Investiper Cedola Marzo - 2021 Investiper Cedola Reale Marzo

Transcript

Offerta al pubblico
di quote dei fondi comuni
di investimento mobiliare
aperti di diritto italiano
rientranti nell’ambito
di applicazione della
Direttiva 2009/65/CE
Investiper Cedola Marzo - 2021
Investiper Cedola Reale Marzo - 2021
Si raccomanda la lettura del Prospetto – costituito dalla Parte I (Caratteristiche dei fondi e modalità di partecipazione),
dalla Parte II (Illustrazione dei dati periodici di rischio/rendimento e costi dei fondi) – messo gratuitamente a
disposizione dell’investitore su richiesta del medesimo per le informazioni di dettaglio.
Il Regolamento di Gestione dei fondi forma parte integrante del Prospetto, al quale è allegato.
Il Prospetto è volto ad illustrare all’investitore le principali caratteristiche dell’investimento proposto.
Data di deposito in Consob: 28 febbraio 2017
Data di validità: dall’1 marzo 2017
La pubblicazione del Prospetto non comporta alcun giudizio della Consob sull’opportunità dell’investimento proposto.
Avvertenza: La partecipazione ai fondi comuni di investimento è disciplinata dal Regolamento di gestione dei fondi.
Avvertenza: Il Prospetto non costituisce un’offerta o un invito in alcuna giurisdizione nella quale detti offerta o invito non
siano legali o nella quale la persona che venga in possesso del Prospetto non abbia i requisiti necessari per aderirvi. In
nessuna circostanza il Modulo di sottoscrizione potrà essere utilizzato se non nelle giurisdizioni in cui detti offerta o invito
possano essere presentati e tale Modulo possa essere legittimamente utilizzato.
S.G.R.p.A.
Parte I
del Prospetto
Caratteristiche dei Fondi
e modalità di partecipazione
Data di deposito in Consob della Parte I: 28 febbraio 2017.
Data di validità della Parte I: dall’1 marzo 2017.
S.G.R.p.A.
Indice
A)INFORMAZIONI GENERALI........................................................................................................ 2
1.La SGR e il gruppo di appartenenza.......................................................................................................... 2
2. Il Depositario..................................................................................................................................................... 4
3.La società di revisione legale....................................................................................................................... 4
4. Gli intermediari distributori.......................................................................................................................... 5
5. I fondi.................................................................................................................................................................. 5
6. Modifiche della Strategia e della politica di investimento................................................................. 6
7. Informazioni sulla normativa applicabile................................................................................................. 6
8. Altri Soggetti..................................................................................................................................................... 6
9.Rischi generali connessi alla partecipazione ai fondi.......................................................................... 6
B)INFORMAZIONI SULL’INVESTIMENTO........................................................................................8
10. Tipologia, parametro di riferimento, periodo minimo raccomandato, profilo di rischio/
rendimento, politica di investimento e rischi specifici dei fondi.......................................................... 8
C)INFORMAZIONI ECONOMICHE (COSTI, AGEVOLAZIONI, REGIME FISCALE).......................14
11. Oneri a carico del sottoscrittore e oneri a carico dei fondi........................................................... 14
12. Agevolazioni finanziarie............................................................................................................................ 15
13. Regime fiscale.............................................................................................................................................. 15
D)INFORMAZIONI SULLE MODALITÀ DI SOTTOSCRIZIONE/RIMBORSO.................................17
14. Modalità di sottoscrizione delle quote................................................................................................ 17
15. Modalità di rimborso delle quote.......................................................................................................... 18
16. Procedure di sottoscrizione e rimborso.............................................................................................. 18
E)INFORMAZIONI AGGIUNTIVE....................................................................................................19
17. Valorizzazione dell’investimento............................................................................................................ 19
18. Informativa ai partecipanti....................................................................................................................... 19
19. Ulteriore informativa disponibile........................................................................................................... 19
ALLEGATO 1 – ELENCO DEGLI INTERMEDIARI DISTRIBUTORI................................................. 20
A) Informazioni generali
1. LA SGR E IL GRUPPO DI APPARTENENZA
BCC Risparmio&Previdenza S.G.R.p.A. (di seguito, la “SGR”), appartenente al gruppo bancario
ICCREA, di nazionalità italiana, con sede legale e direzione generale in Milano, Via Carlo Esterle n.
