a
rischi aggiuntivi connessi al fatto che tali mercati potrebbero essere regolati in modo da offrire ridotti livelli di garanzia e protezione agli investitori. Sono poi da considerarsi i rischi connessi alla situazione
politico-finanziaria del paese di appartenenza degli enti emittenti.
Il valore del capitale investito in quote dei fondi esterni può variare in relazione alla tipologia di strumenti
finanziari e ai settori di investimento, nonché ai diversi mercati di riferimento, come indicato nella successiva Sezione B.1) par. 5.3..
3. SITUAZIONI DI CONFLITTO D’INTERESSE
Le situazioni di conflitto di interesse sono illustrate nella Parte III, Sezione E), par. 12 del Prospetto Informativo.
B) INFORMAZIONI SUL PRODOTTO FINANZIARIO-ASSICURATIVO DI TIPO UNIT LINKED
4. DESCRIZIONE DEL CONTRATTO E IMPIEGO DEI PREMI
4.1 Caratteristiche del contratto.
Il prodotto consente di investire il premio unico iniziale e gli eventuali versamenti aggiuntivi, al netto dei
costi, in fondi esterni dal cui valore dipendono le prestazioni finanziarie e assicurative previste dal contratto.
L’Investitore-Contraente può scegliere, sulla base della propria propensione al rischio e delle proprie
aspettative di rendimento, di investire i premi:
– nelle diverse linee di investimento dei fondi interni previste dal contratto;
Per le informazioni di dettaglio sui fondi esterni si rinvia alla successiva sezione B.1).
Il contratto prevede la possibilità che la Compagnia intervenga, a tutela delle scelte effettuate dall’Investitore- Contraente, con due tipi di attività:
1. una gestione attiva, svolta dalla Compagnia in piena autonomia con lo scopo di indirizzare il capitale
investito verso i fondi esterni migliori in termini di rischio/rendimento appartenenti alla stessa linea di
investimento a cui appartiene il fondo esterno scelto dall’Investitore-Contraente (detta Piano di Allocazione). Tale attività prevede una classificazione mensile, con criteri quantitativi, dei fondi appartenenti alla stessa linea di investimento;
2. un monitoraggio costante su eventuali operazioni straordinarie, decise dalle SGR dei fondi esterni, al
fine di evitare cambiamenti indesiderati nella tipologia di investimento scelta dall’Investitore-Contraente (detta Piano di Interventi Straordinari).
Per una descrizione più approfondita delle due attività si rinvia ai successivi par. 5.1 e 5.2.
Oltre all’investimento finanziario, in caso di decesso dell’Assicurato è prevista una ulteriore tutela economica consistente in una maggiorazione del controvalore delle quote possedute dall’Investitore-Contraente.
L’Investitore-Contraente può richiedere la liquidazione del capitale rimborsato (valore di riscatto) anche in
forma di rendita secondo quanto disciplinato ai successivi par. 10 e 11.
Codice prodotto 641
4.2 Durata del contratto – Requisiti soggettivi dell’Assicurato
Il contratto è a vita intera, pertanto la durata coincide con la vita dell’Assicurato.
Nel momento in cui viene concluso il presente contratto, l’Assicurato deve avere un’età non superiore ad
anni 90 e non inferiore ad anni 18.
4.3 Orizzonte temporale minimo di investimento.
Di seguito si riporta, in forma tabellare, l’orizzonte temporale minimo di investimento consigliato, in termini di anni, per ciascun fondo esterno collegato al contratto. Esso prende in considerazione lo stile gestionale dichiarato dalla relativa SGR, il livello di rischio della linea di investimento di appartenenza, nonché i costi dei singoli fondi esterni e le eventuali penali in caso di riscatto anticipato.
LINEA DI INVESTIMENTO
DENOMINAZIONE FONDI
Azionari America
BlackRock Global Fund US
Flexible Hedged A2 Eur
Azionari Europa
Azionari Pacifico
Azionari Settoriali
Orizzonte temporale minimo
consigliato
7
7
7
Oyster European Opportunities
Eur
7
7
7
Pioneer European Small
Companies E
7
7
BlackRock Global Fund Pacific
Equity A2 Eur
Parvest Japan C (EUR Hedged)
Acc
Aviva Investors European
Convegence A
Carmignac Emergents
7
7
7
UBI Pramerica Azioni Mercati
Emergenti
BlackRock Global Fund Latin
America
BlackRock Global Fund World
Energy A2 Eur
Gold A Dollari
7
Schroders Global Property
(Euro Hedged) A
7
7
7
7
7
7
7
7
7
7
7
7
7
7
7
Codice prodotto 641
Azionari Settoriali
Bilanciati
Total Return
7
Pictet Funds Water
BlackRock Global Fund
Allocation Hedged
JPM Global Capital Appreciation
A Eur
JPM Global Capital Preservation
(Eur) C Acc
7
Pioneer P.F. – Global Defensive
E Acc
Rischio Controllato
Aviva Investors EUR Reserve
A Acc
Carmignac Securitè
6
6
5
6
5
6
5
5
3
4
Schroders Euro Short Term
Bond A
Pioneer F. Euro Corporate Bond
E Eur
4
5
4
JPM Global Convertibles Fund
Eur A Acc
UBI Pramerica Obbligazioni
Globali Corporate
JPM Global Bond A
(Euro Hedged)
Pioneer Absolute Return
Control E
Equilibrium E
Schroeders European Absolute
Return A Eur
Global Diversified
4
4
5
5
4
4
4
4
5
5
5
4
4.4 Versamento dei premi.
Il contratto prevede il versamento di un premio unico di importo minimo pari a 50.000,00 euro e massimo
pari a 999.999,99 euro.
È facoltà dell’Investitore-Contraente di effettuare dei versamenti aggiuntivi, di importo minimo pari a
25.000,00 euro, dal giorno successivo alla decorrenza del contratto.
Il premio versato al netto dei costi di caricamento, dei costi delle coperture assicurative dei rischi
demografici diversi dal caso vita e delle eventuali spese di emissione del contratto, rappresenta il
capitale investito.
Codice prodotto 641
Si rimanda al successivo par. B.1) punto 5.3 per le “tabelle di scomposizione percentuale dell’investimento finanziario per ciascuna/o linea di investimento/fondo esterno” per le informazioni riguardanti la tabella dell’investimento finanziario finalizzata a rappresentare la struttura dei costi certi e a quantificare il
capitale nominale ed il capitale investito attraverso la scomposizione percentuale dell’investimento finanziario in ciascuna/o linea di investimento/fondo esterno con riferimento:
– all’orizzonte temporale di investimento consigliato (colonna “Orizzonte temporale consigliato – valori
su base annua”).
Il contratto prevede che il costo per la copertura assicurativa relativa al decesso dell’Assicurato, pari allo
0,05% su base annua, sia compreso nelle commissioni di gestione, applicate dalla Compagnia tramite
prelievo di quote.
B.1) INFORMAZIONI SULL’INVESTIMENTO FINANZIARIO
I premi versati, al netto dei costi di caricamento, sono investiti in diverse linee di investimento e in quote
di fondi esterni appartenenti alle linee di investimento, e costituiscono il capitale investito.
Il valore del capitale in caso di rimborso è determinato dal numero di quote moltiplicato per il valore unitario delle quote di ciascun fondo esterno rilevato così come indicato al successivo par. 22.
L’Investitore-Contraente ha la facoltà di scegliere al momento del versamento del premio unico iniziale o
di eventuali premi unici aggiuntivi di ripartire il capitale investito in uno o più linee di investimento e in uno
o più fondi esterni appartenenti alle linee di investimento, secondo percentuali a sua scelta, con il limite
massimo di 20 fondi esterni.
L’importo investito in ciascun fondo esterno non può essere inferiore a 2.500,00 euro.
Nel caso di versamento di premi unici aggiuntivi, l’Investitore-Contraente ha facoltà di scegliere tra uno o
più linee di investimento e fondi esterni appartenenti alle linee di investimento, a condizione che l’importo investito sia almeno pari a 2.500,00 euro qualora l’Investitore-Contraente scelga un fondo esterno del
quale non possieda ancora delle quote.
Rimane fermo il limite massimo di 20 fondi esterni nei quali è possibile suddividere il capitale investito.
Qualunque operazione di investimento e/o disinvestimento (sostituzioni, versamenti aggiuntivi e riscatti
parziali) non sarà ammessa se effettuata quattro giorni antecedenti e quattro giorni successivi alla data di
effettuazione degli switch straordinari, come definiti al successivo par. 5.2.
La Compagnia procede per l’intera durata del contratto allo svolgimento di due attività di allocazione e
controllo rispetto i fondi esterni scelti liberamente dall’Investitore-Contraente.
5.1 Piano di allocazione
La Compagnia esegue un’attività di gestione attiva, per conto dell’Investitore-Contraente, che ha lo scopo di allocare il capitale investito su fondi esterni che permettono un’ottimizzazione del profilo di rischio/rendimento del contratto. Tale attività è predeterminata nelle modalità di funzionamento ed è effettuata dalla Compagnia nel rispetto della suddivisione delle linee di investimento, scelte dall’InvestitoreContraente, di seguito elencate in cui sono inseriti i fondi stessi:
Linee di investimento
Azionari Europa
Azionari America
Azionari Pacifico
Azionari settoriali
Bilanciati
Total Return
Numero fondi esterni
7
4
4
6
8
8
4
3
6
4
La linea di investimento di appartenenza di ogni singolo fondo esterno è specificata nella descrizione degli stessi contenuta al successivo par. 5.3.
Nello specifico l’Investitore-Contraente decide alla sottoscrizione del contratto l’Asset allocation strategica, cioè la ripartizione del capitale investito nelle linee di investimento e nei diversi fondi esterni appartenenti alle suddette linee di investimento.
Codice prodotto 641
Successivamente la Compagnia si occupa del processo di Fund Picking, ossia attua una valutazione dei
fondi esterni collegati al contratto ed eventualmente sostituisce i singoli fondi scelti dall’Investitore-Contraente con altri fondi della medesima linea di investimento, rispettandone in tale modo l’Asset allocation
strategica.
Concretamente l’attività di Fund Picking si esplica attraverso il Piano di Allocazione, che prevede i seguenti compiti effettuati periodicamente dalla Compagnia:
1. i fondi esterni appartenenti alla stessa linea di investimento sono classificati mensilmente, con criteri
quantitativi basati sulle performance, fatte registrare in periodi di tempo ragionevolmente ampi, che sono rapportate sia ai rischi assunti dalla gestione, sia ai parametri di riferimento (benchmark), ove esistenti;
2. in base a quanto sopra descritto, la Compagnia attribuisce un rating ad ogni fondo esterno all’interno
della stessa linea di investimento, in modo da individuare i fondi in grado da ottimizzare il profilo rischio/rendimento dei contratti che investono nei fondi della medesima;
3. partendo da tale rating, la Compagnia individua un “fondo di destinazione” per ogni linea di investimento; i “fondi di destinazione” sono ritenuti dalla Compagnia in grado, con maggiore probabilità, di
ottenere risultati finanziari migliori rispetto agli altri fondi appartenenti alla medesima linea di investimento. Il fondo esterno – o i due fondi esterni, nelle due linee di investimento la cui numerosità è superiore a 6 fondi – con il rating peggiore è dichiarato dalla Compagnia come “fondo di partenza”, poiché, al contrario, non ritenuto in grado di ottenere, nelle condizioni di mercato che si hanno al momento
in cui è stata effettuata l’analisi finanziaria, risultati in linea con i migliori fondi della stessa linea di investimento;
4. la Compagnia effettua, per conto dell’Investitore-Contraente, una o più operazioni di switch che trasferiscono la parte del capitale investito eventualmente presente nel “fondo di partenza” verso i rispettivi “fondi di destinazione”.
Le operazioni di switch, descritte al punto 4, potrebbero essere temporaneamente sospese o modificate
sulla base di una valutazione di tipo qualitativo (che tiene conto principalmente delle prospettive dei mercati in questione e dell’omogeneità dei fondi coinvolti nello switch) effettuata dalla Compagnia.
Le operazioni di switch, decise nell’attività di Piano di Allocazione, sono effettuate dalla Compagnia prendendo a riferimento la data di ricorrenza annuale del contratto. Il controvalore delle quote dei “fondi di
partenza” viene trasformato in quote dei rispettivi “fondi di destinazione” nei termini indicati al successivo par. 22.
La Compagnia per la suddetta attività trattiene un costo di gestione riportato al successivo par. 14.2.a).
Le singole operazioni di switch attuate nell’ambito del Piano di Allocazione sono gratuite.
Si evidenzia che le analisi finanziarie effettuate periodicamente dalla Compagnia sono basate sui rendimenti avuti nel passato dai fondi esterni. Ciò non costituisce una certezza che, nel futuro, i rendimenti dei
“fondi di destinazione” continueranno ad essere migliori, relativamente agli altri fondi esterni della stessa
linea di investimento. Per questo motivo, la Compagnia monitora mensilmente i rating assegnati ai fondi
esterni per poterli eventualmente modificare e, di conseguenza, in occasione della successiva ricorrenza
annuale del contratto, variare il Piano di Allocazione precedentemente effettuato.
Inoltre si precisa che, sebbene l’attività di Fund Picking venga svolta dalla Compagnia per tutti i contratti, il Piano di Allocazione non coinvolge necessariamente il singolo contratto, fintanto che i fondi scelti dall’Investitore-Contraente non siano dichiarati “fondi di partenza”.
Nel caso in cui siano state effettuate operazioni di switch che interessino il contratto, la Compagnia invierà una comunicazione all’Investitore-Contraente chiamata “Lettera informativa del Piano di Allocazione” entro un mese dalla data in cui è stato effettuato lo switch predisposto .
5.2 Piano di interventi straordinari.
La Compagnia si impegna a monitorare l’attività delle SGR al fine di salvaguardare gli investimenti degli
Investitori-Contraenti. L’attività di gestione, che si esplica nell’ambito del Piano di Allocazione (di cui al
par. precedente), è affiancata quindi da un’attività di monitoraggio che la Compagnia effettua per conto
degli Investitori-Contraenti che abbiano investito o che richiedano di effettuare operazioni di investimento in un fondo esterno oggetto di operazioni straordinarie decise dalla rispettiva SGR. Per una descrizione dettagliata del comportamento seguito dalle SGR in questi casi, si rimanda alla lettura dei Prospetti
Informativi e dei Regolamenti relativi ai fondi esterni scelti, disponibili su richiesta dell’Investitore-Contraente anche su supporto duraturo di tipo CD-ROM.
In particolare, sono considerate operazioni straordinarie le decisioni che:
Codice prodotto 641
1. riguardano la modifica del benchmark, del nome del fondo, della sua classe di quote, delll’SGR;
2. modicano la politica di gestione, i costi gravanti sul fondo o implicano operazioni di fusione o incorporazione;
3. determinino la liquidazione o l’estinzione del fondo esterno od implichino la variazione dei limiti e delle politiche di investimento in modo tale da renderli incompatibili con quanto richiesto dalla normativa
vigente.
A titolo di esempio, si riportano di seguito alcuni casi delle tre tipologie di operazioni straordinarie individuate sopra:
Tipologia
Casi esemplificativi
Tipologia 1
–
–
–
–
Tipologia 2
– modifiche della politica di gestione che implichino
lo spostamento ad un’altra linea di investimento tra
quelle collegate al contratto;
– incremento dei costi gravanti sul fondo;
– operazioni di fusione o incorporazione che riguardino il fondo
Tipologia 3
– modifiche della politica di gestione che prevedano
l’utilizzo di strumenti derivati per fini speculativi o
l’uso della leva finanziaria;
– la previsione di investimenti significativi in titoli di
debito non “Investment grade”;
– sospensione, temporanea o definitiva, delle sottoscrizioni.
modifica del benchmark;
cambio nome del fondo o della sua classe di quote;
cambiamenti riguardanti l’SGR del fondo;
altri cambiamenti riguardanti il fondo non compresi nelle tipologie di cui sotto
L’elenco non è esaustivo e la Compagnia si riserva la facoltà di valutare ogni operazione predisposta dalle SGR sui fondi esterni, come straordinaria o meno, oltre a decidere autonomamente a quale tipologia ricondurla.
La Compagnia a seconda della tipologia di operazioni straordinarie prevista eventualmente sui fondi predispone un Piano di Interventi Straordinari.
Nel caso si verifichino operazioni straordinarie appartenenti alla tipologia 1 la Compagnia comunicherà
agli Investitori-Contraenti l’avvenuto cambiamento con le seguenti modalità:
– se l’operazione si è verificata durante il secondo semestre di ogni anno solare, ne sarà data comunicazione attraverso il Supplemento di Aggiornamento, che viene inviato all’Investitore-Contraente unitamente all’Estratto conto annuale;
– se l’operazione, invece, si è verificata durante il primo semestre di ogni anno solare, ne sarà data comunicazione attraverso il Supplemento di Aggiornamento inviato entro il 1 settembre.
Nel caso si verifichino operazioni straordinarie appartenenti alla tipologia 2 la Compagnia invia tempestivamente a tutti gli Investitori-Contraenti una “Lettera informativa su operazioni straordinarie” contenente
la descrizione delle operazioni avvenute accompagnata dal Supplemento di Aggiornamento.
Con specifico riferimento, infine, alle operazioni di fusione od incorporazione che riguardino un fondo collegato al contratto o nel caso di sottoscrizioni di fondi che abbiano sospeso l’emissione di nuove quote
in aggiunta alle comunicazioni di cui sopra, l’Investitore-Contraente riceve un riepilogo dell’operazione di
sostituzione delle quote del fondo interessato dell’operazione.
Nel caso si verifichino operazioni straordinarie appartenenti alla tipologia 3 la Compagnia invia tempestivamente a tutti gli Investitori-Contraenti una “Lettera informativa su operazioni straordinarie” contenente la descrizione delle operazioni avvenute e di tali operazioni ne terrà conto il Supplemento di Aggiornamento.
Inoltre la Compagnia dichiara il fondo interessato “fondo in eliminazione”. Tale fondo è oggetto di un’operazione straordinaria di switch: la Compagnia, infatti, trasferisce il controvalore delle quote, possedute
dagli Investitori-Contraenti, dal “fondo in eliminazione” verso il fondo esterno della medesima linea di inProspetto Informativo - Parte I - pag. 7 di 116
Codice prodotto 641
vestimento che è stato dichiarato dalla Compagnia “fondo di destinazione” nell’ultimo Piano di Allocazione realizzato dalla stessa.
Le operazioni di switch straordinario, decise dal Piano di Interventi Straordinari, sono effettuate dalla
Compagnia tramite la trasformazione del controvalore delle quote del “fondo in eliminazione” in quote del
rispettivo “fondo di destinazione” con le modalità indicate al successivo par. 22.
Nel caso in cui vengano effettuate operazioni di switch straordinario la Compagnia invierà una comunicazione scritta all’Investitore-Contraente chiamata “Lettera informativa del Piano di Interventi Straordinari”.
Si precisa che le attività previste dal Piano di Interventi Straordinari predisposte dalla Compagnia solo nel
caso in cui il fondo esterno sia oggetto di operazioni straordinarie della tipologia 3 sono completamente
gratuite per l’Investitore-Contraente.
Successivamente all’operazione di switch straordinario, il fondo esterno chiamato “fondo in eliminazione” sarà estromesso dalla lista dei fondi esterni collegati al contratto ed eventualmente sostituito da un
altro fondo esterno appartenente alla medesima linea di investimento.
5.3 Politica di investimento e rischi specifici dei fondi esterni.
I fondi esterni collegati al presente contratto sono rappresentati da altrettanti Organismi di Investimento
Collettivo del Risparmio (OICR) sia di diritto italiano che di diritto estero, che soddisfano la normativa attualmente in vigore.
Gli OICR collegati al contratto sono ad accumulazione dei rendimenti.
Di seguito si riportano le caratteristiche delle linee di investimento e dei fondi esterni che costituiscono
l’investimento finanziario e gli strumenti finanziari in cui investono (dove per investimento principale in uno
strumento si intende maggiore del 70%, per prevalente tra il 50% e il 70%, per significativo tra il 30% e il
50%, per contenuto tra il 10% e il 30%, per residuale inferiore al 10%).
I suddetti termini di rilevanza sono da intendersi come indicativi delle strategie gestionali dei fondi esterni, posti i limiti definiti nei relativi Regolamenti.
In merito al profilo di rischio riportato per ciascun fondo, lo stesso è determinato dalla Compagnia sulla
base di una serie di fattori tra i quali assumono principale rilevanza:
– la linea di investimento di appartenenza del fondo;
– il livello di rischio dichiarato dalla SGR;
– la volatilità storica delle quote del fondo, o in assenza, del rispettivo benchmark.
Codice prodotto 641
LINEA DI
INVESTIMENTO
AZIONARI AMERICA
Fondi esterni
appartenenti
Principali investimenti
Investimento prevalente in azioni di società con sede negli Stati Uniti e in
azioni di società statunitensi di piccola e media capitalizzazione, anche
denominati in Dollari USA.
Finalità dell’investimento
Tecnica gestionale
Benchmark.
Orizzonte temporale
di investimento
L’orizzonte temporale consigliato, con riferimento alla presente linea di investimento, è pari a 7 anni. Tale orizzonte temporale è pari a quello del fondo
appartenente alla linea di investimento con l’orizzonte temporale più elevato.
Profilo di rischio
dell’investimento
finanziario
Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è alto. Tale profilo di rischio è
pari a quello del fondo appartenente alla linea di investimento con il profilo di
rischio più elevato.
Di seguito si riporta la tabella dell’investimento finanziario finalizzata a rappresentare la struttura dei costi certi e a quantificare il capitale nominale ed il
capitale investito attraverso la scomposizione percentuale dell’investimento
finanziario in ciascuna linea di investimento con riferimento:
– al momento della sottoscrizione del contratto (colonna “Momento della
sottoscrizione”);
– all’orizzonte temporale di investimento consigliato (colonna “Orizzonte
temporale consigliato - valori su base annua”) .
Si rimanda alla descrizione di ogni singolo fondo esterno per le “Tabelle di
scomposizione percentuale dell’investimento finanziario per ciascun fondo
esterno”.
Scomposizione
dell’investimento
“AZIONARI AMERICA”
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B*
Commissioni di
0,00%
1,93%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
F = E - (C + D) Capitale nominale
100,00%
G = F - (A + B) Capitale investito
98,00%
Fondo esterno
Codice ISIN: LU0200684693
Tipologia di OICR
Comparto di SICAV lussemburghese
Codice prodotto 641
SGR del fondo
BlackRock (Luxembourg) S.A., 6D route de Trèves, L - 2633 Senningerberg,Granducato di Lussemburgo.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario America
Valuta di denominazione
Euro
Codice fondo esterno
122
Grado di rischio
Medio - alto con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark
La tabella di seguito riportata, finalizzata a rappresentare la struttura dei
costi certi e a quantificare il capitale nominale ed il capitale investito con
riferimento al momento della sottoscrizione del contratto e all’orizzonte
temporale di investimento consigliato, è costruita sulla base dell’orizzonte
temporale e delle commissioni di gestione (al netto dei rebates) del fondo
esterno in oggetto.
Fund US Flexible Hedged A2 Eur
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,93%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Principali tipologie degli
strumenti finanziari e
valuta di denominazione
Il fondo investe almeno il 70% del patrimonio netto totale in azioni di società con sede o che svolgono la loro attività economica prevalente negli
Stati Uniti. La valuta di riferimento del fondo è il Dollaro USA.
Aree geografiche
Stati Uniti.
Categoria di emittenti
I titoli azionari sono di emittenti prevalentemente a grande capitalizzazione appartenenti a diversi settori economici.
Specifici fattori di rischio
Rischio cambio: il fondo investe in titoli denominati in Dollari e gestisce in
maniera sistematica l’esposizione al rischio cambio.
Operazioni in strumenti
derivati
Compatibilmente con i limiti e le limitazioni d’investimento posti dal Regolamento, il fondo può utilizzare strumenti derivati per coprire il rischio valutario e ai fini di una maggiore efficienza nella gestione del portafoglio.
Codice prodotto 641
Stile di gestione
Criteri di selezione degli strumenti finanziari
Il fondo investe di norma in titoli che, secondo il gestore, presentano caratteristiche di investimento basate sulle prospettive di crescita o sulla
sottovalutazione dei titoli, tenendo conto volta per volta delle prospettive
del mercato.
Relazione con il benchmark
Il fondo è gestito in maniera attiva rispetto al benchmark.
Il fondo utilizza tecniche di gestione dei rischi di portafoglio in relazione agli
obiettivi e alla politica di investimento prefissata. Per la descrizione di tali
tecniche si rinvia alla Parte III, Sezione B, par. 7 del Prospetto Informativo.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
Fondo comune d’investimento di diritto lussemburghese
SGR del fondo
Pioneer Asset Management S.A., con sede in 77, Boulevard Grande Duchesse Charlotte, L - 1331 Lussemburgo.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario America
Euro
152
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Pioneer US
Mid Cap Value E
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Codice prodotto 641
Il fondo investe almeno due terzi delle proprie attività nette in un portafoglio
diversificato di titoli azionari di emittenti statunitensi la cui capitalizzazione è
compresa nell’intervallo definito dall’indice Russel Mid Cap Value.
Esso può investire fino al 25% delle proprie attività nette (al momento dell’acquisto) in titoli di emittenti non statunitensi. La valuta di riferimento degli
investimenti è il Dollaro USA.
Aree geografiche
Stati Uniti.
I titoli azionari sono emessi da società, di media e/o piccola capitalizzazione (attualmente comprese in una oscillazione di mercato capitalizzata
tra i 39 ed i 26,7 milioni di Usd), organizzate ai sensi delle leggi degli Stati
Uniti o che svolgono una parte preponderante delle proprie attività negli
Stati Uniti e quotati su mercati regolamentati. Questo fondo non è settoriale e può investire in una vasta gamma di settori e industrie.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli denominati in Dollari e non effettua
politiche di gestione del rischio cambio.
Bassa capitalizzazione: il fondo investe in società a media capitalizzazione di mercato.
derivati
Il fondo può investire in strumenti finanziari derivati, secondo la propria
politica di investimento ed entro i limiti stabiliti dal Regolamento.
Stile di gestione
Il fondo utilizza uno stile di gestione Value e cerca di investire in un portafoglio diversificato di titoli attentamente selezionati e con un prezzo ragionevole piuttosto che in titoli i cui prezzi rispecchiano un premio determinato dalla loro momentanea popolarità sul mercato. Ricorrendo a questo
stile di investimento il gestore degli investimenti ricerca valori mobiliari venduti a prezzi ragionevoli o allo sconto rispetto al loro valore intrinseco.
Il fondo ha una gestione attiva rispetto al proprio benchmark.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Schroder International Selection Fund, con sede in 5, rue Höhenhof, L 1736 Senningerberg, randucato del Lussemburgo.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario America
Dollari USA
161
Grado di rischio
Codice prodotto 641
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Schroders
US Small & Mid Cap A
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
L’investimento principale è in titoli azionari di piccole e medie imprese statunitensi, denominati in dollari. Le altre attività in cui il portafoglio del fondo
può essere residualmente investito comprendono la liquidità pura (depositi
presso banche), crediti e debiti, utili/perdite non realizzati su forward/future/swap e opzioni e investimenti a breve con scadenza a 1 mese o inferiore.
Aree geografiche
Stati Uniti.
Titoli azionari di società, appartenenti a diversi settori economici, a media
e piccola dimensione.
Rischio cambio: il fondo è denominato ed investe in titoli non denominati
in Euro.
Bassa capitalizzazione: il fondo investe in società a piccola e media capitalizzazione.
derivati
La SGR, ai fini dell’efficiente gestione del portafoglio delle sue attività o della protezione dal rischio di cambio, alle condizioni e nei limiti fissati dalla
legge, dalle normative e dalla pratica amministrativa e come descritto nel
Regolamento, può utilizzare tecniche e strumenti relativi ai valori mobiliari.
La SGR dovrà garantire che l’esposizione globale di ciascun fondo relativamente agli strumenti derivati non ne superi il patrimonio totale netto.
Per piccole e medie imprese statunitensi si intendono quelle società che al
momento dell’acquisto rappresentano in termini di capitalizzazione il 40%
inferiore del mercato statunitense.
Stile di gestione
Il fondo è gestito con un approccio svincolato da un benchmark di riferimento.
Codice prodotto 641
Fondo esterno
Codice ISIN: IT0003242440
Tipologia di OICR
Fondo comune di investimento di diritto italiano
SGR del fondo
UBI Pramerica SGR S.p.A, appartenente al Gruppo bancario UNIONE di
BANCHE ITALIANE, con sede legale in Bergamo, P.zza Vittorio Veneto, 8.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario America
Dollari USA
168
Grado di rischio
Alto con significativi scostamenti rispetto al benchmark
esterno in oggetto.
Azioni USA
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Investimento principale in strumenti finanziari di natura azionaria denominati in dollari USA.
Investimento residuale in parti di OICR, anche collegati alla SGR.
Aree geografiche
Paesi dell’America del Nord.
In via principale società a capitalizzazione medio alta con prospettive di
crescita. Gli investimenti sono diversificati nei vari settori industriali.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli denominati in valute diverse dall’Euro, ma prevede una gestione attiva del rischio di cambio.
Paesi Emergenti: possono essere presenti residualmente strumenti finanziari di emittenti di paesi in via di sviluppo.
Codice prodotto 641
derivati
L’utilizzo degli strumenti finanziari derivati è finalizzato:
– alla copertura dei rischi;
– ad una più efficiente gestione del portafoglio;
– all’investimento.
L’utilizzo degli strumenti finanziari derivati è coerente con il profilo di rischio/rendimento del fondo.
Nel processo decisionale rivestono particolare rilevanza: l’analisi micro e
macro-economiche per la determinazione dei pesi settoriali; l’analisi fondamentale per la selezione delle società che presentano un buon modello
di business, una forte tradizione di risultati economici positivi, una sufficiente prevedibilità di utili/flussi di cassa. Nel processo di selezione vengono inoltre analizzate le strategie industriali, la qualità del management e
la valutazione aziendale (sia in termini relativi che assoluti).
Stile di gestione
La SGR non si propone di replicare la composizione del benchmark. Sono
possibili significativi scostamenti del fondo rispetto al benchmark, a causa dell’investimento in strumenti finanziari di emittenti non presenti nell’indice di riferimento o presenti in proporzioni diverse e a causa del differente bilanciamento dei settori industriali di investimento.
LINEA DI
INVESTIMENTO
AZIONARI EUROPA
Fondi esterni
appartenenti
Pioneer European Small Companies
Investimento prevalente in valori mobiliari di società con sede in Europa.
Tecnica gestionale
Benchmark.
Orizzonte temporale
di investimento
Profilo di rischio
dell’investimento
finanziario
Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è alto. Tale profilo di rischio è
pari a quello del fondo appartenente alla linea di investimento con il profilo di
rischio più alto.
Codice prodotto 641
finanziario in ciascuna linea di investimento con riferimento:
sottoscrizione”)
temporale consigliato - valori su base annua”).
esterno”.
“AZIONARI EUROPA”
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B*
Commissioni di
0,00%
2,27%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Fondo esterno
Tipologia di OICR
Comparto di SICAV lussemburghese.
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Europa
Euro
138
Grado di rischio
Codice prodotto 641
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Oyster European
Opportunities Eur
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,27%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il patrimonio del fondo è investito, in ogni momento fino alla concorrenza di
almeno il 75%, in azioni e altri strumenti equivalenti denominati principalmente in Euro.
Aree geografiche
Europa.
Le azioni sono emesse da società aventi la propria sede sociale in uno stato membro della Comunità europea.
Rischio cambio: il fondo può investire in titoli azionari denominati anche in
valuta diversa dall’Euro.
derivati
Il fondo può svolgere operazioni aventi a oggetto opzioni, contratti a termine su strumenti finanziari, contratti swaps e opzioni su tali contratti.
Il ricorso a transazioni su strumenti derivati o ad altre tecniche e strumenti
finanziari non deve in nessun caso distogliere il fondo dai propri obiettivi di
investimento.
Lo scopo di questo fondo è di offrire ai propri investitori un incremento del
loro capitale investendo principalmente in azioni e strumenti simili quotati
sulle principali piazze finanziarie mondiali.
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Codice prodotto 641
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Europa
Euro
139
Grado di rischio
Alto con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Oyster Italian
Opportunities Eur
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,27%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investe in azioni e altri strumenti equivalenti di emittenti italiani.
Il patrimonio del fondo, è investito in ogni momento, fino a concorrenza di
almeno due terzi, in valori mobiliari emessi da società che hanno la loro sede in Italia. Il fondo non investirà più del 10% del patrimonio netto in quote
di OICR. Il fondo può ugualmente investire in strumenti finanziari derivati in
vista di una efficace gestione del suo portafoglio e della protezione dei suoi
attivi e passivi nonché a titolo d’investimento principale.
Aree geografiche
Italia.
Le azioni sono emesse da società aventi la propria sede sociale in Italia e
appartenenti prevalentemente all’industria.
Bassa capitalizzazione: il fondo può investire in titoli azionari di società a
media e bassa capitalizzazione.
derivati
Il ricorso a transazioni su strumenti derivati o ad altre tecniche e strumenti
finanziari non deve in nessun caso distogliere il fondo dai propri obiettivi di
investimento.
Codice prodotto 641
Il patrimonio del fondo, dopo la deduzione delle liquidità, è investito sempre fino a concorrenza di almeno due terzi in valori mobiliari emessi da società che hanno la loro sede in Italia.
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Europa
Euro
151
Grado di rischio
Medio - alto con significativi scostamenti rispetto al benchmark
esterno in oggetto.
Top European Players E
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investe prevalentemente in titoli azionari europei, e strumenti finanziari collegati a tali azioni denominati principalmente in Euro.
Codice prodotto 641
Aree geografiche
Europa.
I titoli azionari sono emessi da società di media e/o grande capitalizzazione,domiciliate in Europa e quotati su mercati regolamentati. Questo fondo
non è settoriale e può investire in una vasta gamma di settori e industrie.
Rischio cambio: il fondo può investire in titoli non denominati in Euro.
derivati
Il fondo può investire in strumenti finanziari derivati, secondo la propria politica di investimento ed entro i limiti stabiliti dal Regolamento.
Gli investimenti verteranno principalmente su 25-30 titoli di società che dimostrano caratteristiche di crescita intensa e che sono considerate leader
nel proprio settore o nel proprio ramo.
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Europa
Euro
153
Grado di rischio
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Fondo Esterno Pioneer European
Small Companies E
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investe almeno due terzi delle proprie attività in un portafoglio diversificato di titoli azionari e di strumenti finanziari ad essi collegati.
La valuta di riferimento è l’Euro.
Aree geografiche
Europa
I titoli azionari sono emessi da società, di media e/o piccola capitalizzazione,domiciliate in Europa e quotati su mercati regolamentati. Questo fondo
non è settoriale e può investire in una vasta gamma di settori e industrie.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli denominati in Dollari e non effettua
politiche di gestione del rischio cambio.
Bassa capitalizzazione: il fondo investe in società a media capitalizzazione di mercato.
derivati
Stile di gestione
Titoli emessi da società la cui capitalizzazione è compresa nell´intervallo
definito dal Dow Jones Europe Stoxx 200 Small Cap Index, che hanno attualmente una capitalizzazione di mercato fluttuante liberamente tra i 300
mln di Euro e i 3 mld di Euro, con sede in Europa o i cui ricavi provengono
in misura rilevante dall´Europa.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Schroder International Selection Fund, con sede in 5, rue Höhenhof, L 1736 Senningerberg, Granducato del Lussemburgo.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Codice prodotto 641
Azionario Europa
Euro
155
Grado di rischio
Alto con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark
esterno in oggetto.
Fondo Esterno Schroeders
Euro Equity A Eur
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Investimenti principali in titoli azionari di società dei paesi partecipanti all’Unione Monetaria Europea.
Aree geografiche
Zona Euro
Titoli azionari di società prevalentemente a grande capitalizzazione quotate
in borse di paesi appartenenti all’Unione Monetaria Europea.
Nessuno
derivati
La SGR, ai fini dell’efficiente gestione del portafoglio delle sue attività, alle
condizioni e nei limiti fissati dalla legge, dalle normative e dalla pratica amministrativa e come descritto nel regolamento, può utilizzare tecniche e
strumenti relativi ai valori mobiliari. La SGR dovrà garantire che l’esposizione globale di ciascun fondo relativamente agli strumenti derivati non ne superi il patrimonio totale netto.
Il gestore seleziona i titoli che presentano prospettive di crescita o una sottovalutazione nella propria quotazione, tenendo al contempo conto anche
delle prospettive del mercato.
Stile di gestione
Codice prodotto 641
Fondo esterno
Tipologia di OICR
Fondo comune d’investimento di diritto italiano.
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Europa
Euro
164
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Azioni Euro
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo mira ad una consistente crescita del capitale nominale investito
attraverso l’investimento principale in strumenti finanziari di natura azionaria denominati in euro. Investimento residuale in strumenti finanziari di
emittenti di Paesi Emergenti ed in parti di OICR, anche collegati alla stessa SGR del fondo.
Aree geografiche
Zona Euro
In via principale emittenti a capitalizzazione medio alta con prospettive di
crescita stabili nel tempo e con titoli azionari a sufficiente liquidità. Gli investimenti sono diversificati nei vari settori industriali.
Paesi emergenti: nel fondo sono presenti titoli azionari di paesi emergenti.
Codice prodotto 641
derivati
– alla copertura dei rischi presenti in portafoglio;
macro-economiche per la determinazione dei pesi settoriali; l’analisi fondamentale per la selezione delle società che presentano un buon modello
di business, una forte tradizione di risultati economici positivi, una sufficiente prevedibilità di utili/flussi di cassa. Nel processo di selezione vengono inoltre analizzate le strategie industriali, la qualità del management e
la valutazione aziendale (sia in termini relativi che assoluti).
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
Fondo comune d’investimento di diritto italiano.
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Europa
Euro
165
Grado di rischio
Medio - alto con significativi scostamenti rispetto al benchmark
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Fondo Esterno
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Investimento principale in strumenti finanziari di natura azionaria denominati in euro.
Aree geografiche
Principalmente Italia
crescita stabili nel tempo e con titoli azionari a sufficiente liquidità. Gli investimenti sono diversificati nei vari settori industriali.
Nessuno
derivati
– alla copertura dei rischi presenti in portafoglio;
macro-economiche per la determinazione dei pesi settoriali; analisi fondamentale per la selezione delle società che presentano un buon modello di
business, una forte tradizione di risultati economici positivi, una sufficiente prevedibilità di utili/flussi di cassa. Nel processo di selezione vengono
inoltre analizzate le strategie industriali, la qualità del management e la valutazione aziendale (sia in termini relativi che assoluti).
Stile di gestione
Codice prodotto 641
LINEA DI
INVESTIMENTO
AZIONARI PACIFICO
Fondi esterni
appartenenti
Investimento prevalente in azioni di società con sede o che svolgono la loro attività economica prevalente nei paesi del bacino del Pacifico ed
Oceania e nel mercato giapponese.
Tecnica gestionale
Benchmark.
Orizzonte temporale
di investimento
Profilo di rischio
dell’investimento
finanziario
Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è molto - alto. Tale profilo di
rischio è pari a quello del fondo appartenente alla linea di investimento con il
profilo di rischio più alto.
finanziario in ciascuna “linea di investimento” con riferimento:
sottoscrizione”);
Si rimanda alla descrizione di ogni singolo fondo esterno, nella Scheda sintetica, per le “Tabelle di scomposizione percentuale dell’investimento finanziario per ciascun fondo esterno”.
Scomposizione
dell’investimento
“AZIONARI PACIFICO”
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B*
Commissioni di
0,00%
1,99%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Fondo esterno
Tipologia di OICR
Codice prodotto 641
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Pacifico
Euro
121
Grado di rischio
Alto con rilevati scostamenti rispetto al benchmark
esterno in oggetto.
Fund Pacific Equity A2 Eur
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,93%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investe almeno il 70% del patrimonio netto totale in azioni di società con sede o che svolgono la loro attività economica prevalentemente
nei paesi del bacino del Pacifico ed Oceania.
La valuta di riferimento del fondo è il Dollaro USA, ma gli strumenti finanziari in portafoglio sono denominati in diverse valute.
Aree geografiche
Pacifico ed Oceania, principalmente Giappone.
Paesi Emergenti: il fondo investe in titoli azionari di società quotate in paesi in via di sviluppo.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli denominati in diverse valute e gestisce in maniera flessibile l’esposizione al rischio cambio.
derivati
Codice prodotto 641
Il fondo mira in generale ad investire in azioni di società che il gestore ritiene sottovalutate.
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
JPMorgan Investment Funds, con sede legale in 6, route de Trèves, L 2633 Senningerber, Granducato di Lussemburgo.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Pacifico
Yen
135
Grado di rischio
Alto con rilevati scostamenti rispetto al benchmark
esterno in oggetto.
Fondo Esterno JPM Japan Select
Equity A JPY
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,99%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investe principalmente (vale a dire, di regola, almeno il 67% del
suo patrimonio netto) in azioni ordinarie di società giapponesi.
Il fondo può investire anche in warrant al fine di accrescere il rendimento
complessivo del portafoglio.
Il fondo investe in titoli denominati in Yen, ma il fondo potrà anche investire in titoli denominati in altre valute.
Codice prodotto 641
Aree geografiche
Giappone
Gli investimenti sono rivolti a costituire un portafoglio di titoli azionari del
Giappone, ad elevata capitalizzazione ed appartenenti a tutti i settori economici.
Rischio cambio: il fondo è denominato ed investe in titoli denominati in
una valuta diversa dall’Euro.
derivati
Il fondo fa uso di derivati per ottimizzare l’efficienza della gestione del portafoglio.
Ai fini di una gestione efficiente del portafoglio si possono utilizzare soprattutto warrant, contratti finanziari a termine e opzioni, ferme restando le
restrizioni indicate nel Regolamento del fondo.
Il fondo indirizza gli investimenti verso azioni di emittenti di diritto giapponese, ovvero che svolgono le loro attività principalmente in Giappone o
che derivano una parte significativa dei loro profitti in Giappone.
Stile di gestione
Il fondo è gestito avendo come riferimento un benchmark, ma adottando
una gestione prudenziale rispetto allo stesso, tramite l’accurato controllo
del rischio e l’ampia diversificazione dei titoli azionari in portafoglio.
obiettivi e alla politica di investimento prefissata. Per la descrizione di tali tecniche si rinvia alla Parte III, Sezione B, par. 7 del Prospetto Informativo.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Parvest, con sede legale in 33, rue de Gasperich, L - 5826 Howald Hesperange, Granducato del Lussemburgo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Pacifico
Yen
140
Grado di rischio
Molto - alto con rilevati scostamenti rispetto al benchmark
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Fondo Esterno Parvest Japan C
(Eur Hedged) Acc
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,97%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investe principalmente in azioni e titoli assimilabili di società giapponesi.
Il fondo investirà in azioni, obbligazioni convertibili, buoni di sottoscrizione, certificati di investimento, warrant su azioni e in altri titoli assimilati alle azioni, emessi da società aventi sede in Giappone. La valuta di riferimento del fondo è lo Yen giapponese.
Aree geografiche
Giappone.
In portafoglio sono presenti società giapponesi di diversi settori industriali e prevalentemente di grandi dimensioni.
Rischio cambio: il fondo è denominato e investe in titoli azionari denominati in Yen e non è prevista alcuna copertura del rischio cambio.
derivati
Il fondo può ricorrere a tecniche e strumenti derivati (in particolare contratti
di swap su tassi o valute, contratti a termine, opzioni su valori mobiliari o
tassi, CDS) ai fini di una gestione efficiente del portafoglio. L’ammontare
complessivo investito in strumenti derivati ai fini di una gestione efficiente
di portafoglio e/o a scopo di protezione degli attivi non deve superare il
15% dell’ultimo valore patrimoniale netto.
Stile di gestione
La selezione dei titoli, nell’ottica di un aumento dei suoi attivi nel medio
termine, è fatta sulla base di un modello quantitativo specifico per il mercato giapponese, sviluppato da BNP Paribas Asset Management e la cui
applicazione è controllata dal gestore.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Codice prodotto 641
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Pacifico
Euro
167
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Azioni Pacifico
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Investimento in strumenti finanziari di natura azionaria denominati in valute dell’area del Pacifico.
Aree geografiche
Principalmente Paesi dell’area del Pacifico.
crescita buone. Gli investimenti sono diversificati nei vari settori industriali.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli denominati in valute diverse dall’Euro, ma prevede una gestione attiva del rischio di cambio.
Paesi Emergenti: possono essere presenti residualmente strumenti finanziari di emittenti di paesi in via di sviluppo.
derivati
Codice prodotto 641
La selezione tiene conto delle risultanze di analisi macro-economiche dei
singoli Paesi e delle risultanze di analisi fondamentale per la selezione delle società che abbiano un adeguato valore economico e che mostrino
buone prospettive di crescita, al fine di ottenere una composizione del
portafoglio adeguatamente diversificata in relazione alle aree geografiche
e ai settori economici.
Stile di gestione
LINEA DI
INVESTIMENTO
AZIONARI PAESI EMERGENTI
Fondi esterni
appartenenti
Carmignac Emergents
Investimento prevalente in azioni e titoli collegati di società di paesi aderenti all’Unione Europea e nei paesi emergenti.
Tecnica gestionale
Benchmark.
Orizzonte temporale
di investimento
Profilo di rischio
dell’investimento
finanziario
Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è molto - alto. Tale profilo
di rischio è pari a quello del fondo appartenente alla linea di investimento
con il profilo di rischio più alto.
Scomposizione
dell’investimento
sottoscrizione”);
esterno”.
Codice prodotto 641
“AZIONARI PAESI EMERGENTI”
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,29%
B*
Commissioni di
0,00%
2,16%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Aviva Investors Luxembourg S.A. con sede in 34, avenue del la Liberté, 4h
Floor - L - 1930 Luxembourg
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Paesi Emergenti
Euro
119
Grado di rischio
Molto - alto con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Fondo Esterno Aviva Investors
European Convegence A
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,89%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo mira a ottenere la crescita del capitale investendo principalmente
in azioni e titoli collegati ad azioni quali ADR (American Depositary Receipt) e GDR (Global Depositary Receipt), opzioni su azioni, warrant azionari, certificati di partecipazione e certificati di distribuzione degli utili, di
paesi aderenti all’Unione europea a partire dal 1° maggio 2004, così come
stabilito dal Consiglio europeo, nonché in paesi ufficialmente candidati all’adesione all’Unione europea.
Inoltre, il fondo può investire fino a un massimo del 20% in società i cui
proventi vengono generati in misura significativa da attività in paesi interessati dal processo di allargamento della UE.
Il fondo può investire inoltre in warrant e titoli convertibili quotati su un
mercato azionario. I warrant collegati ad azioni non sono di norma acquistati, ma il fondo può investire in tali titoli nel contesto di una corporate action per le azioni detenute nel portafoglio.
Il fondo può detenere liquidità e/o strumenti equivalenti in via accessoria.
Aree geografiche
In qualsiasi momento almeno due terzi delle attività totali (ad eccezione
della liquidità) saranno investiti in azioni di società immobiliari la cui sede
legale si trova in paesi aderenti all’Unione europea a partire dal 1° maggio
2004 così come stabilito dal Consiglio europeo, nonché in paesi ufficialmente candidati all’adesione all’Unione europea, o le cui attività economiche si svolgono prevalentemente in tali paesi.
Gli investimenti azionari sono diversificati nei diversi settori economici,con
prevalenza nel settore dei servizi.
Bassa capitalizzazione: sono presenti in portafoglio titoli azionari di emittenti con media e bassa capitalizzazione.
Rischio di cambio: sono presenti titoli azionari non quotati in Euro e non è
prevista una politica di copertura del rischio di cambio.
Paesi Emergenti: il fondo è specializzato in titoli azionari di paesi emergenti, nello specifico di paesi dell’est europeo.
derivati
Al fine di una gestione di portafoglio efficiente e per finalità di copertura, il
fondo può impiegare strumenti finanziari derivati e tecniche relative a tali
strumenti entro limiti fissati dal proprio Regolamento.
Codice prodotto 641
Il fondo comprende investimenti in azioni di imprese la cui sede si trova in
paesi in fase di rapida crescita ma non ancora del tutto sviluppati. Il valore di questi investimenti può sia aumentare sia diminuire ed è influenzato
dalle aspettative del mercato circa i rischi economici e politici dei paesi in
cui sono emessi i titoli.
Stile di gestione
L’individuazione del benchmark ha scopo puramente informativo e non
rappresenta un impegno per gli investimenti a seguire o gestire il fondo in
rapporto a tale benchmark in qualsiasi momento. Inoltre, la SGR per gli investimenti può cambiare l’indice di riferimento in qualsiasi momento senza preavviso.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Euro
136
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Fund Latin America
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,04%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Codice prodotto 641
Il fondo investe almeno il 70% del patrimonio netto totale in azioni di società con sede o che svolgono prevalentemente la loro attività economica
in America Latina, denominate in valuta locale.
Aree geografiche
America Latina (Messico, l’America Centrale, il Sud America e le isole caraibiche di lingua spagnola, compreso Portorico).
Le azioni sono di società, appartenenti a diversi settori economici, con sede o che svolgono prevalentemente la loro attività economica in America
Latina, di dimensione piccola, media o grande.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli azionari denominati anche in valuta diversa dall’Euro e non è prevista alcuna copertura del rischio cambio.
Paesi Emergenti: il fondo investe in titoli azionari di società con sede nei
paesi emergenti.
Bassa Capitalizzazione: il fondo può investire in maniera residuale in società con media-bassa capitalizzazione di mercato.
derivati
Il fondo persegue la rivalutazione del capitale a lungo termine tramite investimenti principalmente in titoli negoziabili, di capitale e di debito, latinoamericani.
Stile di gestione
Fondo esterno
Carmignac Emergents
Codice ISIN: FR0010149302
Tipologia di OICR
Fondo comune di investimento di diritto francese
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Euro
126
Grado di rischio
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Fondo Esterno
Carmignac Emergents
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Fondo azionario internazionale che investe nei paesi emergenti in
Asia,America Latina, Europa dell’Est, Medio Oriente ed Africa.
Il fondo è costantemente investito, per una quota minima del 60% dell’attivo, in azioni.
L’attivo può inoltre comprendere quote obbligazionarie, titoli di credito o
strumenti del mercato monetario denominati in divisa o in Euro e obbligazioni a tasso variabile. La quota di prodotti obbligazionari è soggetta al limite del 40% dell’attivo, a titolo di diversificazione in caso di previsioni negative sull’evoluzione delle azioni.
L’attivo può inoltre essere costituito da quote o azioni di OICR nel limite
del 10% dell’investimento complessivo.
Il fondo può far ricorso a depositi e prestiti monetari, allo scopo di ottimizzare la liquidità del fondo.
Il fondo può nello specifico effettuare operazioni di prestito titoli, al fine di
ottimizzare i proventi dell’OICR.
Le operazioni sui mercati derivati non devono eccedere il patrimonio detenuto dal fondo.
Aree geografiche
Almeno i 2/3 delle azioni e obbligazioni saranno emessi da società o emittenti che hanno sede o esercitano una parte preponderante della loro attività nei paesi emergenti definiti nell’indice di riferimento MSCI Emerging
Markets Free.
Prevalentemente azioni di società a grande capitalizzazione.
Gli investimenti sono diversificati nei vari settori industriali.
Codice prodotto 641
Paesi Emergenti: il valore patrimoniale netto del fondo può variare sensibilmente, in considerazione della quota minima pari a 2/3 investita in azioni nei mercati dei paesi emergenti.
Rischio cambio: il fondo è esposto al rischio di cambio attraverso l’acquisto
di titoli denominati in una valuta diversa dall’euro, o indirettamente attraverso
l’acquisto di strumenti finanziari in euro i cui investimenti non sono coperti
contro i rischi di cambio, nonché attraverso operazioni di cambio a termine.
Bassa Capitalizzazione: sono presenti in portafoglio titoli azionari di emittenti con media e bassa capitalizzazione.
Titoli strutturati: il gestore potrà investire puntualmente su titoli strutturati con
derivati incorporati (warrant, credit link note, EMTN, buoni di sottoscrizione,
certificati indicizzati alla volatilità dei mercati azionari) negoziati sui mercati
della zona euro e/o internazionale, regolamentati o “over – the – counter”.
L’ammontare degli investimenti in titoli strutturati con derivati incorporati
non potrà eccedere il 10% dell’attivo netto.
Il rischio connesso a questo tipo di investimenti sarà limitato all’importo investito nell’acquisto dei titoli strutturati con derivati incorporati.
derivati
Il fondo può utilizzare strumenti derivati e, in particolare, titoli strutturati
con derivati incorporati, per coprire o dinamizzare l’attivo del fondo in settori di attività, zone geografiche, mercati obbligazionari, azionari e valutari, titoli e valori mobiliari assimilati o indici, al fine di realizzare l’obiettivo di
gestione. L’utilizzo degli strumenti finanziari a termine permette in particolare al gestore di ottimizzare il proprio investimento, di amministrare il rischio di sovra o sotto esposizione del portafoglio rispetto a una data previsione sull’andamento dei mercati finanziari. Tali operazioni saranno effettuate entro i limiti del valore dell’attivo.
Il fondo persegue la rivalutazione del capitale a lungo termine tramite investimenti principalmente in titoli negoziabili, di capitale e di debito, latinoamericani.
Stile di gestione
Poiché la gestione del fondo è di tipo attivo e discrezionale, l’allocazione
degli attivi in funzione delle previsioni del gestore potrà differire sensibilmente da quella alla base del suo indice di riferimento.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Euro
154
Grado di rischio
Codice prodotto 641
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il Fondo intende conseguire una crescita del capitale investendo nei titoli
azionari delle società brasiliane, russe, indiane e cinesi.
Aree geografiche
Brasile, Russia, India, Cina.
Titoli azionari di società a grande capitalizzazione con sede legale in Brasile, Russia, India, Cina, e quotate in borse di paesi sviluppati.
Rischio cambio: il Fondo investe in titoli azionari non denominati in Euro.
derivati
regolamento, può utilizzare tecniche e strumenti relativi ai valori mobiliari.
Il gestore conduce una ricerca molto dettagliata in questi paesi e la
profondità delle sue risorse di investimento gli permette di trarre il massimo da questo ricco potenziale di investimento.
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
Codice prodotto 641
SGR del fondo
Franklin Templeton Investment Funds, con sede in 26 boulevard Royal, L
- 2449 Lussemburgo, Granducato di Lussemburgo.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Euro
162
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,16%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo mira ad ottenere la crescita del capitale nel lungo termine investendo principalmente in titoli azionari di società asiatiche. In normali condizioni di mercato, il fondo investirà principalmente in azioni ordinarie. Tuttavia, poiché l’obiettivo di investimento è più facilmente raggiungibile attraverso una politica di investimento flessibile e agile, il fondo potrà valutare opportunità di investimento in altri tipi di strumenti finanziari compresi titoli a reddito fisso.
Aree geografiche
Asia, esclusi il Giappone, l’Australia e la Nuova Zelanda.
Titoli azionari di imprese a larga capitalizzazione di vari settori economici
con buoni fondamentali.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli non denominati in euro e non prevede copertura del rischio cambio.
Paesi Emergenti: il fondo investe in titoli emessi da società con sede e negoziati in paesi emergenti.
derivati
Non previste
Codice prodotto 641
Stile di gestione
Il fondo investe in titoli azionari, prevalentemente della regione asiatica
comprendente i seguenti paesi: Hong Kong, India, Indonesia, Corea, Malesia, Repubblica Popolare Cinese, Pakistan, Filippine, Singapore, Sri
Lanka, Taiwan e Tailandia. Si selezionano azioni con una storia di performance in crescita e con un buon potenziale di incremento di valore del capitale nel futuro.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Euro
166
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Azioni Mercati Emergenti
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Codice prodotto 641
Obiettivo del fondo è la consistente crescita del capitale nominale investito attraverso l’investimento principale in strumenti finanziari di natura azionaria denominati nelle divise di Paesi Emergenti.
Investimento residuale in parti di OICR, anche collegati alla stessa SGR
del fondo.
Aree geografiche
Principalmente Paesi Emergenti.
In via principale emittenti di Paesi Emergenti.
Gli investimenti sono diversificati tra i diversi settori industriali.
Paesi emergenti: il fondo è specializzato in titoli azionari di paesi emergenti.
Rischio cambio: è prevista una gestione attiva del rischio di cambio.
derivati
La selezione tiene conto delle risultanze di analisi macro-economiche dei
singoli Paesi e delle risultanze di analisi fondamentale per la selezione delle società che abbiano un adeguato valore economico e che mostrino
buone prospettive di crescita, al fine di ottenere una composizione del
portafoglio adeguatamente diversificata in relazione alle aree geografiche
e ai settori economici.
Stile di gestione
LINEA DI
INVESTIMENTO
AZIONARI SETTORIALI
Fondi esterni
appartenenti
Pictet Funds Water
Investimento prevalente in azioni di società con sede in Europa o che svolgono l’attività principale in Europa, che operano nel settore dell’energia,
dell’oro, delle biotecnologie.
Tecnica gestionale
Benchmark.
Orizzonte temporale
di investimento
Codice prodotto 641
Profilo di rischio
dell’investimento
finanziario
Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è molto - alto. Tale profilo
di rischio è pari a quello del fondo appartenente alla linea di investimento
con il profilo di rischio più alto.
sottoscrizione”);
esterno”
“AZIONARI SETTORIALI”
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B*
Commissioni di
0,00%
2,29%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Floor - L - 1930 Luxembourg
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Settoriale
Euro
117
Grado di rischio
Molto – alto con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark
Codice prodotto 641
temporale e le commissioni di gestione (al netto dei rebates) del fondo
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,81%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Almeno due terzi delle attività totali (ad eccezione della liquidità) saranno
investiti in azioni di società immobiliari la cui sede legale si trova in Europa
o le cui attività economiche si svolgono prevalentemente in Europa. Il fondo può investire inoltre in warrant e titoli convertibili quotati su un mercato azionario. I warrant collegati ad azioni non sono di noma acquistati, ma
il fondo può investire in tali titoli nel contesto di una corporate action per
le azioni detenute nel portafoglio.
Il fondo può detenere liquidità e/o strumenti equivalenti in via accessoria.
Aree geografiche
In qualsiasi momento almeno due terzi delle attività totali (ad eccezione
della liquidità) saranno investiti in azioni di società immobiliari la cui sede
legale si trova in Europa o le cui attività economiche si svolgono prevalentemente in Europa. Circa un terzo delle attività è investito nel Regno Unito.
Gli investimenti azionari sono rivolti principalmente al settore dei servizi
immobiliari.
Bassa capitalizzazione: sono presenti in portafoglio titoli azionari di emittenti
con media e bassa capitalizzazione.
Rischio di cambio: sono presenti titoli azionari non quotati in Euro e non è
prevista una politica di copertura del rischio di cambio.
derivati
Codice prodotto 641
Il fondo mira a ottenere crescita del capitale investendo principalmente in
strumenti monetari denominati in euro. Il valore di questi investimenti può
sia aumentare sia diminuire ed è influenzato dalle aspettative del mercato
circa l’andamento dei tassi di interesse.
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
BlackRock (Luxembourg) S.A., 6D route de Trèves, L - 2633 Senningerberg, Granducato di Lussemburgo.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Euro
123
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Fund World Energy A2 Eur
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,04%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Codice prodotto 641
Il fondo investe almeno il 70% del patrimonio netto totale in azioni di società legate al settore dell’energia.
La valuta di riferimento del fondo è il Dollaro USA.
Aree geografiche
Globale, prevalentemente Stati Uniti.
I titoli azionari sono di emittenti a grande, media e piccola capitalizzazione
che operano prevalentemente nei settori industriali legati all’energia.
Paesi Emergenti: il fondo può investire in titoli azionari di società quotate
in paesi in via di sviluppo.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli denominati in valute diverse dall’euro.
derivati
Stile di gestione
Il fondo investe in azioni di società che operano nei settori dell’esplorazione, sviluppo, produzione e distribuzione dell’energia. Il fondo, inoltre, può
investire in società impegnate nello sviluppo e nello sfruttamento di nuove
tecnologie energetiche.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Dollari USA
124
Grado di rischio
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Fund World Gold A Dollari
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,04%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investe principalmente in società che svolgono gran parte delle loro attività nel settore aurifero.
Il fondo può inoltre investire in azioni di società che svolgano la loro attività principale nei settori dei metalli preziosi, dei metalli e minerali di base
e minerario.
Il fondo non detiene materialmente oro o altri metalli.
Aree geografiche
Globale.
Il fondo, oltre ad azioni di società minerarie, può detenere azioni di società
aurifere o di altri metalli preziosi.
Paesi Emergenti: il fondo investe anche in titoli azionari di società con sede nei paesi emergenti.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli azionari denominati anche in valuta diversa dall’euro e non è prevista alcuna copertura del rischio cambio.
Bassa Capitalizzazione: il fondo può investire in maniera residuale in società con media – bassa capitalizzazione di mercato.
derivati
Il fondo mira a massimizzare i rendimenti, espressi in Dollari USA, investendo a livello globale principalmente in azioni di società con cui svolgono gran parte delle loro attività nel settore aurifero.
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Codice prodotto 641
Categoria ANIA
Fondo azionario
Euro
125
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo comprenderà prevalentemente azioni di società produttrici di materie prime impegnate in attività di estrazione, di produzione e/o di trasformazione e azioni di società specializzate nella produzione nonché nei servizi e impianti energetici, con investimenti in tutto il mondo.
Il fondo potrà avvalersi di tecniche e strumenti dei mercati derivati come,
ad esempio, le opzioni e i contratti a termine, a condizione che ciò sia finalizzato alla buona gestione del portafoglio. Il fondo potrà detenere liquidità, purché in via accessoria.
In via residuale, il fondo potrà investire in altri valori mobiliari in funzione
delle previsioni di mercato.
Aree geografiche
Prevalentemente Nord America.
Prevalentemente azioni di società a larga capitalizzazione e appartenenti
ai settori industriali dei metalli preziosi ed industriali, dell’energia, del legno
e delle materie prime agricole.
Paesi Emergenti: il fondo può investire residualmente in azioni dei mercati
dei paesi emergenti.
Codice prodotto 641
derivati
Il fondo può avvalersi di tecniche e strumenti dei mercati derivati come, ad
esempio, le opzioni e i contratti a termine, a condizione che ciò sia finalizzato alla buona gestione del portafoglio.
Il fondo investe principalmente nei settori dei metalli preziosi ed industriali dell’energia, del legno e delle materie prime agricole. Lo scopo è individuare le migliori opportunità di crescita attraverso una selezione appropriata di titoli con forte potenziale di crescita.
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Euro
127
Grado di rischio
Medio – alto con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Codice prodotto 641
Il portafoglio è prevalentemente investito in azioni di società francesi ed
estere operanti in particolare nel settore delle tecnologie dell’informazione,
delle biotecnologie, delle tecnologie, della ricerca petrolifera e della sanità,
senza tuttavia escludere valori mobiliari di altro tipo. Compatibilmente con
i limiti massimi d’investimento previsti dal regolamento, il fondo è costantemente investito, per una quota minima del 60% dell’attivo, in azioni.
L’attivo può comprendere inoltre quote obbligazionarie, titoli di credito o
strumenti del mercato monetario denominati in divisa o in euro e obbligazioni a tasso variabile. La quota di prodotti obbligazionari è soggetta al limite del 40% dell’attivo, a titolo di diversificazione in caso di previsioni negative sull’evoluzione delle azioni. L’attivo può inoltre essere costituito da
quote o azioni di OICR nel limite del 10% dell’investimento complessivo. Il
fondo potrà far ricorso a depositi e prestiti monetari, allo scopo di ottimizzare la tesoreria del fondo. Il fondo potrà in particolare effettuare operazioni di prestito titoli, al fine di ottimizzare i proventi dell’OICR. Il fondo può
utilizzare strumenti derivati e, in particolare, titoli strutturati con derivati incorporati, per coprire o dinamizzare l’attivo del fondo in settori di attività,
zone geografiche, mercati obbligazionari, azionari e valutari, titoli e valori
mobiliari assimilati o indici, al fine di realizzare l’obiettivo di gestione.
Aree geografiche
La strategia d’investimento è priva di vincoli di allocazione predeterminati
in termini di area geografica.
Prevalentemente azioni di società a larga capitalizzazione e appartenenti
ai settori industriali delle tecnologie dell’informazione, delle biotecnologie,
delle tecnologie, della ricerca petrolifera e della sanità.
Paesi Emergenti: il fondo può investire residualmente in azioni nei mercati
derivati
L’utilizzo degli strumenti finanziari a termine permette in particolare al gestore di ottimizzare il proprio investimento, di amministrare il rischio di sovra o sotto esposizione del portafoglio rispetto a una data di previsione
sull’andamento dei mercati finanziari. Tali operazioni saranno effettuate
entro i limiti del valore dell’attivo.
Stile di gestione
La strategia di investimento è priva di vincoli di allocazione predeterminati in
termini di area geografica, settore d’attività, tipo o caratteristica dei titoli.
La ripartizione del portafoglio fra le diversi classi d’attivi e categorie di OICR (azionari, bilanciati, obbligazionari, di liquidità ecc.), basata su un’analisi di fondo delle condizioni macroeconomiche mondiali e dei suoi trend
evolutivi (crescita, inflazione, deficit ecc.), potrà variare in funzione delle
previsioni dei gestori. La selezione delle azioni in cui investire avviene sulla base di analisi finanziarie, incontri organizzati dalle società, visite presso le società stesse e le notizie pubblicate dai media. I criteri adottati sono, in particolare, secondo i casi, il valore patrimoniale, il rendimento, la
crescita e la qualità del management.
obiettivi e alla politica di investimento prefissata. Per la descrizione di tali tecniche si rinvia alla Parte III, Sezione B, par. 7 del Prospetto Informativo.
Codice prodotto 641
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Euro
159
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
(Euro Hedged) A
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Principalmente il fondo investe in titoli azionari e titoli di debito di società
immobiliari di tutto il mondo denominati in diverse valute.
Aree geografiche
Globale
Titoli obbligazionari ed azionari di società appartenenti al settore immobiliare a grande, media e piccola dimensione.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli non denominati in euro, ma prevede tecniche di copertura del rischio cambio.
Paesi emergenti: il fondo investe in modo residuale in titoli azionari di paesi emergenti.
Bassa capitalizzazione: una parte del portafoglio azionario è investita in
maniera contenuta in società a piccola e media capitalizzazione.
Codice prodotto 641
derivati
Stile di gestione
regolamento, può utilizzare tecniche e strumenti relativi ai valori mobiliari.
Il fondo investe in diversi mercati immobiliari in tutto il mondo, attraverso
azioni nei fondi comuni di investimento immobiliare (FCII) e in società immobiliari quotate in borsa con un approccio flessibile capace di cogliere le
opportunità dei mercati nel momento in cui esse si presentano.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Pictet Fund SA con sede legale in Rout des Acacias 60 CH - 1211 Geneva 73
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Euro
142
Grado di rischio
Medio con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,29%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Codice prodotto 641
Il fondo deterrà un portafoglio diversificato che sarà composto, nei limiti
consentiti dal Regolamento, da titoli di società quotate. Tali titoli potranno
essere, in particolare, azioni ordinarie, privilegiate, obbligazioni convertibili e, in misura minore, warrant su valori mobiliari e buoni di sottoscrizione.
Inoltre, il fondo potrà investire, fino al 10% del patrimonio netto, in OICR.
Gli investimenti in titoli di credito, in conformità con la direttiva europea
2003/48/CE, non potranno superare il 15%. Il fondo ha altresì la facoltà di
investire in prodotti strutturati.
Aree geografiche
Globale, l’universo d’investimento non è limitato ad una precisa zona geografica.
Azioni emesse da società che contribuiscono alla riduzione delle emissioni di monossido di carbonio (incoraggiando ad esempio la produzione e il
consumo di energia pulita).
Rischio cambio: il fondo può investire in titoli azionari denominati in valute
diverse dall’Euro.
Bassa capitalizzazione: il fondo può investire in società di dimensioni medio piccole.
Titoli strutturati: il gestore potrà investire su titoli strutturati con derivati incorporati.
derivati
Il Fondo potrà servirsi di tecniche e strumenti derivati nell’ambito di una
gestione efficace ed entro i limiti previsti dalle restrizioni all’investimento.
Stile di gestione
Le società target saranno prevalentemente, ma non esclusivamente, attive nei seguenti settori: risorse e infrastrutture più pulite, attrezzature e tecnologie volte a ridurre le emissioni di monossido di carbonio, produzione,
trasmissione e distribuzione di energia più pulita, trasporti e carburanti più
puliti ed efficienza energetica.
l fondo ha una gestione attiva rispetto al proprio benchmark.
Fondo esterno
Pictet Funds Water
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Pictet Fund SA con sede legale in Rout des Acacias 60 CH - 1211 Geneva 73
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo azionario
Euro
143
Grado di rischio
Medio – alto con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Momento
della
Fondo Esterno Pictet Funds Water
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,29%
B
Commissioni di
0,00%
2,29%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investirà almeno i due terzi del patrimonio netto in azioni di società
attive nel settore dell’acqua. Il fondo deterrà un portafoglio diversificato
che sarà composto, entro i limiti delle restrizioni all’investimento, da titoli
di società quotate. Tali titoli potranno essere, in particolare, azioni ordinarie, privilegiate e, in misura minore, warrant su valori mobiliari e buoni di
sottoscrizione. Inoltre, il fondo potrà investire, fino al 10% del patrimonio
netto, in OICR. Il fondo ha altresì la facoltà di investire in prodotti strutturati quali, in particolare, obbligazioni o altri valori mobiliari il cui rendimento sia, ad esempio, collegato all’andamento di un indice, di valori mobiliari o di un paniere di valori mobiliari ovvero di un organismo di investimento collettivo.
Aree geografiche
Globale, l’universo d’investimento non è limitato ad una precisa zona geografica.
La politica d’investimento del fondo consiste in investimenti in azioni di
società di tutto il mondo attive nei settori acqua e aria.
Bassa capitalizzazione: il fondo può investire in società di dimensioni medio piccole.
derivati
Il fondo potrà servirsi di tecniche e strumenti derivati nell’ambito di una gestione efficace ed entro i limiti previsti dalle restrizioni all’investimento.
Codice prodotto 641
Stile di gestione
Le società, operanti nel settore dell’acqua, saranno in particolare società
produttrici d’acqua, società di condizionamento e desalinazione, società
di distribuzione, società di imbottigliamento, trasporto e instradamento,
società specializzate nel trattamento delle acque reflue e fognarie e nel
trattamento dei rifiuti solidi, liquidi e chimici, società di gestione di depuratori, società di apparecchiature e società di consulenza ed engineering
connesse alle attività sopra descritte.
Le società nel settore dell’aria saranno in particolare società incaricate del
controllo della qualità dell’aria, società che forniscono le apparecchiature necessarie al filtraggio dell’aria e società produttrici di catalizzatori per veicoli.
l fondo ha una gestione attiva rispetto al proprio benchmark.
LINEA DI
INVESTIMENTO
BILANCIATI
Fondi esterni
appartenenti
Pioneer P.F. – Global Defensive E Acc
Investimento prevalente in titoli di capitale, di debito e a breve termine.
Tecnica gestionale
Benchmark.
Orizzonte temporale
di investimento
Profilo di rischio
dell’investimento
finanziario
Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è medio. Tale profilo di rischio è pari a quello del fondo appartenente alla linea di investimento con
il profilo di rischio più alto.
Scomposizione
dell’investimento
sottoscrizione”);
esterno”
Codice prodotto 641
“BILANCIATI”
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,33%
B*
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo bilanciato
Bilanciato
Euro
120
Grado di rischio
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Fondo Esterno
Allocation Hedged
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,33%
B
Commissioni di
0,00%
1,93%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo mira a massimizzare i rendimenti investendo senza limiti prestabiliti in azioni, obbligazioni e titoli a breve termine di emittenti corporate e
governativi a livello globale. Il fondo investe generalmente almeno il 70%
del patrimonio netto totale in titoli di società o enti pubblici.
Aree geografiche
Globale, principalmente USA, Canada, Europa ed Asia.
I titoli obbligazionari sono sia di emittenti governativi, sia di emittenti privati.
Rischio cambio: il fondo investe anche in titoli denominati in una valuta diversa dall’Euro. Il fondo adotta una strategia di copertura gestita in modo
flessibile, volta a ridurre il rischio di fluttuazioni valutarie tra l’Euro e l’esposizione valutaria principale del fondo, che è in Dollari USA.
Paesi Emergenti: sono ammessi investimenti in titoli azionari di società
quotate in paesi in via di sviluppo.
Rating: il fondo potrà investire una parte del portafoglio obbligazionario in
valori mobiliari a reddito fisso ad alto rendimento.
Bassa capitalizzazione: sono ammessi investimenti in titoli azionari di società di piccole dimensioni.
derivati
Il fondo mira in generale ad investire in azioni di società che il gestore ritiene sottovalutate, ma può investire in titoli a bassa capitalizzazione e
Growth.
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
Codice prodotto 641
SGR del fondo
Carmignac Gestion, con sede in 65, Boulevard Grande - Duchesse Charlotte - L - 1331 Luxembourg.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo bilanciato obbligazionario
Bilanciato
Euro
128
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo sarà esposto per un massimo del 50% del suo patrimonio netto in
azioni e altri titoli suscettibili di dare accesso, direttamente o indirettamente, a capitali o al diritto di voto; tali valori devono essere ammessi alla negoziazione sui mercati della zona Euro e/o internazionali, in questo ultimo
caso in misura eventualmente rilevante nei paesi emergenti (senza tuttavia
superare il 25% del patrimonio netto).
Il patrimonio netto del fondo sarà composto dal 50% al 100% di obbligazioni a tasso fisso, titoli di credito negoziabili, buoni del Tesoro, obbligazioni a tasso variabile e indicizzate all’inflazione della zona Euro e/o internazionali, in questo ultimo caso con esposizione eventualmente rilevante
nei paesi emergenti (senza tuttavia superare il 25% del patrimonio netto).
Il fondo potrà investire fino al 10% del patrimonio netto in OICR. Il gestore potrà investire in strumenti finanziari a termine, fisso o condizionato, negoziati sui mercati della zona Euro e/o internazionale, regolamentati o
“over-the-counter”. Le operazioni sui mercati derivati non devono eccedere il patrimonio detenuto dal fondo. Il gestore potrà investire in obbligazioni convertibili della zona europea e/o extraeuropea, ivi compresi in particolare i paesi emergenti. Il gestore potrà investire puntualmente su titoli
strutturati con derivati incorporati (warrant, credit link note, EMTN, buoni
di sottoscrizione, certificati indicizzati alla volatilità dei mercati azionari)
Codice prodotto 641
negoziati sui mercati della zona Euro e/o internazionale, regolamentati o
“over-the-counter”. In ogni caso, l’ammontare degli investimenti in titoli
strutturati con derivati incorporati non potrà eccedere il 10% dell’attivo
netto. Il fondo potrà far ricorso a depositi e prestiti monetari, allo scopo di
ottimizzare la tesoreria del fondo. Il fondo potrà in particolare effettuare
operazioni di prestito titoli, finalizzate ad ottimizzare i proventi dell’OICR.
Aree geografiche
La strategia d’investimento è priva di vincoli d’allocazione predeterminati
in termini di area geografica.
Il patrimonio netto del fondo potrà essere investito in azioni di società a
piccola, media e grande capitalizzazione.
I titoli obbligazionari selezionati non saranno soggetti ad alcun vincolo in
merito alla duration, al grado di volatilità e alla distinzione fra emittenti
pubblici o privati.
Paesi emergenti: il fondo può investire residualmente in azioni dei mercati
Rischio cambio: il fondo è esposto al rischio di cambio attraverso l’acquisto di titoli denominati in una valuta diversa dall’Euro, o indirettamente attraverso l’acquisto di strumenti finanziari in Euro i cui investimenti non sono coperti contro i rischi di cambio, nonché attraverso operazioni di cambio a termine.
Rating: il gestore si riserva la possibilità d’investire residualmente in obbligazioni con rating inferiore al merito di credito.
derivati
L’utilizzo degli strumenti finanziari a termine permette in particolare al gestore di ottimizzare il proprio investimento, di amministrare il rischio di sovra o sotto-esposizione del portafoglio rispetto a una data previsione sull’andamento dei mercati finanziari. Tali operazioni saranno effettuate entro
i limiti del valore dell’attivo.
Stile di gestione
La politica di gestione tiene conto di una ripartizione dei rischi mediante
una diversificazione degli investimenti. La ripartizione del portafoglio fra le
diverse classi d’attivi e categorie di OICR (azionari, bilanciati, obbligazionari, di liquidità ecc.), basata su un’analisi di fondo delle condizioni macroeconomiche mondiali e dei suoi trend evolutivi (crescita, inflazione, deficit
ecc.), potrà variare in funzione delle previsioni dei gestori. La selezione delle azioni in cui investire avviene sulla base di analisi finanziarie, incontri organizzati dalle società, visite presso le società stesse e le notizie pubblicate dai media. I criteri adottati sono, in particolare, secondo i casi, il valore
patrimoniale, il rendimento, la crescita e la qualità del management.
degli attivi in funzione delle previsioni del gestore potrà differire sensibilmente da quella alla base del suo indice di riferimento. Gli indici che compongono il benchmark sono ribilanciati il 1° gennaio di ogni anno.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Codice prodotto 641
Categoria ANIA
Bilanciato
Euro
132
Grado di rischio
Medio - basso con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
JPM Global Capital
Appreciation A Eur
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,33%
B
Commissioni di
0,00%
1,87%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo si propone di conseguire un apprezzamento del capitale attraverso un portafoglio investito in titoli azionari, obbligazioni convertibili, titoli a
reddito fisso, strumenti finanziari a breve termine, depositi presso istituti di
credito e strumenti del mercato monetario di emittenti di qualsiasi paese.
In quest’ambito, il fondo potrà inoltre investire sino al 15% del suo patrimonio in titoli di emittenti di paesi in via di sviluppo. Il fondo potrà investire in titoli denominati in qualsiasi valuta.
Aree geografiche
Globale. La SGR potrà variare nel tempo l’allocazione del portafoglio per
tipo di investimento e area geografica per rispondere alle condizioni e alle
opportunità di mercato.
Le azioni sono prevalentemente di società ad elevata capitalizzazione. Le
obbligazioni avranno una qualità creditizia media dei titoli pari ad almeno
investment grade secondo la classificazione adottata da agenzie di rating
indipendenti quali Moody’s Investors Service o Standard & Poor’s Corporation. Il portafoglio titoli del fondo potrà comprendere obbligazioni e altri
titoli di debito a breve, medio e lungo termine.
Codice prodotto 641
Rischio cambio: il fondo investe in strumenti finanziari denominati in valuta diversa dall’euro. L’esposizione verso valute diverse dall’euro può essere oggetto di copertura al fine di attenuare il rischio di cambio.
Paesi emergenti: il fondo potrà inoltre investire in misura residuale in titoli
di emittenti di paesi in via di sviluppo.
Rating: il fondo potrà residualmente investire in titoli di qualità inferiore alla categoria investment grade o che non siano stati oggetto di rating e la
cui qualità sia giudicata equiparabile dalla SGR.
derivati
Il fondo fa uso di derivati sia per ottimizzare l’efficienza della gestione del
portafoglio, sia a fini di copertura. La SGR gestirà attivamente l’allocazione
valutaria del fondo per accrescere i rendimenti e potrà far uso di tecniche di
copertura relativamente ai titoli a reddito fisso denominati in valute diverse
da quella di riferimento, nel rispetto dei limiti contenuti nel regolamento.
Ai fini di una gestione efficiente del portafoglio si possono utilizzare contratti finanziari a termine e opzioni, ferme restando le restrizioni indicate nel
regolamento del fondo.
Stile di gestione
Questo fondo bilanciato investe principalmente in azioni, liquidità, obbligazioni convertibili ed obbligazioni, ma con preferenza verso le azioni. L’esposizione del fondo verso i titoli obbligazionari e le obbligazioni convertibili ha la specifica funzione di ridurre la volatilità e imprimere maggiore stabilità ai rendimenti nel lungo termine. Il fondo assumerà un’allocazione
dell’attivo con tattica aggressiva variando la ponderazione azionaria tra il
30% ed il 100%.
Il fondo è gestito avendo come riferimento un benchmark liquido e mira ad
offrire l’apprezzamento del capitale superiore a quello del benchmark di liquidità.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Bilanciato
Euro
133
Grado di rischio
Medio - basso con significativi scostamenti rispetto al benchmark
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Fondo Esterno
JPM Global Capital Preservation
(Eur) C Acc
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,85%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investe principalmente in obbligazioni Investment grade, governative e non, e, subordinatamente, in obbligazioni prive di Rating, obbligazioni convertibili, azioni e liquidità di emittenti situati in qualunque Paese. Il
fondo può investire una quantità limitata del proprio patrimonio in titoli di
questo tipo emessi da emittenti situati in paesi emergenti di tutto il mondo.
Il fondo può investire in titoli denominati in qualunque valuta.
Aree geografiche
Globale. La SGR potrà variare nel tempo l’allocazione del portafoglio per
tipo di investimento e area geografica per rispondere alle condizioni e alle
opportunità di mercato.
Gli investimenti a reddito fisso del fondo saranno generalmente limitati a titoli con Rating pari almeno ad A, per i titoli a lungo termine, secondo la classificazione adottata da agenzie di rating indipendenti quali Moody’s Investors Service o Standard & Poor’s Corporation o ad A1P1 per i titoli a breve
termine. Gli investimenti in obbligazioni convertibili mireranno a conservare
la qualità media del credito Baa2, come determinata dal Moody’s Investor
Service, o BBB, come determinata da Standard & Poor’s Corporation.
Rischio cambio: il fondo investe in strumenti finanziari denominati in valuta diversa dall’Euro. L’esposizione verso valute diverse dall’Euro è generalmente oggetto di copertura al fine di attenuare il rischio di cambio.
Paesi emergenti: il fondo potrà inoltre investire in misura residuale in titoli
di emittenti di Paesi in via di sviluppo.
Rating: il fondo potrà residualmente investire in titoli di qualità inferiore alla categoria Investment grade o che non siano stati oggetto di Rating e la
cui qualità sia giudicata equiparabile dalla SGR.
derivati
Il fondo fa uso di derivati sia per ottimizzare l’efficienza della gestione del
portafoglio, sia a fini di copertura.
La SGR gestirà attivamente l’allocazione valutaria del fondo per accrescere
i rendimenti e potrà far uso di tecniche di copertura relativamente ai titoli a
reddito fisso denominati in valute diverse da quella di riferimento, nel rispetto dei limiti contenuti nel Regolamento.
Ai fini di una gestione efficiente del portafoglio si possono utilizzare contratti finanziari a termine e opzioni, ferme restando le restrizioni indicate nel Regolamento del fondo.
Codice prodotto 641
Stile di gestione
Il fondo riduce il rischio d’investimento diversificando tra paesi e categorie
di attivi. Il fondo mira a generare un rendimento totale superiore a quello
della liquidità tramite un’allocazione dell’attivo flessibile e un’efficace selezione dei titoli.
Questo fondo bilanciato investe principalmente in azioni, liquidità, obbligazioni convertibili e obbligazioni, ma con preferenza verso le azioni. L’esposizione del fondo verso i titoli obbligazionari e le obbligazioni convertibili ha la specifica funzione di ridurre la volatilità e imprimere maggiore stabilità ai rendimenti nel lungo termine.
Il fondo assumerà un’allocazione dell’attivo tattica aggressiva variando la
ponderazione azionaria tra il 30% e il 100%.
Il fondo è gestito avendo come riferimento un Benchmark liquido e mira ad
offrire l’apprezzamento del capitale superiore a quello del Benchmark di liquidità.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo bilanciato
Bilanciato
Euro
137
Grado di rischio
Medio - basso con significativi scostamenti rispetto al benchmark
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Fondo Esterno
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,33%
B
Commissioni di
0,00%
2,12%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il portafoglio del fondo è composto principalmente da azioni ed obbligazioni di emittenti di diverse nazionalità ed espresse in diverse valute. Il fondo non investirà più del dieci per cento del patrimonio netto in quote di OICR. Il fondo può ugualmente investire in strumenti finanziari derivati in vista
di una efficace gestione del suo portafoglio e della protezione dei suoi attivi e passivi nonché a titolo d’investimento principale. La valuta di riferimento del fondo è l’Euro.
Aree geografiche
Globale
I titoli azionari appartengono a società a grande capitalizzazione di diversi
settori economici. I titoli obbligazionari sono emessi da stati sovrani e imprese private ed hanno un’elevata qualità creditizia.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli azionari denominati anche in valuta diversa dall’Euro.
Bassa capitalizzazione: il fondo può investire in maniera residuale in società con media - bassa capitalizzazione di mercato.
derivati
Il ricorso a transazioni su strumenti derivati o ad altre tecniche e strumenti finanziari non deve in nessun caso distogliere il fondo dai propri obiettivi di investimento.
Lo scopo di questo fondo è di offrire ai propri investitori un incremento di valore dei loro investimenti tramite un portafoglio composto da azioni ed obbligazioni di emittenti di diverse nazionalità ed espresso in diverse valute.
Stile di gestione
Il fondo ha una gestione attiva rispetto al proprio Benchmark.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Codice prodotto 641
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo bilanciato azionario
Bilanciato
Euro
172
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,33%
B
Commissioni di
0,00%
1,89%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Gli attivi del fondo sono investiti prevalentemente in base al principio della
diversificazione del rischio, ed entro i limiti e nelle condizioni previsti dal Regolamento di gestione, in titoli azionari e strumenti finanziari collegati alle
azioni, strumenti del mercato monetario, obbligazioni o strumenti ad essi
collegate (ad esempio, titoli a reddito fisso o a tasso variabile, obbligazioni
zero-coupon, obbligazioni convertibili e obbligazioni cum warrants per sottoscrivere valori mobiliari, nonché certificati di partecipazione), depositi
rimborsabili su richiesta con scadenza non superiore a 12 mesi e certificati su tassi d’interesse. Il fondo investirà almeno il 20% e non più del 100%
del totale delle attività in titoli azionari e strumenti finanziari collegati alle
azioni. Il fondo può anche investire fino al 15% del totale delle proprie attività in certificati indicizzati al prezzo di materie prime.
Aree geografiche
Globale, principalmente Europa.
I titoli obbligazionari sono principalmente emessi da emittenti governativi ad
elevato merito di credito. I titoli azionari appartengono prevalentemente a società a grande capitalizzazione ed appartenenti a diversi settori economici.
derivati
Codice prodotto 641
L’obiettivo di questo fondo è la rivalutazione del capitale unita alla generazione di reddito nel medio-lungo periodo, investendo in un portafoglio diversificato di strumenti consentiti dal regolamento di gestione.
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Bilanciato
Euro
150
Grado di rischio
Basso con significativi scostamenti rispetto al benchmark
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Pioneer P. F. - Global Defensive
E Acc
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,73%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Codice prodotto 641
Il fondo è investito prevalentemente in base al principio della diversificazione del rischio, ed entro i limiti e alle condizioni previsti dal Regolamento di
Gestione, in OICR di tipo aperto, titoli azionari e strumenti finanziari collegati alle azioni, strumenti del mercato monetario, obbligazioni o strumenti
ad esse collegati (ad esempio, titoli a reddito fisso o a tasso variabile, obbligazioni zero-coupon, obbligazioni convertibili e obbligazioni cum warrants per sottoscrivere Valori Mobiliari, nonché certificati di partecipazione),
depositi rimborsabili su richiesta con scadenza non superiore a 12 mesi e
certificati su tassi d’interesse. Almeno il 10% e non più del 30% delle attività sono investiti in titoli azionari e strumenti finanziari collegati alle azioni.
Il fondo può anche investire fino al 15% delle proprie attività in certificati indicizzati al prezzo di materie prime.
Aree geografiche
Globale, principalmente Europa.
I titoli obbligazionari sono principalmente emessi da emittenti governativi ad
elevato merito di credito. I titoli azionari appartengono prevalentemente a società a grande capitalizzazione ed appartenenti a diversi settori economici.
derivati
L’obiettivo di questo fondo è la rivalutazione del capitale unita alla generazione di reddito nel medio-lungo periodo, investendo in un portafoglio diversificato di strumenti consentiti dal regolamento di gestione.
Stile di gestione
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Bilanciato
Euro
169
Grado di rischio
Medio - basso con contenuti scostamenti rispetto al benchmark
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Fondo Esterno
Rischio Controllato
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,76%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Investimento principale in obbligazioni e in azioni. Queste ultime non possono eccedere il 50% del patrimonio del fondo.
Investimento residuale in parti di OICR anche collegati.
La valuta di denominazione degli strumenti finanziari oggetto di investimento è, in via principale, l’euro.
Aree geografiche
Principalmente Zona Euro.
Per la componente obbligazionaria, emittenti sovrani o altri emittenti con
elevato merito di credito; per la componente azionaria, emittenti a capitalizzazione medio alta con una diversificazione in tutti i settori industriali.
Duration: la componente obbligazionaria del portafoglio ha una duration
tendenzialmente compresa tra 1,5 e 2,5 anni.
Rating: gli strumenti finanziari tendenzialmente hanno un rating non inferiore a BBB- (S&P) ovvero a rating equivalenti assegnati da primarie agenzie indipendenti.
Paesi emergenti: un investimento residuale in strumenti finanziari di emittenti di Paesi emergenti.
derivati
L’utilizzo degli strumenti finanziari derivati è coerente con il profilo di rischio/
rendimento del fondo.
Stile di gestione
Nel processo decisionale rivestono particolare rilevanza l’analisi delle condizioni economiche di breve e medio periodo, delle politiche monetarie
nonché l’analisi del tratto a breve della curva dei rendimenti. Nell’investimento della componente azionaria rivestono particolare rilevanza l’analisi
micro e macroeconomiche per la determinazione dei pesi settoriali; l’analisi fondamentale per la selezione delle società che presentano un buon
modello di business, una forte tradizione di risultati economici positivi, una
sufficiente prevedibilità di utili/flussi di cassa. Nel processo di selezione
vengono inoltre analizzate le strategie industriali, la qualità del management e la valutazione aziendale (sia in termini relativi che assoluti). L’analisi del premio al rischio dei mercati azionari globali e le attese sulla redditi-
Codice prodotto 641
vità aziendale completano il quadro relativo alle possibili scelte tra le diverse classi di investimento.
Nell’ambito delle decisioni di asset allocation tattica un ruolo determinante è attribuito all’utilizzo di tecniche quantitative di protezione del capitale
(C.P.P.I – Constant Proportion Portfolio Insurance). La SGR ha sviluppato
una metodologia quantitativa che sulla base dell’analisi statistica e dell’andamento dei mercati determina l’allocazione delle attività, tra strumenti azionari, obbligazionari e di mercato monetario. Per ogni tipo di attività
la porzione investita varia in relazione all’andamento del mercato. In particolare, la quota del portafoglio investita in titoli azionari risulterà più elevata nelle fasi positive del mercato e più contenuta nelle fasi negative.
possibili contenuti scostamenti del fondo rispetto al benchmark.
LINEA DI
INVESTIMENTO
OBBLIGAZIONARI BREVE TERMINE
Fondi esterni
appartenenti
Carmignac Securitè
Investimento prevalente in valor mobiliari denominati in euro.
Tecnica gestionale
Benchmark.
Orizzonte temporale
di investimento
Profilo di rischio
dell’investimento
finanziario
Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è basso. Tale profilo di rischio è pari a quello del fondo appartenente alla linea di investimento con
Scomposizione
dell’investimento
sottoscrizione”);
esterno”.
Codice prodotto 641
“OBBLIGAZIONARI
BREVE TERMINE”
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,50%
B*
Commissioni di
0,00%
1,83%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Floor - L - 1930 Luxembourg.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo monetario Euro
Obbligazione breve termine
Euro
118
Grado di rischio
Basso con contenuti scostamenti rispetto al benchmark.
Scomposizione
dell’investimento
esterno in oggetto.
Codice prodotto 641
Momento
Fondo Esterno
della
Aviva Investors Eur Reserve A Acc sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,67%
B
Commissioni di
0,00%
1,55%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
L’obiettivo del fondo è quello di raggiungere un grado elevato di protezione del capitale in valuta Euro investendo in titoli trasferibili denominati in
euro con volatilità e rischio di credito minimi e commerciabilità elevata. La
scadenza residua o iniziale dei titoli detenuti nei portafogli del fondo non
sarà superiore a 12 mesi. Possono essere tuttavia inclusi titoli di debito a
tasso variabile e titoli di debito con una scadenza superiore a 12 mesi, a
patto che, per effetto delle condizioni di emissione oppure attraverso l’utilizzo di adeguati strumenti o procedimenti, il loro tasso d’interesse sia
adattato almeno una volta all’anno in base alle condizioni di mercato.
Aree geografiche
Non esclusivamente Europa.
Gli emittenti dei titoli obbligazionari in portafoglio sono sia emittenti sovrani
che corporate appartenenti all’Unione Europea e ad altre aree geografiche.
Non previsti.
derivati
Stile di gestione
Il fondo mira a ottenere crescita del capitale investendo principalmente in
strumenti monetari denominati in euro. Il valore di questi investimenti può
sia aumentare sia diminuire ed è influenzato dalle aspettative del mercato
circa l’andamento dei tassi di interesse.
Fondo esterno
Carmignac Securitè
Tipologia di OICR
Codice prodotto 641
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo obbligazionario puro
Obbligazionario breve termine
Euro
129
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Carmignac Securitè
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,83%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il portafoglio è composto da quote obbligazionarie, titoli di reddito o strumenti del mercato monetario denominati in euro e obbligazioni tasso variabile. Le esposizioni obbligazionarie detenute dal fondo direttamente o
attraverso OICR avranno mediamente un rating corrispondente almeno alla categoria di merito di credito (ossia non inferiore al rating BBB-/Baa3
delle agenzie Standard and Poor’s e Moody’s). Il gestore si riserva tuttavia
la possibilità di investire in obbligazioni con rating inferiore al merito di credito. Il gestore potrà investire in strumenti finanziari a termine, fisso o condizionato, regolamentati o “over – the – counter”, negoziati nei mercati
dell’area euro. In questo contesto, il gestore potrà assumere posizioni per
ridurre la sensibilità del portafoglio, in funzione delle sue previsioni, allo
scopo di realizzare l’obiettivo di gestione. La copertura del portafoglio al
rischio di tasso nel limite dell’attivo del fondo, avrà luogo attraverso la vendita o l’acquisto di opzioni e/o contratti a termine quotati sui mercati organizzati europei di riferimento. In via secondaria, per la gestione della liquidità, l’attivo può inoltre essere costituito da quote o azioni di OICR nel limite del 10% dell’investimento complessivo. Il fondo può far ricorso a depositi e prestiti monetari, allo scopo di ottimizzare la liquidità dello stesso.