9/11, tel. 02-430281, sito internet: www.bccrisparmioeprevidenza.it, e-mail: [email protected], è la
Società di Gestione del Risparmio che ha istituito e gestisce i fondi comuni di investimento mobiliare aperti di diritto italiano armonizzati ai sensi della Direttiva 2009/65/CE denominati Investiper
Cedola Marzo - 2021 e Investiper Cedola Reale Marzo - 2021 (di seguito denominati insieme i
“Fondi” e, ciascuno, il “Fondo”) e cura l’amministrazione dei rapporti con i partecipanti.
La SGR è stata costituita in data 9 maggio 1984, con atto del notaio dottor Franco Liguori n.
48768 depositato presso il tribunale di Milano, ed è iscritta al n. 9 dell’Albo delle Società di Gestione del Risparmio tenuto presso la Banca d’Italia. La durata della SGR è stabilita, salvo proroga,
al 31 dicembre 2100 e la chiusura dell’esercizio sociale è stabilita al 31 dicembre di ogni anno.
Il capitale sociale, pari ad Euro 8.500.000,00 (ottomilionicinquecentomila/00), interamente sottoscritto e versato, è detenuto per il 75% da ICCREA Holding S.p.A. – Roma e per il 25% da Assimoco Vita S.p.A. – Segrate (Milano).
La SGR svolge le seguenti attività:
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prestazione del servizio di gestione collettiva del risparmio realizzata attraverso la promozione, istituzione e organizzazione di fondi comuni d’investimento e l’amministrazione dei
rapporti con i partecipanti, nonché la gestione del patrimonio di OICR, di propria o altrui
istituzione, mediante l’investimento avente ad oggetto strumenti finanziari, crediti o altri beni
mobili o immobili;
prestazione del servizio di gestione di portafogli;
istituzione e gestione di fondi pensione;
gestione in regime di delega conferita da parte di soggetti che prestano il servizio di gestione
di portafogli di investimento e da parte di organismi di investimento collettivo italiani ed esteri;
commercializzazione di quote o azioni di OICR di propria o altrui istituzione;
prestazione delle attività connesse e strumentali previste dalla regolamentazione secondaria
tempo per tempo vigente emanata dalle Autorità di vigilanza e di controllo.
ORGANO AMMINISTRATIVO
L’organo amministrativo della SGR è il Consiglio di Amministrazione composto da 7 (sette) membri che durano in carica 3 (tre) esercizi e sono rieleggibili. L’attuale Consiglio di Amministrazione,
nominato con delibera dell’assemblea dei soci della SGR del 28.03.2014 per il triennio 2014/2016,
è così composto:
Claudio Corsi, nato a Monteriggioni (SI) il 05.09.1964 – Presidente, come da delibera dell’Assemblea dei Soci del 28.03.2014.
Laurea in scienze economiche e bancarie.
Libero professionista.
In precedenza ha svolto attività di Docente di ruolo di Economia Aziendale presso l’Istituto P.S. e
Commercio Giovanni Caselli di Siena.
Attualmente ricopre anche la carica di Presidente di ChiantiBanca Credito Cooperativo.
Roberto Belloni, nato a Milano (MI) il 16.06.1958 – Vice Presidente.
Laurea in Giurisprudenza.
Avvocato iscritto all’Albo dei Procuratori/Avvocati dell’Ordine di Monza dall’8 luglio 1985.
In precedenza ha svolto anche attività di Consigliere di Amministrazione della Federazione Lombarda delle Banche di Credito Cooperativo e di Vice Presidente Vicario della BCC Barlassina.
Attualmente ricopre anche la carica di Presidente della BCC Barlassina.
Luigi Cardona, nato a Napoli (NA) il 04.07.1948 – Consigliere
Laurea in Giurisprudenza, Iscritto all’Albo dei Revisori.
In precedenza ha svolto attività di controllo su enti bancari e finanziari presso la Banca d’Italia ed
ha ricoperto il ruolo di Direttore Centrale di Iccrea Holding S.p.A.
Attualmente ricopre anche la carica di Presidente del Consiglio di Amministrazione di ICCREA
SME CART S.r.l., Agri Securities Srl e Agri Cart 4 Finance Srl.
Marino Ghilardi, nato a Bergamo (BG) il 04.04.1950 – Consigliere
Laurea in Lingue e Letterature Straniere.