Il fondo può nello specifico effettuare operazioni di prestito titoli, al fine di
ottimizzare i proventi dell’OICR.
Codice prodotto 641
Aree geografiche
Area euro.
Tutti i prodotti acquisiti dal fondo sono principalmente denominati in euro.
I titoli selezionati non saranno soggetti ad alcun vincolo in termini di “Duration”, al grado di volatilità e alla distinzione fra emittenti pubblici e privati, a
condizione che la sensibilità globale del portafoglio non sia superiore a 4.
Rating: il gestore si riserva la possibilità d’investire residualmente in obbligazioni con rating inferiore al merito di credito.
Duration: la sensibilità del portafoglio sarà compresa tra 3 e 4.
Titoli strutturati: il gestore potrà investire specificatamente su titoli strutturati con derivati incorporati (warrant, credit link note, EMTN, buoni di sottoscrizione) negoziati sui mercati della zona euro, regolamentati o “over –
the – counter”, allo scopo di conseguire l’obiettivo di gestione.
derivati
Il gestore potrà assumere posizioni per aumentare o ridurre la sensibilità del
portafoglio, in funzione delle sue previsioni, allo scopo di realizzare l’obiettivo di gestione e nella misura in cui tali operazioni non concorrano al superamento dei limiti di sensibilità previsti. La copertura del portafoglio al rischio di tasso nel limite dell’attivo del fondo, avrà luogo attraverso la vendita o l’acquisto di opzioni e/o contratti a termine quotati sui mercati organizzati europei di riferimento. L’intervento sui contratti a termine e le operazioni consentono di operare rapidamente sui mercati per coprire il portafoglio al rischio di tasso o della curva, tenendo conto del livello di volatilità.
Stile di gestione
L’approccio di gestione si basa fondamentalmente sulla selezione di prodotti obbligazionari sui mercati dell’area euro, senza escludere, in via secondaria, i mercati internazionali, in particolare dei paesi emergenti, che offrono il maggior potenziale di rivalutazione, senza vincoli di allocazione predeterminati per aree geografiche duration, rating, settore di attività o tipo di
valori. L’approccio di gestione si basa fondamentalmente sull’analisi, da
parte del gestore, dei margini di remunerazione tra le diverse scadenze
(curva), tra i diversi paesi e tra i diversi livelli qualitativi delle società private
o pubbliche. La scelta dei paesi emittenti avverrà sulla base dell’analisi macroeconomica realizzata dal gestore. La scelta delle società private deriva
dalle analisi finanziarie e settoriali realizzate dall’insieme del team di gestione. La scelta delle scadenze è il risultato delle previsioni inflazionistiche del
gestore e delle volontà espresse dalle banche centrali nell’attuazione della
loro politica monetaria. I criteri di selezione delle emissioni si articolano
quindi intorno alla conoscenza dei fondamentali della società emittente e
alla valutazione di elementi quantitativi come la remunerazione aggiuntiva
rispetto alle obbligazioni di stato.
La strategia punta a superare l’indice di riferimento composto da titoli governativi:
– esponendo il portafoglio sul mercato del credito attraverso l’investimento in obbligazioni di emittenti con rating investment grade rilasciato dalle
agenzie di classamento Standard and Poor’s e Moody’s e, eventualmente in titoli speculativi nel limite del 10% dell’attivo netto;
– variando l’esposizione globale del portafoglio in funzione delle previsioni
del gestore.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
Fondo comune d’investimento di diritto lussemburghese.
Codice prodotto 641
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Euro
149
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,37%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investe almeno il 75% del totale delle proprie attività in un portafoglio diversificato di titoli di debito e strumenti finanziari ad essi correlati denominati in Euro. Tali strumenti finanziari includono gli strumenti finanziari del Mercato monetario ammessi (in particolare, certificati di deposito, accettazioni e commercial paper) o alti titoli di debito e strumenti finanziari ad essi collegati emessi da governi, autorità locali, sovranazionali, municipali, ed emittenti societari. Il fondo può investire fino al 25% del
totale delle proprie attività in strumenti di debito e in strumenti finanziari ad
essi correlati, denominati in altre valute liberamente convertibili. Non più
del 5% verrà investito in titoli di debito e strumenti finanziari ad essi collegati al di sotto dell’Investment grade.
Aree geografiche
Europa.
I titoli obbligazionari comprendono gli strumenti del mercato monetario
ammessi o altri titoli di debito emessi da governi, autorità locali, sovranazionali, municipali ed emittenti societari.
Nessuno.
derivati
Codice prodotto 641
Stile di gestione
Il fondo manterrà una duration dei tassi di interesse non eccedente i 12
mesi. Tra gli strumenti del mercato monetario consentiti dal regolamento
del fondo, assumono particolare rilevanza i certificati di deposito, accettazioni bancarie e carte commerciali.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo obbligazionario
Euro
156
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Momento
Fondo Esterno
della
Schroders Euro Short Term Bond A sottoscrizione
Scomposizione
dell’investimento
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,50%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Investimenti in obbligazioni a breve termine ed altri titoli a tasso fisso e variabile denominati in Euro.
Aree geografiche
Europa.
Codice prodotto 641
Titoli obbligazionari emessi da stati, enti pubblici ed emittenti sopranazionali e societari a livello mondiale.
Nessuno.
derivati
La SGR, ai fini dell’efficiente gestione del portafoglio delle sue attività o
della protezione dal rischio di cambio, alle condizioni e nei limiti fissati dalla legge, dalle normative e dalla pratica amministrativa e come descritto
nel regolamento, può utilizzare tecniche e strumenti relativi ai valori mobiliari. La SGR dovrà garantire che l’esposizione globale di ciascun fondo relativamente agli strumenti derivati non ne superi il patrimonio totale netto.
Stile di gestione
La scadenza media dei titoli detenuti in portafoglio dovrà essere pari a o
inferiore a tre anni, mentre la vita residua di tali titoli non potrà essere superiore a cinque anni.
LINEA DI
INVESTIMENTO
OBBLIGAZIONARI EUROPA
Fondi esterni
appartenenti
Investimento prevalente in titoli di debito denominati in Euro, con scadenze varie.
Tecnica gestionale
Benchmark.
Orizzonte temporale
di investimento
Profilo di rischio
dell’investimento
finanziario
Il livello di rischio, individuato dalla Compagnia, è medio-basso. Tale profilo di rischio è pari a quello del fondo appartenente alla linea di investimento con il profilo di rischio più alto.
Codice prodotto 641
sottoscrizione”);
esterno”.
“OBBLIGAZIONARI EUROPA”
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B*
Commissioni di
0,00%
1,67%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Pioneer Asset Management S.A., con sede in 77, Boulevard Grande
Duchesse Charlotte, L - 1331 Lussemburgo.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo obbligazionario misto
Obbligazionario Europa
Euro
145
Grado di rischio
Basso con significativi scostamenti rispetto al benchmark.
Codice prodotto 641
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Pioneer F. Euro Corporate
Bond E Eur
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,57%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il Fondo investe almeno due terzi delle proprie attività in un portafoglio diversificato di obbligazioni denominate in Euro. A titolo accessorio, può anche investire in titoli di stato, ma non può investire più del 10% delle proprie attività in azioni o titoli ad essi collegati e più del 25% in obbligazioni
convertibili.
Aree geografiche
Europa, con investimento residuale in Russia.
I titoli in portafoglio sono principalmente obbligazioni con Rating Investment grade (Rating superiore a BB+) di emittenti corporate.
Duration: non ci sono vincoli per la duration del portafoglio obbligazionario.
derivati
Stile di gestione
Le scelte di investimento per la componente obbligazionaria si basano: 1)
sull’analisi macroeconomica dei mercati; 2) sulla selezione dei titoli che offrono il miglior apporto rischio/rendimento; 3) sull’analisi fondamentale degli emittenti.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Codice prodotto 641
Categoria ANIA
Euro
144
Grado di rischio
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,67%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investe in un portafoglio costituito prevalentemente da titoli di debito denominati in Euro, con scadenze varie ed emessi da società o governi europei.
Non si potrà investire più del 10% delle attività nette in titoli azionari e non
più del 25% delle stesse in valori mobiliari convertibili.
Aree geografiche
Europa, con investimento residuale in Russia.
I titoli in portafoglio sono principalmente obbligazioni con Rating Investment grade (Rating superiore a BB+) di emittenti sovrani e corporate.
Duration: non ci sono vincoli per la duration del portafoglio obbligazionario.
derivati
Stile di gestione
I titoli obbligazionari sono selezionati sfruttando le opportunità di investimento offerte dalla curva dei tassi.
Codice prodotto 641
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Fondo obbligazionario
Euro
160
Grado di rischio
Medio-basso con significativi scostamenti rispetto al benchmark.
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,63%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Investimenti in obbligazioni ed altri titoli a tasso fisso e variabile emessi da
governi europei, agenzie governative, organismi soprannazionali ed emittenti societari e denominati prevalentemente in Euro.
Aree geografiche
Europa.
Principalmente obbligazioni governative di alta qualità.
Rischio cambio: il fondo può detenere titoli non denominati in Euro.
Duration: sono presenti in portafoglio titoli obbligazionari con scadenze
residue superiori ai 7 anni.
Codice prodotto 641
derivati
La SGR, ai fini dell’efficiente gestione del portafoglio delle sue attività o
della protezione dal rischio di cambio, alle condizioni e nei limiti fissati dalla legge, dalle normative e dalla pratica amministrativa e come descritto
nel regolamento, può utilizzare tecniche e strumenti relativi ai valori mobiliari. La SGR dovrà garantire che l’esposizione globale di ciascun fondo relativamente agli strumenti derivati non ne superi il patrimonio totale netto.
Stile di gestione
Il gestore seleziona i titoli che permettono di conseguire un ritorno di crescita di capitale e reddito.
LINEA DI
INVESTIMENTO
OBBLIGAZIONARI GLOBALI
Fondi esterni
appartenenti
Investimento prevalente in valori mobiliari, strumenti mercato monetario e
warrant.
Tecnica gestionale
Benchmark.
Orizzonte temporale
di investimento
Profilo di rischio
dell’investimento
finanziario
Codice prodotto 641
sottoscrizione”);
esterno”.
“OBBLIGAZIONARI GLOBALE”
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B*
Commissioni di
0,00%
1,87%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
ING (L) RENTA FUND con sede in 52, Route d’Esch - L1470 Luxenbourg.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Obbligazionario Globale
Dollari USA
130
Grado di rischio
Medio con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark.
Codice prodotto 641
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,93%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
L’investimento prevalente avviene su valori mobiliari e strumenti di mercato monetario a reddito fisso, emessi dai paesi in via di sviluppo con redditi bassi o medi (“mercati emergenti”) e denominati principalmente nelle loro divise, in America Latina, Asia, Europa centrale, Europa orientale e Africa. Il patrimonio del fondo può essere investito fino ad un massimo di 1/3
nei valori mobiliari e strumenti di mercato monetario a reddito fisso emessi da paesi inclusi quelli dell’OCSE e denominati in divise forti (per esempio l’euro o il dollaro USA). Si precisa che l’eventuale liquidità detenuta in
via accessoria non viene considerata per gli investimenti nel calcolo di tale limite minimo dei 2/3. Le eventuali posizioni in OICR non potranno comunque superare complessivamente il 10% del patrimonio netto. In via
accessoria, il fondo può detenere mezzi liquidi.
Aree geografiche
Paesi emergenti, esclusa la Russia.
Investimenti in strumenti a reddito fisso di emittenti sovrani.
Rischio cambio: il fondo è denominato in dollari USA e prevede l’investimento in titoli non denominati in euro.
Rating: il fondo può investire in via residuale in titoli obbligazionari con rating inferiore a “BB”.
Titoli strutturati: il fondo può investire nei prodotti strutturati, al fine di avere accesso ad alcuni mercati particolari e di superare i problemi fiscali e di
custodia incontrati negli investimenti sui mercati in via di sviluppo.
Paesi Emergenti: il fondo è investito in titoli emessi nei paesi emergenti.
Codice prodotto 641
derivati
Allo scopo di conseguire gli obiettivi di investimento, potranno anche essere utilizzati gli strumenti finanziari derivati, come ad esempio (elencazione esemplificative e non limitativa):
– opzioni o contratti a termine su valori mobiliari o strumenti di mercato
monetario;
– contratti a termine od opzioni su indici di borsa;
– contratti a termine, opzioni e swap su tassi d’interesse;
– swap di performance;
– contratti a termine in cambi e opzioni in cambi.
Il fondo potrà anche impegnarsi in operazioni di prestito titoli e in operazioni con patto di riacquisto.
Stile di gestione
Il fondo ha come obiettivo l’investimento diversificato in valori mobiliari e
strumenti di mercato monetario a reddito fisso, emessi dai paesi in via di
sviluppo con redditi bassi o medi (“mercati emergenti”) e denominati principalmente nelle loro divise, in America Latina, Asia, Europa entrale, Europa Orientale e Africa, dove sono in corso riforme e gli obiettivi di crescita
sono stati stabiliti o realizzati.
L’obiettivo del fondo è conferire agli investitori incrementi di valore del capitale a lungo termine attraverso portafogli di titoli diversificati e gestiti attivamente rispetto al proprio benchmark.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Obbligazionario globale
Euro
134
Grado di rischio
Medio con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark.
Codice prodotto 641
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
JPM Global Convertibles
Fund Eur A Acc
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,87%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investe principalmente in un portafoglio diversificato di titoli convertibili e warrant a livello mondiale. Il fondo investirà sempre almeno il 67% del
patrimonio netto (con l’esclusione della liquidità o dell’equivalente della liquidità) in obbligazioni convertibili. La quota minima del 10% del patrimonio
netto potrà essere investita in titoli azionari o altri diritti di partecipazione.
Il fondo può inoltre investire fino al 33% delle proprie attività in obbligazioni, titoli azionari e participation notes. Il fondo può anche investire, in misura limitata, in warrant su titoli azionari.
Il fondo potrà investire in titoli denominati in qualunque valuta.
Aree geografiche
Globale.
Le obbligazioni convertibili sono un ibrido tra i titoli di debito e quelli azionari, tali da permettere ai loro possessori di convertire dette obbligazioni in
azioni della società emittente ad una specifica data futura. Le società emittenti appartengono a diversi settori economici e paesi, con prevalenza di
emittenti statunitensi.
Rischio cambio: il fondo investe in titoli azionari denominati in valuta diversa dall’Euro. Gli investimenti in titoli denominati in valute diverse dall’Euro possono essere coperte, sebbene la SGR può prendere posizioni
sull’esposizione valutaria.
derivati
L’uso di derivati o altre tecniche e strumenti finanziari non deve distogliere il fondo dai propri obiettivi di investimento. Il loro uso rispetta i limiti fissati dal Regolamento del fondo. Il fondo può utilizzare warrant con funzione ausiliaria; il fondo può detenere inoltre opzioni, futures, equity-linked
notes, che sono utilizzati ai fini di copertura, oltre che per un’efficiente gestione del portafoglio.
Codice prodotto 641
Stile di gestione
L’obiettivo di investimento del fondo è quello di generare rendimento investendo principalmente in un portafoglio diversificato di titoli convertibili e
warrant a livello mondiale.
Il fondo effettua soprattutto investimenti nei titoli identificati dall’obiettivo
del fondo stesso. Inoltre, laddove vengano effettuati degli investimenti in
misura limitata o con funzione ausiliaria, i quali non siano immediatamente identificabili con quelli descritti dal nome del fondo, tali impegni di capitale non superano mai un terzo del portafoglio. La parte più rilevante di tale quota viene investita in obbligazioni.
Il livello di deviazione del fondo rispetto all’indice del benchmark è piccolo.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
Fondo comune di investimento di diritto italiano.
SGR del fondo
BANCHE ITALIANE, con sede legale in Bergamo, Piazza Vittorio Veneto, 8.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Euro
170
Grado di rischio
Medio con contenuti scostamenti rispetto al benchmark.
esterno in oggetto.
Momento
Fondo Esterno
della
UBI Pramerica Obbligazioni Dollari sottoscrizione
Scomposizione
dell’investimento
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,55%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Codice prodotto 641
Investimento principale in obbligazioni denominate in Dollari USA, quali
obbligazioni societarie, titoli di Stato o garantiti da uno Stato, certificati di
deposito e strumenti di mercato monetario e “Agencies” (titoli emessi da
enti di emanazione governativa).
Investimento residuale in parte di OICR anche collegati.
Aree geografiche
Principalmente Stati Uniti d’America.
In via principale emittenti sovrani od altri emittenti con elevato merito di
credito.
Rischio cambio: il fondo prevede una politica attiva del rischio cambio.
derivati
– ad una più efficiente gestione del portafoglio.
Stile di gestione
Rivestono particolare rilevanza le analisi delle condizioni economiche di
medio e lungo periodo – con particolare riguardo a dinamiche di crescita,
tassi d’interesse e credito – gli obiettivi e gli interventi di politica monetaria e fiscale delle Banche Centrali e dei Governi degli Stati di nazionalità
degli emittenti nonché l’analisi della curva dei rendimenti.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
Fondo comune di investimento di diritto italiano.
SGR del fondo
BANCHE ITALIANE, con sede legale in Bergamo, Piazza Vittorio Veneto, 8.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Euro
171
Grado di rischio
Medio-basso con contenuti scostamenti rispetto al benchmark.
Codice prodotto 641
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Momento
UBI Pramerica Obbligazioni Globali
della
sottoscrizione
Corporate
Scomposizione
dell’investimento
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,58%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Investimento principale in strumenti finanziari societari quotati di natura
obbligazionaria non governativi; investimento residuale in parti di OICR,
anche collegati con la SGR del fondo. Le principali valute di denominazione dei titoli oggetto di investimento sono l’Euro, il Dollaro USA, lo Yen e la
Sterlina inglese.
Aree geografiche
Principalmente Unione Europea, Stati Uniti d’America, Gran Bretagna e
Giappone.
In via principale emittenti sovrani od altri emittenti con elevato merito di
credito.
Rischio cambio: il fondo può investire in titoli denominati in valute diverse
dall’Euro, ma prevede la gestione attiva del rischio cambio.
derivati
Codice prodotto 641
Stile di gestione
Nel processo decisionale rivestono particolare rilevanza l’analisi delle condizioni economiche di medio e lungo periodo, con particolare riguardo alla dinamica dei settori economici, degli obiettivi e degli interventi di politica monetaria delle Banche Centrali e dei Governi degli Stati di nazionalità delle società a
media ed elevata capitalizzazione, nonché l’analisi della curva dei rendimenti e
dei fattori che caratterizzano la dinamica degli spread di titoli corporate.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Euro
131
Grado di rischio
Medio-basso con significativi scostamenti rispetto al benchmark.
La tabella di seguito riportata, finalizzata a rappresentare la struttura dei costi
certi e a quantificare il capitale nominale ed il capitale investito con riferimento al momento della sottoscrizione del contratto e all’orizzonte temporale di
investimento consigliato, è costruita sulla base dell’orizzonte temporale e le
commissioni di gestione (al netto dei rebates) del fondo esterno in oggetto.
Momento
Fondo Esterno
della
JPM Global Bond A (Euro Hedged) sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
Scomposizione
dell’investimento
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,65%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Codice prodotto 641
Il fondo investirà principalmente (vale a dire, di norma, almeno il 90% del
suo patrimonio netto) in obbligazioni e altri titoli di debito. Il fondo potrà
inoltre investire in titoli denominati in qualunque valuta oppure in unità valutarie sopranazionali. Il fondo potrà inoltre investire in maniera residuale in
titoli obbligazionari credit – linked entro i limiti di diversificazione indicati
dal Regolamento.
Aree geografiche
Globale.
Obbligazioni e altri titoli di debito emessi o garantiti da organizzazioni sopranazionali, governi, enti pubblici e/o società costituite o situate in paesi
sviluppati. Il portafoglio titoli del fondo potrà comprendere obbligazioni e
altri titoli di debito a breve, medio e lungo termine.
Rischio cambio: il fondo investe anche in titoli denominati in valuta diversa dall’euro.
derivati
L’uso di derivati o altre tecniche e strumenti finanziari non deve distogliere il fondo dai propri obiettivi di investimento. Tali strategie di investimento comprendono operazioni in contratti su future finanziari e opzioni sugli
stessi. Il fondo potrà inoltre eseguire operazioni in opzioni e warrant su
strumenti finanziari in portafoglio, su obbligazioni, indici azionari e su portafogli di indici.
Stile di gestione
L’obiettivo di investimento del fondo è quello di raggiungere un incremento del valore del capitale da un portafoglio diversificato globale di obbligazioni e altri titoli di debito. Il Gestore degli Investimenti tenterà di mantenere una qualità creditizia media dei valori mobiliari del fondo ad un livello
non inferiore al rating AA, così come determinato da agenzie indipendenti
di rating quali Moody’s Investors Service o Standard & Poor’s Corporation.
Nell’ambito di tali vincoli, il fondo potrà investire in valori mobiliari non sottoposti a rating i quali siano, nell’opinione del Gestore degli Investimenti,
di qualità adeguata.
Il livello di deviazione del fondo rispetto all’indice del benchmark è piccolo.
Fondo esterno
Templeton Global Bond
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Franklin Templeton Investment Funds, con sede in 26 boulevard Royal, L
- 2449 Lussemburgo, Granducato di Lussemburgo.
Gestione del fondo
A benchmark
Categoria ANIA
Euro
163
Grado di rischio
Medio-basso con rilevanti scostamenti rispetto al benchmark.
Codice prodotto 641
esterno in oggetto.
Fondo Esterno
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,76%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo perseguirà i propri obiettivi investendo principalmente in un portafoglio di titoli di debito e obbligazioni a tasso fisso o variabile di emittenti governativi, parastatali o societari in tutto il mondo. Il fondo non investirà
più del 10% del suo patrimonio complessivo in obbligazioni non Investment grade. Il fondo potrà altresì investire, nel rispetto dei limiti agli investimenti, in strumenti finanziari o prodotti strutturati collegati ad attività o
valute di qualsiasi nazione. Il fondo potrà anche acquistare obbligazioni
emesse da enti sopranazionali organizzati o sostenuti da numerosi governi nazionali, quali la Banca Internazionale per la Ricostruzione e lo Sviluppo o la Banca Europea per gli Investimenti.
Aree geografiche
Globale.
Il fondo potrà acquistare strumenti finanziari a reddito fisso e obbligazioni
denominati e non denominati in dollari USA e potrà detenere titoli di capitale nei limiti in cui tali titoli derivino dalla conversione o dallo scambio di
un’azione privilegiata o di una obbligazione.
Rischio cambio: la valuta di denominazione del fondo è l’euro, ma questo
non implica che alcuna specifica porzione dei titoli in portafoglio debba
essere denominata in euro.
Rating: il portafoglio potrà essere investito in maniera residuale in titoli obbligazionari non Investment grade.
Codice prodotto 641
derivati
Per una gestione efficiente del portafoglio, la SGR potrà, nel contesto della generale politica di investimento di ciascun fondo e nei limiti previsti agli
investimenti applicabili ai fondi, intraprendere operazioni che implichino
l’utilizzo di titoli derivati, ivi inclusi (i) opzioni di acquisto e vendita su strumenti finanziari, titoli del debito, contratti currency forward, indici e valute
(comprese le opzioni “over the counter” (“OTC”)); (ii) contratti future su indici azionari e tassi di interesse ed opzioni sugli stessi; (iii) prodotti derivati in cui il titolo è collegato o deriva il suo valore da un altro titolo o un contratto derivato; e (iv) titoli a consegna differita o ad emissione incerta, come quelli che potrebbero derivare da una ristrutturazione del debito. La
SGR potrà intraprendere, nei limiti previsti dai limiti agli investimenti, diverse strategie miranti a garantire mediante l’uso di strumenti di copertura, la copertura dei rischi di mercato e valutari.
Qualora un fondo intenda realizzare transazioni che richiedano l’impiego di
strumenti derivati come parte della propria strategia di investimento, piuttosto che su base occasionale, suddette informazioni verranno descritte
nella sezione dedicata all’obiettivo di investimento del fondo in questione.
Stile di gestione
Il fondo mira principalmente a massimizzare, compatibilmente con una
prudente gestione dell’investimento, il rendimento totale consistente in
una combinazione di rendimenti da interesse, rivalutazione del capitale e
profitti valutari.
LINEA DI
INVESTIMENTO
TOTAL RETURN
Fondi esterni
appartenenti
Investimento prevalente in obbligazioni e strumenti obbligazionari con diverse scadenze.
Tecnica gestionale
Flessibile.
Orizzonte temporale
di investimento
Profilo di rischio
dell’investimento
finanziario
Codice prodotto 641
sottoscrizione”);
esterno”.
“TOTAL RETURN”
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B*
Commissioni di
0,00%
1,75%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
Flessibile
Categoria ANIA
Fondo flessibile
Total Return
Euro
173
Grado di rischio
Medio.
Codice prodotto 641
esterno in oggetto.
Momento
Fondo Esterno
della
Pioneer Absolute Return Control E sottoscrizione
Scomposizione
dell’investimento
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,63%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investirà almeno due terzi delle attività nette in un portafoglio diversificato composto da qualsiasi tipo di strumento di debito e strumenti
ad essi collegati Investment grade denominati in Euro, aventi scadenze diverse ed emesse sia da organismi governativi e non governativi.
Il fondo può investire sino al 20% delle proprie attività nette in titoli azionari e strumenti finanziari collegati a titoli azionari e sino al 25% delle proprie attività nette in obbligazioni convertibili.
Il fondo può investire in paesi emergenti, compresa la Russia.
Aree geografiche
Europa, con possibilità di investire residualmente in Russia.
I titoli obbligazionari sono principalmente emessi da emittenti governativi
ad elevato merito di credito. I titoli azionari appartengono prevalentemente a società a grande capitalizzazione ed appartenenti a diversi settori
economici.
Paesi emergenti: una parte residuale del fondo può essere investita in titoli emessi nei paesi emergenti.
derivati
Il fondo può investire in strumenti finanziari derivati oppure operare con alcune tecniche a fine di copertura e/o per altri scopi secondo la propria politica di investimento ed entro i limiti stabiliti dal Regolamento; il fondo può
detenere opzioni, contratti a consegna differita, future e/o swap (tra cui
credit default swap) su titoli trasferibili e/o strumenti finanziari e valute.
Stile di gestione
L’obiettivo di questo fondo è di conseguire una performance assoluta e la
conservazione del capitale nel medio-lungo termine, contenendo la volatilità e rispettando il principio della diversificazione del rischio.
Il fondo non prevede un benchmark di riferimento.
Codice prodotto 641
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
Flessibile
Categoria ANIA
Fondo Flessibile
Total Return
Euro
174
Grado di rischio
Medio.
Fondo Esterno
Equilibrium E
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,67%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo investirà almeno due terzi delle attività nette in un portafoglio diversificato composto da titoli azionari e strumenti connessi a titoli azionari nonché da qualsiasi tipologia di titoli di debito e strumenti ad essi collegati, con
differenti scadenze ed emessi da emittenti governativi e non governativi.
Il fondo può investire sino al 50% delle proprie attività nette in titoli azionari e
strumenti finanziari collegati a titoli azionari e sino al 25% delle proprie attività
nette in obbligazioni convertibili. Il fondo investirà almeno due terzi delle proprie attività nette in titoli denominati in Euro, Dollari USA e Yen giapponesi.
Il fondo può investire in paesi emergenti, compresa la Russia.
Aree geografiche
Globale, prevalentemente Europa.
I titoli obbligazionari sono emessi da emittenti governativi e corporate ad
elevato merito di credito, principalmente in Euro. I titoli azionari appartengono prevalentemente a società a grande capitalizzazione, appartenenti a
diversi settori economici e prevalentemente europee e statunitensi.
Codice prodotto 641
Rischio cambio: il fondo può investire residualmente in divise diverse dall’Euro.
Paesi emergenti: una parte residuale del fondo può essere investita in titoli emessi da paesi emergenti.
derivati
Il fondo può investire in strumenti finanziari derivati oppure operare con alcune tecniche a fine di copertura e/o per altri scopi secondo la propria politica di investimento ed entro i limiti stabiliti dal Regolamento; il fondo può
detenere opzioni, contratti a consegna differita, future e/o swap (tra cui
credit default swap) su titoli trasferibili e/o strumenti finanziari e valute.
Stile di gestione
L’obiettivo di questo fondo è di conseguire una performance assoluta e la
conservazione del capitale nel medio-lungo termine, contenendo la volatilità e rispettando il principio della diversificazione del rischio.
Il fondo non prevede un benchmark di riferimento.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
Flessibile
Categoria ANIA
Fondo Flessibile
Total Return
Euro
157
Grado di rischio
Medio.
Fondo Esterno
Schroeders European Absolute
Return A Eur
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,40%
B
Commissioni di
0,00%
1,75%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Codice prodotto 641
Il fondo investe principalmente in titoli azionari di società europee e titoli di
debito europei e, nel contempo, protegge il capitale attraverso l’impiego
strategico di depositi con istituti di credito e strumenti del mercato monetario. Il fondo può investire in strumenti finanziari derivati per un’efficiente
gestione del portafoglio o a fini di copertura.
Aree geografiche
Europa.
Titoli azionari di società quotate a capitalizzazione piccola, media o grande ed appartenenti a diversi settori economici.
Rischio cambio: il fondo investe in valute diverse dall’Euro, ma è prevista
una politica di gestione attiva del rischio cambio.
derivati
Ai fini dell’efficiente gestione delle sue attività o della protezione dal rischio
di cambio, con le condizioni e nei limiti fissati dalla legge, dalle normative e
dalla pratica amministrativa e come descritto nel Regolamento, il fondo
può acquistare o vendere future su indici azionari e acquistare e vendere
opzioni su indici o singoli titoli azionari. Allo stesso scopo, ossia per contenere l’esposizione a indici azionari o singoli titoli azionari, il fondo può sottoscrivere contratti per differenza (contracts for difference) laddove gli investimenti sottostanti non siano consegnati e la liquidazione avvenga in contanti. La SGR dovrà garantire che l’esposizione globale di ciascun fondo relativamente agli strumenti derivati non ne superi il patrimonio totale netto.
Stile di gestione
Conseguire la crescita del capitale principalmente tramite investimenti in
titoli azionari di società europee e titoli di debito europei e, nel contempo,
preservare il capitale attraverso l’impiego strategico di depositi con istituti di credito e strumenti del mercato monetario.
Il fondo ha una gestione che mira ad un ritorno assoluto e non prevede un
Benchmark.
Fondo esterno
Tipologia di OICR
SGR del fondo
Gestione del fondo
Flessibile
Categoria ANIA
Fondo Flessibile
Total Return
Euro
141
Grado di rischio
Medio-basso.
Codice prodotto 641
Fondo Esterno
Global Diversified
Scomposizione
dell’investimento
Momento
della
sottoscrizione
Orizzonte
temporale
consigliato
(valori su
base annua)
VOCI DI COSTO
A
2,00%
0,50%
B
Commissioni di
0,00%
1,97%
C
assicurative
0,00%
0,05%
D
Spese di emissione
0,00%
0,00%
E
Premio versato
100,00%
100,00%
98,00%
Il fondo ha facoltà di investire soprattutto in titoli azionari e obbligazionari internazionali (convertibili o meno), altri valori mobiliari, in certificati di credito
del tesoro, in strumenti del mercato monetario e in buoni di sottoscrizione.
Inoltre, il fondo potrà investire, fino al 10% del patrimonio netto, in OICR.
Il fondo potrà detenere, in via temporanea, fino al 100% del patrimonio
netto in liquidità e/o in strumenti del mercato monetario. Il fondo ha altresì la facoltà di investire in prodotti strutturati; il fondo investirà anche in
“credit linked notes”.
Aree geografiche
Globale, l’universo di investimento non è limitato ad una precisa zona geografica.
Valori mobiliari, emessi sui mercati internazionali, ammesso alla quotazione ufficiale presso una borsa valori.
derivati
Il fondo potrà servirsi di tecniche e strumenti derivati nell’ambito di una gestione efficace ed entro i limiti previsti dalle restrizioni all’investimento.
Stile di gestione
L’obiettivo di questo fondo è di conseguire un rendimento assoluto positivo, investendo prevalentemente in una selezione vasta ed estremamente
diversificata di attivi.
Il fondo realizzerà la sua politica d’investimento puntando sull’andamento
e/o la volatilità dei mercati e potrà altresì accettare rischi di credito su
emittenti diversi ovvero mediante strumenti derivati di credito su indici.
Il fondo non prevede un benchmark.
Codice prodotto 641
6. GARANZIE DELL’INVESTIMENTO
La Compagnia non offre alcuna garanzia di restituzione del capitale investito, né di corresponsione di un
rendimento minimo, durante la vigenza del contratto.
L’Investitore-Contraente assume il rischio connesso all’andamento negativo del valore delle quote dei
fondi esterni e pertanto esiste la possibilità di ricevere durante la vigenza del contratto un capitale inferiore ai premi versati.
Si rinvia alla Parte III, Sezione A, par. 3 del Prospetto Informativo per ulteriori informazioni.
7. PARAMETRO DI RIFERIMENTO DEI FONDI ESTERNI (C.D. BENCHMARK)
L’investimento in un fondo può essere valutato attraverso il confronto con i cosiddetti benchmark, ossia
dei parametri di riferimento elaborati da soggetti terzi e di comune utilizzo, che individuano il profilo di rischio dell’investimento e le opportunità del mercato in cui tipicamente il fondo investe.
Fondo esterno
Benchmark
Descrizione benchmark
100% FTSE/EPRA NAREIT
European Net TR
Fa parte della FTSE EPRA/
NAREIT Global Real Estate Index
Series
Aviva Investors EUR Reserve A
Acc
100% Euro Libor 7 day
Indica il tasso di interesse al quale
le banche si prestano denaro sul
mercato interbancario di Londra
Convegence A
Rappresenta le blue-chip delle
principali società dei paesi che
100% DJ Stoxx EU Enlarged TMI
sono divenuti nuovi stati membri
(TR)
dell’Unione Europa allargata il 1°
maggio 2004 e il 1° gennaio 2007
Allocation Hedged
Titoli azionari mercato statunitense
– titoli azionari large e mid cap
36% S&P 500 - 24% FTSE World paesi sviluppati ad eccezione
dell’America – obbligazioni
(ex - US) - 24% 5 Year US TN governative USA con scadenza
16% Citigroup Non US W GB
inferiore a 5 anni – obbligazioni
governative globali, esclusi USA
BlackRock Global Fund Latin
America
100% MSCI Emerging Latin
American net
Azioni large cap America Latina
Equity A2 Eur
100% MSCI Pacific Net
Azioni large cap area Pacifico
BlackRock Global Fund US
Flexible Hedged A2 Eur
100% RUSSELL 1000
Azioni USA
Energy A2 Eur
100% MSCI World Energy Net
Azioni globali settore energetico
Gold A Dollari
100% FTSE Gold Mines Index
(cap only)
Azioni americane
45% MSCI ACWF Oil and Gas
(eur) - 5% MSCI ACWF Energy
Equipment (eur) - 40% MSCI
ACWF Metal and Mining (eur) 5% MSCI ACWF Paper and
Forest (eur) - 5% MSCI ACWF
Food (eur)
Titoli azionari settore
petrolifero/energetico titoli azionari settore energetico titoli azionari industria mineraria titoli azionari settore cartario titoli azionari settore alimentare
Carmignac Emergents
100% MSCI Emerging Markets
Free (eur)
Titoli azionari paesi emergenti
Codice prodotto 641
50% MSCI Information
Technology (eur) - 48% MSCI
Healthcare - 2% MSCI Energy
Equipment (eur)
Titoli azionari settore energetico titoli azionari settore farmaceutico
Carmignac Securitè
100% Euro MTS 1 - 3 yrs
Titoli di stato in euro
50% Citigroup WGBI all maturities (eur) - 50% MSCI AC World
Index Free (eur)
Titoli obbligazionari di emittenti
internazionali - titoli di imprese
internazionali
100% JP Morgan ELMI +
Composite
Titoli emessi da 24 Stati
emergenti
JPM Global Bond A (Euro
Hedged)
100% JPM GBI EUR hedged
Titoli a tasso fisso emessi da 13
Stati
JPM Global Capital Appreciation 100% LIBOR One Month Euro
A Eur
Deposits
JPM Global Capital Preservation 100% LIBOR One Month Euro
(Eur) C Acc
Deposits
Eur A
100% UBS Convertible Global
Hedged Eur
Andamento del mercato delle
obbligazioni convertibili
100% Topix
Azioni delle Società quotate nella
prima sezione del Tokio Stock
Exchange
50% MSCI World (USD) - 50%
JPM EMU ALL MATS
Principali mercati azionari per
dimensione - titoli a reddito fisso
dei paesi sviluppati area Euro
Oyster European Opportunities
Eur
100% DJ Stoxx 60
Azioni area euro
100% Milan MIB 30 Eur
Azioni delle primi 30 Società
quotate nella borsa valori di Milano
Parvest Japan C (EUR Hedged)
Acc
100% Nikkei 300
Azioni delle 300 maggiori società
quotate nella prima sezione del
Tokio Stock Exchange
100% JPM Global Govt. Bond
Emu
Titoli a reddito fisso dei paesi
sviluppati area Euro
Pioneer F. Euro Corporate Bond
E Eur
95% Merrill Lynch Emu Corp.
Bonds Large Cap - 5% JPM 1
Month Cash Euro
Titoli obbligazionari in Euro
emessi da Società con rating
“Investment Grade” – depositi in
Euro con scadenza costante pari
a 1 mese
60% MSCI WORLD - 40% JPM
GBI Global
Andamento dei principali mercati
azionari dei paesi industrializzati
- Titoli di Stato emessi dai
principali paesi industrializzati
100% Libor 3 months
Tasso interbancario
80% JPM EMU GOV BOND Pioneer P.F. – Global Defensive E 12% MSCI EUROPE 6% MSCI NORTH AMERICA Acc
2% MSCI AC PACIFIC
Titoli a reddito fisso dei paesi sviluppati area Euro - Titoli azionari
dei paesi sviluppati nei 16 principali mercati finanziari dell’area
Europea - L’andamento dei titoli
azionari dei paesi dell’area nord
americana - Titoli azionari nei
paesi dell’area Pacifico
Codice prodotto 641
100% MSCI Europe
Titoli azionari dei paesi sviluppati
nei 16 principali mercati finanziari
dell’area Europea
100% Russell Mid Cap Value
Segmento delle Small-Mid cap
all’interno del mercato azionario
statunitense
Pioneer European Small
Companies E
100% DJ Euro Stoxx 200 Small
Cap
200 titoli rappresentativi di
imprese dei paesi della Comunità
Europea
100% MSCI BRIC Net (TR)
Rappresenta l’andamento dei
mercati dei seguenti 4 paesi
emergenti: Brasile, Russia, India,
Cina
100% MSCI EMU Net (TR)
principali mercati azionari dei
paesi europei appartenenti
all’Unione Economica e Monetaria
Schroders Euro Short
Term Bond A
100% Citi EMU Gov. Bond 1-3y
Index (Total Return)
Obbligazioni e depositi a breve
termine con scadenza pari a tre
mesi
Schroders Global Property (Euro
Hedged) A
100% FTSE/NAREIT GL. Real
Estate Sec.
Società immobiliari quotate a
livello internazionale
Obbligazioni e altri titoli a reddito
100% Citi European WGBI (Total
fisso, a tasso fisso e variabile,
Return)
denominati in Euro
Schroders US Small & Mid Cap A 100% Russell 2500 (TR)
Segmento delle Small-Mid cap
all’interno del mercato azionario
statunitense
100% MSCI AC Asia ex Japan
mercati dell’area Asia e Pacifico
con l’esclusione del Giappone
100% JP Morgan Glob. Govern.
Bond Index
Titoli a tasso fisso emessi da 13
Stati
95% DJ Euro Stoxx Index - 5%
Merrill Lynch Euro Government
Bill Index
Azioni Large cap zona Euro obbligazioni governative zona
Euro
5% Merrill Lynch Euro
Government Bill Index - 95%
Comit Performance R Index
Obbligazioni governative zona
Euro - Azioni Large cap zona
Italia
Emergenti
95% MSCI EMERGING
MARKETS - 5% Merrill Lynch
Euro Government Bill Index
Azioni Large cap area
paesi Emergenti - obbligazioni
governative zona Euro
95% MSCI AC PACIFIC - 5%
Merrill Lynch Euro Government
Bill Index
Azioni Large cap area Pacifico obbligazioni governative zona
Euro
95% S&P 5000 - 5% Merrill
Lynch Euro Government Bill
Index
Azioni Large cap zona USA obbligazioni governative zona
Euro con scadenza tra 1 e 3 anni
Rischio Controllato
25% Dow Jones Stoxx Index
75% Merrill Lynch EMU Direct
Governments 1 - 3 Years
Azioni Large cap zona Euro obbligazioni governative zona
Euro
Dollari
100% Lehman Brothers US
Government/Credit
Obbligazioni governative USA
Codice prodotto 641
Globali Corporate
100% Citigroup World Broad
Investment Grade Corporate
Index Euro Hedged
Obbligazioni corporate
Investment grade globali,
convertito in Euro
100% MSCI World (EUR)
Pictet Funds Water
100% MSCI World (USD)
Con riferimento ai fondi Pioneer Absolute Return Control E, Pioneer Absolute Return Equilibrium E, Schroders European Absolute Return A Eur e Pictet Funds Absolute Return Global Diversified in relazione allo stile di gestione adottato (stile flessibile) non è possibile individuare un benchmark rappresentativo della politica di gestione adottata, ma è possibile individuare una misura di rischio alternativa indicata nella
tabella che segue.
Fondo esterno
Control E
Equilibrium E
Schroders European
Absolute Return A Eur
Pictet Funds Absolute
Return Global Diversified
VAR
Valore
VAR massimo al 99% con orizzonte temporale di 1 mese
n.d.
n.d.
-8,22%
-2,89%
Il VAR (value at risk) è un indicatore sintetico del rischio, che quantifica la massima perdita potenziale, su
un determinato orizzonte temporale e all’intorno di un dato livello di probabilità (detto intervallo di confidenza).
8. CLASSI DI QUOTE
Non sono previste classi di quote.
B.2) INFORMAZIONI SUL RIMBORSO DELL’INVESTIMENTO
9. RIMBORSO DEL CAPITALE INVESTITO A SCADENZA
Il contratto è a vita intera e la sua durata coincide con la vita dell’Assicurato. Le ipotesi di rimborso dell’investimento sono disciplinate nei paragrafi che seguono.
Si rinvia al successivo par. 14 per l’illustrazione dei costi complessivamente gravanti sul capitale maturato.
10. RIMBORSO DEL CAPITALE INVESTITO PRIMA DELLA SCADENZA DEL CONTRATTO
10.1 Bonus.
Il contratto prevede, nel corso della sua durata, il riconoscimento di due tipologie di Bonus, entrambi con
caratteristica ricorrente. Tali Bonus sono assegnati tramite il riconoscimento di quote dei fondi esterni,secondo le modalità di seguito definite.
L’importo dei bonus sarà impiegato per l’acquisto di quote dei fondi tra i quali è investito il capitale secondo le modalità definite al successivo par. 10.1.3..
Il valore monetario di tali Bonus ed il rispettivo numero di quote assegnate al contratto viene comunicato
all’Investitore-Contraente attraverso l’Estratto conto annuale.
All’Investitore-Contraente non sarà riconosciuto nessun Bonus se:
– l’Investitore-Contraente ha già richiesto la liquidazione del riscatto totale del contratto;
– i Beneficiari abbiano già richiesto la liquidazione del contratto per avvenuto decesso dell’Assicurato.
Nei casi di cui sopra, il Bonus trimestrale, come di seguito definito, verrà riconosciuto proporzionalmente agli Investitori-Contraenti il cui contratto è attivo dalla data di calcolo del controvalore (definita al successivo par. 10.1.3).
Codice prodotto 641
10.1.1 Bonus Trimestrale
Il Contratto prevede il riconoscimento – in caso di vita dell’Assicurato e per tutta la vita del contratto – di
un Bonus con cadenza trimestrale.
Tale Bonus è pari al riconoscimento delle utilità previste dai fondi esterni nei quali è suddiviso il capitale
investito; queste utilità sono pari ad una percentuale della commissione di gestione gravante sui fondi
esterni, variabile secondo gli accordi tra la Compagnia e le SGR dei fondi e suscettibili di modifiche nel
corso della durata del contratto.
La percentuale delle utilità è riportata al successivo par. 14.2.d).
Il Bonus trimestrale è calcolato moltiplicando l’importo delle utilità riguardante il fondo esterno per il rapporto tra il numero di quote del fondo possedute dall’Investitore-Contraente l’ultimo giorno di calendario
di ogni trimestre solare ed il numero totale di quote, dello stesso fondo alla medesima data, possedute
dalla Compagnia, al netto del numero di quote dei contratti non più attivi alla data di calcolo del controvalore (come di seguito definita).
Il Bonus comporta una maggiorazione del capitale investito attraverso il riconoscimento gratuito da parte della Compagnia di quote; l’acquisto di tali quote avverrà secondo le modalità descritte al successivo
par. 10.1.3..
10.1.2 Bonus Annuale
Il Bonus annuale sarà riconosciuto all’Investitore-Contraente a fronte di eventuali crediti d’imposta maturati annualmente nei fondi esterni. Si ricorda che, al momento della stesura del presente Prospetto Informativo, solo i fondi esterni di diritto italiano possono maturare tali crediti e che, pertanto, il Bonus annuale sarà eventualmente riconosciuto al contratto solo se sarà collegato a tale tipologia di fondi. In ogni caso tale Bonus sarà attribuito solo per l’investimento in fondi ai quali viene applicata una tassazione per
maturazione.
Il Bonus annuale è calcolato moltiplicando l’importo dell’eventuale credito di imposta maturato per il rapporto tra il numero delle quote del fondo possedute dall’Investitore-Contraente l’ultimo giorno dell’anno
solare nel quale sono maturati tali crediti e il numero totale di quote, alla medesima data, posseduta dalla Compagnia.
La somma così ottenuta è retrocessa tramite l’acquisto di quote di fondi esterni tra i quali è suddiviso il
capitale investito; l’acquisto di tali quote avverrà secondo le modalità descritte al successivo par. 10.1.3..
10.1.3 Modalità di riconoscimento del Bonus
Di seguito sono riportate le modalità attraverso le quali i Bonus saranno assegnati al contratto, sempre
mediante l’attribuzione proporzionale di quote aggiuntive dei fondi esterni tra i quali è suddiviso il capitale investito, al momento della loro attribuzione.
Nella tabella sottostante si intende per:
– “data di riferimento”: il giorno nel quale viene calcolato l’ammontare monetario di ciascun Bonus;
– “calcolo del controvalore”: la data in cui questo ammontare è convertito in quote e attribuito al contratto.