In precedenza ha ricoperto il ruolo di Responsabile di Tesoreria Integrata presso la Banca Provinciale Lombarda e Direttore Centrale dell’Area Finanza presso la Banca Popolare di Cremona.
Attualmente ricopre anche la carica di Direttore Generale della Banca della Bergamasca - Credito
Cooperativo (Zanica).
Giuseppe Varisco, nato a Gemona del Friuli (UD) l’11 febbraio 1960 – Consigliere
Attualmente ricopre anche la carica di Vice Presidente della BCC di Carnia e Gemonese.
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Andrea Perrone, nato a Cuggiono il 01.09.1968 – Consigliere Indipendente
Laurea in giurisprudenza.
Attualmente ricopre anche la carica di Ordinario di Diritto Commerciale presso l’Università Cattolica del Sacro Cuore di Milano.
Giovanni Piasentini, nato a San Martino di Vanezze (RO) il 11.11.1958 – Consigliere
Diploma di ragioneria.
In precedenza ha svolto l’attività di Sindaco Effettivo presso la Banca di Credito Cooperativo del
Polesine – Rovigo.
Attualmente ricopre anche la carica di Amministratore di Banca Annia Credito Cooperativo di
Cartura e del Polesine.
ORGANO DI CONTROLLO
L’organo di controllo della SGR è il Collegio Sindacale, composto da 5 (cinque) membri, che durano in carica 3 (tre) anni e sono rieleggibili. L’attuale Collegio Sindacale, nominato con delibera
dell’Assemblea dei Soci della SGR del 28.03.2014 per il triennio 2014/2016, è così composto:
Luigi Gaspari, nato a Roma (RM), il 14.09.1956 – Presidente;
Alessandro Cortesi, nato a Chianni (PI), il 22.03.1962 – Sindaco effettivo;
Camillo Catarozzo, nato a Battipaglia (SA), il 27.01.1950 - Sindaco effettivo;
Anna Maria Fellegara, nata a Borgonovo Val Tidone (PC), il 18.01.1958 - Sindaco supplente;
Riccardo Andriolo, nato a Como (CO), l’11.02.1975 - Sindaco supplente.
FUNZIONI DIRETTIVE
Dal 1° marzo 2013, Direttore Generale della SGR è Vincenzo Palli, nato a Faenza (RA) il 03.06.1958.
Da marzo 2010, Consigliere Delegato, dopo una breve esperienza nell’Industria, è cresciuto professionalmente per oltre 20 anni nelle BCC arrivando a ricoprire il ruolo di Responsabile Finanza;
diventa Direttore Area Mercato in Iccrea Holding S.p.A. nel 2005 per poi assumere, sempre nella
Capogruppo, il ruolo di coordinatore del segmento retail, entrando nei Consigli di Amministra-
zione di tutte le Società del segmento: BCC Risparmio&Previdenza S.G.R.p.A., BCC Vita, BCC Assicurazioni, BCC Credito Consumo e BCC Retail. Nel contempo è sempre stato attivo nel mondo
dell’associazionismo degli operatori dei mercati finanziari, con presenza nei consigli direttivi prima
di Assobat, poi di Assiom e ora nel consiglio direttivo e nel consiglio di presidenza di Assiom-Forex.
FUNZIONI AFFIDATE A TERZI IN OUTSOURCING
Le funzioni aziendali di Revisione Interna e di gestione dei Servizi Informatici sono affidate in
outsourcing, rispettivamente, alla unità organizzativa “Controlli” della Capogruppo Iccrea Holding
S.p.A., alla società ADEPA S.p.A. e a Unione Fiduciaria S.P.A.