Tipologia di Bonus
Accredito del Bonus trimestrale
Accredito del Bonus annuale
Data di riferimento
Calcolo del controvalore
Il Bonus, determinato alla data di
riferimento, è accreditato l’ultimo
L’ultimo giorno di calendario di
giorno lavorativo del trimestre
ogni trimestre solare (marzo, giusuccessivo alla data di riferimengno, settembre, dicembre)
to, prendendo a riferimento il valore della quota a tale data
Ultimo giorno di calendario di
ogni anno solare (31 dicembre)
Il Bonus, determinato alla data di
riferimento, è accreditato l’ultimo
giorno lavorativo del mese di luglio dell’anno successivo alla data di riferimento, prendendo a riferimento il valore della quota a
tale data
10.2 RISCATTO
L’Investitore-Contraente ha diritto, su richiesta scritta e trascorso almeno un anno dalla decorrenza del
contratto, di richiedere il rimborso del capitale maturato. In tal caso, il capitale rimborsato è pari al controvalore delle quote del fondo esterno possedute dall’Investitore-Contraente alla data di ricezione della
Codice prodotto 641
richiesta di riscatto da parte della Compagnia e disinvestite secondo quanto previsto al successivo par.
22, al netto dei costi di rimborso del capitale prima della scadenza di cui al successivo par. 14.1.4.. Il contratto prevede, sempre mediante richiesta scritta dell’Investitore-Contraente e trascorso almeno un anno
dalla decorrenza del contratto, la possibilità di riscattare il capitale anche parzialmente purché sussistano tutte le seguenti condizioni:
a) il controvalore complessivo delle quote riscattate non sia inferiore a 25.000,00 euro;
b) il controvalore delle quote residue complessivamente detenute nei fondi esterni non sia inferiore a
25.000,00 euro.
Qualora non venga rispettato anche uno solo dei limiti predetti, il riscatto parziale non sarà effettuato dalla Compagnia.
Il valore di riscatto parziale si determina secondo le stesse modalità indicate nel presente paragrafo in relazione alla quantificazione del valore di riscatto totale.
L’operazione di riscatto parziale comporta la cancellazione, dal fondo o dai fondi esterni selezionati, di un
numero di quote il cui controvalore equivale all’importo richiesto.
L’esercizio del riscatto parziale comporta il ricalcolo del capitale assicurato in caso di morte, di cui al successivo par. 12.1, sulla base del controvalore delle quote residue.
In considerazione dei rischi di natura finanziaria derivanti dal presente contratto, prima di effettuare l’operazione di riscatto, l’Investitore-Contraente può richiedere informazioni circa le modalità e le condizioni dell’operazione a: Lombarda Vita S.p.A. – Bancassicurazione – Servizio Assistenza Vita – Via Carlo
Ederle, 45 – 37126 Verona – Italia – Tel. 800013711 – Fax 0459698100 – indirizzo mail:
[email protected].
La Compagnia, non oltre 10 giorni dal ricevimento della richiesta, invierà all’Investitore-Contraente comunicazione scritta contenente le informazioni relative al valore di riscatto maturato.
L’Investitore-Contraente assume il rischio di perdita del capitale investito in caso di sfavorevole andamento del valore della quota, pertanto il valore di riscatto potrebbe essere inferiore ai premi versati.
Per informazioni più dettagliate sulle modalità di esercizio del riscatto si rinvia al par. 18.
L’eventuale credito di imposta maturato sui fondi esterni di diritto italiano sarà riconosciuto sotto forma di
Bonus annuale con le modalità previste ai precedenti par. 10.1.2. e 10.1.3..
11. OPZIONI CONTRATTUALI
Il pagamento della somma derivante dall’esercizio del diritto di riscatto totale di cui al precedente par.
10.2. avviene in forma di capitale in un’unica soluzione. In alternativa è facoltà dell’Investitore-Contraente scegliere tra le seguenti opzioni:
(i) l’erogazione di una rendita annua vitalizia e rivalutabile, pagabile in rate posticipate;
(ii) l’erogazione della somma parte in capitale e parte in rendita.
L’importo della rendita sarà determinato in base alle condizioni in vigore al momento dell’esercizio del diritto d’opzione. Le condizioni saranno pertanto rese note al momento della richiesta dell’opzione di rendita da parte dell’Investitore-Contraente.
Le possibili forme di rendita vitalizia sono:
a) la rendita annua vitalizia rivalutabile da corrispondere finché l’Assicurato è in vita;
b) la rendita annua vitalizia rivalutabile, reversibile totalmente o parzialmente a favore di altra persona;
c) la rendita annua vitalizia rivalutabile che verrà corrisposta in modo certo per 5 o 10 anni, a scelta dell’Investitore-Contraente, anche qualora si dovesse verificare il decesso dell’Assicurato in tale periodo,
e successivamente finché l’Assicurato sarà in vita.
La rendita non potrà essere riscattata durante il periodo di erogazione.
La conversione del valore di riscatto in rendita viene concessa a condizione che:
– l’importo della rendita non sia inferiore a 3.000,00 euro annui;
– l’Assicurato all’epoca della conversione non superi gli 85 anni di età.
La Compagnia è tenuta a fornire per iscritto, non oltre trenta giorni dal ricevimento della richiesta dell’Investitore-Contraente, una descrizione sintetica di tutte le opzioni esercitabili, evidenziando i relativi costi
e le condizioni economiche (tali condizioni decadono entro 30 giorni dal ricevimento da parte dell’Investitore-Contraente di detta comunicazione).
Successivamente, la Compagnia si impegna a trasmettere entro 60 giorni dal ricevimento della conferma
Codice prodotto 641
di esercizio dell’opzione, la Scheda sintetica, la Nota Informativa e le Condizioni di Assicurazione relative
alle coperture assicurative per le quali l’avente diritto abbia manifestato il proprio interesse, previa illustrazione delle caratteristiche principali dei prodotti offerti in opzione.
B.3) INFORMAZIONI SULLE COPERTURE ASSICURATIVE PER RISCHI DEMOGRAFICI (CASO
MORTE)
12. PRESTAZIONI ASSICURATIVE CUI HA DIRITTO L’INVESTITORE-CONTRAENTE O IL BENEFICIARIO
12.1 Copertura accessoria assicurativa caso morte.
In caso di decesso dell’Assicurato, la prestazione corrisposta al Beneficiario sarà pari al controvalore totale delle quote che risultano possedute dall’Investitore-Contraente il giorno di ricevimento da parte della Compagnia del certificato di morte dell’Assicurato, maggiorato di una percentuale riportata di seguito
nella tabella, corrispondente alla fascia d’età raggiunta dall’Assicurato al momento del decesso.
Tale capitale non potrà comunque superare il controvalore delle quote per un importo maggiore del capitale massimo addizionale per il caso di morte definito per ciascuna fascia d’età e indicato nella tabella seguente.
Età dell’Assicurato
al momento del decesso
Percentuale addizionale
Capitale massimo addizionale
per il caso di morte (Euro)
Fino a 40 anni
5,00%
50.000,00
Da 41 a 54 anni
2,00%
50.000,00
Da 55 a 64 anni
1,00%
50.000,00
Oltre i 64 anni
0,20%
50.000,00
La prestazione corrisposta non è gravata da costi.
Si rinvia all’Art. 18 delle Condizioni di Contratto per la documentazione che l’Investitore-Contraente (o il
Beneficiario) è tenuto a presentare per ogni ipotesi di liquidazione delle prestazioni assicurative. La Compagnia esegue i pagamenti derivanti dai propri obblighi contrattuali entro 30 giorni dalla ricezione della
documentazione completa, inviata dall’Investitore-Contraente e/o dai Beneficiari mediante fax al numero
0459698100 o lettera raccomandata con avviso di ricevimento indirizzata a: Lombarda Vita S.p.A. – Ufficio Gestione Operativa Vita – Lungadige Cangrande, 16 – 37126 Verona – Italia.
In alternativa, la Compagnia esegue i pagamenti derivanti dai propri obblighi contrattuali entro 30 giorni
dalla ricezione di detta documentazione completa da parte dello sportello bancario presso cui è stato stipulato il contratto.
I diritti derivanti dal presente contratto, ai sensi dell’art. 2952 cod. civ., sono soggetti ad un termine di prescrizione di due anni che decorre dal momento in cui tali diritti possono essere fatti valere.
Nel caso di mancata sottoscrizione della dichiarazione sul proprio stato di salute, il capitale in caso
di morte sarà determinato considerando la percentuale e il capitale massimo addizionale relativi all’ultima fascia d’età prevista dalla tabella di cui sopra, indipendentemente dall’età dell’Assicurato.
L’eventuale credito di imposta maturato sui fondi esterni di diritto italiano sarà riconosciuto sotto forma di
Bonus annuale con le modalità previste ai precedenti par. 10.1.2. e 10.1.3..
12.2 Dichiarazioni dell’Investitore-Contraente e dell’Assicurato
L’Investitore-Contraente e l’Assicurato hanno l’obbligo di comunicare alla Compagnia le circostanze a loro note rilevanti per la determinazione del rischio.
In caso di dichiarazioni inesatte o di reticenze relative a circostanze tali che la Compagnia non avrebbe
prestato il suo consenso o non lo avrebbe prestato alle medesime condizioni se avesse conosciuto il vero stato delle cose, la Compagnia stessa:
A) HA DIRITTO, QUANDO L’INVESTITORE-CONTRAENTE HA AGITO CON DOLO O COLPA GRAVE:
– di impugnare il contratto dichiarando all’Investitore-Contraente di voler esercitare tale diritto entro tre
mesi dal giorno in cui ha conosciuto l’inesattezza della dichiarazione o la reticenza. La Compagnia decade dal diritto di impugnare il contratto trascorsi tre mesi dal giorno in cui ha conosciuto l’inesattezza
della dichiarazione o la reticenza;
– di corrispondere, in caso di decesso dell’Assicurato, prima che sia decorso il termine dianzi indicato
per l’impugnazione, un capitale pari al controvalore totale delle quote acquisite (nel fondo o nei fondi
esterni) e valorizzate come descritto al successivo par. 22.
Codice prodotto 641
B) HA DIRITTO, QUANDO L’INVESTITORE-CONTRAENTE NON HA AGITO CON DOLO O COLPA GRAVE:
– di recedere dal contratto stesso, mediante dichiarazione da farsi all’Assicurato entro tre mesi dal giorno in cui ha conosciuto l’inesattezza della dichiarazione o la reticenza;
– di ridurre la somma dovuta, come sopra descritto, in proporzione alla differenza tra il premio convenuto e quello che sarebbe stato applicato se si fosse conosciuto il vero stato delle cose.
In ogni caso, l’inesatta indicazione dell’età dell’Assicurato comporta la rettifica, in base all’età effettiva,
delle somme dovute.
A. Esclusioni
È escluso dalla prestazione assicurativa solo il decesso causato da:
– dolo dell’Investitore-Contraente o del Beneficiario;
– partecipazione attiva dell’Assicurato a delitti dolosi;
– partecipazione attiva dell’Assicurato a fatti di guerra, salvo che non derivi da obblighi dello Stato italiano: in questo caso la garanzia può essere prestata, su richiesta dell’Investitore-Contraente, alle condizioni stabilite dal competente Ministero;
– abuso di alcool e droghe;
– volontario rifiuto di osservare prescrizioni mediche;
– incidente di volo, se l’Assicurato viaggia a bordo di aeromobile non autorizzato al volo o con pilota non titolare di brevetto idoneo e, in ogni caso, se viaggia in qualità di membro dell’equipaggio;
– esercizio delle seguenti attività sportive: alpinismo con scalata di rocce o accesso a ghiacciai senza accompagnamento di persona esperta, pugilato e arti marziali a livello agonistico, lotta nelle
sue varie forme, salti dal trampolino con sci o idrosci, sci acrobatico, ciclismo agonistico, bobslegh (guidoslitta), skeleton (slittino), rugby, baseball, hockey, immersione con autorespiratore, kayak,
rafting, speleologia, paracadutismo, deltaplano, parapendio, ultraleggeri e sport aerei in genere;
– suicidio, se avviene nei primi due anni dalla data di efficacia del contratto assicurativo (o dalla
data in cui viene effettuato ciascun premio unico aggiuntivo relativamente al controvalore delle
quote acquisite con quel versamento).
B. Condizioni di carenza
Contestualmente alla proposta di assicurazione, l’Assicurato dovrà sottoscrivere una dichiarazione sul proprio stato di salute. Nel caso di mancata sottoscrizione di tale dichiarazione, il contratto
verrà comunque concluso ma il capitale in caso di decesso sarà determinato considerando la percentuale e il capitale massimo addizionale relativi all’ultima fascia di età previsti dalla precedente
tabella di cui al par. 12.1, indipendentemente dall’età dell’Assicurato.
Qualora il contratto venga concluso senza rapporto di visita medica, verrà applicato un periodo di
carenza di 6 mesi. Nel caso di decesso dell’Assicurato in questo periodo, il capitale assicurato non
verrà corrisposto e verrà liquidato, ai Beneficiari designati, solamente un capitale pari al 100,20%
del controvalore totale delle quote possedute (nel fondo o nei fondi esterni) alla data di ricezione,
da parte della Compagnia, del certificato di morte dell’Assicurato, valorizzate come previsto al
successivo par. 22, con un massimo del valore eccedente il controvalore pari a 50.000,00 euro.
Tale periodo di carenza verrà applicato anche successivamente a decorrere dalla data in cui vengono effettuati eventuali versamenti in forma di premi unici aggiuntivi, relativamente al controvalore delle quote acquisite con ogni singolo versamento.
Tuttavia la Compagnia non applicherà la limitazione sopraindicata, e pertanto la somma da essa dovuta
sarà pari all’intero capitale assicurato, come sopra indicato, qualora il decesso sia conseguenza diretta:
a) di una delle seguenti malattie infettive acute sopravvenute dopo la conclusione del contratto: tifo, paratifo, difterite, scarlattina, morbillo, vaiolo, poliomielite anteriore acuta, meningite cerebrospinale, polmonite, encefalite epidemica, carbonchio, febbri puerperali, tifo esantematico, epatite virale A e B, leptospirosi ittero emorragica, colera, brucellosi, dissenteria bacillare, febbre gialla, febbre Q, salmonellosi, botulismo, mononucleosi infettiva, parotite epidemica, peste, rabbia, pertosse, rosolia, vaccinia generalizzata, encefalite post-vaccinica;
b) di shock anafilattico sopravvenuto dopo la conclusione del contratto;
c) di infortunio avvenuto dopo la conclusione del contratto, intendendo per infortunio – fermo quanto disposto al precedente punto A. – l’evento dovuto a causa fortuita, improvvisa, violenta ed esterna che
produca lesioni corporali obiettivamente constatabili, che abbiano come conseguenza il decesso.
Codice prodotto 641
L’Assicurato può richiedere che gli venga accordata la piena copertura assicurativa senza periodo di carenza, purché presenti alla Compagnia il rapporto di visita medica, predisposto dalla Compagnia stessa
e compilato da parte di un medico. Ogni onere rimarrà esclusivamente a carico dell’Assicurando.
È inoltre sempre previsto, anche nel caso in cui l’Assicurato abbia presentato il rapporto di visita
medica, un periodo di carenza di 5 anni in caso di decesso causato dalla sindrome da immunodeficienza acquisita (AIDS), ovvero da altra patologia ad essa collegata. In tal caso verrà corrisposto
solamente un capitale pari al 100,20% del controvalore totale delle quote possedute (nel fondo o
nei fondi esterni) alla data di ricezione, da parte della Compagnia, del certificato di morte dell’Assicurato e valorizzate come previsto al successivo par. 22, con un massimo del valore eccedente il
controvalore pari a 50.000,00 euro.
Tale criterio verrà seguito anche nel caso di versamento in forma di premio unico aggiuntivo relativamente al controvalore delle quote acquisite con quel versamento.
13. ALTRE OPZIONI CONTRATTUALI
Non sono previste altre opzioni contrattuali.
C) INFORMAZIONI ECONOMICHE (COSTI, AGEVOLAZIONI FINANZIARIE, REGIME FISCALE)
14. REGIME DEI COSTI DEL PRODOTTO
14.1. COSTI DIRETTAMENTE A CARICO DELL’INVESTITORE-CONTRAENTE
14.1.1. Spese fisse
Il presente contratto non prevede spese fisse.
14.1.2. Costi di caricamento
I costi di caricamento gravanti sul premio unico iniziale, atti a coprire i costi di acquisizione ed amministrazione sono correlati all’effettivo ammontare del premio e sono rappresentati nella tabella che segue:
Da
Fino a
ed amministrazione
50.000,00
99.999,99
2,00%
100.000,00
199.999,99
1,00%
200.000,00
999.999,99
0,00%
I costi di acquisizione ed amministrazione relativamente ai premi unici aggiuntivi sono rappresentati nella tabella che segue. Tali costi sono calcolati considerando come importo di premio per la
definizione della percentuale, la somma tra il premio unico iniziale e quelli aggiuntivi, al netto di
eventuali riscatti parziali.
Da
Fino a
ed amministrazione
50.000,00
99.999,99
2,00%
100.000,00
199.999,99
1,00%
200.000,00
999.999,99
0,00%
14.1.3. Costo delle garanzie previste dal contratto
Il contratto non prevede tali costi in quanto la Compagnia non offre alcuna garanzia di rendimento minimo né di risultato.
14.1.4. Costi di rimborso del capitale prima della scadenza
I costi applicati in caso di riscatto vengono trattenuti dalla Compagnia che li detrae dal controvalore delle quote riscattate.
Tali costi sono pari a una percentuale del controvalore delle quote riscattate, variabile in relazione agli anni trascorsi dalla data di decorrenza degli effetti del contratto.
Codice prodotto 641
Data di richiesta di riscatto
Costi per riscatto
Fino al I anno
Riscatto non ammesso
Fino al II anno
1,5%
Fino al III anno
1,0%
Fino al IV anno
0,5%
Dal V anno
Non sono previsti costi
In caso di riscatto parziale, oltre ai costi di cui sopra, è prevista una spesa fissa pari a 20,00 euro per ogni
operazione di riscatto parziale.
14.1.5. Costi di switch
Non sono previsti costi per sostituzione di quote da un fondo esterno ad un altro fondo esterno.
14.2. COSTI INDIRETTAMENTE A CARICO DELL’INVESTITORE-CONTRAENTE.
a) Commissione di gestione
La commissione di gestione è calcolata dalla Compagnia sul Capitale Investito e dedotta tramite il prelievo trimestrale di quote dai fondi esterni. L’importo annuale della commissione di gestione è pari all’1,30%
ed è lo stesso per ciascun fondo esterno collegato al contratto.
b) Costo delle coperture assicurative previste dal contratto
0,05% su base annua, sia compreso nelle commissioni di gestione applicate dalla Compagnia, tramite
prelievo di quote.
c) Costo della garanzia prestata
La Compagnia non presta alcuna garanzia di rendimento minimo né di risultato.
d) altri costi previsti dal Regolamento del fondo esterno scelto dall’Investitore-Contraente.
Nella tabella sottostante sono riportati i seguenti dati:
– la percentuale dei costi di gestione, applicata dalla SGR, che a vario titolo gravano complessivamente
su ciascun fondo esterno (“costo OICR”);
– la percentuale del costo di gestione restituita dalla SGR alla Compagnia (“% Bonus”) che a sua volta è
retrocessa all’Investitore-Contraente tramite la maggiorazione delle quote dei fondi posseduti dal medesimo, in base al meccanismo previsto al precedente par. 10.1.1;
– l’eventuale presenza o meno di un commissione di performance (“overperformance”), che ogni SGR
decide di prelevare dal patrimonio del fondo per premiare la gestione nel caso in cui abbia prodotto dei
rendimenti positivi rispetto al parametro di riferimento (benchmark).
DENOMINAZIONE
COSTO OICR
% BONUS
OVERPERFORMANCE
1,50%
62,625%
NO
0,35%
62,625%
NO
1,70%
62,625%
NO
1,50%
55,00%
NO
1,75%
55,00%
NO
1,50%
55,00%
NO
Hedged A2 Eur
1,50%
55,00%
NO
1,75%
55,00%
NO
1,75%
55,00%
NO
1,50%
42,25%
SI
Carmignac Emergents
1,50%
42,25%
SI
1,50%
42,25%
SI
Carmignac Securitè
1,00%
42,25%
NO
1,50%
42,25%
NO
1,50%
55,00%
NO
Codice prodotto 641
0,80%
50,50%
NO
1,25%
50,50%
SI
0,60%
0,00%
SI
1,25%
50,50%
NO
1,50%
50,50%
NO
1,50%
42,00%
SI
1,75%
42,00%
SI
1,75%
42,00%
SI
1,50%
52,00%
NO
1,05%
60,00%
NO
0,80%
60,00%
NO
1,60%
60,00%
NO
0,95%
60,00%
SI
1,05 %
60,00%
SI
0,30%
60,00%
NO
1,20%
60,00%
NO
1,50%
60,00%
NO
1,50%
60,00%
NO
1,50%
60,00%
NO
1,50%
60,00%
NO
1,50%
60,00%
NO
0,50%
50,00%
NO
1,25%
60,00%
SI
1,50%
60,00%
NO
0,75%
50,00%
NO
1,50%
60,00%
NO
1,85%
51,00%
NO
1,05%
51,00%
NO
1,85%
70,00%
SI
1,85%
70,00%
SI
1,85%
70,00%
SI
1,85%
70,00%
SI
1,85%
70,00%
SI
UBI Pramerica Bilanciato Euro Rischio
Controllato
1,70%
70,00%
SI
1,00%
70,00%
NO
1,10%
70,00%
SI
2,30%
55,00%
NO
Pictet Funds Water
2,30%
55,00%
NO
1,60%
55,00%
NO
Si precisa che le rispettive SGR dei fondi esterni potranno modificare le commissioni di gestione, ma che,
in ogni caso, la percentuale massima di tali commissioni non potrà superare il 2,75% su base annua.
La percentuale di utilità dei fondi, retrocessa all’Investitore-Contraente, dipende dagli accordi fra Compagnia e le rispettive SGR; tali accordi, al momento della stesura del presente Prospetto Informativo pre-
Codice prodotto 641
vedono le condizioni riportate nella precedente tabella, ma potrebbero subire delle variazioni nel tempo:
ogni modifica di tali accordi, così come ogni modifica delle condizioni economiche praticate dalle SGR
sui fondi collegati al contratto, sarà comunicata all’Investitore-Contraente (con le modalità indicate al precedente par. 5.2.) e tale nuova percentuale sarà applicata al contratto.
Le commissioni di performance sono applicate dalle SGR con le modalità e la tempistica indicate nei relativi Prospetti e Regolamenti di gestione, disponibili su richiesta dell’Investitore-Contraente anche su
supporto duraturo di tipo cd-rom.
Di seguito si riporta una descrizione riassuntiva delle modalità di calcolo e dell’ammontare delle commissioni di performance previste dalle SGR:
SGR di appartenenza
del fondo esterno
Data di riferimento
Calcolo del controvalore
UBI Pramerica SGR
L’overperformance è la differenza tra la
variazione percentuale del valore unitario della quota del fondo e la variazione
percentuale dell’indice di riferimento,
relativi al medesimo periodo. Nel caso
di overperformance negativa, non è accantonato nulla.
20% dell’overperformance maturata
nell’anno solare, calcolata quotidianamente e prelevata il secondo giorno lavorativo successivamente alla chiusura
dell’anno solare.
Carmignac
L’ammontare dipende dal fondo: 20%
Overperformance del fondo rispetto al dell’overperformance per i fondi Carmisuo indicatore di performance, solo in gnac Innovation, Emergents, Grande
Europe e Commodities; 10% per il foncaso di performance positiva
do Carmignac Patrimoine
Oyster
La commissione è calcolata in occasione
di ciascun calcolo del valore netto d’inventario, basandosi sull’ammontare dell’attivo netto del fondo interessato, prima
della deduzione delle commissioni e sarà
corretto in funzione delle somme ricevute a titolo di sottoscrizione e pagate a titolo di rimborso delle azioni del fondo.
Pari al 10%, prelevato annualmente e
pari alla differenza tra l’ammontare del
patrimonio netto dell’ultimo giorno di
valutazione dell’esercizio sociale in corso e l’ammontare del patrimonio netto
dell’ultimo giorno di valutazione dell’esercizio sociale precedente.
Schroder
Giornalmente si confronta l’incremento
del valore della quota del fondo rispetto
a quello del rispettivo benchmark: se è
maggiore in conformità al principio
dell’“high water mark” (spiegato in dettaglio nel regolamento del fondo), viene
applicata la commissione; se invece è
minore, la stessa percentuale di commissione è tolta dall’ammontare totale
accumulato fino ad allora. La commissione, se l’ammontare totale è positivo
a fine anno, è prelevata un mese dopo
la fine dell’anno solare.
La commissione di performance è pari
al 15,00% dell’overperformance rispetto al benchmark, che nel caso del fondo
Schroder Absolute Return è rappresentato dal BBA LIbor Eur 3 Month Act 365.
Codice prodotto 641
JP Morgan
a quello del rispettivo benchmark: se è
maggiore in conformità al principio
dell’“high water mark” (spiegato in dettaglio nel regolamento del fondo), viene La commissione di performance è pari
applicata la commissione; se invece è al 10,00% dell’overperformance rispetminore, la stessa percentuale di com- to al benchmark.
missione è tolta dall’ammontare totale
accumulato fino ad allora. La commissione, se l’ammontare totale è positivo
a fine anno, è prelevata alla fine dell’esercizio contabile effettuato dalla SGR.
Pioneer
ad un target di riferimento (per il fondo
considerato il target sarà Eonia): se è
La commissione di performance è pari
maggiore in conformità al principio delal 20,00% dell’overperformance rispetl’high water mark (spiegato in dettaglio
to al target di riferimento.
nel regolamento del fondo) viene applicata la commissione. La commissione
è prelevata alla fine dell’esercizio contabile effettuato dalla SGR.
I fondi esterni collegati al contratto non prevedono costi di sottoscrizione o rimborso delle quote.
Si precisa che su ciascun fondo esterno possono gravare altri oneri che riducono il valore unitario delle
relative quote quali, ad esempio, gli oneri di intermediazione per le compravendite mobiliari, le spese legali e fiscali, le spese di revisione contabile e i costi della banca depositaria.
I suddetti oneri non sono quantificabili a priori in quanto variabili.
***
Nella tabella di seguito riportata, è data evidenza, per ciascuna delle componenti di costo in precedenza
indicate, della quota parte percepita dai collocatori:
Tipo costo
Misura costo
Quota parte percepita
dai collocatori
Costi di caricamento (*)
2,00%
1,00%
0,00%
75,00%
50,00%
0,00%
Commissione di gestione gravante sui
fondi esterni applicata dalla Compagnia
1,30%
60,00%
(*) corrispondenti a quelli indicati al par. 14.1.2.
In merito ai costi di rimborso del capitale prima della scadenza di cui al precedente par. 14.1.4, al costo
delle coperture assicurative di cui al precedente par. 14.2.b) ed alla commissione di gestione gravante sui
fondi esterni applicata dalla SGR di cui al precedente par. 14.2.d), non sono previste quote parti percepite dai collocatori.
15. AGEVOLAZIONI FINANZIARIE
Alla data di redazione della presente Parte I del Prospetto Informativo, non è prevista l’applicazione di
agevolazioni finanziarie.
16. REGIME FISCALE
È riportato di seguito il trattamento fiscale applicato al contratto.
Codice prodotto 641
Detrazione fiscale dei premi
Il premio corrisposto, nei limiti della quota del premio afferente le coperture assicurative (caso morte e invalidità permanente) per un importo massimo di 1.291,14 euro, dà diritto ad una detrazione di imposta sul
reddito delle persone fisiche dichiarato dall’Investitore-Contraente nella misura del 19%. Per poter beneficiare della detrazione è necessario che l’Assicurato, se persona diversa dall’Investitore-Contraente, risulti fiscalmente a carico di quest’ultimo.
Tassazione delle somme assicurate
Le somme dovute dalla Compagnia in dipendenza del contratto, se corrisposte in caso di decesso dell’Assicurato, sono esenti dall’IRPEF e dall’imposta sulle successioni.
Negli altri casi, la tassazione sul rendimento finanziario dipende dalle modalità di erogazione della prestazione (in capitale o in rendita).
Per maggiori informazioni consultare la Parte III del Prospetto Informativo.
D) INFORMAZIONI SULLE MODALITÀ DI SOTTOSCRIZIONE, RIMBORSO/RISCATTO E SWITCH
17. MODALITÀ DI SOTTOSCRIZIONE, REVOCA E RECESSO
17.1 Modalità di sottoscrizione.
La sottoscrizione del contratto viene effettuata direttamente presso gli sportelli bancari dei soggetti incaricati del collocamento. La sottoscrizione avviene esclusivamente mediante l’apposito modulo di proposta di cui all’Appendice B, Parte II del Prospetto Informativo.
Il versamento del premio unico e dei premi unici aggiuntivi viene effettuato presso lo sportello bancario
tramite addebito sul conto corrente intestato all’Investitore-Contraente ed acceso presso la società collocatrice.
Ai fini della prosecuzione del rapporto assicurativo nel caso di estinzione del conto corrente presso la società collocatrice, l’Investitore-Contraente dovrà darne tempestiva comunicazione scritta alla Compagnia
che provvederà a fornire all’Investitore-Contraente stesso le modalità alternative disponibili per il pagamento dei premi unici aggiuntivi.
17.2 Modalità di perfezionamento del contratto
Il contratto si ritiene concluso dalle ore zero del giorno di sottoscrizione della proposta da parte dell’Investitore- Contraente.
Il contratto produce i propri effetti (data di decorrenza), sempre che la Compagnia non abbia comunicato per iscritto la mancata accettazione della proposta, il quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di sottoscrizione della proposta, fatta eccezione per i giorni 25 aprile,12 maggio, 23 giugno e 8 dicembre e fatto salvo il mancato ricevimento del premio da parte della Compagnia.
Il contratto produce effetti dalle date suddette a condizione che sia stato corrisposto il premio convenuto.
Le operazioni di investimento e di attribuzione delle quote conseguenti al versamento del premio unico
iniziale verranno effettuate il quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di sottoscrizione della
proposta.
Qualora, prima della conclusione del contratto, si verifichi il decesso dell’Investitore-Contraente ovvero
dell’Assicurato, la Compagnia rimborserà, nel primo caso agli eredi dell’Investitore-Contraente e nel secondo caso all’Investitore-Contraente medesimo, il premio da questi corrisposto, entro 30 giorni dal ricevimento della comunicazione di decesso.
Le operazioni di investimento e di attribuzione delle quote conseguenti al versamento degli eventuali successivi dei premi unici aggiuntivi – e la relativa decorrenza degli effetti contrattuali – verranno effettuate il
quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di sottoscrizione della proposta.
Qualora il giorno di riferimento per l’investimento e l’attribuzione delle quote non coincida con un giorno
di Borsa aperta sarà considerato come tale il primo giorno di borsa aperta successivo.
Per ulteriori informazioni si rinvia alla Parte III, Sezione C, par. 8 del Prospetto Informativo.
17.3 Modalità di revoca della proposta
Nel periodo antecedente la decorrenza degli effetti del contratto, l’Investitore-Contraente ha la facoltà di
revocare la proposta di assicurazione, inviando comunicazione scritta alla sede della Compagnia, mediante fax al numero 0459698100 o lettera raccomandata con avviso di ricevimento indirizzata a: Lombarda Vita S.p.A. – Ufficio Gestione Operativa Vita – Lungadige Cangrande, 16 – 37126 Verona – Italia.
Codice prodotto 641
La revoca della proposta pervenuta alla Compagnia successivamente alla decorrenza degli effetti del
contratto, ma inviata dall’Investitore-Contraente entro il periodo consentito sopra indicato, verrà considerata comunque valida.
La Compagnia considererà inoltre valida la revoca della proposta fatta pervenire tramite lo sportello bancario presso cui è stato stipulato il contratto, purché essa sia stata presentata dall’Investitore-Contraente entro i termini sopraindicati.
La Compagnia, entro 30 giorni dal ricevimento della comunicazione, rimborserà all’Investitore-Contraente il premio corrisposto.
17.4 Diritto di recesso del contratto
L’Investitore-Contraente può recedere dal presente contratto entro 30 giorni dalla data di decorrenza degli effetti dello stesso.
Il recesso si esercita mediante l’invio di fax al numero 0459698100 o lettera raccomandata con avviso di
ricevimento indirizzata a: Lombarda Vita S.p.A. – Ufficio Gestione Operativa Vita – Lungadige Cangrande,
16 – 37126 Verona – Italia.
La comunicazione di recesso pervenuta alla Compagnia successivamente al termine di 30 giorni dalla data di decorrenza degli effetti del contratto, ma inviata dall’Investitore-Contraente entro detto termine,
verrà considerata comunque valida.
La Compagnia considererà inoltre valido il recesso fatto pervenire tramite lo sportello bancario presso cui
è stato stipulato il contratto, purché esso sia stato presentato dall’Investitore-Contraente entro i termini
sopraindicati.
A far tempo dalle ore 24:00 del giorno in cui la Compagnia ha ricevuto la comunicazione scritta di recesso dell’Investitore-Contraente, le parti del presente contratto si intendono liberate da qualunque reciproca obbligazione dal medesimo derivante. Entro 30 giorni dal ricevimento della comunicazione di recesso,
la Compagnia, è tenuta a rimborsare all’Investitore-Contraente il controvalore delle quote acquisite con il
premio investito – sia in caso di incremento che di decremento delle stesse – valorizzate come previsto al
par. 22, maggiorato dei costi di cui al par. 14.1.2.
L’importo così determinato potrà essere inferiore al premio versato dall’Investitore-Contraente.
18. MODALITÀ DI RIMBORSO / RISCATTO DEL CAPITALE INVESTITO
La Compagnia fornirà per iscritto, non oltre 10 giorni dal ricevimento della richiesta, le informazioni relative al valore di riscatto maturato.
L’Investitore-Contraente può esercitare il diritto di riscatto – parziale o totale – inviando fax al numero
0459698100 o lettera raccomandata con avviso di ricevimento indirizzata a: Lombarda Vita S.p.A. – Ufficio Gestione Operativa Vita – Lungadige Cangrande, 16 – 37126 Verona – Italia.
La Compagnia considererà comunque valida la richiesta fatta pervenire tramite lo sportello bancario
presso cui è stato stipulato il contratto.
L’Investitore-Contraente deve espressamente indicare, nella propria richiesta, il numero di quote per le
quali intende richiedere il riscatto.
In caso di sfavorevole andamento del valore della quota, il valore di riscatto potrebbe essere inferiore
ai premi versati.
Per maggiori informazioni si rinvia al successivo par. 22 e alla Parte III, Sezione C, par. 9 del Prospetto
Informativo.
19. MODALITÀ DI EFFETTUAZIONE DI OPERAZIONI DI PASSAGGIO TRA FONDI (SOSTITUZIONE)
Dal giorno successivo alla data di decorrenza del contratto, l’Investitore-Contraente ha la facoltà di sostituire quote da un fondo esterno ad un altro fondo esterno.
Tale facoltà potrà essere esercitata a condizione che il numero di fondi esterni in cui l’Investitore-Contraente investe sia al massimo 20.
In mancanza delle condizioni dianzi indicate, la sostituzione delle quote non sarà effettuata dalla Compagnia.
Nel caso in cui la Compagnia istituisca nuovi fondi esterni in aggiunta a quelli previsti dal presente conProspetto Informativo - Parte I - pag. 113 di 116
Codice prodotto 641
tratto, verrà concessa all’Investitore-Contraente la facoltà di poter effettuare sostituzioni (switch) anche a
favore dei nuovi fondi esterni.
La Compagnia si obbliga alla consegna della relativa informativa tratta dal Prospetto aggiornato e del Regolamento del nuovo fondo esterno o dei nuovi fondi esterni.
La Compagnia si riserva la possibilità di definire nuove modalità per le operazioni di trasferimento, che si
rendessero necessarie, che in ogni caso verranno rese note all’Investitore-Contraente mediante comunicazione scritta.
Per ulteriori informazioni si rinvia alla Parte III, Sezione C, par. 10 del Prospetto Informativo.
E) INFORMAZIONI AGGIUNTIVE
20. LEGGE APPLICABILE AL CONTRATTO
Al contratto si applica la legge italiana.
21. REGIME LINGUISTICO DEL CONTRATTO
Il contratto e gli eventuali documenti ad esso allegati sono redatti in lingua italiana.
22. INFORMAZIONI A DISPOSIZIONE DEGLI INVESTITORI-CONTRAENTI
Le rispettive SGR determinano giornalmente, ai sensi dei rispettivi Prospetti e Regolamenti di Gestione
che disciplinano i fondi esterni, il valore unitario delle quote di ciascun fondo esterno.
Il valore unitario della quota viene calcolato dividendo il valore complessivo netto del fondo esterno per il
numero complessivo di quote costituenti il patrimonio del fondo esterno, entrambi relativi al giorno di riferimento.
Il valore unitario delle quote, con l’indicazione della relativa data di riferimento, è pubblicato giornalmente su “Il Sole 24 Ore” e sul sito internet della Compagnia: www.lombardavita.it.
Il valore unitario della quota è al netto di qualsiasi onere applicato dalle SGR sui fondi stessi.
Si precisa che il valore unitario della quota pubblicato è espresso nella valuta di denominazione del fondo esterno, che può essere diversa dall’euro, come riportato nella descrizione dei fondi al precedente par.
5.3. Nel caso in cui parte del capitale investito sia destinato a fondi denominati in valute diverse dall’euro, il calcolo del relativo controvalore sarà effettuato dalla Compagnia prendendo a riferimento il tasso di
cambio ufficiale BCE – Banca Centrale Europea – rilevato il giorno nel quale è fissato il valore unitario delle quote dei fondi. Tale tasso è riportato giornalmente sul quotidiano “Il Sole 24 Ore”.
Le operazioni di disinvestimento e contestuale reinvestimento (switch), conseguenti al Piano di Allocazione, verranno effettuate il 20 del giorno del mese successivo a quello in cui cade la ricorrenza annuale
del contratto.
Le operazioni di disinvestimento e contestuale reinvestimento (switch straordinario), conseguenti al Piano di interventi straordinari, verranno effettuate il quarto giorno di borsa aperta antecedente alla data, comunicata dalla relativa SGR, nella quale sarà effettuata l’operazione straordinaria sul fondo.
Le operazioni di disinvestimento conseguenti a pagamento del capitale assicurato in caso di decesso
verranno effettuate il quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di ricezione del certificato di morte dell’Assicurato da parte della Compagnia.
Le operazioni di disinvestimento conseguenti a recesso e a riscatto verranno effettuate il quarto giorno di
Borsa aperta successivo alla data di ricevimento della richiesta di liquidazione da parte della Compagnia.
In caso di sostituzione di fondi esterni, le operazioni di disinvestimento delle quote dal fondo di origine
e di contestuale reinvestimento nelle quote del fondo di destinazione verranno effettuate il quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di ricevimento della richiesta di sostituzione da parte della Compagnia.
Qualora il giorno di riferimento per il disinvestimento e il reinvestimento e l’attribuzione delle quote non
coincida con un giorno di Borsa aperta sarà considerato come tale il primo giorno di borsa aperta successivo.
È possibile che a causa di una sospensione o una sostanziale limitazione degli scambi prima dell’orario
Codice prodotto 641
di chiusura delle Borse di quotazione delle attività finanziarie in cui investe il fondo esterno, la Compagnia
non possa valorizzare le quote.
In tal caso verrà preso come riferimento per la valorizzazione – relativamente alle Borse interessate – il primo giorno lavorativo immediatamente successivo nel quale si rendano disponibili le quotazioni di dette
attività finanziarie.
Nei giorni 25 aprile,12 maggio, 23 giugno e 8 dicembre le operazioni di cui al presente paragrafo saranno effettuate il primo giorno di Borsa aperta successivo.
La Compagnia si impegna a comunicare tempestivamente all’Investitore-Contraente le eventuali variazioni delle informazioni contenute nel Prospetto Informativo o nei Regolamenti dei fondi esterni intervenute anche per effetto di eventuali modifiche alle condizioni contrattuali e alla normativa applicabile oppure a fronte di mutati criteri gestionali, nonché le informazioni relative ai fondi di nuova istituzione non
contenute nel Prospetto inizialmente pubblicato.
La Compagnia si impegna a trasmettere entro sessanta giorni dalla chiusura di ogni anno solare, un
estratto conto annuale della posizione assicurativa contenente le seguenti informazioni minime:
– cumulo dei premi versati dal perfezionamento del contratto al 31 dicembre dell’anno precedente, numero e controvalore delle quote assegnate al 31 dicembre dell’anno precedente;
– dettaglio dei premi versati, di quelli investiti, del numero e del controvalore delle quote assegnate nell’anno di riferimento;
– numero e controvalore delle quote trasferite e di quelle assegnate a seguito di operazioni di sostituzione dei fondi esterni nell’anno di riferimento;
– numero e controvalore delle quote trasferite e di quelle assegnate a seguito di eventuali operazioni di
switch (Piano di allocazione) e switch straordinari (Piano di interventi straordinari) sui fondi esterni, nell’anno di riferimento;
– numero e controvalore delle quote liquidate a seguito di riscatto parziale nell’anno di riferimento;
– numero di quote trattenute per la commissione di gestione nell’anno di riferimento;
– numero di quote riconosciute all’Investitore-Contraente, a titolo di Bonus, nell’anno di riferimento;
– numero delle quote complessivamente assegnate, del relativo controvalore alla fine dell’anno di riferimento.
La Compagnia comunicherà annualmente all’Investitore-Contraente, entro il mese di febbraio, la Parte II
del presente Prospetto, contenente l’aggiornamento dei dati storici di rischio/rendimento, dei costi effettivi e del turnover di portafoglio dei fondi esterni cui sono collegate le prestazioni del contratto.
La Compagnia si impegna inoltre a dare comunicazione per iscritto all’Investitore-Contraente dell’eventualità che il controvalore delle quote complessivamente detenute si sia ridotto, in corso di contratto, di
oltre il 30% rispetto all’ammontare complessivo dei premi investiti, tenuto conto di eventuali riscatti, e a
comunicare ogni ulteriore riduzione pari o superiore al 10%. La comunicazione sarà effettuata entro dieci giorni lavorativi dal momento in cui si è verificato l’evento.
In caso di trasformazione del contratto, la Compagnia è tenuta a fornire all’Investitore-Contraente i necessari elementi di valutazione in modo da porlo nella condizione di confrontare le caratteristiche del nuovo contratto con quelle del contratto preesistente. A tal fine, prima di procedere alla trasformazione, le imprese consegnano all’Investitore-Contraente un documento informativo, redatto secondo la normativa vigente in materia di assicurazioni sulla vita, che mette a confronto le caratteristiche del contratto offerto
con quelle del contratto originario, nonché il Prospetto (o il Fascicolo in caso di prodotti di ramo I) informativo del nuovo contratto, conservando prova dell’avvenuta consegna.
Tutte le informazioni relative al prodotto sono disponibili sul sito www.lombardavita.it e possono essere
acquisite su supporto duraturo. Sul medesimo sito sono inoltre disponibili il Prospetto Informativo aggiornato, i rendiconti periodici della gestione dei fondi esterni, nonché il Regolamento dei fondi esterni.
23. RECAPITO, ANCHE TELEFONICO, CUI INOLTRARE ESPOSTI, RICHIESTE DI CHIARIMENTI, INFORMAZIONI O INVIO DI DOCUMENTAZIONE
Eventuali informazioni, richieste di invio di documentazione riguardanti il rapporto contrattuale o la gestione dei sinistri devono essere inoltrati per iscritto a: Lombarda Vita S.p.A. – Bancassicurazione – Servizio Assistenza Vita – Via Carlo Ederle, 45 – 37126 Verona – Italia – Tel 800013711 – Fax 0459698100.
Eventuali reclami riguardanti il rapporto contrattuale o la gestione dei sinistri devono essere inoltrati per
iscritto a:
Codice prodotto 641
Lombarda Vita S.p.A.
Gruppo Cattolica Assicurazioni
Servizio Clienti
Lungadige Cangrande, 16 – 37126 Verona (Italia)
Telefono 045/8391622
Fax 045/8391131
E-mail: [email protected]
Per questioni inerenti al contratto:
Qualora l’esponente non si ritenga soddisfatto dall’esito del reclamo o in caso di assenza di riscontro nel
termine massimo di quarantacinque giorni, potrà rivolgersi all’ISVAP – Servizio Tutela degli Utenti – Via del
Quirinale, 21 – 00187 Roma, telefono 06.421331, corredando l’esposto della documentazione relativa al
reclamo trattato dalla Compagnia.
Per questioni attinenti alla trasparenza informativa:
Qualora l’esponente non si ritenga soddisfatto dall’esito del reclamo o in caso di assenza di riscontro nel
termine massimo di quarantacinque giorni, potrà rivolgersi alla CONSOB – Via G.B. Martini, 3 – 00198 Roma, o Via Broletto, 7 – 20123 Milano, telefono 06.84771/02.724201, corredando l’esposto della documentazione relativa al reclamo trattato dalla Compagnia.
In relazione alle controversie inerenti la quantificazione delle prestazioni si ricorda che permane la competenza esclusiva dell’Autorità Giudiziaria, oltre alla facoltà di ricorrere a sistemi conciliativi ove esistenti.
***
DICHIARAZIONE DI RESPONSABILITÀ
Lombarda Vita S.p.A., con Sede Legale in Corso Martiri della Libertà, 13 – 25122 Brescia – Italia è responsabile della veridicità e della completezza dei dati e delle notizie contenuti nel presente Prospetto
Infomativo.
Il Rappresentante Legale
Carlo Barbera
Codice prodotto 641
APPENDICE A: GLOSSARIO
Aree Geografiche:
Area Euro: Austria, Belgio, Francia, Finlandia, Germania, Irlanda, Italia,
Lussemburgo, Paesi Bassi, Portogallo, Spagna;
Unione Europea: Austria, Belgio, Cipro, Danimarca, Estonia, Francia, Finlandia, Germania, Grecia, Irlanda, Italia, Lettonia, Lituania, Lussemburgo,
Malta, Paesi Bassi, Polonia, Portogallo, Regno Unito, Repubblica Ceca,
Slovacchia, Slovenia, Spagna, Svezia, Ungheria;
Nord America: Canada e Stati Uniti d’America;
Pacifico: Australia, Giappone, Hong kong, Nuova Zelanda, Singapore;
Paesi Emergenti: Paesi le cui economie presentano interessanti prospettive di crescita e caratterizzati generalmente da una situazione politica, sociale ed economica instabile; tali Paesi presentano, di norma, un debito
pubblico elevato ovvero con rating basso (inferiore ad investment grade) e
sono quindi contraddistinti da un significativo rischio di insolvenza.
Asset allocation Strategica: la divisione determinata dall’Investitore-Contraente tramite l’investimento
nei fondi esterni che riflette la ripartizione generale del Capitale Investito tra
le linee di investimento dei fondi esterni, secondo un orizzonte temporale di
medio/lungo periodo.
Assicurato:
persona fisica sulla cui vita è stipulato il contratto e che può anche coincidere con l’Investitore-Contraente.