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ALTRI FONDI ISTITUITI E GESTITI DALLA SGR
La SGR, oltre ai Fondi di cui al presente Prospetto, ha istituito e gestisce:
i) i fondi comuni di investimento mobiliare aperti armonizzati del Sistema Aureo: “BCC Monetario”, “BCC Risparmio Obbligazionario”, “BCC Crescita Bilanciato”, “BCC Investimento Azionario”, “BCC Selezione Risparmio”, “BCC Selezione Opportunità”, “BCC Selezione Crescita”,
“BCC Selezione Investimento”, “Aureo Cedola I - 2016”, “Aureo Cedola II - 2017” “BCC Cedola III - 2017”, “BCC Cedola III Opportunità - 2017”, “BCC Cedola IV - 2018” e “BCC Cedola
IV Opportunità - 2018”, “BCC Cedola V - 2018”,”BCC Cedola V Opportunità - 2018”, “BCC
Cedola Dicembre 2018”, “BCC Cedola Attiva Dicembre 2018”, “BCC Cedola Marzo 2019”,
“BCC Cedola Attiva Marzo 2019”, “BCC Cedola Reale Settembre - 2019”, “BCC Cedola Attiva
Settembre - 2019”, “BCC Cedola Più Settembre - 2019”, “BCC Cedola Reale Dicembre -2019”,
“BCC Cedola Attiva Dicembre - 2019”, “BCC Cedola Più Dicembre - 2019”, “BCC Cedola Reale
Marzo - 2020”, “BCC Cedola Più Marzo - 2020”, “BCC Cedola Reale Settembre - 2020”, “BCC
Cedola Più Settembre - 2020”, “Investiper Cedola Dicembre - 2020”, “Investiper Cedola Reale Dicembre - 2020” e “Investiper Cedola Più Dicembre - 2020”;
ii) il fondo comune di investimento mobiliare aperto armonizzato riservato agli investitori professionali, “BCC Obbligazionario – Istituzionali”;
iii) il “Fondo Pensione aperto Aureo”.
Per le offerte relative ai suddetti fondi sono stati pubblicati distinti prospetti e una nota informativa per il “Fondo Pensione aperto Aureo”.
La SGR provvede allo svolgimento della gestione dei fondi comuni in conformità al mandato
gestorio conferito dagli investitori. Per maggiori dettagli in merito ai doveri del gestore ed
ai diritti degli investitori si rinvia alle norme contenute nel Regolamento unico dei Fondi.
La SGR assicura la parità di trattamento tra gli investitori e non adotta trattamenti preferenziali nei confronti degli stessi.
2. IL DEPOSITARIO
ICBPI S.p.A. - Istituto Centrale delle Banche Popolari Italiane con sede in Milano, Corso Europa, 18, è il
Depositario (di seguito, la il “Depositario”) dei Fondi. Le funzioni di emissione e consegna dei certificati di partecipazione ai Fondi, nonché quelle di rimborso delle quote, sono svolte presso gli uffici del
Depositario in Milano, Corso Sempione n. 57, ove sono altresì disponibili i prospetti contabili dei Fondi.
Il Depositario adempie gli obblighi di custodia degli strumenti finanziari dei Fondi e provvede alla
verifica della proprietà nonché alla tenuta delle registrazioni degli altri beni; il Depositario detiene
altresì le disponibilità liquide dei Fondi.
Il Depositario è responsabile nei confronti della SGR e dei partecipanti ai Fondi di ogni pregiudizio
da essi subito in conseguenza dell’inadempimento dei propri obblighi.
3. LA SOCIETÀ DI REVISIONE LEGALE
La SGR ha conferito l’incarico per la revisione legale dei conti e la certificazione del bilancio della
SGR e del rendiconto dei Fondi alla società Reconta Ernst Young S.p.A., con sede legale in Roma,
via Po, 32.
Ai sensi dell’art. 9, comma 2, del TUF la società incaricata della revisione provvede con apposita
relazione a rilasciare un giudizio sul rendiconto dei Fondi. L’Attività di revisione legale dei Fondi
comporta: i) la verifica che la relazione della gestione annuale dei Fondi sia conforme alle norme
che ne disciplinano la redazione e rappresentino in modo veritiero e corretto la situazione patrimoniale e il risultato economico e ii) la verifica della coerenza della relazione degli amministratori
con ciascuno dei rendiconti della gestione annuale dei Fondi. L’attività di revisione si conclude
con l’emissione da parte della società di revisione della relazione sulle relazioni annuali della gestione, redatta in conformità con i principi di revisione di riferimento e secondo quanto previsto
dalle comunicazioni Consob e dalle direttive emanate dagli organismi professionali in materia.
4. GLI INTERMEDIARI DISTRIBUTORI
Il collocamento delle quote dei Fondi può avvenire, oltre che presso la sede sociale della SGR,
anche presso gli sportelli dei sottoindicati soggetti:
• Cassa Centrale Trentina S.p.A., con sede legale in via Segantini 5, Trento (TN);
• Cassa Centrale Raiffeisen S.p.A., con sede legale in via Laurino 1, Bolzano (BZ);
• Banche di Credito Cooperativo (già Casse Rurali) e le Casse Rurali ed Artigiane di cui all’allegato 1 “Elenco degli intermediari distributori” al presente documento.