Benchmark:
parametro oggettivo di mercato comparabile, in termini di composizione e
di rischiosità, agli obiettivi di investimento attribuiti alla gestione di un fondo ed a cui si può fare riferimento per confrontarne il risultato di gestione.
Tale indice, in quanto teorico, non è gravato da costi.
Beneficiario:
persona fisica o giuridica designata in polizza dall’Investitore-Contraente,
che può anche coincidere con l’Investitore-Contraente stesso o con l’Assicurato e che riceve la prestazione prevista dal contratto quando si verifica
l’evento assicurato.
Bonus:
sono i due Bonus riconosciuti dalla Compagnia (Bonus trimestrale e Bonus
annuale), in caso di vita dell’Assicurato, sotto forma di maggiorazione delle
quote possedute dall’Investitore - contraente, secondo condizioni e misure
prefissate nelle Condizioni di Assicurazione.
Capitale investito:
i premi corrisposti dall’Investitore-Contraente, al netto dei relativi costi, investiti in quote di uno o più fondi esterni/OICR collegati.
Capitale maturato:
il capitale ottenuto moltiplicando il valore della singola quota per il numero
delle quote acquisite dal contratto.
Composizione del fondo:
informazione sulle attività di investimento del fondo relativamente alle principali tipologie di strumenti finanziari, alla valuta di denominazione, alle aree
geografiche, ai mercati di riferimento e ad altri fattori rilevanti.
Conflitto di interessi:
insieme di tutte quelle situazioni in cui l’interesse della Compagnia può collidere con quello dell’Investitore-Contraente.
Consob:
la Commissione Nazionale per le Società e la Borsa (Consob) è un’autorità
amministrativa indipendente, dotata di personalità giuridica e piena autonomia, la cui attività è rivolta alla tutela degli investitori, all’efficienza, alla
trasparenza e allo sviluppo del mercato mobiliare italiano.
Prospetto Informativo - Appendice A: Glossario - pag. 1 di 6
Codice prodotto 641
Contratto di assicurazione
sulla vita:
contratto con il quale la Compagnia, a fronte del pagamento del premio, si
impegna a pagare una prestazione assicurata in forma di capitale o di rendita al verificarsi di un evento attinente alla vita dell’Assicurato.
Controvalore delle quote:
Commissione di
performance:
Detraibilità fiscale
(del premio versato):
vedi capitale maturato.
commissione trattenuta dalla società nel caso in cui il rendimento finanziario delle quote a cui è collegato il contratto sia superiore ad un determinata
soglia di rendimento prefissata nelle condizioni contrattuali.
misura del premio versato per determinate tipologie di contratti e garanzie
assicurative che secondo la normativa vigente può essere portata in detrazione delle imposte sui redditi.
Duration:
è espressa in anni ed indica la variabilità del prezzo di un titolo obbligazionario in relazione al piano di ammortamento ed al tasso di interesse corrente sul mercato dei capitali. A parità di vita residua tra titoli obbligazionari,
una duration più elevata esprime una variabilità maggiore del prezzo in relazione inversa all’andamento dei tassi di interesse.
Estratto conto annuale:
riepilogo annuale dei dati relativi alla situazione del contratto di assicurazione, che contiene l’aggiornamento annuale delle informazioni relative al
contratto, quali i premi versati e quelli eventualmente in arretrato, il numero
e il valore delle quote assegnate e di quelle eventualmente trattenute per il
premio delle coperture di puro rischio o per commissioni di gestione o rimborsate a seguito di riscatto parziale, il valore della prestazione eventualmente garantita.
Età assicurativa:
l’età dell’Assicurato espressa in anni interi arrotondata all’anno successivo
se dal compimento dell’anno sono decorsi più di sei mesi.
Fondo collegato:
OICR nelle cui quote è possibile, in relazione al prodotto, allocare il capitale investito.
Fondi comuni
d’investimento (aperti):
fondi d’investimento costituiti da società di gestione del risparmio, che gestiscono patrimoni collettivi raccolti da una pluralità di sottoscrittori e che
consentono, in ogni momento e su richiesta, a questi ultimi la liquidazione
della propria quota proporzionale. A seconda delle attività finanziarie nelle
quali il patrimonio è investito si distinguono in diverse categorie quali azionari, bilanciati, obbligazionari, flessibili e di liquidità (o monetari).
Fondo armonizzato:
fondo d’investimento di diritto italiano ed estero assoggettato, ai sensi della legislazione comunitaria, ad una serie di regole comuni, (società di gestione, politiche di investimento e documentazione di offerta), allo scopo di
contenere i rischi e salvaguardare i sottoscrittori.
Fondo di fondi:
OICR il cui patrimonio in gestione viene investito principalmente in quote di
OICR (c.d. OICR target).
Fondi esterni:
corrisponde all’OICR in cui vengono fatti confluire i premi, al netto degli
eventuali costi, versati dall’Investitore-Contraente, i quali vengono convertiti in quote (unit) del fondo stesso. A seconda delle attività finanziarie nelle
quali il patrimonio è investito sono distinti in diverse linee di investimento
dalla Compagnia.
Codice prodotto 641
Fondo di partenza:
è il fondo esterno di ogni linea di investimento che la Compagnia, nell’ambito del Piano di Allocazione, individua come quello che più probabilmente
non otterrà rendimenti in linea con quelli degli altri fondi della medesima linea di investimento. Se il Contratto ha una parte del Capitale Investito in tale fondo, sarà effettuato dalla Compagnia uno Switch verso il relativo fondo
di destinazione.
Fondo in eliminazione:
è il fondo esterno fatto oggetto di un’operazione straordinaria che determini la liquidazione, la sospensione o l’estinzione dello stesso od implichi la
variazione dei limiti e delle politiche d’investimento in modo tale da renderli incompatibili con la regolamentazione assicurativa. Il fondo in eliminazione subisce uno Switch straordinario da parte della Compagnia e viene successivamente estromesso dalla lista dei fondi esterni collegati al contratto.
Fondo protetto:
fondi nei quali è prevista l’adozione di particolari tecniche di gestione che
mirano a minimizzare la possibilità di perdita del capitale investito o parte di
esso, senza con ciò dar luogo ad una vera e propria garanzia di conservazione del capitale o di rendimento minimo prestata dalla società.
Fund Picking:
è il processo di selezione dei fondi esterni, all’interno della medesima linea di
investimento, effettuato dalla Compagnia al fine di ottimizzare l’investimento.
Fusione di fondi:
operazione che prevede la fusione di due o più fondi /OICR tra loro.
Giorno di valorizzazione:
giorno lavorativo di riferimento per il calcolo del valore complessivo netto
del fondo /OICR e conseguentemente del valore unitario della quota del
fondo /OICR stesso.
Grado di rischio:
indice della rischiosità finanziaria del fondo /OICR, variabile da “basso” a
“molto alto” a seconda della composizione del portafoglio finanziario gestito
dal fondo/OICR e delle eventuali garanzie finanziarie contenute nel contratto.
Imposta sostitutiva:
imposta applicata alle prestazioni che sostituisce quella sul reddito delle persone fisiche; gli importi ad essa assoggettati non rientrano più nel reddito imponibile e quindi non devono venire indicati nella dichiarazione dei redditi.
Investitore-Contraente:
il soggetto, persona fisica o giuridica, che può anche coincidere con l’Assicurato, che stipula il contratto di assicurazione e si impegna al pagamento
del premio. È titolare a tutti gli effetti del contratto.
ISVAP:
Istituto per la vigilanza sulle assicurazioni private e di interesse collettivo,
che svolge funzioni di vigilanza nei confronti delle imprese di assicurazione
sulla base delle linee di politica assicurativa determinate dal Governo.
Large cap:
termine finanziario che indica la capitalizzazione di una società il cui titolo
azionario è quotato in una borsa valori; in questo caso si tratta delle società
con più grande capitalizzazione su un determinato mercato azionario.
Leva finanziaria:
effetto in base al quale risulta amplificato l’impatto sul valore del portafoglio
delle variazioni dei prezzi degli strumenti finanziari in cui il fondo è investito.
La presenza di tale effetto è connessa all’utilizzo di strumenti derivati.
Linea di investimento:
classe in cui viene collocato il fondo comune d’investimento a cui è collegata la polizza. La Linea di investimento viene definita sulla base dei fattori
di rischio che la contraddistinguono, quali ad esempio la giurisdizione dell’emittente o la proporzione della componente azionaria (ad esempio linea
di investimento azionaria, linea di investimento bilanciata, linea di investimento obbligazionaria).
Codice prodotto 641
Mercati regolamentati:
per mercati regolamentati si intendono quelli iscritti dalla CONSOB nell’elenco previsto dall’art. 63, comma 2, ovvero nell’apposita sezione prevista
dall’art. 67, comma 1, del D. Lgs. n. 58/98.
Mid cap:
con una capitalizzazione intermedia rispetto ad un determinato mercato
azionario.
OICR:
organismi di investimento collettivo del risparmio, in cui sono comprese le
società di gestione dei fondi comuni d’investimento e le SICAV.
Overperformance:
soglia di rendimento del fondo/OICR a cui è collegato il contratto oltre la
quale la società può trattenere una parte dei rendimenti come costi (commissioni di performance o incentivo).
Periodo di carenza:
periodo durante il quale le garanzie del contratto di assicurazione non sono efficaci. Qualora in tale periodo si verifichi l’evento assicurato la Compagnia non
corrisponde l’intero capitale addizionale, ma un capitale addizionale ridotto.
Piano di Allocazione:
una gestione attiva, svolta dalla Compagnia in piena autonomia ma in maniera coerente con le scelte strategiche compiute dall’Investitore-Contraente, che ha lo scopo di indirizzare il Capitale Investito verso i fondi
esterni in grado di ottimizzare il profilo di rischio/rendimento del Contratto.
Piano di Interventi
Straordinari:
è un monitoraggio costante su eventuali operazioni straordinarie, decise
dalle SGR dei fondi esterni, che ha lo scopo di evitare cambiamenti indesiderati nella tipologia di investimento scelta dall’Investitore-Contraente e si
concreta mediante l’invio di comunicazioni all’Investitore-Contraente stesso ed eventuali Switch straordinari.
Premio versato:
importo che l’Investitore-Contraente versa alla società quale corrispettivo
delle prestazioni previste dal contratto, che nei contratti unit-linked si può
suddividere in premio investito, in premio per le coperture assicurative e
nelle componenti di costo.
Prescrizione:
estinzione del diritto per mancato esercizio dello stesso entro i termini stabiliti dalla legge. I diritti derivanti dai contratti di assicurazione sulla vita si
prescrivono nel termine di due anni.
Prospetto informativo:
particolare caratteristica del fondo/OICR a cui sono collegati i contratti unit
linked che costituisce un’ulteriore informazione, oltre alla linea di investimento e al profilo di rischio, della politica di investimento. Laddove esistente, essa viene richiamata esplicitamente (ad es. fondo protetto) nella documentazione informativa consegnata all’Investitore-Contraente.
Quietanza:
documento che prova l’avvenuto pagamento del premio, rilasciato su carta
intestata della Compagnia in caso di pagamento con assegno (bancario,
circolare o di traenza), costituito invece dall’estratto di conto corrente bancario, in caso di accredito alla società (RID bancario), ovvero dalla ricevuta
in caso di pagamento in conto corrente postale.
Quota:
ciascuna delle parti (unit) di uguale valore in cui il fondo/OICR è virtualmente suddiviso, e nell’acquisto delle quali vengono investiti i premi, al netto dei
costi e delle coperture assicurative.
Rating o merito creditizio: è un indicatore sintetico del grado di solvibilità di un soggetto (Stato o impreProspetto Informativo - Appendice A: Glossario - pag. 4 di 6
Codice prodotto 641
sa) che emette strumenti finanziari di natura obbligazionaria ed esprime una
valutazione circa le prospettive di rimborso del capitale e del pagamento degli interessi dovuti secondo le modalità ed i tempi previsti. Le principali agenzie internazionali indipendenti che assegnano il rating sono Moody’s, Standard & Poor’s e Fitch-IBCA. Tali agenzie prevedono diversi livelli di rischio a
seconda dell’emittente considerato: il rating più elevato (Aaa per Moody’s e
AAA per Standard & Poor’s e Fitch-IBCA) viene assegnato agli emittenti che
offrono altissime garanzie di solvibilità, mentre il rating più basso (C per tutte
le agenzie) è attribuito agli emittenti scarsamente affidabili. Il livello base di rating affinché l’emittente sia caratterizzato da adeguate capacità di assolvere
ai propri impegni finanziari è rappresentato dal cosiddetto investment grade
[pari a Baa3 (Moody’s) o BBB- (Standard & Poor’s e Fitch-IBCA)].
Regolamento del fondo:
documento che riporta la disciplina contrattuale del fondo d’investimento,
e che include informazioni sui contorni dell’attività di gestione, la politica
d’investimento, la denominazione e la durata del fondo, gli organi competenti per la scelta degli investimenti ed i criteri di ripartizione degli stessi, gli
spazi operativi a disposizione del gestore per le scelte degli impieghi finanziari da effettuare, ed altre caratteristiche relative al fondo.
Ricorrenza annuale:
l’anniversario della data di decorrenza del contratto di assicurazione.
Rilevanza degli
investimenti:
termini di rilevanza (vedi tabella seguente) indicativi delle strategie gestionali del fondo/OICR, posti i limiti definiti nel Regolamento di gestione.
Definizione
Controvalore dell’investimento rispetto al totale dell’attivo del fondo
Principale
Maggiore del 70%
Prevalente
Compreso tra il 50% e il 70%
Significativo
Contenuto
Residuale
Minore del 10%
Rimborso:
tutti i casi per i quali la società corrisponde, ai sensi delle norme contrattuali, il capitale maturato all’avente diritto.
Scadenza:
termine del contratto che, in base alle condizioni contrattuali, può essere
una data certa ovvero coincidere con la data di decesso dell’Assicurato.
SICAV:
società di investimento a capitale variabile, dotata di personalità giuridica
propria, assimilabile ai fondi comuni d’investimento nella modalità di raccolta e nella gestione del patrimonio finanziario ma differente dal punto di
vista giuridico e fiscale, il cui patrimonio è rappresentato dal capitale della
Società ed è costituito da azioni anziché quote.
Sinistro:
verificarsi dell’evento di rischio assicurato oggetto del contratto e per il
quale viene erogata la relativa prestazione assicurativa, come ad esempio il
decesso dell’Assicurato.
Small cap:
con minore capitalizzazione all’interno di un determinato mercato azionario.
Società di gestione
del risparmio (SGR):
società di diritto italiano autorizzate cui è riservata la prestazione del servizio di gestione collettiva del risparmio e degli investimenti.
Codice prodotto 641
Sostituzione:
Supplemento di
Aggiornamento:
Switch:
possibilità data all’Investitore-Contraente di richiedere il trasferimento delle
quote possedute nei fondi esterni precedentemente scelti ad altri fondi
esterni tra quelli collegati al presente Contratto.
comunicazione, prevista all’interno del Piano di Interventi Straordinari ed inviata due volte all’anno all’Investitore-Contraente, che contiene il riepilogo
di tutte le operazioni straordinarie predisposte dalle SGR sui fondi esterni
collegati al contratto.
operazione con la quale la Compagnia, nell’ambito del Piano di Allocazione
o del Piano di Interventi Straordinari (in questo caso Switch Straordinario),
effettua il trasferimento ad altro fondo la totalità delle quote investite in un
determinato fondo e attribuite al Contratto.
Total expenses ratio (TER): indicatore che fornisce la misura dei costi che mediamente hanno gravato
sul patrimonio medio del fondo esterno/OICR, dato dal rapporto percentuale, riferito a ciascun anno solare, fra il totale dei costi posti a carico del
fondo esterno/OICR ed il patrimonio medio rilevato in coerenza con la periodicità di valorizzazione dello stesso.
Turnover:
indicatore del tasso annuo di movimentazione del portafoglio dei fondi
esterno/OICR, dato dal rapporto percentuale fra la somma degli acquisti e
delle vendite di strumenti finanziari, al netto dell’investimento e disinvestimento delle quote del fondo esterno/OICR, e il patrimonio netto medio calcolato in coerenza con la frequenza di valorizzazione della quota.
Valore unitario della quota: valore ottenuto dividendo il valore complessivo netto del fondo esterno/OICR, nel giorno di valorizzazione, per il numero delle quote partecipanti al
fondo esterno/OICR alla stessa data, pubblicato giornalmente sui quotidiani a diffusione nazionale.
Valore complessivo netto
del fondo esterno/OICR:
valore ottenuto sommando le attività (titoli, dividendi, interessi, ecc.) e le
passività (spese, imposte, ecc.) presenti nel fondo esterno/OICR al netto
dei relativi costi diviso per il numero delle quote (NAV).
Valorizzazione della quota: operazione di calcolo del valore unitario della quota del fondo esterno/OICR stesso in un determinato momento.
Value at Risk (VaR):
indicatore sintetico del rischio. Dato un orizzonte temporale (ad esempio 1
mese, 3 mesi o 1 anno) tale indicatore fornisce informazioni sul rischio associato ad uno strumento finanziario (fondo di investimento, portafoglio di
titoli) indicando il massimo rischio cui si può andare incontro esprimendolo
in termini percentuali rispetto al capitale investito.
Volatilità:
grado di variabilità di una determinata grandezza di uno strumento finanziario (prezzo, tasso, ecc.) in un dato periodo di tempo.
Codice prodotto 641
La presente Parte II è stata depositata in CONSOB il 31 marzo 2009 ed è valida a partire dall’01 aprile
2009.
PARTE II DEL PROSPETTO INFORMATIVO
ILLUSTRAZIONE DEI DATI STORICI DI RISCHIO/RENDIMENTO
E COSTI DELL’INVESTIMENTO FINANZIARIO
DATI STORICI DI RISCHIO/RENDIMENTO DEI FONDI OGGETTO DELL’INVESTIMENTO FINANZIARIO
I dati storici di rischio/rendimento, riportati per ciascun fondo, sono confrontati con quelli ottenuti dal relativo parametro di riferimento (benchmark). Il benchmark è un indice sintetico composto in maniera tale
da essere comparabile, in termini di composizione e di rischiosità, con gli obiettivi di investimento attribuiti alla gestione dei fondi ed a cui si può fare riferimento per confrontarne il risultato di gestione.
Il confronto di cui sopra per i fondi “Flessibili” (categoria Ania) non è possibile in quanto la politica di investimento perseguita, nonché la flessibilità che caratterizza la gestione, non consentono di individuare
un benchmark.
Le performance ottenute dai benchmark non sono indicative dei futuri rendimenti dei rispettivi fondi. Inoltre le performance dei fondi riflettono costi gravanti sugli stessi mentre i benchmark, in
quanto indici teorici, non sono gravati da alcun costo e non tengono conto degli oneri fiscali.
Nelle seguenti pagine, per ciascun fondo esterno collegato al contratto sono riportati i seguenti dati:
1. un’illustrazione in forma tabellare dei dati principali del fondo – denominazione, SGR che lo gestisce,
categoria ANIA, linea di investimento, benchmark (ove individualbile) e grado di rischio per l’Investitore-Contraente;
2. un grafico che mostra l’andamento del rendimento annuo del fondo esterno e del rispettivo benchmark
(ove individuabile) negli ultimi 10 anni solari (o se il dato non è disponibile per tale periodo, per il minore periodo disponibile);
3. un secondo grafico che mostra l’andamento della quota del fondo e del benchmark (ove individuabile)
nel corso dell’ultimo anno solare;
4. una tabella che riporta il rendimento medio annuo composto degli ultimi 3 - 5 - 10 anni solari ottenuto
dal fondo e dal benchmark (ove individuabile), confrontato con l’indice ISTAT dei prezzi al consumo per
le famiglie di impiegati ed operai, che indica una misura media dell’inflazione in Italia;
5. un’illustrazione in forma tabellare contente la data di inizio operatività (e di scadenza, se prevista), valuta di denominazione, patrimonio netto e valore della quota al 31/12/2008.
Alcuni fondi non hanno una storicità pari a 10 anni, quindi sono riportati i dati relativi al minor periodo disponibile, mentre i rendimenti dei benchmark, qualora siano disponibili le serie storiche complete degli indici che lo compongono, sono riportati comunque per l’intero periodo.
Per i fondi esterni valorizzati in una valuta diversa dall’Euro, nei grafici e nella tabella dei rendimenti medi
è riportato anche la corrispondente performance in Euro sia per il fondo, sia per il benchmark.
Il grafico lineare, con l’andamento nell’ultimo anno del fondo e del rispettivo benchmark, è costruito con
punte di rilevazione mensili.
I dati di rendimento dei fondi esterni non includono i costi di caricamento (ed eventualmente di riscatto)
a carico dell’Investitore-Contraente.
Prospetto Informativo - Parte II - pag. 1 di 58
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Aviva Investors Luxembourg S.A.
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Molto - alto
Benchmark
100% EPRA/NAREIT European net dividend
Rendimento annuo del fondo esterno e del benchmark negli ultimi 10 anni solari
Andamento del fondo esterno e del benchmark nel 2008
Attenzione i rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri.
Rendimento medio annuo composto
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Aviva Investors European Reit A
-18,51%
-2,83%
n.d.
Benchmark
-18,89%
-1,00%
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
Data inizio operatività
28/01/2003
Durata del fondo
Non prevista
Patrimonio netto al 31/12/2008
€ 93,4 Mil.
Valore della quota al 31/12/2008
€ 4,08
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Monetario Euro
Valuta
Euro
Grado di rischio
Basso
Benchmark
100% Libor Eur 7 days
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Aviva Investors EUR Reserve A Acc
2,41%
2,07%
2,46%
Benchmark
3,63%
3,02%
2,06%
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
02/07/1990
Durata del fondo
Non prevista
€ 94,9 Mil.
€ 10,53
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Molto - alto
Benchmark
100% DJ Stoxx EU Enlarged TMI (TR)
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Aviva Investors European Convegence A
-12,16%
7,82%
9,25%
Benchmark
-12,64%
8,53%
2,17%
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
19/11/1997
Durata del fondo
Non prevista
€ 97,1 Mil.
€ 5,46
Codice prodotto 641
Fondo
BlackRock Global Fund Allocation A2 Eur Hedged
SGR
BlackRock (Luxembourg) S.A.
Categoria ANIA
Bilanciato
Bilanciato
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio
Benchmark
36% S&P 500
24% FTSE World (ex - US)
24% 5 Year US TN
16% Citigroup Non - US W G B
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo BlackRock Global Fund Allocation
A2 Eur Hedged
0,49%
4,22%
7,13%
Benchmark
-0,68%
2,63%
4,96%
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
30/01/1997
Durata del fondo
Non prevista
€ 15.617.488.453
€ 22,87
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Molto - alto
Benchmark
100% MSCI Emerging Latin American Net
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo BlackRock Global Fund Latin America
-2,69%
15,51%
9,09%
Benchmark
1,06%
16,51%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
08/01/1998
Durata del fondo
Non prevista
€ 3.155.356.446,18
€ 28,05
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Azionario Pacifico
Valuta
Euro
Grado di rischio
Alto
Benchmark
100% MSCI Pacific Net
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo BlackRock Global Fund Pacific Equity A2 Eur
7,54%
2,59%
n.d.
Benchmark
-9,10%
1,85%
-1,32
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
20/06/2002
Durata del fondo
Non prevista
€ 219.915.225,36
€ 13,44
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Azionario America
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - alto
Benchmark
100% Russell 1000
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo BlackRock Global Fund US Flexible
Hedged A2 Eur
-12,33%
n.d.
n.d.
Benchmark
-9,90%
n.d.
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
10/04/2004
Durata del fondo
Non prevista
€ 2.708.045.265,44
€ 8,82
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Azionario settoriale
Valuta
Euro
Grado di rischio
Molto - alto
Benchmark
100% MSCI World Energy Net
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo BlackRock Global Fund World
Energy A2 Eur
-6,70%
10,64%
n.d.
Benchmark
-1,78%
9,34%
7,63%
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
06/04/2001
Durata del fondo
Non prevista
€ 3.220.501.087,46
€ 11,98
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
USD
Grado di rischio
Molto - alto
Benchmark
100% FTSE Gold Mines Index
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
3,76%
6,54%
8,99%
n.d.
n.d.
n.d.
2,98%
5,37%
1,31%
Benchmark in euro
n.d.
n.d.
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
Fondo BlackRock Global Fund World
Gold A Dollari
Fondo in euro
Benchmark
30/12/1994
Durata del fondo
Non prevista
USD 4.620.462.907
USD 33,41
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Carmignac Gestion
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Molto - alto
Benchmark
45% MSCI ACWF Oil and Gas (Eur)
5% MSCI ACWF Energy Equipment (Eur)
40% MSCI ACWF Metal and Mining (Eur)
5% MSCI ACWF Paper and Forest (Eur)
5% MSCI ACWF Food (Eur)
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Carmignac Commodities
-23,62%
19,49%
n.d.
Benchmark
-21,49%
27,94%
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
10/03/2003
Durata del fondo
Non prevista
€ 2.263.850.000
€ 138,68
Codice prodotto 641
Fondo
Carmignac Emergents
SGR
Carmignac Gestion
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Molto - alto
Benchmark
100% MSCI Emerging Markets Free (Eur)
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Carmignac Emergents
-33,74%
184,19%
6,74%
Benchmark
-31,93%
59,59%
1,54%
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
03/02/1997
Durata del fondo
99 anni
€ 590.019.200
€ 332,41
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Carmignac Gestion
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - alto
Benchmark
50% MSCI ACWF Information Tecnology (Eur)
48% MSCI ACWF Healthcare
2% MSCI ACWF Energy Equipment
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Carmignac Innovation
-42,13%
-38,55%
1,18%
Benchmark
-33,00%
-39,46%
0,20%
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
03/02/1997
Durata del fondo
99 anni
€ 44.520.000
€ 175,41
Codice prodotto 641
Fondo
Carmignac Securitè
SGR
Carmignac Gestion
Categoria ANIA
Obbligazionario puro
Valuta
Euro
Grado di rischio
Basso
Benchmark
100% Euro MTS 1 - 3 yrs
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Carmignac Securitè
8,84%
44,57%
5,53%
Benchmark
12,56%
46,72%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
26/01/1989
Durata del fondo
99 anni
€ 455.479.000
€ 1.361,52
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Carmignac Gestion
Categoria ANIA
Bilanciato Obbligazionario
Bilanciato
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio
Benchmark
50% Citigroup WGBI all maturities (Eur)
50% MSCI AC World Index Free (Eur)
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Carmignac Patrimoine
13,91%
149,83%
9,26%
Benchmark
-11,99%
13,33%
4,38%
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
07/11/1989
Durata del fondo
99 anni
€ 4.786.390.000
€ 4.186,91
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
ING (L) RENTA FUND
Categoria ANIA
Valuta
USD
Grado di rischio
Medio
Benchmark
100% JP Morgan ELMI + Composite
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo ING Emerging Markets Debt LC
6,04%
7,71%
n.d.
Fondo in euro
0,39%
5,64%
n.d.
Benchmark
7,81%
8,22%
n.d.
Benchmark in euro
2,07%
6,14%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
10/10/2000
Durata del fondo
Non prevista
USD 637.892.613,95
USD 48,25
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
JPMorgan Investment Funds
Categoria ANIA
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - basso
Benchmark
100% JPM GBI EUR hedged
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo JPM Global Bond A (Euro Hedged)
-18,91%
-12,54%
n.d.
Benchmark
16,61%
27,74%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
08/01/1999
Durata del fondo
Non prevista
€ 110,9 Mil.
€ 104,79
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Bilanciato azionario
Bilanciato
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - basso
Benchmark
100% LIBOR One Month Euro Deposits
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo JPM Global Capital Appreciation A Eur
-7,78%
n.d.
n.d.
Benchmark
12,08%
n.d.
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
23/10/1998
Durata del fondo
Non prevista
€ 141,3 Mil.
€ 104,02
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Bilanciato obbligazionario
Bilanciato
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - basso
Benchmark
100% LIBOR One Month Euro Deposits
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo JPM Global Capital Preservation (Eur) C Acc
0,82%
n.d.
n.d.
Benchmark
12,08%
n.d.
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
16/05/1997
Durata del fondo
Non prevista
€ 1.861,70 Mil.
€ 879,72
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Obbligazionario misto
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio
Benchmark
100% UBS Convertible Global Hedged Eur
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo JPM Global Convertibles Fund Eur A Acc
-17,92%
-5,71%
n.d.
Benchmark
-11,44%
0,21%
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
04/05/2001
Durata del fondo
Non prevista
€ 1.225,2 Mil.
€ 8,98
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Azionario Pacifico
Valuta
Yen
Grado di rischio
Alto
Benchmark
100% Topix
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo JPM Japan Select Equity A JPY
-47,30%
-19,54%
-21,86%
Fondo in euro
-42,31%
-15,33%
-59,82%
Benchmark
-45,78%
-12,47%
-12,90%
Benchmark in euro
-40,30%
-7,73%
-55,50%
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
02/04/1997
Durata del fondo
Non prevista
Yen 68.599,40 Mil.
Yen 6.155
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
OYSTER SICAV
Categoria ANIA
Bilanciato
Bilanciato
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - basso
Benchmark
50% MSCI World LC
50% JPM EMU ALL MATS EUR
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Oyster Diversified Eur
-3,73%
0,85%
n.d.
Benchmark
-3,52%
1,35%
1,39%
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
05/03/1999
Durata del fondo
Non prevista
€ 237,5 Mil.
€ 199,98
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
OYSTER SICAV
Categoria ANIA
Azionario
Azionario Europa
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - alto
Benchmark
100% DJ Stoxx 600
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Oyster European Opportunities Eur
-10,7%
2,07%
n.d.
Benchmark
-11,39%
-0,23%
-1,11%
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
01/06/1999
Durata del fondo
Non prevista
€ 1,14 Mld.
€ 192,19
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
OYSTER SICAV
Categoria ANIA
Azionario
Azionario Europa
Valuta
Euro
Grado di rischio
Alto
Benchmark
100% Milan MIB 30 EUR
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Oyster Italian Opportunities Eur
-17,25%
-4,00%
3,12%
Benchmark
-17,19%
-5,56%
-5,45%
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
16/09/1996
Durata del fondo
Non prevista
€ 40,5 Mil.
€ 23,17
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Parvest
Categoria ANIA
Azionario
Azionario Pacifico
Valuta
Euro
Grado di rischio
Molto - alto
Benchmark
100% Nikkei 300
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Parvest Japan C (EUR Hedged) Acc
-24,57%
n.d.
n.d.
Fondo in euro
-22,34%
n.d.
n.d.
Benchmark
-17,82%
n.d.
n.d.
Benchmark in euro
-15,39%
n.d.
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
25/06/2004
Durata del fondo
Non prevista
Yen 57.098 Mil.
Yen 6,35
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Pioneer Asset Management S.A.
Categoria ANIA
Valuta
Euro
Grado di rischio
Basso
Benchmark
100% JPM Global Government Bond EMU
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Pioneer F. Euro Bond Eur
1,51%
3,30%
n.d.
Benchmark
3,54%
4,71%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
28/06/2000
Durata del fondo
31/12/2050
€ 4.391,3 Mil.
€ 7,093
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Valuta
Euro
Grado di rischio
Basso
Benchmark
95% Merrill Lynch EMU Corp. Bonds Large Cap
5% JPM 1 Month Cash Euro
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Pioneer F. Euro Corporate Bond E Eur
-2,84%
0,30%
n.d.
Benchmark
-0,62%
1,85%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
01/10/2001
Durata del fondo
31/12/2050
€ 1.764,5 Mil.
€ 5,888
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Bilanciato azionario
Bilanciato
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio
Benchmark
60% MSCI World
40% JPM GBI Global
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Pioneer Funds Global Flexible E
-6,58%
0,46%
n.d.
Benchmark
-4,64%
1,73%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
03/11/1999
Durata del fondo
31/12/2050
€ 150,6 Mil.
€ 5,016
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Flessibile
Total return
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio
Benchmark
n.d.
Fondo Pioneer Absolute Return Control E
Tasso di inflazione
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
n.d.
n.d.
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
n.d.
Durata del fondo
n.d.
n.d.
n.d.
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Flessibile
Total return
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio
Benchmark
n.d.
Fondo Pioneer Absolute Return Equilibrium E
Tasso di inflazione
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
n.d.
n.d.
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
n.d.
Durata del fondo
n.d.
n.d.
n.d.
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Valuta
Euro
Grado di rischio
Basso
Benchmark
100% Euribor 3 months
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Pioneer Euro Cash Plus E
0,87%
1,36%
n.d.
Benchmark
4,10%
3,32%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
24/02/2003
Durata del fondo
31/12/2050
€ 2.405,7 Mil.
€ 54,09
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Bilanciato obbligazionario
Bilanciato
Valuta
Euro
Grado di rischio
Basso
Benchmark
80% JPM EMU GOV BOND
12% MSCI EUROPE
6% MSCI NORTH AMERICA
2% MSCI AC PACIFIC
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Pioneer P.F. - Global Defensive E Acc
-2,40%
0,97%
n.d.
Benchmark
-0,03%
3,19%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
04/11/1999
Durata del fondo
31/12/2050
€ 306,5 Mil.
€ 5,624
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Azionario Europa
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - alto
Benchmark
100% MSCI Europe
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Pioneer Top European Players E
-16,15%
-3,46%
n.d.
Benchmark
-14,02%
-3,13%
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
28/06/2000
Durata del fondo
31/12/2050
€ 1.114,4 Mil.
€ 3,563
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Azionario America
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - alto
Benchmark
100% Russel Mid Cap Value
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Pioneer Us Mid Cap Value E
-13,84%
-2,66%
n.d.
Benchmark
-14,75%
-1,60%
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
01/10/2001
Durata del fondo
31/12/2050
€ 225,7 Mil.
€ 4,160
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Azionario Europa
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - alto
Benchmark
100% DJ Euro Stoxx 200 Small Cap
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Pioneer European Small Companies E
-15,49%
-1,07%
n.d.
Benchmark
-15,14%
-1,45%
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
01/10/2001
Durata del fondo
31/12/2050
€ 211,1 Mil.
€ 5,639
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Schroder International Selection Fund
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Molto - alto
Benchmark
100% MSCI BRIC Net (TR)
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Schroders Bric A Eur
-5,35%
n.d.
n.d.
Benchmark
-5,08%
n.d.
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
31/10/2005
Durata del fondo
Non prevista
€ 904.704.129,10
€ 78,29
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Azionario Europa
Valuta
Euro
Grado di rischio
Alto
Benchmark
100% MSCI EMU Net (TR)
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Schroders Euro Equity A Eur
-11,27%
0,95%
n.d.
Benchmark
-10,15%
0,48%
-1,10%
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
17/01/2000
Durata del fondo
Non prevista
€ 708.941.810,09
€ 15,56
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Obbligazionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Basso
Benchmark
100% Citi EMU Gov Bond 1-3y Index (Total Return)
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Schroders Euro Short Term Bond A
2,87%
2,61%
n.d.
Benchmark
4,13%
3,55%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
17/01/2000
Durata del fondo
Non prevista
€ 509.553.286,71
€ 6,37
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Flessibile
Total return
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio
Benchmark
Ex ante (VAR, 1 mese, 99%): -8,22%
Ex post: -9,67%
La misura di rischio ex post è pari al minor rendimento su base mensile nel corso dell’ultimo solare determinato escludendo l’1% dei peggiori risultati.
Rendimento annuo del fondo esterno negli ultimi 10 anni solari
Andamento del fondo esterno nel 2008
Fondo Schroders European Absolute Return A Eur
Tasso di inflazione
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
-11,64%
-4,27%
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
29/11/2002
Durata del fondo
Non prevista
€ 165.075.816,06
€ 16,53
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Molto - alto
Benchmark
100% FTSE EPRA/NAREIT GL. Real Estate Sec.
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Schroders Global Property (Euro Hedged) A
26,55%
n.d.
n.d.
Benchmark
27,84%
n.d.
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
31/10/2005
Durata del fondo
Non prevista
€ 136.055.937,54
€ 66,01
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Obbligazionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - basso
Benchmark
100% Citi European WGBI (Total Return)
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Schroders ISF European Bond A
0,96%
2,93%
n.d.
Benchmark
2,26%
4,05%
4,47%
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
17/01/2000
Durata del fondo
Non prevista
€ 105.291.612,73
€ 8,09
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Azionario
Azionario America
Valuta
Dollari USA
Grado di rischio
Medio - alto
Benchmark
100% Russell 2500 (TR)
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
5,71%
n.d.
n.d.
Fondo in euro
-10,76%
n.d.
n.d.
Benchmark
-10,40%
n.d.
n.d.
Benchmark in euro
-15,19%
n.d.
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
Fondo Schroders US Small & Mid Cap A
10/12/2004
Durata del fondo
Non prevista
USD 538.285.500,09
Dollari USA 97,12
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Franklin Templeton Investment Funds
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Molto - alto
Benchmark
100% MSCI All Country Asia ex Japan
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Templeton Asian Growth A Eur
-10,15%
n.d.
n.d.
Benchmark
-8,67%
3,39%
4,27%
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
25/10/2005
Durata del fondo
Non prevista
€ 2.822.324.990
€ 9,62
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Franklin Templeton Investment Funds
Categoria ANIA
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - basso
Benchmark
100% JP Morgan Glob. Govern. Bond Index
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Templeton Global Bond A
1,80%
2,61%
n.d.
Benchmark
5,25%
5,01%
5,02%
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
29/08/2003
Durata del fondo
Non prevista
€ 161.723.784
€ 11,48
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
UBI Pramerica SGR S.p.A
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Europa
Valuta
Euro
Grado di rischio
Alto
Benchmark
95% Dow Jones Euro Stoxx Index
5% Merrill Lynch Euro Government Bill Index
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo UBI Pramerica Azioni Euro
-8,73%
1,23%
n.d.
Benchmark
-7,41%
0,54%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
27/03/2002
Durata del fondo
31/12/2050
€ 507.602.071,02
€ 4,517
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Europa
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - alto
Benchmark (*)
95% COMIT Performance R Index
(*) Dall’01/01/2006 l’indice “COMIT Globale R” è utilizzato nella versione total return “COMIT Performance R Index”.
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo UBI Pramerica Azioni Italia
-13,88%
-2,83%
n.d.
Benchmark
-10,97%
-1,96%
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
27/03/2002
Durata del fondo
31/12/2050
€ 207.834.530,95
€ 4,074
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Fondo azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Alto
Benchmark
95% MSCI EMERGING MARKETS
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo UBI Pramerica Azioni Mercati Emergenti
-8,75%
4,32%
n.d.
Benchmark
-7,54%
-4,44%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
26/04/2002
Durata del fondo
31/12/2050
€ 229.280.675,77
€ 5,940
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario Pacifico
Valuta
Euro
Grado di rischio
Alto
Benchmark
95% MSCI AC PACIFIC
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo UBI Pramerica Azioni Pacifico
-13,69%
-0,98%
n.d.
Benchmark
-10,97%
-0,14%
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
26/04/2002
Durata del fondo
31/12/2050
€ 221.498.477,30
€ 4,558
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Fondo azionario
Azionario America
Valuta
Euro
Grado di rischio
Alto
Benchmark
95% Standard & Poors 500
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo UBI Pramerica Azioni USA
-14,64%
-4,43%
n.d.
Benchmark
-11,40%
-4,14%
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
27/03/2002
Durata del fondo
31/12/2050
€ 164.545.364,30
€ 2,854
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Categoria ANIA
Bilanciato
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - basso
Benchmark
25% Dow Jones Euro Stoxx Index
75% Merrill Lynch EMU Direct Government 1-3 Years
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo UBI Pramerica Bilanciato Euro
Rischio Controllato
-0,07%
2,29%
n.d.
Benchmark
0,73%
2,54%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
12/04/2002
Durata del fondo
31/12/2050
€ 701.113.517,10
€ 5,483
Codice prodotto 641
Fondo
UBI Pramerica Obbligazioni dollari
SGR
Categoria ANIA
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio
Benchmark
100% Lehman Brothers US Government/Credit
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo UBI Pramerica Obbligazioni dollari
-1,64%
0,96%
n.d.
Benchmark
-0,37%
2,03%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
26/04/2002
Durata del fondo
31/12/2050
€ 112.210.678,14
€ 4,377
Codice prodotto 641
Fondo
UBI Pramerica Obbligazioni globali corporate
SGR
Categoria ANIA
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - basso
Benchmark
100% Citigroup World Broad Investment Grade Corporate
Index Euro Hedged
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo UBI Pramerica Obbligazioni globali
corporate
-1,55%
0,21%
n.d.
Benchmark
0,48%
1,78%
n.d.
Tasso di inflazione
2,31%
2,13%
2,25%
26/04/2002
Durata del fondo
31/12/2050
€ 71.603.265,68
€ 5,669
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Pictet Fund SA
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio
Benchmark
100% MSCI World (EUR)
Fondo Pictet Funds Clean Energy
Benchmark
Tasso di inflazione
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
n.d.
n.d.
n.d.
-13,96%
-3,43%
-1,73%
2,31%
2,13%
2,25%
31/05/2007
Durata del fondo
Non prevista
€ 275 Mil.
€ 40,68
Codice prodotto 641
Fondo
Pictet Funds Water
SGR
Pictet Fund SA
Categoria ANIA
Azionario
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - alto
Benchmark
100% MSCI World (USD)
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
Fondo Pictet Funds Water
-7,43%
3,73%
n.d.
Benchmark
-13,96%
-3,43%
-1,73%
2,31%
2,13%
2,25%
Tasso di inflazione
30/06/2000
Durata del fondo
Non prevista
€ 2.099 Mil.
€ 98,07
Codice prodotto 641
Fondo
SGR
Pictet Fund SA
Categoria ANIA
Flessibile
Total return
Valuta
Euro
Grado di rischio
Medio - basso
Benchmark
Ex ante (VAR, 1 mese, 99%): -2,89%
Ex post: -2,64%
La misura di rischio ex post è pari al minor rendimento su base mensile nel corso dell’ultimo solare determinato escludendo l’1% dei peggiori risultati.
Rendimento annuo del fondo esterno negli ultimi 10 anni solari
Andamento del fondo esterno nel 2008
Fondo Pictet Funds Absolute Return
Global Diversified
Tasso di inflazione
Ultimi 3 anni
Ultimi 5 anni
Ultimi 10 anni
n.d.
n.d.
n.d.
2,31%
2,13%
2,25%
31/03/2006
Durata del fondo
Non prevista
€ 1.464 Mil.
€ 108,22
Codice prodotto 641
TOTAL EXPENSE RATIO (TER): COSTI E SPESE EFFETTIVI DEL FONDO
Nelle seguenti tabelle viene presentato, per ciascun fondo esterno, il rapporto percentuale, riferito a ciascuna anno solare, fra il totale dei costi a carico di ciascun fondo esterno, compresi quelli sostenuti indirettamente attraverso l’eventuale investimento negli OICR sottostanti, ed il patrimonio medio rilevato nello stesso anno.
La quantificazione degli oneri fornita non tiene conto dell’entità dei costi di negoziazione che hanno gravato sul patrimonio del fondo, né degli oneri fiscali sostenuti, né degli oneri finanziari per i debiti assunti
dai fondi.
La quantificazione degli oneri fornita non tiene conto di quelli gravanti direttamente sull’Investitore-Contraente, da pagare al momento della sottoscrizione di cui al par. 14.1, Sez. C, Parte I del Prospetto Informativo.
Si ricorda che una percentuale delle commissioni di gestione viene restituita all’Investitore-Contraente
tramite il Bonus, descritto al par. 10.1.2, Parte I del Prospetto Informativo; pertanto il costo totale dei fondi, per l’Investitore-Contraente, è parzialmente più basso.
I seguenti dati sono relativi agli ultimi 3 anni solari (o se non disponibili, per il minor periodo disponibile).
Denominazione Fondi Esterni
TER
2008
2007
2006
Aviva Investors European Reit A(**)
2,03%
2,02%
2,16%
Aviva Investors EUR Reserve A Acc(**)
0,65%
0,67%
0,74%
Aviva Investors European Convegence A(**)
2,48%
2,17%
2,35%
1,76%
1,72%(*)
1,65%
2,07%
2,00%(*)
1,93%
1,82%
1,77%(*)
1,70%
1,80%
1,72%(*)
1,64%
2,06%
1,98%(*)
1,90%
2,07%
1,99%(*)
1,90%
3,21%
4,10%
7,0%
Carmignac Emergents
2,57%
2,12%
3,85%
3,21%
4,34%
3,88%
Carmignac Securitè
1,16%
1,20%
1,01%
1,80%
2,82%
1,91%
n.d.
1,81%
1,77%
1,00%
1,00%
1,00%
1,45%
1,45%
1,45%
0,75%
0,75%
0,75%
JPM Global Convertibles Fund Eur A
1,65%
1,65%
1,65%
1,90%
1,90%
1,90%
n.d.
2,00%
2,28%
n.d.
1,85%
4,48%
n.d.
2,47%
4,47%
Parvest Japan C (Eur Hedged) Acc
1,88%
1,88%
1,88%
1,18%
1,16%
1,14%
0,94%
1,31%
1,30%
1,71%
1,70%
n.d.
n.d.
1,17%
1,15%
n.d.
1,32%
1,31%
Codice prodotto 641
0,43%
0,41%
0,31%
1,43%
1,30%
n.d.
1,68%
1,63%
1,61%
1,61%
1,59%
1,59%
1,67%
1,63%
1,62%
1,97%
2,02%
2,01%
1,98%
1,97%
1,98%
0,63%
0,62%
0,62%
1,73%
1,72%
1,73%
1,96%
1,99%
2,04%
0,95%
0,93%
0,95%
1,97%
1,98%
2,00%
2,30%
2,18%
2,27%
1,35%
1,34%
1,35%
2,122%
2,035%
3,483%
2,00%
2,247%
2,333%
2,013%
2,683%
2,388%
2,023%
2,246%
2,192%
2,019%
2,481%
2,343%
2,183%
1,814%
2,042%
1,138%
1,122%
1,112%
1,220%
1,221%
1,209%
2,70%
2,83%
n.d.
Pictet Funds Water
2,71%
2,59%
2,39%
1,93%
1,84%
1,82%
(*) Il Ter si riferisce alla data di Agosto 2008 in quanto l’unico disponibile.
(**) I Ter di tali fondi si riferiscono alla classe B poiché la nuova classe A è disponibile solo dal 20/11/2006.
Codice prodotto 641
TURNOVER DI PORTAFOGLIO DEI FONDI ESTERNI
Nella seguente tabella viene presentato per ciascun fondo il tasso di movimentazione del portafoglio. Il
Turnover di portafoglio è il rapporto espresso in forma percentuale tra la somma degli acquisti e delle vendite di strumenti finanziari e il patrimonio netto medio calcolato in coerenza con la periodicità di valorizzazione del fondo (su base giornaliera). Tale rapporto fornisce un’indicazione indiretta dell’incidenza dei
costi di negoziazione sul fondo, anche derivanti da una gestione particolarmente attiva del portafoglio.
I seguenti dati sono relativi agli ultimi 3 anni solari (o se non disponibili per il minor periodo disponibile).
Denominazione Fondi Esterni
Turnover
2008
2007
2006
213,00%
129,53%
23,67%
29,38%
2,62%
76,84%
114,33%
118,54%
42,04%
94,35%
n.d.
n.d.