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5. I FONDI
Ciascun fondo comune d’investimento mobiliare è un patrimonio collettivo costituito dalle somme versate da una pluralità di partecipanti e investite in strumenti finanziari. Ogni partecipante
detiene un numero di quote, tutte di uguale valore e con uguali diritti, proporzionale all’importo
che ha versato a titolo di sottoscrizione. Il patrimonio del Fondo costituisce patrimonio autonomo
e separato da quello della SGR e dal patrimonio dei singoli partecipanti nonché da quello di ogni
altra entità gestita dalla medesima SGR.
Ciascun Fondo è “mobiliare” poiché il suo patrimonio è investito esclusivamente in strumenti
finanziari. È “aperto” in quanto il risparmiatore può ad ogni data di valorizzazione della quota sottoscrivere quote del Fondo oppure chiedere il rimborso parziale o totale di quelle già sottoscritte.
CARATTERISTICHE DEI FONDI
Variazioni della politica di
investimento e dei soggetti
incaricati della gestione
negli ultimi due anni
Fondo
Data di istituzione
Inizio operatività
23 febbraio 2016
18 aprile 2016
-
23 febbraio 2016
18 aprile 2016
-
Il Regolamento di Gestione dei Fondi è stato approvato in via generale con delibera del Consiglio
di Amministrazione del 23 febbraio 2016 che ha accertato la sussistenza delle ipotesi di cui all’art.
37, comma 5 del D.Lgs. n. 58/98 (di seguito, il “TUF”) relative all’approvazione in via generale dei
regolamenti dei fondi comuni.
SOGGETTI PREPOSTI ALLE EFFETTIVE SCELTE DI INVESTIMENTO
L’attuazione delle politiche di investimento spetta al Consiglio di Amministrazione della SGR. La
SGR verifica il rispetto degli obiettivi di investimento definiti nel Regolamento di Gestione e dei
limiti posti dalle disposizioni normative tempo per tempo vigenti.
Il Soggetto che attende alle effettive scelte di investimento è il dottor Luca Ramponi, Responsabile Funzione Investimenti di BCC Risparmio&Previdenza S.G.R.p.A da luglio 2007, nato a Milano
il 20/03/1973 e laureato in Giurisprudenza presso l’Università degli Studi di Milano, con tesi dal
titolo “La Società di Gestione del Risparmio ed in particolare la SGR speculativa”.
Precedentemente ha svolto la sua attività lavorativa presso BNL Gestioni SGR, nel ruolo di Responsabile delle Gestioni Patrimoniali Individuali e del Fondo di Fondi, presso Intesa Asset Management SGR, nel ruolo di Senior Portfolio Manager di Gestioni Patrimoniali Individuali, e presso
Cariplo S.p.A. come Analista finanziario.
6. MODIFICHE DELLA STRATEGIA E DELLA POLITICA DI INVESTIMENTO
L’organo amministrativo della SGR nelle proprie riunioni periodiche esamina l’attività di gestione
svolta e valuta l’eventuale cambiamento della strategia di gesione precedentemente definita; il
cambiamento della politica di investimento che incide sulle caratteristiche di ciascun Fondo comporta una modifica al Regolamento di gestione deliberata dalla SGR così come disciplinato dal
Regolamento di gestione, parte C), paragrafo VII.
7. INFORMAZIONI SULLA NORMATIVA APPLICABILE
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La partecipazione ai Fondi, attraverso la sottoscrizione delle quote o il loro successivo acquisto
a qualsiasi titolo, implica l’adesione al Regolamento di Gestione che disciplina il rapporto contrattuale tra la SGR e il partecipante. I Fondi sono di diritto italiano e la legislazione applicabile al
rapporto contrattuale derivante dalla partecipazione allo stesso è quella italiana.
8. ALTRI SOGGETTI
Non sono previsti altri prestatori di servizi diversi dal Depositario o dalla Società di Revisione.
9. RISCHI GENERALI CONNESSI ALLA PARTECIPAZIONE AI FONDI
La partecipazione ai Fondi comporta, in via generale, dei rischi connessi alla possibile variazione
del valore delle quote che, a loro volta, risentono delle oscillazioni del valore degli strumenti
finanziari in cui vengono investite le risorse dei Fondi. L’andamento del valore delle quote di ciascun Fondo può variare in relazione alla tipologia e ai settori di investimento, nonché ai relativi
mercati di riferimento. Ciò può comportare la possibilità di non ottenere, al momento del rimborso, la restituzione dell’investimento finanziario.