65,55%
n.d.
n.d.
128,13%
n.d.
n.d.
107,57%
n.d.
n.d.
41,37%
n.d.
60,3%
24,24%
n.d.
20,2%
163,66%
86,32%
26,7%
Carmignac Emergents
139,46%
125,88%
64,46%
204,36%
149,83%
169,82%
Carmignac Securitè
-188,65%
23,56%
68,64%
-72,84%
62,98%
26,15%
168,69%
-96,49%
-92,76%
66,36%
680,40%
206,62%
4,55%
0,66%
-25,76%
65,44%
-38,79%
-39,48%
JPM Global Convertibles Fund Eur A
4,07%
11,00%
-48,00%
-97,43%
-3,93%
9,41%
n.d.
2,57%
2,62%
n.d.
-92,45%
-78,34%
n.d.
212,66%
27,25%
Parvest Japan C (Eur Hedged) Acc
n.d.
n.d.
n.d.
31,71%
77%
81%
50,45%
27%
52%
n.d.
187,64%
n.d.
n.d.
131%
99%
n.d.
84%
59%
29,42%
19%
118%
52,71%
141,14%
n.d.
104,59%
71%
55%
n.d.
14,26%
114,82%
38,25%
51%
48%
75,79%
102,41%
69,58%
Codice prodotto 641
20,20%
16,79%
45,43%
126,77%
147,05%
151,59%
149,69%
108,39%
53,86%
40,04%
133,35%
133,39%
250,24%
253,19%
175,48%
7,94%
77,60%
92,30%
-21,00%
3,97%
3,29%
29,00%
194%
119%
71%
102%
93%
77%
227%
115%
82%
158%
89%
19%
134%
110%
130%
209%
224%
233%
219%
154%
183%
151%
132%
139%
79,6%
n.d.
n.d.
Pictet Funds Water
45,8%
20,70%
34,90%
n.d.
n.d.
n.d.
-119,22% -86,69%
Codice prodotto 641
La presente Appendice è stata depositata in CONSOB il 31 marzo 2009 ed è valida a partire dall’01 aprile 2009
Appendice B: Modulo di Proposta
YOUR PRIVATE INSURANCE
Lombarda Vita - Soluzione Unit UB1
La Compagnia, in base alle dichiarazioni rese e sottoscritte dall’Investitore-Contraente e dall’Assicurando nella presente
proposta, corrisponde le prestazioni specificate nel Prospetto Informativo.
Ente
Filiale
Collocatore
Codice prodotto
Questionario per la valutazione dell’adeguatezza/appropriatezza del contratto n.
63209
Numero proposta
INVESTITORE-CONTRAENTE
Cognome e nome
Comune di nascita
Professione
Indirizzo
Comune
Recapito
Indirizzo e-mail
ASSICURANDO
Codice fiscale
Data di nascita
Sottogruppo
Provincia
CAB Comune
Sesso
Ramo attività
C.A.P.
Cod. paese
FA
C
-S
IM
IL
E
Numero cell.
Cognome e nome
Comune di nascita
Professione
Indirizzo
Comune
Recapito
Codice fiscale
Data di nascita
Sottogruppo
Provincia
CAB Comune
Sesso
Ramo attività
C.A.P.
Cod. paese
LEGALE RAPPRESENTANTE DELLA SOCIETÀ INVESTITRICE-CONTRAENTE
Cognome e nome
Comune di nascita
Indirizzo
Comune
Codice fiscale
Data di nascita
Provincia
CAB Comune
Sesso
C.A.P.
Cod. paese
BENEFICIARI
IN CASO DI MORTE:
DATI TECNICI DI POLIZZA
Data di decorrenza
UNICO
Tipo premio
Costi
Linee di investimento/Fondi esterni
Capitale iniziale in caso di morte
Premio versato
Importo investito (€)
Linee di investimento/Fondi esterni
Euro
EURO
Importo investito (€)
DATI IDENTIFICATIVI
Documento di riconoscimento
Tipo documento
Ente emittente e luogo
Data emissione
Dichiaro sotto la mia personale responsabilità di aver effettuato l’operazione sopra indicata, ai sensi della normativa
applicabile in materia di antireciclaggio.
-
RD
A V I TA
IMPOSTA DI
ASSICURAZIONE
COMPENSATIVA
DEL BOLLO
p.A.
LOMB
A
Il Collocatore (firma leggibile)
S.
03/09 - Intergrafica
Luogo e data
UFFICIO DEL
REGISTRO
BR
DI
E S CIA
-
L’Investitore-Contraente (firma leggibile)
LOMBARDA VITA S.P.A. - Sede legale: Corso Martiri della Libertà, 13 - 25122 Brescia (Italia) - Direzione operativa: Via Pirandello, 37 - 37138 Verona (Italia) - Tel. 045 8 372 911
Fax 045 8 372 154 - C.F./P.I. e n. di iscriz. al reg. delle imp. di Brescia 03571340177 - R.E.A. della C.C.I.A.A. di Brescia n. 420262 - Albo Imprese presso ISVAP n. 1.00138 - Società del
gruppo Cattolica Assicurazioni, iscritto all’Albo dei gruppi assicurativi al n. 019 - Capitale Sociale Euro 185.300.000,00 i.v. - Impresa autorizzata all’esercizio delle assicurazioni con provv. ISVAP
n. 1781 del 29 gennaio 2001 - G.U. n. 34 del 10 febbraio 2001 - Società soggetta all’attività di direzione e coord. da parte della Società Cattolica di Assicurazione - Società Cooperativa - Verona
www.lombardavita.it
Prospetto Informativo - Appendice B: Modulo di proposta - pag. 1 di 4
Codice prodotto 641
Ente
Filiale
Collocatore
Codice prodotto
63209
Numero proposta
DICHIARAZIONI DELL’INVESTITORE-CONTRAENTE E DELL’ASSICURANDO
FA
C
-S
IM
IL
E
L’INVESTITORE-CONTRAENTE DICHIARA DI AVER RICEVUTO E PRESO VISIONE PRIMA DELLA
SOTTOSCRIZIONE DELLA PRESENTE PROPOSTA DI POLIZZA:
– della Scheda Sintetica, delle Parti I e II del Prospetto informativo e delle Condizioni di Contratto;
– della comunicazione informativa sugli obblighi di comportamento cui gli intermediari sono tenuti –
ai sensi dell’Art. 49 comma 1 del Regolamento ISVAP n. 5/2006 – nei confronti degli Investitori-Contraenti (modello predisposto dall’intermediario e consegnato in occasione del primo contatto);
– del documento contenente - ai sensi dell’Art. 85 della delibera Consob n° 16190/2007 – i dati essenziali dell’intermediario, le informazioni su potenziali situazioni di conflitto d’interessi e sugli strumenti di tutela degli Investitori-Contraenti (modello predisposto dall’intermediario).
L’Investitore-Contraente ha diritto di richiedere, allo sportello bancario, e ricevere gratuitamente la
Parte III del Prospetto informativo ed il Regolamento dei Fondi Esterni cui sono collegate le prestazioni principali. L’Investitore-Contraente prende atto ed acconsente che tali documenti verranno consegnati su supporto informatico salvo che il medesimo non richieda espressamente la consegna degli stessi su supporto cartaceo.
L’Investitore-Contraente
L’Investitore - Contraente autorizza la Compagnia ad utilizzare, per l’invio delle comunicazioni in corso di contratto, tecniche di comunicazione a distanza quali internet e la posta elettronica, così come
previsto dalla normativa vigente.
L’Investitore-Contraente
Diritto di revoca dell’Investitore-Contraente. Nel periodo antecedente la decorrenza degli effetti del contratto,
l’Investitore-Contraente ha la facoltà di revocare la proposta, inviando comunicazione scritta alla sede della
Compagnia, mediante fax al numero 0459698100 o lettera raccomandata con avviso di ricevimento indirizzata
a: Lombarda Vita S.p.A. – Ufficio Gestione Operativa Vita – Lungadige Cangrande, 16 – 37126 Verona – Italia. La
revoca della proposta pervenuta alla Compagnia successivamente alla decorrenza degli effetti del contratto, ma
inviata dall’Investitore-Contraente entro il periodo consentito sopra indicato, verrà considerata comunque valida. La Compagnia considererà inoltre valida la revoca della proposta fatta pervenire tramite lo sportello bancario presso cui è stato stipulato il contratto, purché essa sia stata presentata dall’Investitore-Contraente entro i
termini sopraindicati.
Diritto di recesso dell’Investitore-Contraente. L’Investitore-Contraente può recedere dal presente contratto entro 30 giorni dalla data di decorrenza degli effetti dello stesso. Il recesso si esercita mediante l’invio di fax al numero 0459698100 o lettera raccomandata con avviso di ricevimento indirizzata a: Lombarda Vita S.p.A. – Ufficio
Gestione Operativa Vita – Lungadige Cangrande, 16 – 37126 Verona – Italia. La comunicazione di recesso pervenuta alla Compagnia successivamente al termine di 30 giorni dalla data di decorrenza degli effetti del contratto, ma inviata dall’Investitore-Contraente entro detto termine, verrà considerata comunque valida. La Compagnia considererà inoltre valido il recesso fatto pervenire tramite lo sportello bancario presso cui è stato stipulato il contratto, purché esso sia stato presentato dall’Investitore-Contraente entro i termini sopraindicati. A far
tempo dalle ore 24:00 del giorno in cui la Compagnia ha ricevuto la comunicazione scritta di recesso dell’Investitore-Contraente, le parti del presente contratto si intendono liberate da qualunque reciproca obbligazione dal
medesimo derivante. Entro 30 giorni dal ricevimento della comunicazione di recesso, la Compagnia è tenuta a
rimborsare all’Investitore-Contraente il controvalore delle quote acquisite con il premio investito – sia in caso di
incremento che di decremento delle stesse – valorizzate come previsto all’Art. 13 delle Condizioni di Contratto,
maggiorato dei costi di cui all’Art. 9 a) I) delle Condizioni di Contratto. L’importo così determinato potrà essere
inferiore al premio versato dall’Investitore-Contraente.
Codice prodotto 641
Ente
Filiale
Collocatore
Codice prodotto
63209
Numero proposta
FA
C
-S
IM
IL
E
I sottoscritti Investitore-Contraente e Assicurando dichiarano di aver ricevuto e preso visione delle Condizioni di
Contratto consegnategli. Accettano integralmente il contenuto delle stesse ove non in contrasto con i dati e le dichiarazioni rese nel presente modulo delle quali, pur se materialmente scritte da altri, riconoscono la piena veridicità e completezza anche ai fini del loro utilizzo ai sensi della normativa applicabile in materia di antiriciclaggio.
I sottoscritti Investitore-Contraente e Assicurando dichiarano altresì di aver ricevuto l'informativa relativa al trattamento dei dati personali e di aver prestato il consenso al trattamento dei dati personali, sia comuni che sensibili,
ed alla comunicazione degli stessi ai soggetti indicati nell’informativa, ai sensi del Decreto Legislativo 30 giugno
2003, n. 196, e successive modificazioni. L' Assicurando si impegna a produrre il proprio certificato di nascita, se
richiesto dalla Compagnia.
Luogo e data
Firma dell’Assicurando (o chi ne esercita la potestà)
(se diverso dall’Investitore-Contraente)
DICHIARAZIONE DELL’INVESTITORE-CONTRAENTE
Autorizzo l'operazione nonostante sia stato preventivamente informato che nell'eseguirla la Banca si trova
in una situazione di conflitto di interessi in quanto essa ha per oggetto un:
– prodotto finanziario assicurativo collocato dal Gruppo UBI Banca;
– prodotto finanziario assicurativo di emittente partecipato in misura rilevante da UBI Banca o da altra società del Gruppo;
– prodotto finanziario assicurativo nella cui gestione intervengono soggetti con i quali UBI Banca o altra società del Gruppo intrattengono rapporti d’affari.
MODALITÀ DI PAGAMENTO
Il sottoscritto Contraente/correntista autorizza la Banca ad addebitare il proprio conto corrente, indicato in calce, per
il premio relativo alla polizza senza emissione della lettera contabile di addebito.
IBAN: Codice Paese:
Codice di controllo:
CIN:
ABI:
CAB:
Codice conto corrente:
Importo del premio
EURO
Giorni Valuta n°
Luogo e data
Il Contraente/Correntista (firma leggibile)
Codice prodotto 641
Ente
Filiale
Collocatore
Codice prodotto
63209
Numero proposta
DICHIARAZIONE DELL’ASSICURANDO SULLO STATO DI SALUTE
FA
C
-S
IM
IL
E
Le dichiarazioni non veritiere, inesatte o reticenti rese dal soggetto legittimato a fornire le informazioni richieste per la conclusione del contratto possono compromettere, ai sensi degli artt. 1892 –
1893 – 1894 del cod. civ., il diritto alla prestazione.
Il sottoscritto Assicurando dichiara:
– di godere attualmente di un buono stato di salute;
– di non essere mai stato ricoverato negli ultimi cinque anni in ospedali o case di cura per malattie o interventi chirurgici diversi da appendicectomia, adenotonsillectomia, infortuni senza postumi, parto, chirurgia
estetica, intervento ortopedico, ernia inguinale;
– di non aver consultato medici specialisti negli ultimi sei mesi al di fuori di semplici controlli di routine;
– di non svolgere una delle seguenti professioni: operaio nell'industria pesante; lavoro su piattaforme; lavoro su tetti e impalcature; lavoro su imbarcazioni in alto mare; pilota di elicotteri o di aerei non di linea; contatto con sostanze tossiche e nocive; contatto con elettricità correnti superiori a 380 V; utilizzo automezzi portata superiore 50 Q.li; utilizzo veicoli per il lavoro industriale agricolo o edilizio; attività subacquee;
collaudatore autoveicoli; contatto con armi/esplosivi; lavoro nel sottosuolo;
– di prosciogliere dal segreto professionale e legale tutti i medici che possono averlo curato e/o visitato nonché le altre persone, ospedali, case di cura ed istituti in genere ai quali la Compagnia ritenesse in ogni
tempo di rivolgersi per informazioni.
Prima della sottoscrizione della dichiarazione sullo stato di salute, l’Assicurando deve verificare l’esattezza delle dichiarazioni riportate.
L’Assicurando può chiedere che gli venga accordata la piena copertura assicurativa senza periodo di
carenza, purché presenti alla Compagnia il rapporto di visita medica, predisposto dalla Compagnia
stessa e compilato da parte di un medico. Ogni onere rimarrà esclusivamente a carico dell’Assicurando.
Nel caso in cui l'Assicurando non sottoscriva la dichiarazione sullo stato di salute, il capitale in caso di morte dell'Assicurando corrisponderà al controvalore delle Quote (del Fondo Esterno o dei Fondi Esterni) possedute alla data del decesso e valorizzate secondo quanto previsto all'Art. 13 delle Condizioni di Contratto,
considerando la percentuale e il capitale massimo addizionale relativi all’ultima fascia d’età previsti dalla Tabella E di cui all’Art. 11.1 delle Condizioni di Contratto, indipendentemente dall’età dell’Assicurando. In ogni
caso, la mancata sottoscrizione non pregiudica la conclusione del contratto.
Luogo e data
Firma dell’Assicurando (o chi ne esercita la potestà)
(firma leggibile)
Codice prodotto 641
La presente Parte III è stata depositata in CONSOB il 31 marzo 2009 ed è valida a partire dall’1 aprile
2009
PARTE III DEL PROSPETTO INFORMATIVO - ALTRE INFORMAZIONI
Offerta pubblica di sottoscrizione di
YOUR PRIVATE INSURANCE - Lombarda Vita - Soluzione Unit UB1
Prodotto finanziario-assicurativo di tipo unit linked
A) INFORMAZIONI GENERALI
1. LA SOCIETÀ DI ASSICURAZIONE ED IL GRUPPO DI APPARTENENZA
Lombarda Vita S.p.A., Società del Gruppo Cattolica Assicurazioni, iscritto all’Albo dei gruppi assicurativi
al n° 019.
– Sede Legale: Corso Martiri della Libertà, 13 – 25122 Brescia, Italia;
– Direzione Operativa: Via Pirandello, 37 – 37138 Verona, Italia;
– Autorizzazione all’esercizio delle assicurazioni: provvedimento ISVAP n. 1781 del 29 gennaio 2001 e
pubblicazione G.U. Serie Generale n. 34 del 10 febbraio 2001;
– Codice fiscale e numero di iscrizione al registro delle imprese di Brescia 03571340177;
– Numero di iscrizione all’Albo delle imprese tenuto dall’Isvap 1.00138.
Le attività esercitate dalla Compagnia, secondo la classificazione per rami di cui all’art. 2, 1° comma, del
D.Lgs. 7 settembre 2005 n. 209, sono le seguenti:
– Ramo I (assicurazioni sulla durata della vita umana);
– Ramo III (assicurazioni di cui al ramo I le cui prestazioni principali sono direttamente collegate al valore di quote di OICR o di fondi interni ovvero a indici o ad altri valori di riferimento);
– Ramo IV (assicurazione malattia e contro il rischio di non autosufficienza che siano garantite mediante contratti di lunga durata, non rescindibili, per il rischio di invalidità grave dovuta a malattia o a infortunio o a longevità);
– Ramo V (operazioni di capitalizzazione).
Il Gruppo Cattolica è attivo nel settore assicurativo e riassicurativo nei rami vita e danni. Ferma l’assoluta prevalenza dell’attività assicurativa, nell’ambito del Gruppo sono altresì presenti società operanti nei
settori immobiliare e dell’intermediazione finanziaria, nonché società che svolgono attività ausiliarie.
Il capitale sociale della Compagnia è 185.300.000,00 Euro sottoscritto e interamente versato.
Il controllo della Compagnia è esercitato secondo quanto specificato nella seguente tabella.
Soggetto che esercita il controllo
Quota detenuta
Società Cattolica di Assicurazione – Società Cooperativa
50,1%
Unione di Banche Italiane Società Cooperativa Per Azioni
49,9%
È disponibile sul sito internet della Compagnia www.lombardavita.it il prospetto completo riportante le informazioni sulla Compagnia e i dati concernenti le generalità, le qualificazioni, l’esperienza professionale,
gli incarichi ricoperti dei componenti dell’organo amministrativo, direttivo e di controllo.
Inoltre sul sito internet sarà possibile ottenere informazioni sugli altri prodotti finanziari offerti dalla Compagnia.
2. I FONDI ESTERNI
Nella tabella sottostante è riportata, per ciascun fondo esterno collegato al contratto, la data di inizio operatività dei fondi, le eventuali variazioni della politica d’investimento seguita e le sostituzioni dei soggetti
incaricati della gestione negli ultimi due anni.
Prospetto Informativo - Parte III - pag. 1 di 20
Codice prodotto 641
DATA DI INZIO
OPERATIVITÀ
VARIAZIONI DELLA POLITICA
DI INVESTIMENTO
28/01/2003
Gestore precedente: Grazia Mariani
(Delta Lloyd).
Vecchio nome: Aviva Morley European
Property Securities Fund (fino al
01.08.07).
Benchmark precedente (fino al
01.08.07): 75% FTSE EPRA/NAREIT
Europe ex UK, 25% FTSE EPRA/NAREIT UK.
Cambio di denominazione della SICAV
da Aviva Morley a Aviva Investors il 1°
aprile 2008.
02/07/1990
Gestore precedente: Howard Wood
aprile 2008.
Convegence A
19/11/1997
Benchmark precedente: DJ Euro Stoxx
TR (fino al 01.06.07)
Gestore precedente: Chris Turner
Gestore precedente: Niall Paul (fino al
01.06.07)
aprile 2008.
Allocation Hedged
21/04/2005
Dal 08/06/2007 il fondo ha modificato la
politica d’investimento riguardo alla copertura del rischio cambio.
08/01/1998
Nessuna
20/06/2002
Nessuna
10/04/2004
Nessuna
06/04/2001
Nessuna
30/12/1994
Nessuna
10/03/2003
Nessuna
Nel settembre 2008 il gestore del fondo
è stato modificato.
Nessuna
Dal 05/2007 nuova gestrice del fondo
(Rose Ouahba).
Dal 05/2007 nuova cogestrice del fondo
(Rose Ouahba).
DENOMINAZIONE
Equity A2 Eur
Hedged A2 Eur
BlackRock Global Fund World Energy
A2 Eur
Gold A Dollari
Carmignac Emergents
03/02/1997
03/02/1997
Carmignac Securitè
26/01/1989
07/11/1989
10/10/2000
Nel 2007 è cambiata la direzione del
team di gestione ed il team stesso ha
concentrato la politica di gestione su
corporate e tassi locali.
Codice prodotto 641
08/01/1999
In data 10/04/2007 l’obiettivo d’investimento è stato modificato nella parte riguardante l’impiego di strategie su derivati.
23/10/1998
Nessuna
JPM Global Capital Preservation (Eur)
C Acc
16/05/1997
In data 10/04/07 l’obiettivo d’investimento è stato modificato nella parte riguardante l’impiego di strategie su derivati.
Eur A Acc
04/05/2001
Nessuna
02/04/1997
Nessuna
05/03/1999
Nessuna
01/06/1999
Nessuna
13/09/1996
25/06/2004
28/06/2000
01/10/2001
Nessuna
Il 25/10/2007 il fondo ha incorporato il
fondo Parvest Japan Mid Cap.
Il 13 dicembre 2008 il fondo ha incorporato il fondo Euro Curve 5 - 7 yrs.
Nessuna
03/11/1999
Nuovo comparto. Il 13 dicembre 2008 il
fondo ha incorporato il fondo Global
Dynamic Plus.
n.d.
fondo ha incorporato il fondo Totale
Return Defensive.
n.d.
fondo ha incorporato il fondo Total Return Dynamic.
24/02/2003
Il 13 dicembre 2008 il fondo ha cambiato denominazione (precedentemente
era denominato Euro Tresury).
03/11/1999
Nel 2007 il fondo ha incorporato per fusione il fondo Pioneer Funds – Mix 2,
senza modifiche nella politica di investimento.
28/06/2000
01/10/2001
01/10/2001
Nessuna
Il fondo ha incorporato i fondi US Small
Companies e US REITS Securities.
Nessuna
17/01/2000
Nessuna
17/01/2000
Nessuna
Schroders European Absolute Return
A Eur
(Euro Hedged) A
29/11/2002
Nessuna
31/10/2005
Nessuna
31/10/2005
Nessuna
17/01/2000
Nessuna
10/12/2004
Nessuna
25/10/2005
Nessuna
Codice prodotto 641
29/08/2003
Nessuna
27/03/2002
Il 19/07/2007 il fondo ha modificato i limiti di investimento indicati dal regolamento, come fissati da Banca d’Italia. Il
07/05/2007 il fondo ha cambiato denominazione.
27/03/2002
26/04/2002
26/04/2002
27/03/2002
12/04/2002
26/04/2002
UBI Pramerica Obbligazioni Globali
Corporate
26/04/2002
31/05/2007
Nessuna
Pictet Funds Water
Global Diversified
30/06/2000
Nessuna
31/03/2006
Nessuna
Emergenti
Rischio Controllato
Codice prodotto 641
Caratteristiche specifiche dei benchmark
Di seguito è riportata una descrizione dei benchmark adottati dai fondi esterni, specificando i criteri di
costruzione degli indici che li compongono, la frequenza del ribilanciamneto delle componenti, il trattamento delle valute di origine e le fonti informative dove possono essere reperite le quotazioni degli indici stessi.
Benchmark
Caratteristiche
LIBOR EUR 7 DAYS
Il London Interbank Offered Rate indica il tasso di interesse al quale le banche si
prestano denaro sul mercato interbancario di Londra. È il tasso LIBOR per un deposito, con scadenza di 1 settimana, ed è denominato in Euro. È calcolato giornalmente dalla British Bankers’ Association che ne cura il ribilanciamento e la pubblicazione sui principali information provider Index ticker (Bloomberg): EU0001W.
FTSE
EPRA/NAREIT
European Net
TR Index
L’indice EPRA/NAREIT European Net Total Return Index ? fa parte della FTSE
EPRA/NAREIT Global Real Estate Index Series, studiata per tenere traccia della
performance delle società immobiliari quotate e dei REIT a livello internazionale.
I componenti dell’indice sono aggiustati per il flottante libero e filtrati per liquidità, dimensioni e ricavi. La serie è idonea per essere utilizzata come base per
prodotti d’investimento, come i derivati e gli ETF, ed è stata ampliata in modo
da differenziare i REIT dai non-REIT.
DJ Stoxx EU
Enlarged Index
L’indice DJ Stoxx EU Enlarged rappresenta le blue-chip delle principali società
di Bulgaria, Cipro, Estonia, Lettonia, Lituania, Malta, Polonia, Repubblica Ceca,
Romania, Slovacchia, Slovenia e Ungheria, paesi che sono divenuti nuovi stati
membri dell’Unione Europa allargata il 1° maggio 2004 e il 1° gennaio 2007. I titoli vengono scelti in linea con la metodologia del Dow Jones Global Titans 50,
che utilizza una graduatoria basata sulla capitalizzazione di mercato free float
(60%), sul rapporto vendite/ricavi (20%) e sul profitto netto (20%). Rappresenta circa il 70% della capitalizzazione di mercato free float del Dow Jones STOXX
EU Enlarged TMI, che a sua volta copre circa il 95% della capitalizzazione di
mercato free float dei paesi rappresentati.
MERRILL LYNCH
EMU DIRECT
GOVERNMENTS
1-3 YEARS
È un indice a capitalizzazione composto da strumenti finanziari di natura obbligazionaria a tasso fisso emessi dai Paesi aderenti all’Unione Monetaria Europea
aventi vita residua compresa tra 1 e 3 anni. L’andamento dell’indice riflette il rendimento complessivo dei titoli (comprensivo cioè dei flussi cedolari reinvestiti
nell’indice e delle plus/minus in conto capitale) presenti al suo interno. La valuta
di riferimento è l’Euro. La valorizzazione, effettuata da Merrill Lynch giornalmente, non tiene in considerazione costi di negoziazione ed oneri fiscali. Il paniere
dei titoli che lo compongono viene sottoposto a revisione con cadenza mensile.
Info-Provider (fonte informativa ove possono essere reperite le informazioni):
principali information provider finanziari come Bloomberg.
Index Ticker: EG01.
Data type (modalità di attribuzione delle performance): Total Return.
LEHMAN
BROTHERS US
GOVERNMENT
/CREDIT
È un indice a capitalizzazione composto da strumenti finanziari di natura obbligazionaria a tasso fisso emessi in dollari sul mercato statunitense. Una parte dell’indice è rappresentativa di titoli di emittenti corporate, con rating non inferiore a
BBB- (Standard & Poors). L’andamento dell’indice riflette sia il rendimento complessivo dei titoli (comprensivo cioè dei flussi cedolari reinvestiti nell’indice e delle
plus/minus in conto capitale) presenti al suo interno, sia le variazioni del cambio
dell’Euro rispetto al dollaro statunitense. I titoli inseriti nell’indice devono avere una
vita residua non inferiore ai 12 mesi. L’indice è calcolato in valuta locale e convertito in Euro utilizzando il tasso di cambio rilevato dalla WM Company alle ore 16:00
(ora di Londra). La valorizzazione, effettuata da Lehman Brothers giornalmente,
non tiene in considerazione costi di negoziazione ed oneri fiscali. Il paniere dei titoli che lo compongono viene sottoposto a revisione con cadenza mensile.
Index Ticker: LEHM – 19.
Codice prodotto 641
CITIGROUP
WORLD
GOVERNMENT
BOND INDEX
È un indice a capitalizzazione composto da strumenti finanziari di natura obbligazionaria emessi, nella propria valuta, dagli Stati dei principali mercati internazionali e
con rating investment grade. L’andamento dell’indice riflette sia il rendimento complessivo dei titoli (comprensivo cioè dei flussi cedolari reinvestiti nell’indice e delle
plus/minus in conto capitale) presenti al suo interno, sia le variazioni del cambio dell’Euro contro le valute dei rispettivi mercati di riferimento. I titoli inseriti nell’indice devono avere una vita residua non inferiore ai 12 mesi. L’indice è calcolato in valuta locale convertito in Euro utilizzando il tasso di cambio rilevato dalla WM Company alle ore 16:00 (ora di Londra). La valorizzazione, effettuata da Citigroup giornalmente,
non tiene in considerazione costi di negoziazione ed oneri fiscali. Il paniere dei titoli
che lo compongono viene sottoposto a revisione con cadenza mensile.
Info-Provider (fonte informativa ove possono essere reperite le informazioni): principali information provider finanziari come Bloomberg.
Index Ticker: SBWGEU.
CITIGROUP
WORLD BROAD
INVESTMENT
GRADE
CORPORATE
INDEX EURO
HEDGED
È un indice a capitalizzazione composto da strumenti finanziari di natura obbligazionaria emessi a livello mondiale da società con rating investment grade. L’andamento dell’indice riflette il rendimento complessivo dei titoli comprensivo cioè dei
flussi cedolari reinvestiti nell’indice e delle plus/minus in conto capitale) presenti al
suo interno. E’ prevista la copertura del rischio di cambio per tutti gli strumenti finanziari denominati in divisa diversa dall’Euro. I titoli inseriti nell’indice devono
avere una vita residua non inferiore ai 12 mesi. L’indice è calcolato in valuta locale
e convertito in Euro utilizzando il tasso di cambio rilevato dalla WM Company alle
ore 16:00 (ora di Londra). La valorizzazione, effettuata da Citigroup giornalmente,
non tiene in considerazione costi di negoziazione ed oneri fiscali. Il paniere dei titoli che lo compongono viene sottoposto a revisione con cadenza mensile.
Info-Provider (fonte informativa ove possono essere reperite le informazioni): principali information provider finanziari come Bloomberg.
Index Ticker: SBEHCPC.
LEHMAN
BROTHERS
GLOBAL
HIGH YIELD
EURO HEDGED
E' un indice a capitalizzazione composto da strumenti finanziari di natura obbligazionaria emessi da Paesi Emergenti o da società aventi rating inferiore a
BBB- (Standard & Poors). L’andamento dell’indice riflette il rendimento complessivo dei titoli (comprensivo cioè dei flussi cedolari reinvestiti nell’indice e
delle plus/minus in conto capitale) presenti al suo interno. E’ prevista la copertura del rischio di cambio per tutti gli strumenti finanziari denominati in divisa diversa dall’Euro. I titoli inseriti nell’indice devono avere una vita residua non inferiore ai 12 mesi. L’indice è calcolato in valuta locale e convertito in Euro utilizzando il tasso di cambio rilevato dalla WM Company alle ore 16:00 (ora di Londra). La valorizzazione, effettuata da Lehman Brothers giornalmente, non tiene
in considerazione costi di negoziazione ed oneri fiscali. Il paniere dei titoli che lo
compongono viene sottoposto a revisione con cadenza mensile.
Index Ticker: LEHM - 3
DOW JONES
EURO STOXX
INDEX
È un indice a capitalizzazione flottante rappresentativo dei mercati azionari dell’area Euro. L’andamento dell’indice riflette sia il rendimento dei titoli inclusi nel
paniere, ponderati per il flottante in circolazione, sia il reinvestimento dei dividendi nell’indice stesso. La valuta di riferimento è l’Euro. La valorizzazione è effettuata giornalmente dalla STOXX Limited, la quale cura anche la revisione del
paniere dei titoli, che avviene su base trimestrale.
Index Ticker: SXXT.
Codice prodotto 641
MERRILL LYNCH
EURO
GOVERNMENT
BILL INDEX
È un indice a capitalizzazione composto da strumenti finanziari di natura obbligazionaria zero coupon emessi a sconto dai Paesi aderenti all’Unione Monetaria Europea aventi vita residua non superiore ad 1 anno. La valuta di riferimento è l’Euro. La valorizzazione, effettuata da Merrill Lynch giornalmente, non tiene in considerazione costi di negoziazione ed oneri fiscali. Il paniere dei titoli
che lo compongono viene sottoposto a revisione con cadenza giornaliera.
Index Ticker: EGB0.
COMIT
PERFORMANCE R
INDEX
È un indice che comprende le azioni quotate nel mercato telematico azionario
italiano (MTA) con esclusione del Nuovo Mercato (NM), ed è calcolato con i
prezzi di riferimento della seduta di borsa. L’andamento dell’indice riflette sia i
guadagni in conto capitale, sia i dividendi ordinari via via distribuiti. La valuta di
riferimento è l’Euro. La variazione del paniere viene effettuata, di norma, una
volta alla settimana, in coincidenza con la “data stacco” prevista dal calendario
borsistico definito da Borsa Italiana S.p.A., per l’inserimento di nuovi titoli quotati, cancellazioni di titoli non più quotati e/o altre variazioni. L’indice è elaborato giornalmente ed è disponibile a partire dal 1 ottobre 1999, data di calcolo del
primo indice.
Index Ticker: ITSMCPR
STANDARD &
POORS 500
È un indice a capitalizzazione flottante rappresentativo del mercato azionario
statunitense e costituito da 500 titoli scelti tra quelli che presentano un’elevata
rappresentatività del settore in cui opera l’emittente, i maggiori volumi di scambio e la maggior liquidità. L’andamento dell’indice riflette il rendimento dei titoli
inclusi nel paniere, ponderati per la relativa capitalizzazione flottante, il reinvestimento dei dividendi nell’indice stesso e le variazioni del cambio dell’Euro rispetto al dollaro statunitense. L’indice è calcolato in USD e convertito in Euro utilizzando il tasso di cambio rilevato dalla WM Company alle ore 16:00 (ora di Londra). La valorizzazione è effettuata giornalmente da Standard and Poor’s, la quale cura anche la revisione del paniere dei titoli, che avviene su base mensile.
Index Ticker: SPTR.
MSCI AC PACIFIC
È un indice a capitalizzazione flottante rappresentativo dei principali mercati
azionari regolamentati dell’area del bacino del Pacifico (comprendenti sia i Paesi sviluppati che emergenti). L’andamento dell’indice riflette il rendimento dei titoli inclusi nel paniere, ponderati per la relativa capitalizzazione flottante, il reinvestimento dei dividendi nell’indice stesso e le variazioni del cambio dell’Euro
contro le valute dei rispettivi mercati di riferimento. I dividendi sono reinvestiti
dopo la deduzione degli oneri fiscali, applicando la tassazione dovuta dai non
residenti che non beneficiano dei trattati di doppia imposizione. L’indice è calcolato in USD e convertito in Euro utilizzando il tasso di cambio rilevato dalla
WM Company alle ore 16:00 (ora di Londra). La valorizzazione è effettuata giornalmente da MSCI, la quale cura anche la revisione del paniere dei titoli, che avviene su base trimestrale.
Index Ticker: NDUECPF.
Codice prodotto 641
MSCI EMERGING
MARKETS
È un indice a capitalizzazione flottante rappresentativo dei principali mercati
azionari regolamentati dei Paesi emergenti a livello mondiale. L’andamento dell’indice riflette il rendimento dei titoli inclusi nel paniere, ponderati per la relativa
capitalizzazione flottante, il reinvestimento dei dividendi nell’indice stesso e le
variazioni del cambio dell’Euro contro le valute dei rispettivi mercati di riferimento. I dividendi sono reinvestiti dopo la deduzione degli oneri fiscali, applicando la tassazione dovuta dai non residenti che non beneficiano dei trattati di
doppia imposizione. L’indice calcolato in USD e convertito in Euro utilizzando il
tasso di cambio rilevato dalla WM Company alle ore 16:00 (ora di Londra). La
valorizzazione effettuata giornalmente da MSCI, la quale cura anche la revisione del paniere dei titoli, che avviene su base trimestrale.
Index Ticker: NDUEEGF.
CITIGROUP
WORLD
GOVERNMENT
BOND INDEX
L’indice comprende i seguenti paesi: Australia, Austria, Belgio, Canada,Danimarca, Finlandia, Francia, Germania, Irlanda, Italia, Giappone, Paesi Bassi, Portogallo, Spagna, Svezia, Svizzera, Regno Unito e Stati Uniti. Il WGBI è un benchmark costituito da titoli pesati secondo la capitalizzazione di mercato che segue la performance dei titoli del debito pubblico emessi nel mercato nazionale,
nella valuta locale, con scadenza almeno un anno.
Citigroup.
Index Ticker: (Bloomberg) SBWGEU.
Data type (modalità di attribuzione delle performance): Price Return.
MERRILL LYNCH
US TREASURY
1-5 YEAR
L’indice è costituito da titoli pesati secondo la capitalizzazione di mercato, e
comprende tutti i titoli emessi dal Tesoro USA oltre a quelli emessi da enti pubblici che abbiano in circolazione obbligazioni per un controvalore nominale almeno di pari a 100 milioni di dollari. L’indice contiene solo obbligazioni con scadenza compresa tra 1 e 5 anni .
Merrill Lynch.
Index Ticker: (Bloomberg) GVA0.
MSCI ALL
COUNTRY WORLD
È un indice a capitalizzazione aggiustata, a flottante libero, che riflette le performance del mercato azionario dei paesi sviluppati emergenti. La valorizzazione
effettuata giornalmente da MSCI, la quale cura anche la revisione del paniere
dei titoli, che avviene su base trimestrale.
Info-Provider (fonte informativa ove possono essere reperite le informazioni): MSCI.
Index Ticker: (Bloomberg) MXWD.
CITI EUROPEAN
WGBI TR
È un indice obbligazionario europeo che comprende obbligazioni europee investment grade di tutte le scadenze.
Citigroup.
Index Ticker: (Bloomberg) SBEUEU.
CITI EMU GOV.
BOND 1-3y
EUR TR
È un indice costituito da titoli pesati secondo la capitalizzazione di mercato. È
composto da titoli del debito pubblico con scadenza compresa tra 1 e 3 anni, e
segue le performance dei paesi partecipanti all’Unione Monetaria Europea.
Citigroup.
Index Ticker: (Bloomberg) SBEG13EU.
Codice prodotto 641
MSCI EMERGING
LATIN AMERICA
L’indice MSCI Emerging Latin America è determinato da Morgan Stanley. Il valore è rappresentativo dell’andamento delle più importanti società quotate nelle borse di 26 Paesi emergenti. L’indice viene calcolato su base giornaliera e la
quotazione è reperibile sul settimanale Milano Finanza.
Bloomberg e Reuters.
Index Ticker: (Bloomberg) 6DUEE6F - MSCI EM TR $.
MSCI WORLD
ENERGY NET
L’indice MSCI World Energy (espresso in dollari) è un indice che misura la
performance delle principali società specializzate nelle diverse ripartizioni del
settore dell’energia quotate sulle borse dei paesi sviluppati (oecd): Europa,
Usa, Canada, Australia, Giappone. È un indice a capitalizzazione ponderato
per il flottante in circolazione. Le performance sono del tipo total return (cioè
comprensive dei dividendi staccati). L’indice non considera costi di negoziazione e oneri fiscali. Incidono invece sull’indice le variazioni dei tassi di cambio delle varie valute contro il dollaro USA. La revisione del paniere dei titoli
componenti avviene trimestralmente. La selezione e l’aggiornamento dei titoli che compongono l’indice è a carico dell’istituzione che procede al calcolo del medesimo.
principali information provider finanziari come Bloomberg e sul sito internet
www.msci.com.
Index Ticker: (Bloomberg) NDWUENR
Data Type (modalità di attribuzione della performance): Total Return.
EONIA CAP
L’indice replica un deposito posticipato giornalmente al quale viene applicato il
tasso EONIA (European Overnight Index Average) calcolato dalla Banca Centrale Europea. Tale tasso rappresenta la media ponderata per montanti dei tassi effettivamente trattati sul mercato monetario interbancario dell’Euro. E’ un indice di tipo total return che considera la capitalizzazione degli interessi maturati e che non risente del rischio tasso in quanto rappresentativo di un investimento a brevissimo termine (overnight).
Bloomberg.
Index Ticker: EONCAP7L.
FTSE GOLD MINES
INDEX (cap only)
Il benchmark prescelto è l’indice FT/S&P All World Series Americas Total Return
Index in valuta locale, calcolato da FTSE International Limited (partnership tra
Financial Times, Standard & Poor’s, Goldman Sachs and Co. e London Stock
Exchange) a partire dal dicembre 1993. L’indice è composto dai titoli azionari a
maggiore capitalizzazione dei mercati dell’area geografica americana e viene
periodicamente aggiornato al fine di assicurare la massima rappresentazione
della capitalizzazione di ogni singolo mercato. L’ indice è calcolato giornalmente - sulla base dei prezzi di chiusura.
principali organi di informazione economica e sul sito www.ftse.com.
Index Ticker: (Bloomberg) FTS9AMCS
MSCI ALL
COUNTRY ASIA
EX JAPAN
L’indice è elaborato quotidianamente dalla società Morgan Stanley Capital International e rappresenta l’andamento dei mercati dell’area Asia e Pacifico con
l’esclusione del Giappone. L’indice è denominato in Dollari USA e non prevede
il reinvestimento dei dividendi. La composizione dell’indice e il ribilanciamento
dello stesso è curata dall’istituzione che provvede al calcolo e alla pubblicazione sui principali information provider finanziari.
Index Ticker: (Bloomberg) MXASJ index
Codice prodotto 641
JP MORGAN
GLOBAL
GOVERNMENT
HEDGED TO EURO
È un indice a capitalizzazione dei proventi, calcolato dalla JP Morgan Guarantee
Trust con frequenza giornaliera sulla base dei prezzi medi di chiusura e dei ratei
cedolari con riferimento ai titoli di Stato a tasso fisso emessi da 13 Paesi (Europa Occidentale,USA, Canada e Australia) che si contraddistinguono per l’elevata liquidità e negoziabilità. L’indice è denominato in Euro. Le informazioni riguardanti l’indice sono reperibili sui principali information provider finanziari .
MSCI World LC
L’indice è rappresentativo dei principali mercati azionari mondiali per dimensione ed è composto dai titoli azionari selezionati da Morgan Stanley Capital International in base a criteri di capitalizzazione e liquidità. La composizione dell’indice viene periodicamente rivista allo scopo di mantenere nel tempo le caratteristiche di rappresentatività. L’indice comprende circa 1600 titoli. Ciascun titolo
azionario componente l’indice è considerato nella sua valuta di denominazione
di origine convertita in Euro. L’indice pertanto include l’effetto rischio di cambio.
Il valore dell’indice considera l’ammontare dei dividendi staccati dai titoli nel periodo di riferimento. L’indice è reperibile sul sito internet di Morgan Stanley Capital International Inc e sui principali information providers.
Index Ticker (Bloomberg): MSDLWI
JPM EMU
All Mats EUR
L’indice rappresenta il rendimento dei titoli a reddito fisso trattati nei mercati di
“Government Bond” dei paesi sviluppati dell’area Euro. È calcolato sulla base
dei prezzi lordi (corso secco più interessi maturati) e presume che la cedola ricevuta in una determinata valuta sia immediatamente reinvestita in titoli della
stessa valuta. L’indice è costruito con criteri di ammissibilità dei titoli basati sulla liquidità (outstanding). È disponibile con frequenza giornaliera sulle banche
dati internazionali.
Index ticker (Bloomberg): JPMGEMLC
DJ Stoxx 600
L’indice Dow Jones Stoxx 600 esprime l’andamento delle quotazioni dei titoli
con maggior capitalizzazione facenti parte dei mercati azionari dell’area euro
quali: Austria, Belgio, Danimarca, Finlandia, Francia, Germania, Grecia, Irlanda,
Italia, Lussemburgo, Olanda, Norvegia,Portogallo e Spagna, Svezia, Svizzera e
Regno Unito. L’indice misura la variazione dei prezzi dei titoli ponderata per il
flottante in circolazione. Le performance sono di tipo total return, sono cioè
comprensive di tutti i dividendi. La composizione dell’indice è rivista trimestralmente a Marzo, Giugno, Settembre e Dicembre. La selezione e l’aggiornamento dei titoli che compongono l’indice è a cura dell’istituzione che procede al calcolo del medesimo; il numero dei titoli che compongono l’indice è comunque
sempre pari a 600. La valuta base per il calcolo dell’indice è l’Euro.
Index ticker (Bloomberg): SXXP.
Milan MIB 30
È un indice comprendente le prime 30 società quotate nella borsa valori di Milano e selezionate principalmente sulla base di criteri di liquidità e capitalizzazione.
La revisione della sua composizione avviene nei mesi di marzo e settembre salvo
anticipi o posticipi dovuti al verificarsi di eventi eccezionali. In occasione della revisione ordinaria o al verificarsi di condizioni di esclusione delle azioni dal paniere si procede, per tutti i componenti, all’aggiornamento del numero base delle
azioni e del prezzo base (prezzo di apertura alla data di revisione). Le informazioni e il valore dell’indice sono disponibili sui principali information provider.
Index ticker (Bloomberg): MIB30 index.
NIKKEI 300
È un indice pesato per la capitalizzazione di mercato comprendente le 300 maggiori società quotate nella prima sezione del Tokio Stock Exchange. L’indice è
denominato in JPY. Il ribilanciamento dell’indice è eseguito dall’istituzione che
ne cura il calcolo e la pubblicazione avviene sui principali information provider.
Index ticker (Bloomberg): NEY.
Codice prodotto 641
MSCI BRIC INDEX
L’indice MSCI BRIC – Total Return Net Dividend è elaborato quotidianamente
dalla società Morgan Stanley Capital International e rappresenta l’andamento
dei mercati dei seguenti 4 paesi emergenti: Brasile, Russia, India, Cina. L’indice
è denominato in Dollari USA, prevede il reinvestimento dei dividendi al netto
della tassazione non recuperabile. La composizione dell’indice e il ribilanciamento dello stesso e curata dall’istituzione che provvede al calcolo e la pubblicazione avviene sui principali information provider finanziari.
Index ticker (Bloomberg): GDUEBRIC.
MSCI EMU NET TR
L’indice è elaborato quotidianamente dalla società Morgan Stanley Capital International e rappresenta l’andamento dei principali mercati azionari dei paesi
europei appartenenti all’Unione Economica e Monetaria. L’indice è denominato
in Euro e prevede il reinvestimento dei dividendi. La selezione e il ribilanciamento dello stesso è eseguito dall’istituzione che ne cura la valorizzazione. L’indice è reperibile sui principali information provider finanziari.
Index ticker (Bloomberg): NDDLEMU.
CITI EUR 3M
EURODEPOSIT
(TR)
È un indice del mercato delle obbligazioni e depositi a breve termine con scadenza pari a tre mesi (mercato monetario). L’indice è denominato in Euro e disponibile con frequenza giornaliera sulle banche dati internazionali.
Index ticker (Bloomberg): SBWMEU3L.
EPRA/NAREIT
European net
dividend Index
Composizione: 75% FTSE EPRA/NAREIT EUROPE EX UK - 25% FTSE
EPRA/NAREIT UK.
Gli indici “FTSE EPRA/NAREIT Europe ex UK” e “FTSE EPRA/NAREIT UK” fanno parte della FTSE EPRA/NAREIT Global Real Estate Index Series, studiata
per tenere traccia della performance delle società immobiliari quotate e dei
REIT a livello internazionale. I componenti dell’indice sono aggiustati per il flottante libero e filtrati per liquidità, dimensioni e ricavi. La serie è idonea per essere utilizzata come base per prodotti d’investimento, come i derivati e gli ETF,
ad è stata ampliata in modo da differenziare i REIT dai non-REIT e aiutare gli investitori a sfruttare gli effetti di lungo periodo dei rendimenti composti più elevati con la FTSE EPRA/NAREIT Dividend Index Series.
Index ticker (Bloomberg): NPXUK/NPPUK.
RUSSELL 2500 TR
L’indice Russell 2500 rappresenta il segmento delle Small- Mid cap all’interno
del mercato azionario statunitense denominato “smid”. L’indice comprende le
2500 società a più bassa capitalizzazione del Russell 3000. L’indice è denominato in Dollari USA. Le informazioni sull’indice sono reperibili sui principali information provider finanziari.
Index ticker (Bloomberg): R2500.
RUSSELL 1000
Il Russell 1000 Index misura la performance del segmento delle società di larga
capitalizzazione degli Stati Uniti. Si tratta di un sottoinsieme del Russell 3000
Index® e comprende circa 1000 dei più grandi titoli. Il Russell 1000 rappresenta circa il 92% del mercato statunitense.
Citi EMU Gov Bond
1-3yr Index
(Total return)
L’indice è costituito da obbligazioni a breve termine e altri titoli a reddito fisso a
tasso fisso e variabile denominati in Euro ed emessi su base globale da governi, agenzie governative e sovranazionali.
Citi European
WGBI
(Total Return)
L’indice è costituito da obbligazioni e altri titoli a reddito fisso a tasso fisso e variabile denominati in Euro ed emessi su base globale da governi, agenzie governative e sovranazionali.
MSCI WORLD
L’indice rappresenta l’andamento dei principali mercati azionari dei Paesi industrializzati (Australia, Austria, Belgio, Canada, Danimarca, Finlandia, Francia,
Germania, Grecia, Hong Kong, Irlanda, Italia, Giappone, Paesi Bassi, Nuova Zelanda, Norvegia, Portogallo, Singapore, Spagna, Svezia, Svizzera, Gran Bretagna, Stati Uniti). È costituito dalla media ponderata (in base alla capitalizzazione ed al flottante) delle variazioni dei singoli indici locali. I titoli azionari sono se-
Codice prodotto 641
lezionati tenendo conto sia di criteri di liquidità e rappresentatività settoriale sia
di criteri volti ad evitare le partecipazioni incrociate consentendo di esprimere
meglio l’andamento complessivo dei singoli mercati e quindi dell’intero universo azionario in esame. La composizione dell’indice è aggiornata ogni tre mesi.
L’indice è convertito da Dollaro USA ad Euro al tasso di cambio WM/Reuters e
non reinveste i dividendi. È disponibile con frequenza giornaliera sulle banche
dati internazionali Bloomberg, Reuters e Datastream ed è pubblicato direttamente dalla Morgan Stanley Capital International.
Index ticker (Bloomberg): MSDUWI.
JP MORGAN
GLOBAL
GOVERNMENT
BOND INDEX
in Euro
È un indice a capitalizzazione dei proventi, calcolato dalla JP Morgan Guarantee
Trust con frequenza giornaliera sulla base dei prezzi medi di chiusura e dei ratei
cedolari con riferimento ai titoli di Stato a tasso fisso emessi da 13 Paesi (Europa Occidentale,USA, Canada e Australia) che si contraddistinguono per l’elevata liquidità e negoziabilità. L’indice è denominato in Euro. Le informazioni riguardanti l’indice sono reperibili sui principali information provider finanziari.
Index ticker (Bloomberg): JPMGGLTR.
UBS GLOBAL
FOCUS
CONVERTIBLE
HEDGED (EUR)
È un indice pesato per la capitalizzazione di mercato, con reinvestimento delle
cedole, che misura l’andamento del mercato delle obbligazioni convertibili. Non
sono imposti vincoli valutari, regionali o settoriali e non è previsto un numero
prefissato di titoli componenti l’indice. L’indice è denominato in Euro. Il ribilanciamento dell’indice è eseguito dall’istituzione che ne cura il calcolo e la pubblicazione avviene sui principali information provider.
Index ticker (Bloomberg): UCBIFX14.
TOPIX
È un indice pesato per la capitalizzazione di mercato dei componenti, comprendente tutte le società quotate nella prima sezione del Tokio Stock Exchange.
L’indice è integrato dai 33 sotto-indici dei settori industriali. L’indice è denominato in Yen. Il ribilanciamento dell’indice è curato dal Tokio Stock Exchange che
Index ticker (Bloomberg): TPX.
LIBOR 1 Month
Eur Deposits
Indice monetario basato sui fixings del BBA euro LIBOR (London Interbank Offered Rate – British Bankers Association), tasso interbancario Euro che rappresenta una media derivata dalle quotazioni fornite quotidianamente da un insieme di istituti bancari determinati dalla BBA. Le informazioni riguardanti l’indice
sono reperibili sui principali information provider finanziari.
Index ticker (Bloomberg): ECC0TR01.
JP MORGAN
EMERGING LOCAL
MARKETS
È un indice a capitalizzazione calcolato da JP Morgan con frequenza giornaliera sulla base de prezzi medi di chiusura e dei ratei cedolari con riferimento ai titoli emessi da 24 Stati emergenti. L’indice è denominato in Dollari USA. Il ribilanciamento e la selezione dei titoli che compongono l’indice è eseguita dall’istituzione che ne cura la valorizzazione. Le informazioni riguardanti l’indice sono reperibili sui principali information provider finanziari (come Bloomberg).
Index ticker (Bloomberg): JPPUELM.
JPM GOVT.
BOND EMU
L’indice rappresenta il rendimento dei titoli a reddito fisso trattati nei mercati di
“Government Bond” dei Paesi sviluppati dell’area Euro. È calcolato sulla base
dei prezzi lordi (corso secco più interessi maturati) e presume che la cedola ricevuta in una determinata valuta sia immediatamente reinvestita in titoli della
stessa valuta. L’indice è costruito con criteri di ammissibilità dei titoli basati sulla liquidità (outstanding). È disponibile con frequenza giornaliera sulle banche
dati internazionali Bloomberg, Reuters e Datastream
Index ticker (Bloomberg): JPMGEMLC.
Codice prodotto 641
Merrill Lynch
EMU Corp. Bonds
Large Cap
L’indice rappresenta l’andamento dei titoli obbligazionari in Euro emessi per un
ammontare pari ad almeno 500 milioni di Euro da Società con rating “Investment
Grade”. Il controvalore minimo dei titoli in circolazione presenti nell’indice è almeno 500 milioni di Euro. I prezzi assunti per la denominazione dell’indice sono quelli di chiusura dei mercati comprensivi di rateo maturato. L’indice è disponibile
giornalmente sulle banche dati internazionali Bloomberg, Reuters e Datastream.
Index ticker (Bloomberg): ERL0.
JPM 1 Month
Cash Euro
L’indice riflette i rendimenti totali per i depositi in Euro con scadenza costante
pari a 1 mese. È disponibile con frequenza giornaliera sulle banche dati internazionali Bloomberg, Reuters e Datastream.
Index ticker (Bloomberg): JPCAEU1M.
JPM GBI Global
L’indice rappresenta l’andamento dei Titoli di Stato a tasso fisso, investibili e
scambiati con regolarità, emessi dai principali paesi industrializzati. La vita residua dei titoli in paniere deve essere superiore ai 12 mesi. Il valore dell’indice tiene conto delle variazioni dei prezzi e dei ratei dei titoli inclusi. Le cedole pagate
sono immediatamente reinvestite nel mercato di riferimento e le valorizzazioni
dei titoli in valuta è effettuata in base ai tassi di cambio forniti da WM Company.
La versione in dollari dell’indice è successivamente convertita in euro utilizzando i cambi WMR. Il paniere di titoli componenti l’indice viene aggiornato il primo giorno lavorativo di ogni mese. Base dell’indice: 31/12/1985. L’indice è disponibile con frequenza giornaliera sulle banche dati internazionali Bloomberg,
Reuters e Datastream ed è pubblicato direttamente dalla Morgan Stanley Capital International
Index ticker (Bloomberg): JPMGGLBL.
Euribor 3M
L’indice Euribor (EURo InterBank Offered Rate) rappresenta il tasso interbancario di riferimento diffuso giornalmente dalla Federazione Bancaria Europea come media ponderata dei tassi di interesse ai quali le Banche operanti nell’Unione Europea cedono i depositi in prestito. L’Euribor 3 mesi rappresenta il tasso
applicato ai prestiti di durata trimestrale.
Index ticker (Bloomberg): EUR003M.
MSCI EUROPE
L’indice rappresenta l’andamento dei titoli azionari dei Paesi sviluppati nei 16
principali mercati finanziari dell’area Europea con un obiettivo di copertura
dell’85% della capitalizzazione di mercato. L’indice è convertito da Dollaro USA
ad Euro al tasso di cambio WM/Reuters e non reinveste i dividendi. L’indice è
disponibile con frequenza giornaliera sulle banche dati internazionali Bloomberg, Reuters e Datastream ed è pubblicato direttamente dalla Morgan Stanley
Capital International.
Index ticker (Bloomberg): MSDUE15.
MSCI NORTH
AMERICA
L’indice rappresenta l’andamento dei titoli azionari dei Paesi dell’area nord
americana (USA e Canada) con un obiettivo di copertura dell’85% della capitalizzazione di mercato. L’indice è convertito da Dollaro USA ad Euro al tasso di
cambio WM/Reuters e non reinveste i dividendi. L’indice è disponibile con frequenza giornaliera sulle banche dati internazionali Bloomberg, Reuters e Datastream ed è pubblicato direttamente dalla Morgan Stanley Capital International.
Index ticker (Bloomberg): MSDUNA.
MSCI AC PACIFIC
L’indice rappresenta l’andamento dei titoli azionari nei paesi dell’area Pacifico
con un obiettivo di copertura dell’85% della capitalizzazione di mercato. L’indice comprende unicamente i titoli liberamente negoziabili senza alcun vincolo (“free”) anche da parte di operatori esteri. L’indice è convertito da dollaro US
ad euro al tasso di cambio WM / Reuters e non reinveste i dividendi. È disponibile con frequenza giornaliera sulle banche dati internazionali Bloomberg,
Reuters e Datastream ed è pubblicato direttamente dalla Morgan Stanley Capital International.
Index ticker (Bloomberg): MSAUAAPF.
Codice prodotto 641
Russell Mid
Cap Value
L’indice Russell Mid cap rappresenta il segmento delle Small-Mid cap all’interno del mercato azionario statunitense denominato “smid”. L’indice comprende
le 800 società a più bassa capitalizzazione del Russell 1000. L’indice è denominato in Dollari USA. Le informazioni sull’indice sono reperibili sui principali information provider finanziari.
Index ticker (Bloomberg): RMV.
DJ EuroStoxx 200
Small Cap
L’indice è calcolato in Euro, senza reinvestimento dei dividendi, da Dow Jones
e Stoxx. Questo indice raggruppa circa 200 titoli rappresentativi di imprese dei
paesi della Comunità Europea e di società a bassa capitalizzazione. La selezione e l’aggiornamento dei titoli che compongono l’indice è a cura dell’istituzione
che procede al calcolo del medesimo. Le informazioni relative all’indice sono
reperibili sull’Information System Provider Bloomberg.
Index ticker (Bloomberg): SCXP.
MSCI PACIFIC
L’indice rappresenta l’andamento dei mercati azionari dei paesi sviluppati nell’area Pacifico con un obiettivo di copertura dell’85% della capitalizzazione di
mercato. L’indice è utilizzato nella versione comprensiva dei dividendi netti
espressi in Dollari USA, in seguito convertiti in Euro in base ai tassi di cambio
WMR. È costituito dalla media ponderata (in base alla capitalizzazione ed al flottante di mercato) delle variazioni dei titoli azionari selezionati tenendo conto sia
di criteri di liquidità e rappresentatività settoriale sia di criteri volti ad evitare le
partecipazioni incrociate consentendo di rappresentare al meglio l’andamento
complessivo dei singoli mercati e quindi dell’intero aggregato in esame. L’indice è reperibile sul sito internet di Morgan Stanley Capital International Inc e sui
principali information providers.
Index ticker (Bloomberg): MXPC.
MSCI ACWF OIL
and GAS (Eur)
Elaborato quotidianamente dalla società Morgan Stanley Capital International,
l’indice misura la performance dei titoli azionari del settore petrolifero/energetico. L’indice è calcolato in Dollari USA e convertito in Euro; non prevede il reinvestimento dei dividendi. La scelta del paniere dei titoli avviene con l’obiettivo
di replicare l’85% del mercato di riferimento. Il ribilanciamento dell’indice è eseguito dall’istituzione che ne cura il calcolo e la pubblicazione avviene sui principali information provider.
Index ticker (Bloomberg): MICUOGAS.
MSCI ACWF
ENERGY
EQUIPMENT (Eur)
l’indice misura la performance del settore energetico. L’indice è calcolato in
Dollari USA e convertito in Euro; non prevede il reinvestimento dei dividendi. È
composto da circa 123 titoli rappresentativi delle imprese del settore degli impianti e dei servizi per l’energia. Il ribilanciamento dell’indice è eseguito dall’istituzione che ne cura il calcolo e la pubblicazione avviene sui principali information provider.
Index ticker (Bloomberg): MICUEEQS.
MSCI ACWF
METALS & MINING
(Eur)
Elaborato quotidianamente dalla società Morgan Stanley Capital International, l’indice misura la performance dei titoli azionari dell’industria mineraria. L’indice è calcolato in Dollari USA e convertito in Euro; non prevede il reinvestimento dei dividendi. La scelta del paniere dei titoli avviene con l’obiettivo di replicare l’85% del
mercato di riferimento. Il ribilanciamento dell’indice è eseguito dall’istituzione che
Index ticker (Bloomberg):MICUMMIN.
MSCI ACWF
PAPER and
FOREST (Eur)
l’indice misura la performance dei titoli azionari del settore cartario. L’indice è calcolato in Dollari USA e convertito in Euro; non prevede il reinvestimento dei dividendi. La scelta del paniere dei titoli avviene con l’obiettivo di replicare l’85% del
Index ticker (Bloomberg): MICUPFOR.
Codice prodotto 641
MSCI WORLD
FOOD (Eur)
Elaborato quotidianamente dalla società Morgan Stanley Capital International, l’indice misura la performance dei titoli azionari del settore alimentare. L’indice è calcolato in Dollari USA e convertito in Euro; non prevede il reinvestimento dei dividendi. La scelta del paniere dei titoli avviene con l’obiettivo di replicare l’85% del
Index ticker (Bloomberg): MICUFPRO.
MSCI EMERGING
MARKETS FREE
(Eur)
l’indice misura la performance dei principali mercati azionari dei paesi emergenti. L’indice è calcolato in Dollari USA e convertito in Euro; non prevede il
reinvestimento dei dividendi. La scelta del paniere dei titoli avviene con l’obiettivo di replicare l’85% del mercato di riferimento, è composto da circa 731 titoli rappresentativi delle imprese dei paesi emergenti. Il ribilanciamento dell’indice è eseguito dall’istituzione che ne cura il calcolo e la pubblicazione avviene
sui principali information provider.
Index ticker (Bloomberg): MXEF
MSCI ACWF
INFORMATION
TECHNOLOGY
(Eur)
è calcolato in Dollari USA e convertito in Euro. Misura la performance del settore dell’alta tecnologia dei principali mercati azionari sviluppati. La scelta del paniere dei titoli avviene con l’obiettivo di replicare l’85% del mercato di riferimento, è composto da circa 275 titoli rappresentativi delle imprese del settore
delle innovazioni informatiche. L’indice non prevede il reinvestimento dei dividendi. Il ribilanciamento dell’indice è eseguito dall’istituzione che ne cura il calcolo e la pubblicazione sui principali information provider.
Index ticker (Bloomberg): MXWD0IT.
MSCI ACWF
HEALTH CARE
(Eur)
l’indice misura la performance del settore farmaceutico dei principali mercati
azionari sviluppati. L’indice è calcolato in Dollari USA e convertito in Euro; non
prevede il reinvestimento dei dividendi. La scelta del paniere dei titoli avviene
con l’obiettivo di replicare l’85% del mercato di riferimento, è composto da circa 154 titoli rappresentativi delle imprese del settore della sanità. Il ribilanciamento dell’indice è eseguito dall’istituzione che ne cura il calcolo e la pubblicazione avviene sui principali information provider.
Index ticker (Bloomberg): MXWD0HC.
EURO MTS 1-3Yrs
L’indice replica la performance del mercato dei titoli di Stato denominati in Euro, con scadenza compresa tra 1 e 3 anni. L’indice prevede il reinvestimento
delle cedole, e raggruppa le quotazioni fornite da più di 250 società del mercato. Questi titoli comprendono le obbligazioni emesse da Austria, Belgio, Paesi
Bassi, Finlandia, Francia, Germania, Grecia, Irlanda, Italia, Portogallo e Spagna
ed includono titoli di emissioni garantite da Stati sovrani. Il ribilanciamento dell’indice è eseguito dall’istituzione che ne cura il calcolo e la pubblicazione avviene sui principali information provider.
Index ticker (Bloomberg): EMTXAC.
MSCI AC
World Index
Il benchmark della componente azionaria è l’indice Morgan Stanley Capital Investment All Countries World Index, convertito in euro. Esso viene calcolato in
dollari e coupon non reinvestiti da Citigroup e convertito in euro. Questo indice
raggruppa circa 2.402 titoli rappresentativi di imprese internazionali (dati al 30
settembre 2004).
Index ticker (Bloomberg): MXWD
Citigroup WGBI
All Maturities Eur
L’indice di riferimento della componente obbligazionaria è l’indice Citigroup
WGBI All Maturities Eur. Esso viene calcolato in euro e coupon non reinvestiti a
Citigroup. Questo indice raggruppa circa 654 titoli rappresentativi di emittenti
internazionali di obbligazioni (dati al 30 settembre 2004).
Index ticker (Bloomberg): SBWGEU.
Codice prodotto 641
3. I SOGGETTI CHE PRESTANO GARANZIE E CONTENUTO DELLA GARANZIA
Il contratto non prevede garanzie finanziarie, collegate ai fondi esterni, prestate direttamente dalla Compagnia.
4. I SOGGETTI DISTRIBUTORI
Si rinvia all’Allegato A di cui alla presente Parte III relativamente all’individuazione della denominazione,
forma giuridica, sede legale ed amministrativa principale, se diversa, degli intermediari iscritti nell’elenco
di cui all’art. 109 del D. Lgs. 7 dicembre 2005, n. 209, che procedono alla distribuzione del prodotto.
5. GLI INTERMEDIARI NEGOZIATORI
Il contratto è collegato direttamente a fondi esterni e la Compagnia non effettua operazioni di negoziazioni degli attivi per conto dei fondi.
Nei rispettivi prospetti dei fondi esterni sono riportati i soggetti negoziatori ai quali si rivolgono le SGR per
esplicare la loro attività di gestione. Tali prospetti sono disponibili su richiesta dell’Investitore-Contraente
anche su supporto duraturo di tipo CD-ROM.
La Compagnia si rivolge ad un intermediario per la compravendita, per conto degli Investitori-Contraenti, della maggior parte dei fondi esterni; tale intermediario è AllFunds Bank. Alcuni fondi esterni sono invece acquistati dalla Compagnia direttamente presso la SGR.
6. LA SOCIETÀ DI REVISIONE
Il soggetto incaricato della revisione del bilancio della Compagnia è la Società di revisione: Reconta Ernst & Young S.p.A., Sede legale: Via G.D. Romagnosi, 18/A - 00196 Roma.
L’incarico è stato conferito dall’assemblea dei Soci del 29 aprile 2006 per gli esercizi 2006-2011.
B) TECNICHE DI GESTIONE DEI RISCHI DI PORTAFOGLIO
7. TECNICHE ADOTTATE PER LA GESTIONE DEI RISCHI DI PORTAFOGLIO DEI FONDI ESTERNI IN RELAZIONE AGLI OBIETTIVI E ALLA POLITICA DI INVESTIMENTO
Le SGR utilizzano generalmente un processo di gestione dei rischi che permette loro di monitorare e
misurare in ogni momento il rischio delle posizioni ed il loro contributo al profilo di rischio complessivo di ogni fondo, relativamente alle politiche d’investimento adottate e riportate in Parte I, Sez. B.1,
Par. 5.3.
Tali tecniche adottate per la gestione dei rischi sono riportate nella sezione dedicata ai rischi d’investimento nei prospetti redatti dalle SGR e disponibili su richiesta dall’Investitore-Contraente anche su supporto duraturo CD-ROM.
C) PROCEDURE DI SOTTOSCRIZIONE, RIMBORSO/RISCATTO E SWITCH
8. SOTTOSCRIZIONE
La sottoscrizione del contratto può essere effettuata direttamente presso gli sportelli bancari.
La sottoscrizione avviene esclusivamente mediante l’apposito modulo di proposta.
Il contratto si ritiene concluso dalle ore zero del giorno di sottoscrizione della proposta da parte dell’Investitore- Contraente a condizione che il medesimo abbia corrisposto il premio convenuto.
Il contratto produce i propri effetti (data di decorrenza), sempre che la Compagnia non abbia comunicato per iscritto la mancata accettazione della proposta, il quarto giorno di Borsa aperta successivo alla daProspetto Informativo - Parte III - pag. 16 di 20
Codice prodotto 641
ta di sottoscrizione della proposta, fatta eccezione per i giorni 25 aprile, 12 maggio, 23 giugno e 8 dicembre e fatto salvo il mancato ricevimento del premio da parte della Compagnia.
Qualora, prima della decorrenza del contratto, si verifichi il decesso dell’Investitore-Contraente ovvero si
verifichi il decesso dell’Assicurato, la Compagnia rimborserà - nel primo caso agli eredi dell’InvestitoreContraente e, nel secondo caso, all’Investitore-Contraente medesimo - il premio da questi corrisposto
entro 30 giorni dal ricevimento della comunicazione di decesso.
Il contratto produce effetti a condizione che sia stato corrisposto il premio convenuto.
iniziale e agli eventuali successivi premi unici aggiuntivi, inerenti a ciascun fondo esterno verranno effettuate il quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di sottoscrizione della proposta, così come individuato al par. 17.2, Sezione D della Parte I del Prospetto Informativo.
Il numero delle quote attribuite all’Investitore-Contraente è pari al rapporto tra l’importo del premio versato, al netto dei costi gravanti sul premio di cui al par. 14.1.2, Sezione C della Parte I del Prospetto Informativo, ed il valore unitario della quota relativa al giorno in cui vengono eseguite le operazioni di investimento e attribuzione, determinato secondo quanto previsto al par. 22, Sezione E della Parte I del Prospetto Informativo.
Qualora il giorno di riferimento per l’investimento e l’attribuzione delle quote non coincida con un giorno
di Borsa aperta sarà considerato come tale il primo giorno di borsa aperta successivo.
L’Investitore-Contraente ha la possibilità di effettuare versamenti aggiuntivi, nonché di effettuare versamenti in nuovi fondi o comparti istituiti successivamente alla sottoscrizione, previa consegna della relativa informativa da parte della Compagnia tratta dal Prospetto aggiornato.
Successivamente all’emissione del contratto, entro il termine di sette giorni lavorativi dalla data di valorizzazione delle quote, la Compagnia farà pervenire all’Investitore-Contraente una lettera di conferma dell’avvenuta stipulazione e della regolare stipulazione della polizza.
Tale comunicazione conterrà le seguenti informazioni: l’ammontare del premio di perfezionamento lordo
versato e di quello investito, la data di decorrenza del contratto, il numero delle quote attribuite, il loro valore unitario e la data di valorizzazione.
È prevista analoga comunicazione, entro gli stessi termini, al versamento di ciascun premio aggiuntivo.
Il mancato ricevimento delle comunicazioni di cui sopra, nel termine di sette giorni dalla data di decorrenza del contratto, potrà essere segnalato dall’Investitore-Contraente a: Lombarda Vita S.p.A. – Bancassicurazione – Servizio Assistenza Vita – Via Carlo Ederle, 45 – 37126 Verona – Italia – Tel 800013711 –
Fax 0459698100.
9. RISCATTO
L’Investitore-Contraente ha diritto, su richiesta scritta e trascorso almeno un anno dalla decorrenza del
contratto, di richiedere il rimborso del capitale maturato. In tal caso, il capitale rimborsato è pari controvalore delle quote del fondo esterno possedute dall’Investitore-Contraente alla data di richiesta di riscatto.
Il contratto prevede, sempre mediante richiesta scritta dell’Investitore-Contraente e trascorso almeno un
anno dalla conclusione del contratto, la possibilità di riscattare il capitale anche parzialmente purché sussistano tutte le seguenti condizioni:
25.000,00 euro.
L’Investitore-Contraente ha inoltre la facoltà di esercitare parzialmente il diritto di riscatto, richiedendo la
liquidazione parziale con le stesse modalità della liquidazione totale. In questo caso il contratto rimane in
vigore per la quota non riscattata.
Il valore di riscatto parziale si determina secondo le stesse modalità indicate nel presente paragrafo in relazione alla quantificazione del valore di riscatto totale.
L’operazione di riscatto parziale comporta la cancellazione, dal fondo o dai fondi esterni selezionati, di un
L’esercizio del riscatto parziale comporta il ricalcolo del capitale assicurato in caso di morte, di cui al par.
12.1, Sezione B 3) della Parte I del Prospetto Informativo, sulla base del controvalore delle quote residue.
Codice prodotto 641
L’eventuale credito di imposta maturato sui fondi esterni di diritto italiano sarà riconosciuto sotto forma di Bonus annuale con le modalità previste al par.10.1.3, Sezione B 2) della Parte I del Prospetto
Informativo.
10. OPERAZIONI DI PASSAGGIO TRA FONDI (c.d. SOSTITUZIONE)
L’Investitore-Contraente, tramite richiesta scritta e dal giorno successivo alla data di decorrenza del contratto, può chiedere il disinvestimento e il contestuale investimento delle quote di un fondo esterno in
quote di un altro fondo esterno in cui il contratto consente di investire.
La richiesta di switch determina il disinvestimento delle quote da trasferire, il calcolo del loro controvalore ed il contemporaneo reinvestimento dell’importo così ricavato nella nuova linea scelta.
Il trasferimento avviene utilizzando, sia per i fondi esterni d’origine che per quelli di destinazione, il valore unitario delle quote relativo , al quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di ricevimento della
richiesta di sostituzione da parte della Compagnia.
La Compagnia si impegna a inviare all’Investitore-Contraente, un’apposita lettera di conferma dell’operazione di passaggio entro il termine di sette giorni lavorativi dalla relativa data di valorizzazione, contenente l’indicazione dell’importo e del numero di quote disinvestito dal fondo esterno di origine, dell’importo e del numero di quote investito nel fondo esterno di destinazione, la data di valorizzazione.
D) REGIME FISCALE
11. IL REGIME FISCALE E LE NORME A FAVORE DELL’INVESTITORE-CONTRAENTE
Imposta sui premi
I premi del presente contratto sono esenti dall’imposta sulle assicurazioni.
Detraibilità e deducibilità fiscale dei premi
I premi relativi al presente contratto non sono deducibili e/o detraibili, fatta salva la seguente ipotesi.
La copertura assicurativa che copre il rischio di morte o il rischio di invalidità permanente non inferiore al
5% derivante da qualsiasi causa, dà diritto, ove esplicitato il relativo premio, ad una detrazione dall’imposta sul reddito delle persone fisiche dichiarato dall’ Investitore-Contraente alle condizioni e nei limiti del
plafond di detraibilità fissati dalla legge (attualmente, una percentuale di detraibilità del 19% per un massimo di versamento annuo di 1.291,14 Euro).
Tassazione delle somme assicurate
Sono esenti dall’IRPEF e dall’imposta sulle successioni le somme corrisposte dalla Compagnia in caso di
decesso dell’Assicurato.
In tutti gli altri casi, le somme corrisposte dalla Compagnia sono soggette alla seguente tassazione:
– riscatto erogato in forma di capitale: la prestazione verrà assoggettata alla tassazione di legge vigente al momento dell’erogazione. Attualmente il rendimento finanziario conseguito durante la fase di accumulo viene assoggettato, al momento dell’erogazione della prestazione, ad imposta sostitutiva dell’IRPEF del 12,50% e su di esso si applica l’equalizzatore (strumento di rettifica stabilito con Decreto
del Ministero delle Finanze finalizzato a rendere la tassazione equivalente a quella che sarebbe derivata se tale rendimento avesse subito la tassazione per ciascun periodo d’imposta);
– riscatto erogato in forma di rendita: la rendita percepita dal Beneficiario verrà assoggettata alla tassazione di legge vigente al momento dell’erogazione della prestazione. Attualmente, sui rendimenti finanziari conseguiti nella fase di accumulo, viene applicata, al momento dell’opzione, un’imposta sostitutiva dell’IRPEF del 12,50% e su di esso si applica l’equalizzatore (strumento di rettifica stabilito
con Decreto del Ministero delle Finanze finalizzato a rendere la tassazione equivalente a quella che sarebbe derivata se tale rendimento avesse subito la tassazione per ciascun periodo d’imposta). Sui rendimenti maturati in corso di erogazione si applica un’imposta sostitutiva dell’IRPEF del 12,50%: i rendimenti tassabili sono costituiti dalla differenza tra l’importo di ciascuna rata di rendita erogata e quello della corrispondente rata calcolata senza tener conto dei rendimenti finanziari, calcolata cioè con un
rendimento finanziario nullo.
Codice prodotto 641
Crediti d’imposta
I fondi esterni rappresentati da OICR di diritto estero non sono soggetti ad alcuna imposta sulle plusvalenze o sul reddito né ad alcuna ritenuta alla fonte.
I fondi esterni rappresentati da fondi comuni di investimento di diritto italiano sono soggetti ad un’imposta sostitutiva del 12,5% sul risultato di gestione maturato in ciascun anno solare; l’imposta viene prelevata dalle riserve del fondo e versata dalla SGR.
Nel caso in cui maturassero dei crediti d’imposta su tali fondi esterni, la Compagnia riconoscerà il “Bonus annuale” tramite l’acquisto di quote supplementari, secondo le modalità descritte al par. 10.1.3. , Sezione B 2, della Parte I del Prospetto Informativo.
E) CONFLITTI DI INTERESSE
12. LE SITUAZIONI DI CONFLITTO DI INTERESSI
Il presente contratto è un prodotto di Lombarda Vita S.p.A., società facente parte del Gruppo Cattolica
Assicurazioni e partecipata da Unione di Banche Italiane Soc. Coop. per azioni.
Il collocamento del presente contratto è svolto dagli intermediari indicati nell’Allegato A di cui alla presente Parte III; tali intermediari fanno parte del Gruppo Unione di Banche Italiane Soc. Coop. per azioni.
La Compagnia potrà effettuare investimenti in strumenti finanziari emessi da società partecipanti al capitale sociale della Compagnia stessa o in attivi emessi da società partecipate dalla Compagnia stessa.
La Compagnia si riserva la facoltà di comunicare, prontamente e per iscritto, ogni eventuale successiva
variazione rilevante circa quanto sopra.
Il collocamento del presente contratto potrebbe comportare il rischio di un CONFLITTO DI INTERESSE
derivante dai menzionati rapporti di gruppo.
La Compagnia, pur in presenza di eventuali situazioni di conflitto di interesse, opererà in modo tale da non recare pregiudizio alcuno all’Investitore-Contraente, impegnandosi a perseguire il miglior risultato possibile e ad assicurare un equo trattamento degli Investitori-Contraenti, avuto anche riguardo agli oneri connessi alle operazioni da eseguire.
Gli OICR a cui è collegato il contratto prevedono il riconoscimento di utilità che, per il tramite della Compagnia, saranno retrocesse a ciascun Investitore-Contraente. L’ammontare di tali utilità, che è pari ad una
percentuale delle commissioni di gestione applicate dalle SGR sui fondi esterni, varia a seconda degli accordi presi dalla Compagnia con le singole SGR; tale percentuale, eventualmente suscettibile di futuri
cambiamenti, è riportata al par. 14.2. d), Sezione C, della Parte I del Prospetto Informativo.
Ogni modifica di tale percentuale sarà comunicata all’Investitore-Contraente (con le modalità indicate al
precedente par. 5.2. della Parte I del Prospetto Informativo) e tale nuova percentuale sarà applicata al
contratto.
Si precisa che la Compagnia si impegna ad ottenere per l’Investitore-Contraente il miglior risultato possibile, indipendentemente, dall’esistenza di tali accordi.
Codice prodotto 641
Codice prodotto 641
Il presente Allegato è stato depositato in CONSOB il 31 marzo 2009 ed è valido a partire dal 01 aprile
2009
ALLEGATO A - PARTE III: ELENCO DEI DISTRIBUTORI
I soggetti incaricati alla distribuzione del prodotto YOUR PRIVATE INSURANCE – Lombarda Vita – Soluzione Unit UB1 sono:
Banco di Brescia S.p.A. – Corso Martiri della Libertà, 13 – 25122 Brescia – Italia;
Banca Regionale Europea S.p.A. – Via Roma, 13 – 12100 Cuneo – Italia;
Banco di San Giorgio S.p.A. – Via C.R. Ceccardi, 1 – 16121 Genova – Italia;
Banca di Valle Camonica S.p.A. – Piazza della Repubblica, 2 – 25043 Breno (Brescia) – Italia.
Prospetto Informativo - Allegato A - pag. 1 di 2
Codice prodotto 641
Prospetto Informativo - Allegato A - pag. 2 di 2
Codice prodotto 641
CONDIZIONI DI CONTRATTO
ASSICURAZIONE A PREMIO UNICO E PREMI UNICI AGGIUNTIVI
CON PRESTAZIONI LEGATE A FONDI ESTERNI
Art. 1 – Oggetto. A fronte del versamento di un premio unico al momento della conclusione del contratto e degli eventuali successivi premi unici aggiuntivi in base a quanto previsto all’Art. 8, il presente contratto di assicurazione prevede, in caso di decesso dell’Assicurato, la corresponsione al Beneficiario designato di un capitale calcolato secondo quanto stabilito all’Art. 11.1.
Trascorso 1 anno dalla data di decorrenza del contratto, l’Investitore-Contraente può risolvere anticipatamente il contratto. In tal caso, la Compagnia potrà corrispondere all’Investitore-Contraente un capitale
pari al valore di riscatto maturato, quale determinato ai sensi dell’Art. 16.
Il presente contratto prevede inoltre il riconoscimento nel corso della durata del contratto di due Bonus
ricorrenti secondo le modalità previste all’Art. 11.2.
Infine, con il presente contratto la Compagnia si impegna:
– ad effettuare una gestione attiva, con lo scopo di indirizzare il capitale investito verso i fondi esterni migliori in termini di rischio/rendimento appartenenti alla stessa linea di investimento a cui appartiene il
fondo esterno scelto dall’Investitore-Contraente (detta Piano di Allocazione). Tale attività prevede una
classificazione mensile, con criteri quantitativi, dei fondi appartenenti alla stessa linea di investimento,
con le modalità previste al successivo Art. 11.3;
– ad eseguire un costante monitoraggio su eventuali operazioni straordinarie, decise dalle SGR dei fondi
esterni, al fine di evitare cambiamenti indesiderati nella tipologia di investimento scelta dall’InvestitoreContraente, con le modalità previste al successivo Art. 11.4.
Tutte le prestazioni assicurative previste dal presente contratto sono collegate all’andamento del valore
delle quote dei fondi esterni, le quali, a loro volta, dipendono dalle oscillazioni di prezzo delle attività finanziarie di cui le quote sono rappresentazione.
Per un maggior dettaglio sulla disciplina concernente i fondi esterni, si rimanda ai singoli Regolamenti dei
Fondi Esterni.
Conseguentemente, con il presente contratto di assicurazione:
a) l’Investitore-Contraente assume i rischi finanziari riconducibili all’andamento negativo del valore
delle quote;
b) la Compagnia non offre alcuna garanzia di restituzione del capitale assicurato, né di corresponsione di un rendimento minimo e/o di nessun altro importo;
c) in conseguenza dell’andamento negativo del valore delle quote esiste la possibilità che l’entità delle
prestazioni corrisposte dalla Compagnia sia inferiore ai premi versati, ivi incluso il valore di riscatto.
Art. 2 – Modalità di perfezionamento del contratto. Il contratto si ritiene concluso dalle ore zero del
giorno di sottoscrizione della proposta da parte dell’Investitore-Contraente a condizione che il medesimo
abbia corrisposto il premio convenuto.
Il contratto produce i propri effetti (data di decorrenza), sempre che la Compagnia non abbia comunicato per iscritto la mancata accettazione della proposta, il quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di sottoscrizione della proposta, fatta eccezione per i giorni 25 aprile, 12 maggio, 23 giugno e 8 dicembre e fatto salvo il mancato ricevimento del premio da parte della Compagnia.
Qualora, prima della decorrenza del contratto, si verifichi il decesso dell’Investitore-Contraente ovvero si
verifichi il decesso dell’Assicurato, la Compagnia rimborserà – nel primo caso agli eredi dell’InvestitoreContraente e, nel secondo caso, all’Investitore-Contraente medesimo – il premio da questi corrisposto
entro 30 giorni dal ricevimento della comunicazione di decesso.
Art. 3 – Revoca della proposta. Nel periodo antecedente la decorrenza degli effetti del contratto, l’Investitore- Contraente ha la facoltà di revocare la proposta di assicurazione, inviando comunicazione scritta
alla sede della Compagnia, mediante fax al numero 0459698100 o lettera raccomandata con avviso di ricevimento indirizzata a: Lombarda Vita S.p.A. – Ufficio Gestione Operativa Vita – Lungadige Cangrande,
La revoca della proposta pervenuta alla Compagnia successivamente alla decorrenza degli effetti del
contratto, ma inviata dall’Investitore-Contraente entro il periodo consentito sopra indicato, verrà considerata comunque valida.
La Compagnia considererà inoltre valida la revoca della proposta fatta pervenire tramite lo sportello banProspetto Informativo - Condizioni di Contratto - pag. 1 di 16
Codice prodotto 641
cario presso cui è stato stipulato il contratto, purché essa sia stata presentata dall’Investitore-Contraente entro i termini sopraindicati.
Art. 4 – Diritto di recesso dell’Investitore-Contraente. L’Investitore-Contraente può recedere dal presente contratto entro 30 giorni dalla data di decorrenza degli effetti dello stesso.
Il recesso si esercita mediante l’invio di fax al numero 0459698100 o lettera raccomandata con avviso di
ricevimento indirizzata a: Lombarda Vita S.p.A. – Ufficio Gestione Operativa Vita – Lungadige Cangrande,
La comunicazione di recesso pervenuta alla Compagnia successivamente al termine di 30 giorni dalla data di decorrenza degli effetti del contratto, ma inviata dall’Investitore-Contraente entro detto termine,
verrà considerata comunque valida.
La Compagnia considererà inoltre valido il recesso fatto pervenire tramite lo sportello bancario presso cui
è stato stipulato il contratto, purché esso sia stato presentato dall’Investitore-Contraente entro i termini
sopraindicati.
A far tempo dalle ore 24:00 del giorno in cui la Compagnia ha ricevuto la comunicazione scritta di recesso dell’Investitore-Contraente, le parti del presente contratto si intendono liberate da qualunque reciproca obbligazione dal medesimo derivante.
Entro 30 giorni dal ricevimento della comunicazione di recesso, la Compagnia, è tenuta a rimborsare all’Investitore-Contraente il controvalore delle quote acquisite con il premio investito – sia in caso di incremento che di decremento delle stesse – valorizzate come previsto all’Art. 13, maggiorato dei costi di cui
all’ art. 9 a) I). L’importo così determinato potrà essere inferiore al premio versato dall’InvestitoreContraente.
Art. 5 – Dichiarazioni sul proprio stato di salute. Contestualmente alla proposta, l’Assicurato dovrà sottoscrivere una dichiarazione sul proprio stato di salute.
Nel caso di mancata sottoscrizione di tale dichiarazione, il contratto verrà comunque concluso ma il capitale in caso di decesso, calcolato come indicato al successivo Art. 11.1, sarà determinato considerando la percentuale e il capitale massimo aggiuntivo relativi all’ultima fascia di età previsti dalla Tabella E di
cui all’Art. 11.1, indipendentemente dall’età dell’Assicurato.
Art. 6 – Dichiarazioni dell’Investitore-Contraente e dell’Assicurato. L’Investitore-Contraente e l’Assicurato hanno l’obbligo di comunicare alla Compagnia le circostanze a loro note rilevanti per la determinazione del rischio.
In caso di dichiarazioni inesatte o di reticenze relative a circostanze tali che la Compagnia non avrebbe
prestato il suo consenso o non lo avrebbe prestato alle medesime condizioni se avesse conosciuto il vero stato delle cose, la Compagnia stessa:
A) HA DIRITTO, QUANDO L’INVESTITORE-CONTRAENTE HA AGITO CON DOLO O COLPA GRAVE:
– di impugnare il contratto dichiarando all’Investitore-Contraente di voler esercitare tale diritto entro tre
mesi dal giorno in cui ha conosciuto l’inesattezza della dichiarazione o la reticenza. La Compagnia decade dal diritto di impugnare il contratto trascorsi tre mesi dal giorno in cui ha conosciuto l’inesattezza
della dichiarazione o la reticenza;
– di corrispondere, in caso di decesso dell’Assicurato, prima che sia decorso il termine dianzi indicato
per l’impugnazione, un capitale pari al controvalore totale delle quote acquisite (nel fondo o nei fondi
esterni) e valorizzate come descritto all’Art. 13.
B) HA DIRITTO, QUANDO L’INVESTITORE-CONTRAENTE NON HA AGITO CON DOLO O COLPA GRAVE:
– di recedere dal contratto stesso, mediante dichiarazione da farsi all’Assicurato entro tre mesi dal giorno in cui ha conosciuto l’inesattezza della dichiarazione o la reticenza;
– di ridurre la somma dovuta di cui all’Art. 11.1, in proporzione alla differenza tra il premio convenuto e
quello che sarebbe stato applicato se si fosse conosciuto il vero stato delle cose.
In ogni caso, l’inesatta indicazione dell’età dell’Assicurato comporta la rettifica, in base all’età effettiva,
delle somme dovute.
Art. 7 – Rischio morte. Non rilevano ai fini della prestazione assicurativa, né il luogo dove avviene il decesso, né l’eventuale cambiamento di professione dell’Assicurato.
Prospetto Informativo - Condizioni di Contratto - pag. 2 di 16
Codice prodotto 641
A. Esclusioni
È escluso dalla prestazione assicurativa solo il decesso causato da:
– dolo dell’Investitore-Contraente o del Beneficiario;
– partecipazione attiva dell’Assicurato a delitti dolosi;
– partecipazione attiva dell’Assicurato a fatti di guerra, salvo che non derivi da obblighi dello Stato italiano: in questo caso la garanzia può essere prestata, su richiesta dell’Investitore-Contraente, alle condizioni stabilite dal competente Ministero;
– abuso di alcool e droghe;
– volontario rifiuto di osservare prescrizioni mediche;
– incidente di volo, se l’Assicurato viaggia a bordo di aeromobile non autorizzato al volo o con pilota non titolare di brevetto idoneo e, in ogni caso, se viaggia in qualità di membro dell’equipaggio;
– esercizio delle seguenti attività sportive: alpinismo con scalata di rocce o accesso a ghiacciai
senza accompagnamento di persona esperta, pugilato e arti marziali a livello agonistico, lotta
nelle sue varie forme, salti dal trampolino con sci o idrosci, sci acrobatico, ciclismo agonistico,
bobslegh (guidoslitta), skeleton (slittino), rugby, baseball, hockey, immersione con autorespiratore, kayak, rafting, speleologia, paracadutismo, deltaplano, parapendio, ultraleggeri e sport aerei in genere;
– suicidio, se avviene nei primi due anni dalla data di efficacia del contratto assicurativo (o dalla
data in cui viene effettuato ciascun premio unico aggiuntivo relativamente al controvalore delle
quote acquisite con quel versamento).
B. Condizioni di carenza
L’Assicurato può richiedere che gli venga accordata la piena copertura assicurativa senza periodo di carenza, purché presenti alla Compagnia il rapporto di visita medica, predisposto dalla Compagnia stessa
e compilato da parte di un medico. Ogni onere rimarrà esclusivamente a carico dell’Assicurando.
Qualora il contratto venga concluso senza rapporto di visita medica e il decesso dell’Assicurato
avvenga entro i primi sei mesi dalla conclusione del contratto, il capitale assicurato, così come
previsto all’Art. 11.1, non verrà corrisposto. In tal caso verrà corrisposto solamente un capitale pari al 100,20% del controvalore totale delle quote del fondo o dei fondi esterni possedute alla data
di ricezione, da parte della Compagnia, del certificato di morte dell’Assicurato e valorizzate come
previsto al successivo Art. 13, con un massimo del valore eccedente il controvalore pari a
50.000,00 Euro.
Tale periodo di carenza di sei mesi verrà applicato anche successivamente a decorrere dalla data
in cui vengano effettuati eventuali premi unici aggiuntivi, relativamente al controvalore totale delle
quote acquisite con ogni singolo versamento.
Tuttavia la Compagnia non applicherà la limitazione sopraindicata e pertanto la somma da essa dovuta
sarà pari al capitale assicurato così come stabilito dall’Art. 11.1, qualora il decesso sia conseguenza diretta:
a) di una delle seguenti malattie infettive acute sopravvenute dopo la conclusione del contratto: tifo, paratifo, difterite, scarlattina, morbillo, vaiolo, poliomielite anteriore acuta, meningite cerebrospinale, polmonite, encefalite epidemica, carbonchio, febbri puerperali, tifo esantematico, epatite virale A e B, leptospirosi ittero emorragica, colera, brucellosi, dissenteria bacillare, febbre gialla, febbre Q, salmonellosi, botulismo, mononucleosi infettiva, parotite epidemica, peste, rabbia, pertosse, rosolia, vaccinia generalizzata, encefalite post-vaccinica;
b) di shock anafilattico sopravvenuto dopo la conclusione del contratto;
c) di infortunio avvenuto dopo la conclusione del contratto, intendendo per infortunio – fermo quanto disposto al precedente punto A. – l’evento dovuto a causa fortuita, improvvisa, violenta ed esterna che
produca lesioni corporali obiettivamente constatabili, che abbiano come conseguenza il decesso.
È inoltre sempre previsto, anche nel caso in cui l’Assicurato abbia presentato il rapporto di visita
medica, un periodo di carenza di 5 anni in caso di decesso causato dalla sindrome da immunodeficienza acquisita (AIDS), ovvero da altra patologia ad essa collegata. In tal caso verrà corrisposto
solamente un capitale pari al 100,20% del controvalore totale delle quote possedute (nel fondo o
nei fondi esterni) alla data di ricezione, da parte della Compagnia, del certificato di morte dell’Assicurato e valorizzate come previsto al successivo Art. 13, con un massimo del valore eccedente il
controvalore pari a 50.000,00 Euro.
Codice prodotto 641
Se il decesso dell’Assicurato dovesse invece verificarsi, dopo 5 anni dalla conclusione del contratto, per
la suddetta causa, verrà corrisposto il capitale assicurato, così come disciplinato all’Art. 11.1, senza la limitazione sopra indicata.
Tale criterio verrà seguito anche nel caso di versamento in forma di premio unico aggiuntivo relativamente al controvalore delle quote acquisite con quel versamento.