In particolare, per apprezzare il rischio derivante dall’investimento del patrimonio dei Fondi in
strumenti finanziari occorre considerare i seguenti elementi:
a) rischio connesso alla variazione del prezzo: il prezzo di ciascuno strumento finanziario
dipende dalle caratteristiche peculiari della società emittente, dall’andamento dei mercati di
riferimento e dei settori di investimento e può variare, in modo più o meno accentuato, a
seconda della sua natura. In linea generale, la variazione del prezzo delle azioni è connessa
alle prospettive reddituali delle società emittenti e può essere tale da comportare la riduzione
o addirittura la perdita del capitale investito, mentre il valore delle obbligazioni è influenzato
dall’andamento dei tassi di interesse di mercato e dalle valutazioni della capacità del soggetto
emittente di far fronte al pagamento degli interessi dovuti e al rimborso del capitale di debito
a scadenza;
b) rischio connesso alla liquidità: la liquidità degli strumenti finanziari, ossia la loro attitudine a
trasformarsi prontamente in moneta senza perdita di valore, dipende dalle caratteristiche del
mercato in cui gli stessi sono trattati. In generale, i titoli trattati su mercati regolamentati sono più
liquidi e, quindi, meno rischiosi, in quanto più facilmente smobilizzabili dei titoli non trattati su detti
mercati. L’assenza di una quotazione ufficiale può, inoltre, rendere complesso l’apprezzamento
del valore effettivo del titolo, la cui determinazione è rimessa a valutazioni discrezionali;
c) rischio connesso alla valuta di denominazione: per l’investimento in strumenti finanziari
denominati in una valuta diversa da quella in cui è denominato il Fondo, occorre tenere
presente la variabilità del rapporto di cambio tra la valuta di riferimento del Fondo e la valuta
estera in cui sono denominati gli investimenti;
d) rischio connesso all’utilizzo di strumenti derivati: l’utilizzo di strumenti derivati per finalità
di investimento consente di assumere posizioni di rischio su strumenti finanziari superiori
agli esborsi inizialmente sostenuti per aprire tali posizioni (effetto leva). Di conseguenza, una
variazione dei prezzi di mercato relativamente piccola ha un impatto amplificato in termini di
guadagno o di perdita sul portafoglio gestito rispetto al caso in cui non si faccia uso di leva;
e) altri fattori di rischio: le operazioni sui Mercati Emergenti potrebbero esporre l’investitore
a rischi aggiuntivi connessi al fatto che tali mercati potrebbero essere regolati in modo da
offrire ridotti livelli di garanzia e protezione agli investitori. Sono poi da considerarsi i rischi
connessi alla situazione politico-finanziaria del paese di appartenenza degli enti emittenti.
L’esame della politica di investimento di ciascun Fondo consente l’individuazione specifica dei
rischi connessi alla partecipazione al Fondo stesso.
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B) Informazioni sull’investimento
10. TIPOLOGIA, PARAMETRO DI RIFERIMENTO, PERIODO MINIMO RACCOMANDATO, PROFILO
DI RISCHIO/RENDIMENTO, POLITICA DI INVESTIMENTO E RISCHI SPECIFICI DEI FONDI
Investiper Cedola Marzo - 2021 – Codice ISIN IT0005172025
Fondo comune di investimento mobiliare aperto di diritto italiano armonizzato ai sensi della Direttiva 2009/65/CE, istituito in data 23 febbraio 2016.
Tipologia di gestione del Fondo
Tipologia di gestione:
Total return. Prevede l’investimento in strumenti obbligazionari e monetari. Il Fondo
mira alla distribuzione di una cedola annuale, secondo la tempistica riportata alla
voce ‘Destinazione dei proventi’.
Avvertenza: l’obiettivo di rendimento non costituisce garanzia di rendimento minimo
dell’investimento finanziario.
Valuta di
denominazione:
Euro
Parametro di riferimento (c.d. benchmark)
8
Lo stile di gestione adottato non consente di individuare un parametro di riferimento (benchmark) rappresentativo della politica di investimento del Fondo, ma è possibile individuare una misura di volatilità del fondo
coerente con la misura di rischio espressa.
La volatilità annualizzata del fondo è stimata inizialmente pari al 3,89% tendenzialmente decrescente nel
tempo.
Periodo minimo raccomandato
5 anni
Raccomandazione: questo fondo potrebbe non essere indicato per gli investitori che prevedono di ritirare il
proprio capitale entro il 31/03/2021.
Profilo di rischio/rendimento del Fondo
Il profilo di rischio/rendimento del Fondo è rappresentato da un indicatore sintetico che classifica il Fondo su
una scala da 1 a 7. La sequenza numerica, in ordine ascendente da sinistra a destra rappresenta il livello di
rischio/rendimento dal più basso al più elevato.
RISCHIO PIÙ BASSO
RISCHIO PIÙ ELEVATO
Di norma, rendimento minore
Di norma, rendimento maggiore
1
2
3
4
5
6
7
Il Fondo è classificato nella categoria 3. L’individuazione della categoria di rischio si basa sulla volatilità
storica di un Fondo. In questo caso, essendo il Fondo di nuova istituzione, il posizionamento dello stesso
nella categoria 3 viene stimato sulla base di un asset mix pro-forma coerente con gli obiettivi e la politica di
investimento del fondo e consistente nella mappatura di un portafoglio modello a specifici fattori di rischio.
La categoria di rischio/rendimento indicata potrebbe non rimanere invariata e quindi la classificazione
del Fondo potrebbe cambiare nel tempo.
Politica di investimento e rischi specifici del Fondo
Categoria del Fondo:
Obbligazionario altre specializzazioni
Principali tipologie di
strumenti finanziari1
e relativa valuta di
denominazione:
Principalmente strumenti finanziari di natura obbligazionaria e monetaria, denominati in Euro o in valute diverse
dall’Euro;
Il Fondo potrà investire più del 35% del patrimonio in
taluni emittenti nazionali o sovranazionali, quali i paesidell’Euro, la BEI, l’Unione Europea, l’EFSF e altri organismi
europei di eventuale futura costituzione.
Aree geografiche:
Le aree geografiche d’investimento potranno essere i Paesi sviluppati (OCSE) e i Paesi emergenti (non OCSE).
Categorie di emittenti:
Emittenti sovranazionali, governativi, societari.
Specifici fattori di
rischio:
Orizzonte temporale: la vita residua media del portafoglio è indicativamente simile all’orizzonte temporale
del Fondo all’avvio dello stesso. La vita residua media diminuisce al trascorrere del tempo e tende ad annullarsi
dopo 5 anni.
Si prevede che nella fase iniziale la vita residua media
possa essere nel range 4-6 anni, per poi arrivare a valori
compresi tra zero e 12 mesi dopo la scadenza dell’orizzonte temporale.
Rischio di credito: emittenti sovranazionali, governativi
o societari, aventi un merito creditizio anche molto rischioso, con un livello di rischio complessivo compatibile
con l’indicatore sintetico di rischio del fondo.
Paesi Emergenti: l’investimento in strumenti finanziari
di emittenti di Paesi Emergenti potrà essere contenuto.
Rischio di cambio: nell’ambito dell’investimento in titoli
denominati in valuta estera, la gestione si orienterà a
mantenere residuale, tramite operazioni di copertura, la
componente di rischio di cambio rispetto al totale.
Operatività in derivati:
L’eventuale utilizzo di strumenti finanziari derivati avrà
finalità sia di copertura sia di più efficiente gestione del
Fondo. In ogni caso, si prevede che la leva massima del
fondo non sarà superiore a 1,1.
9
1
Rilevanza degli investimenti: i seguenti termini di rilevanza sono da intendersi come indicativi delle strategie gestionali del Fondo, posti i limiti definiti nel Regolamento di Gestione.
Definizione
Controvalore dell’investimento rispetto al totale dell’attivo
Principale
Superiore al 70%
Prevalente
Compreso tra il 50% e il 70%
Significativo
Contenuto
Residuale
Inferiore al 10%
10
Tecnica di gestione:
Lo stile di gestione adottato dalla SGR è orientato alla costruzione di un portafoglio iniziale costituito prevalentemente di titoli obbligazionari, selezionati sulla base di criteri
fondamentali, con una vita residua media correlata all’orizzonte temporale del Fondo.
Nel corso della vita del prodotto, si procederà ad un attento monitoraggio volto a
verificare:
• la stabilità e solvibilità degli emittenti;
• una vita residua media degli strumenti finanziari correlata con l’orizzonte temporale
del Fondo;
• profili di liquidità degli investimenti coerenti con l’impegno di distribuzione dei proventi.