Art. 8 – Modalità di pagamento del premio. All’atto della sottoscrizione della proposta di assicurazione,
l’Investitore-Contraente versa un premio unico di importo non inferiore a 50.000,00 euro e non superiore
a 999.999,99 euro.
Dal giorno successivo alla data di decorrenza degli effetti del contratto, l’Investitore-Contraente può effettuare versamenti in forma di premi unici aggiuntivi di importo non inferiore a 25.000,00 Euro.
Al momento della decorrenza degli effetti del contratto o degli eventuali successivi versamenti dei premi
unici aggiuntivi, il premio versato dall’Investitore-Contraente, al netto dei costi gravanti sul premio di cui
all’Art. 9 a) I), è investito in quote di fondi esterni scelti dall’Investitore-Contraente tra quelli previsti dal
presente contratto di assicurazione. La Compagnia provvede all’investimento del premio come previsto
all’Art. 13.
Il pagamento del premio unico e dei premi unici aggiuntivi viene effettuato presso lo sportello bancario
tramite addebito sul conto corrente intestato all’Investitore-Contraente ed acceso presso la Società Collocatrice.
Ai fini della prosecuzione del rapporto assicurativo nel caso di estinzione del conto corrente presso la società distributrice, l’Investitore-Contraente dovrà darne tempestiva comunicazione scritta alla Compagnia che provvederà a fornire all’Investitore-Contraente stesso le modalità alternative disponibili per il pagamento dei premi unici aggiuntivi.
Art. 9 – Costi.
a) Costi direttamente a carico dell’Investitore-Contraente.
I) Costi di caricamento.
I costi di caricamento gravanti sul premio unico iniziale, atti a coprire i costi di acquisizione ed amministrazione, sono correlati all’effettivo ammontare del premio e sono rappresentati nella tabella che segue.
Tabella A
da
fino a
ed amministrazione
50.000,00
99.999,99
2,00%
100.000,00
199.999,99
1,00%
200.000,00
999.999,99
0,00%
I costi di acquisizione ed amministrazione relativamente ai premi unici aggiuntivi sono rappresentati nella
tabella che segue. Tali costi sono calcolati considerando come importo di premio per la definizione della
percentuale, la somma tra il premio unico iniziale e quelli aggiuntivi, al netto di eventuali riscatti parziali.
Tabella B
da
fino
ed amministrazione
50.000,00
99.999,99
2,00%
100.000,00
199.999,99
1,00%
200.000,00
999.999,99
0,00%
II) Costi di rimborso del capitale prima della scadenza (riscatto).
I costi applicati in caso di riscatto vengono trattenuti dalla Compagnia che li detrae dal controvalore delle quote riscattate (come definito all’Art. 16).
Tali costi sono pari a una percentuale del controvalore delle quote riscattate, variabile in relazione agli anni trascorsi dalla data di decorrenza degli effetti del contratto.
Codice prodotto 641
Tabella C
Data di richiesta di riscatto
Costi per riscatto
Fino al I anno
Riscatto non ammesso
Fino al II anno
1,5%
Fino al III anno
1,0%
Fino al IV anno
0,5%
Dal V anno
Non sono previsti costi
In caso di riscatto parziale, oltre ai costi di cui sopra, è prevista una spesa fissa pari a 20,00 euro per ogni
operazione di riscatto parziale.
III) Costi per sostituzione dei fondi esterni.
Non sono previsti costi per sostituzione di quote da un fondo esterno ad un altro fondo esterno.
b) Costi indirettamente a carico dell’Investitore-Contraente.
I) Commissioni di gestione.
La commissione di gestione è calcolata dalla Compagnia sul Capitale Investito e dedotta tramite il prelievo trimestrale di quote dai fondi esterni. L’importo annuale della commissione di gestione è pari all’1,30%
ed è lo stesso per ciascun fondo esterno collegato al contratto.
II) Costo delle coperture assicurative previste dal contratto.
0,05% su base annua, sia compresa nella commissione di gestione di cui sopra, tramite prelievo di quote.
III) Altri costi previsti dal regolamento/statuto del fondo esterno scelto dall’Investitore-Contraente
Remunerazione della SGR (Società di Gestione del Risparmio).
Nella tabella sottostante sono riportati i seguenti dati:
– la percentuale dei costi di gestione, applicata dalla SGR, che a vario titolo gravano complessivamente
su ciascun fondo esterno (“costo OICR”);
– la percentuale del costo di gestione restituita dalla SGR alla Compagnia (“% Bonus”) che a sua volta è
retrocessa all’Investitore-Contraente tramite la maggiorazione delle quote dei fondi posseduti dal medesimo, in base al meccanismo previsto all’Art. 11.2;
– l’eventuale presenza o meno di un commissione di performance (“overperformance”), che ogni SGR
decide di prelevare dal patrimonio del fondo per premiare la gestione nel caso in cui abbia prodotto dei
rendimenti positivi rispetto al parametro di riferimento (benchmark)..
Tabella D
DENOMINAZIONE
Pacific Equity A2 Eur
US Flexible Hedged A2 Eur
World Energy A2 Eur
World Gold A Dollari
Carmignac Emergents
Carmignac Securitè
COSTO OICR
1,50%
0,35%
1,70%
1,50%
1,75%
% BONUS
62,625%
62,625%
62,625%
55,00%
55,00%
OVERPERFORMANCE
NO
NO
NO
NO
NO
1,50%
55,00%
NO
1,50%
55,00%
NO
1,75%
55,00%
NO
1,75%
55,00%
NO
1,50%
1,50%
1,50%
1,00%
42,25%
42,25%
42,25%
42,25%
SI
SI
SI
NO
Codice prodotto 641
JPM Global Capital Preservation (Eur)
C Acc
Rischio Controllato
Globali Corporate
Pictet Funds Water
Global Diversified
1,50%
1,50%
0,80%
1,25%
42,25%
55,00%
50,50%
50,50%
NO
NO
NO
SI
0,60%
0,00%
SI
1,25%
1,50%
1,50%
1,75%
1,75%
1,50%
1,05%
0,80%
1,60%
0,95%
1,05 %
0,30%
1,20%
1,50%
1,50%
1,50%
1,50%
1,50%
0,50%
1,25%
1,50%
0,75%
1,50%
1,85%
1,05%
1,85%
1,85%
1,85%
1,85%
1,85%
50,50%
50,50%
42,00%
42,00%
42,00%
52,00%
60,00%
60,00%
60,00%
60,00%
60,00%
60,00%
60,00%
60,00%
60,00%
60,00%
60,00%
60,00%
50,00%
60,00%
60,00%
50,00%
60,00%
51,00%
51,00%
70,00%
70,00%
70,00%
70,00%
70,00%
NO
NO
SI
SI
SI
NO
NO
NO
NO
SI
SI
NO
NO
NO
NO
NO
NO
NO
NO
SI
NO
NO
NO
NO
NO
SI
SI
SI
SI
SI
1,70%
70,00%
SI
1,00%
70,00%
NO
1,10%
70,00%
SI
2,30%
2,30%
55,00%
55,00%
NO
NO
1,60%
55,00%
NO
Si precisa che le rispettive SGR dei fondi esterni potranno modificare le commissioni di gestione, ma che,
in ogni caso, la percentuale massima di tali commissioni non potrà superare il 2,75% su base annua.
La percentuale di utilità dei fondi, retrocessa all’Investitore-Contraente, dipende dagli accordi fra la
Compagnia e le rispettive SGR; tali accordi, al momento della stesura del presente Prospetto Informativo prevedono le condizioni riportate nella precedente tabella, ma potrebbero subire delle variazioni nel
tempo: ogni modifica di tali accordi, così come ogni modifica delle condizioni economiche praticate dalle SGR sui fondi collegati al contratto, sarà comunicata all’Investitore-Contraente con le modalità indicate all’Art. 11.4.
Codice prodotto 641
Le commissioni di performance sono applicate dalle SGR con le modalità e la tempistica indicata nei relativi Prospetti e Regolamenti di gestione, disponibili su richiesta dell’Investitore-Contraente su supporto
duraturo di tipo cd-rom.
Di seguito si riporta una descrizione riassuntiva delle modalità di calcolo e dell’ammontare delle commissioni di performance previste dalle SGR:
SGR di appartenenza
del fondo esterno
Modalità di calcolo
Ammontare della commissione
UBI Pramerica SGR
L’overperformance è la differenza tra la variazione percentuale
del valore unitario della quota
del fondo e la variazione percentuale dell’indice di riferimento,
relativi al medesimo periodo. Nel
caso di overperformance negativa, non è accantonato nulla.
20% dell’overperformance maturata nell’anno solare, calcolata
quotidianamente e prelevata il
secondo giorno lavorativo successivamente alla chiusura dell’anno solare.
Carmignac
Overperformance del fondo rispetto al suo indicatore di
performance, solo in caso di
performance positiva.
L’ammontare dipende dal fondo:
20% dell’overperformance per i
fondi Carmignac Innovation,
Emergents, Grande Europe e
Commodities; 10% per il fondo
Carmignac Patrimoine.
Oyster
La commissione è calcolata in
occasione di ciascun calcolo del
valore netto d’inventario, basandosi sull’ammontare dell’attivo
netto del fondo interessato, prima della deduzione delle commissioni e sarà corretto in funzione delle somme ricevute a titolo di sottoscrizione e pagate a
titolo di rimborso delle azioni del
fondo.
Pari al 10%, prelevato annualmente e pari alla differenza tra
l’ammontare del patrimonio netto dell’ultimo giorno di valutazione dell’esercizio sociale in corso
e l’ammontare del patrimonio
netto dell’ultimo giorno di valutazione dell’esercizio sociale
precedente.
Schroder
Giornalmente si confronta l’incremento del valore della quota
del fondo rispetto a quello del rispettivo benchmark: se è maggiore in conformità al principio
dell’“high water mark” (spiegato
in dettaglio nel regolamento del
fondo), viene applicata la commissione; se invece è minore, la
stessa percentuale di commissione è tolta dall’ammontare totale accumulato fino ad allora.
La commissione, se l’ammontare totale è positivo a fine anno, è
prelevata un mese dopo la fine
dell’anno solare.
La commissione di performance
è pari al 15,00% dell’overperformance rispetto al benchmark,
che nel caso del fondo Schroder
Absolute Return è rappresentato
dal BBA LIbor Eur 3 Month Act
365.
Codice prodotto 641
JP Morgan
del fondo rispetto a quello del rispettivo benchmark: se è maggiore in conformità al principio
dell’“high water mark” (spiegato
in dettaglio nel regolamento del
fondo), viene applicata la commissione; se invece è minore, la
stessa percentuale di commissione è tolta dall’ammontare totale accumulato fino ad allora.
La commissione, se l’ammontare totale è positivo a fine anno, è
prelevata alla fine dell’esercizio
contabile effettuato dalla SGR.
è pari al 10,00% dell’overperformance rispetto al benchmark.
Pioneer
del fondo rispetto ad un target di
riferimento (per il fondo considerato il target sarà Eonia): se è
maggiore in conformità al principio dell’high water mark (spiegato in dettaglio nel regolamento
del fondo) viene applicata la
commissione.
La commissione è prelevata alla
fine dell’esercizio contabile effettuato dalla SGR.
è pari al 20,00% dell’overperformance rispetto al target di riferimento.
I fondi esterni collegati al contratto non prevedono costi di sottoscrizione o rimborso delle quote.
Si precisa che su ciascun fondo esterno possono gravare altri oneri che riducono il valore unitario delle
relative quote quali, ad esempio, gli oneri di intermediazione per le compravendite mobiliari, le spese legali e fiscali, le spese di revisione contabile e i costi della banca depositaria.
I suddetti oneri non sono quantificabili a priori in quanto variabili.
Art. 10 – Requisiti soggettivi. La durata del contratto coincide con la vita dell’Assicurato.
L’Investitore-Contraente può esercitare il diritto di recesso, di cui all’Art. 4, e il diritto di riscatto, di cui all’Art. 16.
Nel momento in cui viene concluso il presente contratto, l’Assicurato deve avere un’età non superiore ad
anni 90 e non inferiore ad anni 18.
Art. 11 – Prestazioni assicurative.
Art. 11.1 – Capitale in caso di morte dell’Assicurato.
In caso di morte dell’Assicurato – trascorso il periodo di carenza come regolato dall’Art. 7 B), e sempre
che l’Assicurato abbia sottoscritto la dichiarazione sul proprio stato di salute contenuta nella proposta di assicurazione – la Compagnia corrisponderà il capitale assicurato al Beneficiario, previa richiesta di liquidazione e consegna della documentazione di cui al successivo Art. 18.
Tale capitale sarà determinato dal controvalore totale delle quote del fondo esterno o dei fondi esterni
possedute dall’Investitore-Contraente alla data di ricezione del certificato di morte dell’Assicurato da parte della Compagnia e risulterà pari al prodotto del numero delle quote per il valore unitario di cui all’Art.
14, e valorizzate secondo quanto previsto all’Art. 13, maggiorato di una percentuale (riportata di seguito
nella Tabella E) corrispondente alla fascia d’età raggiunta dall’Assicurato al momento del decesso.
Tale capitale non potrà comunque superare il controvalore delle quote per un importo maggiore del capitale massimo addizionale per il caso di morte definito per ciascuna fascia d’età e indicato nella Tabella E.
Codice prodotto 641
Tabella E
Età dell’Assicurato
al momento del decesso
Fino a 40 anni
5,00%
Capitale massimo addizionale
per il caso di morte (Euro)
50.000,00
Da 41 a 54 anni
2,00%
50.000,00
Da 55 a 64 anni
1,00%
50.000,00
Oltre i 64 anni
0,20%
50.000,00
Percentuale addizionale
Nel caso di mancata sottoscrizione della dichiarazione sul proprio stato di salute, il capitale in caso di decesso sarà determinato considerando la percentuale e il capitale massimo addizionale relativi all’ultima fascia d’età prevista dalla Tabella E, indipendentemente dall’età dell’Assicurato.
La Compagnia, in relazione al presente contratto, non offre alcuna garanzia di restituzione del capitale assicurato, né di corresponsione di un rendimento minimo e/o di nessun altro importo.
L’Investitore-Contraente assume il rischio connesso all’andamento negativo del valore delle quote, le quali, a loro volta, dipendono dalle oscillazioni di prezzo delle attività finanziarie di cui le quote sono rappresentazione.
In conseguenza dell’andamento negativo del valore delle quote, esiste la possibilità che l’entità
della prestazione corrisposta sia inferiore ai premi versati.
Art. 11.2 – Bonus.
Il Contratto riconosce, in caso di vita dell’Assicurato e per tutta la durata del contratto, un Bonus trimestrale ed un Bonus annuale.
Il Bonus trimestrale è pari al riconoscimento delle utilità previste dai fondi esterni nei quali è suddiviso il
capitale investito; tali utilità sono una percentuale della commissione di gestione gravante sui fondi esterni, variabile a seconda degli accordi tra Compagnia e SGR dei fondi.
Il Bonus trimestrale è calcolato moltiplicando l’importo dell’utilità relativa al fondo esterno per il rapporto
tra il numero delle quote del fondo possedute dall’Investitore-Contraente l’ultimo giorno di calendario di
ogni trimestre solare e il numero totale di quote, dello stesso fondo alla medesima data, posseduta dalla
Compagnia, al netto del numero di quote dei contratti non più attivi alla data di calcolo del controvalore.
Il Bonus comporta una maggiorazione del capitale investito attraverso il riconoscimento gratuito da parte della Compagnia di quote dei fondi tra i quali è suddiviso il capitale investito; l’acquisto di tali quote avverrà l’ultimo giorno lavorativo del trimestre successivo a quello di base per il calcolo, prendendo come
riferimento il valore della quota a tale data.
Il Bonus annuale sarà riconosciuto all’Investitore-Contraente a fronte di eventuali crediti d’imposta maturati annualmente nei fondi esterni di diritto italiano.
Il Bonus annuale è calcolato moltiplicando l’importo dell’eventuale credito di imposta maturato per il rapporto tra il numero delle quote del fondo possedute dall’Investitore-Contraente l’ultimo giorno dell’anno
solare nel quale sono maturati tali crediti e il numero totale di quote, alla medesima data, posseduta dalla Compagnia.
La somma così ottenuta è retrocessa tramite l’acquisto di quote di fondi esterni tra i quali è suddiviso il
capitale investito; l’acquisto di tali quote avverrà l’ultimo giorno lavorativo del mese di luglio dell’anno
successivo a quello nel quale tale credito è maturato, prendendo come riferimento il valore della quota a
tale data.
I Bonus di cui sopra non verranno riconosciuti all’Investitore-Contraente qualora alle ricorrenze di cui sopra:
– l’Investitore-Contraente abbia già richiesto la liquidazione del riscatto totale del contratto;
– i Beneficiari abbiano già richiesto la liquidazione del contratto per avvenuto decesso dell’Assicurato.
In tali casi, il Bonus trimestrale, come sopra definito, verrà riconosciuto proporzionalmente agli Investitori-Contraenti il cui contratto è attivo dalla data di calcolo del controvalore.
Art. 11.3 – Piano di Allocazione.
La Compagnia esegue un’attività di gestione attiva, per conto dell’Investitore-Contraente, che ha lo scopo di allocare il capitale investito su fondi esterni che permettono un’ottimizzazione del profilo di rischio/rendimento del contratto. Tale attività, predeterminata nelle sue modalità di funzionamento, è effettuata dalla Compagnia nel rispetto della suddivisione delle linee di investimento, scelte dall’investitoreContraente.
L’attività di gestione attiva si esplica attraverso il Piano di Allocazione così articolato:
Codice prodotto 641
1. i fondi esterni appartenenti alla stessa linea di investimento sono classificati mensilmente, con criteri quantitativi e qualitativi basati sulle performance, fatte registrare in periodi di tempo ragionevolmente ampi, che
sono rapportate sia ai rischi presi dalla gestione, sia ai parametri di riferimento adottati per la valutazione;
2. in base alla classificazione sopra descritta, la Compagnia attribuisce un rating ad ogni fondo esterno,
in modo da individuare i fondi in grado di ottimizzare il profilo di rischio/rendimento del contratto;
3. sulla base di tale rating, la Compagnia determina:
– un “fondo di destinazione” per ogni linea di investimento considerato come il fondo in grado, con
maggiore probabilità, di ottenere risultati finanziari maggiori rispetto agli altri fondi della medesima linea di investimento;
– un “fondo di partenza” – o due “fondi di partenza” esterni se la numerosità della linea di investimento è superiore a 6 fondi esterni – con il peggior rating, considerato non in grado di ottenere, alle condizioni di mercato del momento in cui viene effettuata l’analisi finanziaria, risultati in linea con i migliori fondi della stessa linea di investimento;
4. la Compagnia effettua, per conto dell’Investitore-Contraente, una o più operazioni di switch che trasferiscono il capitale investito nel “fondo di partenza” al “fondo di destinazione”.
Le operazioni di switch descritte al precedente punto 4. potrebbero essere temporaneamente sospese o
modificate sulla base di una valutazione di tipo qualitativo (che tiene conto principalmente delle prospettive dei mercati in questione e l’omogeneità dei fondi coinvolti nello switch) effettuata dalla Compagnia.
Le operazioni di switch, decise nell’attività di Piano di Allocazione, sono effettuate dalla Compagnia prendendo a riferimento la data di ricorrenza annuale del contratto. Il controvalore delle quote dei “fondi di
partenza” viene trasformato in quote dei rispettivi “fondi di destinazione” nei termini indicati al successivo Art. 13.
Art. 11.4 – Piano di Interventi Straordinari.
La Compagnia si impegna a monitorare l’attività delle SGR, al fine di salvaguardare gli investimenti dei
propri Investitori-Contraenti, attraverso una attività di aggiornamento costante in caso di eventuali operazioni straordinarie che riguardino i fondi esterni collegati al contratto.
In particolare, sono considerate operazioni straordinarie le decisioni che:
1. riguardano la modifica del benchmark, del nome del fondo o della sua classe di quote, dell’SGR;
2. modicano la politica di gestione, i costi gravanti sul fondo o implicano operazioni di fusione o incorporazione;
3. determinino la liquidazione o l’estinzione del fondo esterno od implichino la variazione dei limiti e delle politiche di investimento in modo tale da renderli incompatibili con quanto richiesto dalla normativa
vigente.
La Compagnia a seconda della tipologia di operazioni straordinarie prevista eventualmente sui fondi predispone un Piano di Interventi Straordinari.
Nel caso si verifichino operazioni straordinarie appartenenti alla tipologia 1 la Compagnia comunicherà
agli Investitori-Contraenti l’avvenuto cambiamento con le seguenti modalità:
– se l’operazione si è verificata durante il secondo semestre di ogni anno solare, ne sarà data comunicazione attraverso il Supplemento di Aggiornamento, che viene inviato all’Investitore-Contraente unitamente all’Estratto conto annuale;
– se l’operazione, invece, si è verificata durante il primo semestre di ogni anno solare, ne sarà data comunicazione attraverso il Supplemento di Aggiornamento inviato entro il 1 settembre.
Nel caso si verifichino operazioni straordinarie appartenenti alla tipologia 2. la Compagnia invia tempestivamente a tutti gli Investitori-Contraenti una “Lettera informativa su operazioni straordinarie” contenente
la descrizione delle operazioni avvenute accompagnata dal Supplemento di Aggiornamento.
Con specifico riferimento, infine, alle operazioni di fusione od incorporazione che riguardino un fondo collegato al contratto o nel caso di sottoscrizioni di fondi che abbiano sospeso l’emissione di nuove quote
in aggiunta alle comunicazioni di cui sopra, l’Investitore-Contraente riceve un riepilogo dell’operazione di
sostituzione delle quote del fondo interessato dell’operazione.
Nel caso si verifichino operazioni straordinarie appartenenti alla tipologia 3. la Compagnia invia tempestivamente a tutti gli Investitori-Contraenti una “Lettera informativa su operazioni straordinarie” contenente la
descrizione delle operazioni avvenute e di tali operazioni ne terrà conto il Supplemento di Aggiornamento.
Inoltre la Compagnia dichiara il fondo interessato “fondo in eliminazione”. Tale fondo è oggetto di un’operazione straordinaria di switch: la Compagnia, infatti, trasferisce il controvalore delle quote, possedute
dagli Investitori-Contraenti, dal “fondo in eliminazione” verso il fondo esterno della medesima linea di inProspetto Informativo - Condizioni di Contratto - pag. 10 di 16
Codice prodotto 641
vestimento che è stato dichiarato dalla Compagnia “fondo di destinazione” nell’ultimo Piano di Allocazione realizzato dalla stessa.
Le operazioni di switch straordinario, decise dal Piano di Interventi Straordinari, sono effettuate dalla
Compagnia tramite la trasformazione del controvalore delle quote del “fondo in eliminazione” in quote del
rispettivo “fondo di destinazione” con le modalità indicate al successivo Art. 13.
Nel caso in cui vengano effettuate operazioni di switch straordinario la Compagnia invierà una comunicazione scritta all’Investitore-Contraente chiamata “Lettera informativa del Piano di Interventi Straordinari”.
Si precisa che le attività previste dal Piano di Interventi Straordinari predisposte dalla Compagnia solo nel
caso in cui il fondo esterno sia oggetto di operazioni straordinarie della tipologia 3. sono completamente
gratuite per l’Investitore-Contraente.
Successivamente all’operazione di switch straordinario, il fondo esterno chiamato “fondo in eliminazione” sarà estromesso dalla lista dei fondi esterni collegati al contratto ed eventualmente sostituito da un
altro fondo esterno appartenente alla medesima linea di investimento.
Art. 12 – Scelta dei fondi esterni. I premi, al netto dei costi gravanti sul premio di cui al precedente Art.
9 a) I), sono investiti dalla Compagnia in quote di uno o più fondi esterni tra quelli previsti dal presente
contratto.
L’Investitore-Contraente può scegliere, sulla base della propria propensione al rischio e delle proprie
aspettative di rendimento, di investire i premi:
– nelle diverse linee di investimento dei fondi esterni previste dal contratto;
Tale facoltà di scelta è esercitata dall’Investitore-Contraente al momento del versamento del premio unico iniziale – che è contestuale alla sottoscrizione della proposta – tramite l’indicazione della linea di gestione scelta, con un massimo di 20 fondi.
L’importo investito in ciascun fondo esterno non può essere inferiore a 2.500,00 euro.
Nel caso di versamento di premi unici aggiuntivi, l’Investitore-Contraente ha facoltà di scegliere tra uno o
più fondi esterni, a condizione che:
– l’importo investito sia almeno pari a 2.500,00 euro, qualora l’Investitore-Contraente scelga un fondo
esterno del quale non possieda ancora delle quote;
– il numero di fondi collegati al contratto non sia superiore a 20.
I fondi esterni sono del tipo ad accumulazione e i proventi non vengono pertanto distribuiti agli Investitori-Contraenti ma vengono reinvestiti.
Prima di effettuare la scelta del fondo o dei fondi esterni più rispondenti alle proprie esigenze in rapporto
all’orizzonte temporale dell’investimento, l’Investitore-Contraente deve leggere attentamente il Prospetto
informativo al fine di valutare le caratteristiche proprie di ciascun fondo ed apprezzare i diversi profili di rischio/rendimento.
Art. 13 – Operazioni di investimento, disinvestimento ed attribuzione delle Quote. La Compagnia
non considererà le eventuali richieste di investimento e disinvestimento effettuate dall’Investitore-Contraente quattro giorni di Borsa aperta precedenti e/o successivi alle operazioni di disinvestimento e contestuale reinvestimento (switch straordinario), conseguenti al Piano di interventi straordinari.
iniziale e agli eventuali successivi premi unici aggiuntivi, inerenti a ciascun fondo esterno verranno effettuate il quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di sottoscrizione della proposta, così come individuato all’Art. 2.
Il numero delle quote attribuite all’Investitore-Contraente è pari al rapporto tra l’importo del premio versato, al netto dei costi gravanti sul premio di cui all’Art. 9 a) I), ed il valore unitario della quota relativa al
giorno in cui vengono eseguite le operazioni di investimento e attribuzione, determinato secondo quanto
previsto all’Art. 14.
Le operazioni di disinvestimento e contestuale reinvestimento (switch), conseguenti al Piano di Allocazione, verranno effettuate il 20 del giorno del mese successivo a quello in cui cade la ricorrenza annuale
del contratto.
Le operazioni di disinvestimento e contestuale reinvestimento (switch straordinario), conseguenti al Piano di interventi straordinari, verranno effettuate il quarto giorno di borsa aperta antecedente alla data, comunicata dalla relativa SGR, nella quale sarà effettuata l’operazione straordinaria sul fondo.
Codice prodotto 641
Le operazioni di disinvestimento conseguenti al pagamento del capitale previsto in caso di decesso verranno effettuate il quarto giorno di Borsa aperta successivo alla data di ricezione del certificato di morte
dell’Assicurato da parte della Compagnia.
Le operazioni di disinvestimento conseguenti a recesso e a riscatto verranno effettuate il quarto giorno di
Borsa aperta successivo alla data di ricevimento della richiesta di liquidazione da parte della Compagnia.
In caso di sostituzione di fondi esterni, le operazioni di disinvestimento delle quote dal fondo di origine e
di contestuale reinvestimento nelle quote del fondo di destinazione verranno effettuate il quarto giorno di
Borsa aperta successivo alla data di ricevimento della richiesta di sostituzione da parte della Compagnia.
Qualora il giorno di riferimento per il disinvestimento e il reinvestimento e l’attribuzione delle quote non coincida con un giorno di Borsa aperta sarà considerato come tale il primo giorno di borsa aperta successivo.
Qualora, a causa di una sospensione o di una limitazione degli scambi prima dell’orario di chiusura delle
Borse di quotazione delle attività finanziarie in cui investono i fondi esterni, la Compagnia si trovi nelle
condizioni di non poter valorizzare le quote, verrà considerato (relativamente alle Borse interessate), come riferimento per la valorizzazione, il primo giorno immediatamente successivo nel quale si rendano disponibili le quotazioni di dette attività finanziarie.
Nei giorni 25 aprile,12 maggio, 23 giugno e 8 dicembre le operazioni di cui al presente articolo saranno
effettuate il primo giorno di Borsa aperta successivo.
Art. 14 – Valore unitario della quota. Le rispettive SGR determinano giornalmente, ai sensi dei rispettivi
Prospetti e Regolamenti di Gestione che disciplinano i fondi esterni, il valore unitario delle quote di ciascun fondo esterno.
Il valore unitario della quota viene calcolato dividendo il valore complessivo netto del fondo esterno per il
numero complessivo di quote costituenti il patrimonio del fondo esterno, entrambi relativi al giorno di riferimento.
Il valore unitario delle quote, con l’indicazione della relativa data di riferimento, è pubblicato giornalmente su “Il Sole 24 Ore” e sul sito internet della Compagnia: www.lombardavita.it.
Il valore unitario della quota è al netto di qualsiasi onere applicato dalle SGR sui fondi stessi.
Si precisa che il valore unitario della quota pubblicato è espresso nella valuta di denominazione del fondo esterno, che può essere diversa dall’euro. Nel caso in cui parte del capitale investito sia destinato a
fondi denominati in valute diverse dall’euro, il calcolo del relativo controvalore sarà effettuato dalla Compagnia prendendo a riferimento il tasso di cambio ufficiale BCE – Banca Centrale Europea – rilevato il
giorno nel quale è fissato il valore unitario delle quote dei fondi. Tale tasso è riportato giornalmente sul
quotidiano “Il Sole 24 Ore”.
Art. 15 – Sostituzione delle quote presso un altro fondo esterno. Dal giorno successivo alla data di
decorrenza, l’Investitore-Contraente ha la possibilità di sostituire quote da un fondo esterno ad un altro
fondo esterno, inviando fax al numero 0459698100 o lettera raccomandata con avviso di ricevimento indirizzata a: Lombarda Vita S.p.A. – Ufficio Gestione Operativa Vita – Lungadige Cangrande, 16 – 37126
Verona – Italia.
Tale facoltà potrà essere esercitata a condizione che il numero di fondi esterni in cui l’Investitore-Contraente investe sia al massimo 20.
In mancanza della condizione dianzi indicata, la sostituzione delle quote non sarà effettuato dalla Compagnia.
Il disinvestimento e il reinvestimento avverranno secondo quanto indicato all’Art. 13.
Nel caso in cui la Compagnia istituisca nuovi fondi esterni in aggiunta a quelli previsti dal presente contratto, verrà concessa all’Investitore-Contraente la facoltà di poter effettuare sostituzioni anche a favore
dei nuovi fondi.
La Compagnia si obbliga alla consegna del Prospetto informativo aggiornato (unitamente al Regolamento del nuovo fondo o dei nuovi fondi).
La Compagnia si riserva la possibilità di definire nuove modalità per le operazioni di sostituzione, che si
rendessero necessarie, con esclusione di quelle meno favorevoli per l’Investitore-Contraente, che in ogni
caso verranno rese note all’Investitore-Contraente mediante comunicazione scritta.
La Compagnia si impegna a inviare all’Investitore-Contraente, un’apposita lettera di conferma dell’operazione di passaggio entro il termine di sette giorni lavorativi dalla data di valorizzazione, contenente l’indicazione dell’importo e del numero di quote disinvestito dal fondo esterno di origine, dell’importo e del
numero di quote investito nel fondo esterno di destinazione, la data di valorizzazione.
Codice prodotto 641
Art. 16 – Diritto di richiesta di rimborso del capitale prima della scadenza (diritto di riscatto). Trascorso 1 anno dalla data di decorrenza del contratto, in conformità con quanto disposto dall’art. 1925
cod. civ., l’Investitore-Contraente può risolvere anticipatamente il contratto medesimo.
In tal caso, la Compagnia corrisponderà all’Investitore-Contraente un importo pari al valore di riscatto
maturato.
In considerazione dei rischi di natura finanziaria derivanti dal presente contratto, prima di effettuare l’operazione di riscatto, l’Investitore-Contraente può richiedere informazioni circa le modalità e le condizioni dell’operazione a: Lombarda Vita S.p.A. – Bancassicurazione – Servizio Assistenza Vita – Via Carlo
Ederle, 45 – 37126 Verona – Italia – Tel 800013711 – Fax 0459698100 – indirizzo mail:
[email protected].
La Compagnia, non oltre 10 giorni dal ricevimento della richiesta, invierà all’Investitore-Contraente comunicazione scritta contenente le informazioni relative al valore di riscatto maturato.
In caso di sfavorevole andamento del valore della quota, il valore di riscatto potrebbe essere inferiore
ai premi versati.
L’Investitore-Contraente può esercitare il diritto di riscatto – parziale o totale – inviando fax al numero
0459698100 o lettera raccomandata con avviso di ricevimento indirizzata a: Lombarda Vita S.p.A. – Ufficio Gestione Operativa Vita – Lungadige Cangrande, 16 – 37126 Verona – Italia indicando espressamente nella sua richiesta il numero di quote per le quali intende richiedere il riscatto.
L’Investitore-Contraente deve espressamente indicare, nella propria richiesta, il numero delle quote per le
quali intende richiedere il riscatto.
Il valore di riscatto totale è pari al controvalore delle quote dei fondi esterni possedute dall’InvestitoreContraente alla data di ricevimento della richiesta di riscatto da parte della Compagnia e disinvestite secondo quanto previsto all’Art. 13, al netto dei costi di rimborso del capitale prima della scadenza di cui al
precedente Art. 9 a) II).
L’Investitore-Contraente può esercitare il diritto di riscatto anche per un importo inferiore al valore di riscatto totale, purché sussistano tutte le seguenti condizioni:
25.000,00 euro.
Il valore di riscatto parziale si determina secondo le stesse modalità indicate nel presente articolo in relazione alla quantificazione del valore di riscatto totale.
L’operazione di riscatto parziale comporta la cancellazione dal fondo o dai fondi esterni selezionati di un
L’esercizio del riscatto parziale comporta il ricalcalo del capitale assicurato in caso di morte di cui al precedente Art. 11.1, sulla base del controvalore delle quote residue.
Art. 17 – Modalità di erogazione del valore di riscatto totale. Il pagamento della somma derivante dall’esercizio del diritto di riscatto totale di cui all’Art. 16 avviene in forma di capitale in un’unica soluzione.
In alternativa è facoltà dall’Investitore-Contraente scegliere tra le seguenti opzioni:
(i) l’erogazione di una rendita annua vitalizia e rivalutabile, pagabile in rate posticipate;
(ii) l’erogazione della somma parte in capitale e parte in rendita.
L’importo della rendita sarà determinato in base alle condizioni in vigore al momento dell’esercizio del diritto d’opzione. Le condizioni saranno pertanto rese note al momento della richiesta dell’opzione di rendita da parte dell’Investitore-Contraente.
Le possibili forme di rendita vitalizia sono:
a) la rendita annua vitalizia rivalutabile da corrispondere finché l’Assicurato è in vita;
b) la rendita annua vitalizia rivalutabile, reversibile totalmente o parzialmente a favore di altra persona;
c) la rendita annua vitalizia rivalutabile che verrà corrisposta in modo certo per 5 o 10 anni, a scelta dell’Investitore-Contraente, anche qualora si dovesse verificare il decesso dell’Assicurato in tale periodo,
e successivamente finché l’Assicurato sarà in vita.
La rendita non potrà essere riscattata durante il periodo di erogazione.
Codice prodotto 641
La conversione del valore di riscatto in rendita viene concessa a condizione che:
– l’importo della rendita non sia inferiore a 3.000,00 euro annui;
– l’Assicurato all’epoca della conversione non superi gli 85 anni di età.
La Compagnia è tenuta a fornire per iscritto, non oltre 30 giorni dal ricevimento della richiesta dell’Investitore-Contraente, una descrizione sintetica di tutte le opzioni esercitabili, evidenziando i relativi costi e
le condizioni economiche (tali condizioni decadono entro 30 giorni dal ricevimento da parte dell’Investitore-Contraente di detta comunicazione).
Successivamente, la Compagnia si impegna a trasmettere entro 60 giorni dal ricevimento della conferma
di esercizio dell’opzione, la Scheda sintetica, la Nota Informativa e le Condizioni di Assicurazione relative
alle coperture assicurative per le quali l’avente diritto abbia manifestato il proprio interesse.
Art. 18 – Documentazione e modalità di pagamento dei rimborsi e delle prestazioni assicurative.
Tutti i pagamenti saranno effettuati dalla Compagnia tramite bonifico bancario.
Al fine di consentire l’esecuzione dei pagamenti da parte della Compagnia, l’Investitore-Contraente e/o i
Beneficiari sono tenuti a comunicare alla Compagnia medesima le coordinate del conto corrente bancario, sul quale saranno effettuati i pagamenti dovuti in virtù del presente contratto.
L’Investitore-Contraente e/o i Beneficiari sono tenuti altresì a consegnare alla Compagnia i seguenti documenti:
In caso di revoca della proposta:
– richiesta sottoscritta dall’Investitore-Contraente;
In caso di recesso dal contratto:
In caso di riscatto:
– copia del documento di identità e codice fiscale dell’Investitore-Contraente (se l’Investitore-Contraente è una persona giuridica è necessario comunicare i dati societari unitamente a quelli anagrafici e fiscali del rappresentante legale);
– certificato di esistenza in vita dell’Assicurato o autocertificazione di esistenza in vita dell’Assicurato nel
caso sia diverso dall’Investitore-Contraente.
In caso di decesso:
– richiesta di liquidazione dei Beneficiari di polizza e/o aventi diritto;
– certificato di morte dell’Assicurato (con indicazione della data di nascita);
– copia del documento di identità e codice fiscale dei Beneficiari (se il Beneficiario è una persona giuridica
è necessario comunicare i dati societari unitamente a quelli anagrafici e fiscali del rappresentante legale);
– relazione medica dettagliata redatta dall’ultimo medico curante sulle cause del decesso con indicato
quando sono sorti gli eventuali primi sintomi o copia della cartella clinica;
– in presenza di testamento,
- nel caso in cui l’Investitore-Contraente coincida con l’Assicurato, copia del verbale di pubblicazione
del testamento completo degli allegati previsti;
- nel caso in cui l’Investitore-Contraente sia diverso dall’Assicurato e i Beneficiari designati siano gli
eredi testamentari, copia del verbale di pubblicazione del testamento completo degli allegati previsti;
- atto di notorietà o dichiarazione sostitutiva dell’atto di notorietà attestante che il testamento pubblicato è l’ultimo redatto, valido e contro il quale non esistono impugnazioni, nonché le generalità, il grado di parentela, l’età e la capacità giuridica degli eredi legittimi o degli eredi testamentari (a seconda
che i Beneficiari designati siano gli eredi legittimi o gli eredi testamentari);
– in assenza di testamento, atto di notorietà o dichiarazione sostitutiva dell’atto di notorietà che attesti la
mancanza di testamento, nonché le generalità, il grado di parentela, l’età e la capacità giuridica degli
eredi legittimi dell’Assicurato (se sono i Beneficiari designati in polizza);
– in caso di Beneficiario minorenne o incapace copia autentica del decreto del Giudice Tutelare che autorizzi la persona designata a riscuotere la prestazione.
L’Investitore-Contraente e/o i Beneficiari sono tenuti altresì a fornire alla Compagnia ogni altra documentazione fosse necessaria per la liquidazione della prestazione o per l’identificazione dei Beneficiari ed in
Codice prodotto 641
particolare, nel caso in cui il decesso sia conseguenza di infortunio, di suicidio o di omicidio, copia del
verbale dell’Autorità Giudiziaria.
Qualora l’Investitore-Contraente e/o i Beneficiari non forniscano la documentazione indicata, la Compagnia non sarà tenuta alla corresponsione di alcuna somma.
La Compagnia esegue i pagamenti derivanti dai propri obblighi contrattuali entro 30 giorni dalla ricezione
della documentazione completa indicata nel presente articolo, inviata dall’Investitore-Contraente e/o dai
Beneficiari mediante fax al numero 0459698100 o lettera raccomandata con avviso di ricevimento indirizzata a: Lombarda Vita S.p.A. – Ufficio Gestione Operativa Vita – Lungadige Cangrande, 16 – 37126 Verona – Italia.
In alternativa, la Compagnia esegue i pagamenti derivanti dai propri obblighi contrattuali entro 30 giorni
dalla ricezione di detta documentazione completa da parte dello sportello bancario presso cui è stato stipulato il contratto.
Decorso tale termine sono dovuti gli interessi moratori a favore dell’Investitore-Contraente e/o dei Beneficiari.
Art. 19 – Pegno. L’Investitore-Contraente può costituire in pegno il credito derivante dal presente contratto.
Tale atto diviene efficace dal momento in cui alla Compagnia viene notificata l’avvenuta costituzione in
pegno del credito derivante dal contratto.
In tale momento la Compagnia ha l’obbligo di effettuare la relativa annotazione in polizza o su appendice.
In conformità con quanto disposto dall’art. 2805 cod. civ. la Compagnia può opporre al creditore pignoratizio le eccezioni che le spettano verso l’Investitore-Contraente originario sulla base del presente contratto.
Nel caso di pegno le opzioni di riscatto richiedono l’assenso scritto del creditore.
Art. 20 – Cessione del contratto. In conformità con quanto disposto dall’art. 1406 cod. civ. l’Investitore-Contraente può sostituire a sé un terzo nei rapporti derivanti dal presente contratto.
Tale atto diviene efficace dal momento in cui alla Compagnia viene notificata l’avvenuta cessione corredata dalla documentazione ad essa inerente.
In tale momento la Compagnia ha l’obbligo di effettuare l’annotazione relativa all’avvenuta cessione in
polizza o su appendice.
La Compagnia secondo quanto disposto dall’art. 1409 cod. civ. può opporre al terzo cessionario tutte le
eccezioni derivanti dal presente contratto.
Art. 21 – Beneficiari delle prestazioni. L’Investitore-Contraente designa i Beneficiari delle prestazioni
della Compagnia.
L’Investitore-Contraente può, in qualsiasi momento, revocare o modificare la designazione precedentemente effettuata.
La designazione del Beneficiario e le sue eventuali revoche o modifiche devono essere comunicate per
iscritto alla Compagnia o disposte per testamento.
L’Investitore-Contraente non può esercitare tale facoltà di revoca o modifica:
– dopo che l’Investitore-Contraente ed il Beneficiario abbiano dichiarato per iscritto alla Compagnia, rispettivamente, la rinuncia al potere di revoca e l’accettazione del beneficio;
– dopo che, verificatosi l’evento previsto, il Beneficiario abbia comunicato per iscritto alla Compagnia di
voler profittare del beneficio.
Non può altresì essere modificata la designazione da parte degli eredi dopo la morte dell’Investitore-Contraente.
In tali casi le operazioni di riscatto e di pegno sul credito richiedono l’assenso scritto dei Beneficiari.
Art. 22 – Imposte e tasse. Eventuali imposte e tasse relative al contratto sono a carico dell’InvestitoreContraente o dei Beneficiari.
Art. 23 – Foro competente. Per ogni controversia riguardante l’interpretazione, la validità, lo scioglimento e l’esecuzione del presente contratto, è competente l’autorità giudiziaria del luogo in cui l’InvestitoreContraente (o l’Assicurato, o il Beneficiario) ha la residenza o ha eletto domicilio.
Art. 24 – Nuovi fondi esterni e fusione tra fondi esterni. La Compagnia ha la facoltà di istituire nuovi
fondi esterni in aggiunta a quelli previsti dal presente contratto.
Codice prodotto 641
La Compagnia informa preventivamente e per iscritto l’Investitore-Contraente circa l’istituzione di nuovi
fondi esterni.
L’Investitore-Contraente potrà effettuare investimenti nei fondi esterni di nuova istituzione tramite la sottoscrizione delle loro quote o la sostituzione delle quote già possedute in altri fondi esterni indicati nel
presente contratto.
La Compagnia si obbliga alla consegna del Prospetto Informativo aggiornato unitamente al Prospetto e
al Regolamento di gestione del nuovo fondo esterno o dei nuovi fondi esterni.
Art. 25 – Variazioni contrattuali. La Compagnia si riserva di apportare al contratto le modifiche che si
rendessero necessarie a seguito dei cambiamenti della normativa primaria e secondaria vigente oppure
a fronte di mutati criteri gestionali.
Tali modifiche verranno trasmesse con tempestività all’Investitore-Contraente con evidenza degli effetti
sui rapporti contrattuali vigenti.
In particolare nel caso in cui, nel corso della durata del contratto, intervengano modifiche delle informazioni contenute nel Prospetto Informativo, la Compagnia effettuerà le dovute comunicazioni con le modalità previste al precedente Art. 11.4.
Art. 26 – Prescrizione. I diritti derivanti dal presente contratto, ai sensi dell’art. 2952 cod. civ., sono soggetti ad un termine di prescrizione di due anni che decorre dal momento in cui tali diritti possono essere
fatti valere.
Art. 27 – Comunicazioni. La Compagnia provvederà ad inviare, entro 60 giorni dalla chiusura dell’anno
solare, l’estratto conto annuale della posizione assicurativa, unitamente all’aggiornamento dei dati storici di rischio/rendimento dei fondi di cui alla Parte II del Prospetto Informativo, contenente le seguenti
informazioni minime:
– cumulo dei premi versati dalla decorrenza del contratto al 31 dicembre dell’anno precedente, numero e
controvalore delle quote assegnate al 31 dicembre dell’anno precedente;
– dettaglio dei premi versati, di quelli investiti, del numero e del controvalore delle quote assegnate nell’anno di riferimento;
– numero e controvalore delle quote trasferite e di quelle assegnate a seguito di operazioni di sostituzione dei fondi esterni;
– numero e controvalore delle quote trasferite e di quelle assegnate a seguito di eventuali operazioni di
Switch (Piano di allocazione) e Switch straordinari (Piano di Interventi Straordinari) sui fondi esterni;
– numero e controvalore delle quote liquidate a seguito di riscatto parziale nell’anno di riferimento;
– numero delle quote trattenute per le commissioni di gestione nell’anno di riferimento;
– numero delle quote complessivamente assegnate e del relativo controvalore alla fine dell’anno di riferimento;
– numero di quote riconosciute all’Investitore-Contraente, a titolo di Bonus, nell’anno di riferimento.
La Compagnia provvederà, inoltre, ad inviare una comunicazione scritta all’Investitore-Contraente qualora, in corso di contratto, il controvalore delle quote dallo stesso complessivamente detenute risulti inferiore di oltre il 30% rispetto ai premi investiti, tenuto conto di eventuali versamenti e riscatti, e a comunicare ogni ulteriore riduzione pari o superiore al 10%.
La comunicazione sarà inviata per iscritto dalla Compagnia entro 10 giorni lavorativi dalla data in cui si è
verificato l’evento.
Art. 28 – Legge applicabile al contratto. Al contratto si applica la legge italiana.
Codice prodotto 641

YOUR PRIVATE INSURANCE - Lombarda Vita

Transcript

Documenti analoghi

“Informazioni Specifiche” del Prospetto Semplificato

UBI SICAV Usa Equity

UBI SICAV Asia Pacific Equity

“Informazioni Specifiche” del Prospetto Semplificato

raiffplanet - Bcc Bergamasca

AZIMUT TREND ITALIA

COORD3 BENCHMARK CMM

KIID - Arca

Vegagest SGR S.p.A. rende noto che il Consiglio di Am

KIID Arca Cedola 2018 Paesi Emergenti valuta locale "R"