Alla scadenza dell’orizzonte temporale il fondo adotterà una gestione di tipo monetario, intendendo con tale tipologia l’investimento in titoli sopra specificati, con una vita
residua media inferiore ai 12 mesi.
Nel corso dei primi 61 giorni di collocamento, al fine di minimizzare la volatilità del
relativo portafoglio, la politica d’investimento del Fondo si concretizzerà nell’investimento sistematico dei flussi di cassa in entrata in titoli di stato a breve scadenza. La
scadenza sarà individuata in maniera tale da risultare prossima alla data di chiusura
della fase di collocamento ovvero di pochi mesi successiva a questa ultima, al fine di
ottenere un portafoglio liquido e/o facilmente liquidabile. Nei giorni immediatamente
successivi alla chiusura del collocamento, invece, il portafoglio sarà investito in conformità con la politica d’investimento descritta nel Regolamento di Gestione.
Destinazione dei
proventi:
Il Fondo è a distribuzione dei proventi. La SGR distribuisce ai partecipanti, per i primi
5 anni di durata del Fondo, almeno il 10% dei proventi conseguiti dal Fondo medesimo, in proporzione al numero di quote possedute da ciascun partecipante. La SGR
distribuisce le cedole annualmente per il periodo di riferimento 1 aprile – 31 marzo.
Su richiesta del partecipante che abbia disposto l’immissione delle quote nel certificato cumulativo rappresentativo di una pluralità di quote appartenenti a più partecipanti, i proventi destinati alla distribuzione possono essere totalmente o parzialmente reinvestiti nel Fondo in esenzione di spese, al netto di eventuali oneri fiscali.
In tali casi, il reinvestimento avverrà sulla base del primo valore quota ex-cedola e il
numero delle quote da assegnare al partecipante viene determinato sulla base del
valore unitario della quota relativo al primo giorno di distribuzione dei proventi.
Oltre a quanto previsto sopra, è facoltà del Consiglio di Amministrazione deliberare
la distribuzione di un importo superiore al controvalore dei proventi derivanti dalle
voci sopra elencate, anche non rivenienti da proventi effettivamente realizzati, purché l’importo complessivo distribuito sia coerente con la redditività del portafoglio
sull’intero orizzonte temporale del Fondo. Pertanto, la distribuzione potrebbe essere superiore al risultato medesimo, rappresentando in tal caso un rimborso
parziale del valore delle quote.
Le informazioni sulla politica gestionale concretamente posta in essere sono contenute nella relazione
degli amministratori all’interno del rendiconto annuale.
Investiper Cedola Reale Marzo - 2021 – Codice ISIN IT0005172033
Fondo comune di investimento mobiliare aperto di diritto italiano armonizzato ai sensi della Direttiva 2009/65/CE, istituito in data 23 febbraio 2016.
Tipologia di gestione del Fondo
Tipologia di gestione:
Total return. Prevede l’investimento in strumenti obbligazionari e monetari, e in
particolare in strumenti idonei a realizzare una parziale protezione dall’andamento
dell’inflazione (obbligazioni inflation linked). Il Fondo mira alla distribuzione di una
cedola annuale, comprensiva della parziale indicizzazione all’andamento dell’inflazione, secondo la tempistica riportata alla voce ‘Destinazione dei proventi’.
Avvertenza: l’obiettivo di rendimento non costituisce garanzia di rendimento minimo
dell’investimento finanziario.
Valuta di
denominazione:
Euro
Parametro di riferimento (c.d. benchmark)
Lo stile di gestione adottato non consente di individuare un parametro di riferimento (benchmark) rappresentativo della politica di investimento del Fondo, ma è possibile individuare una misura di volatilità del fondo
coerente con la misura di rischio espressa.
La volatilità annualizzata del fondo è stimata inizialmente pari al 7,00% tendenzialmente decrescente nel
tempo.
Periodo minimo raccomandato
11
5 anni
Raccomandazione: questo fondo potrebbe non essere indicato per gli investitori che prevedono di ritirare il
proprio capitale entro il 31/03/2021.
Profilo di rischio/rendimento del Fondo
Il profilo di rischio/rendimento del Fondo è rappresentato da un indicatore sintetico che classifica il Fondo su
una scala da 1 a 7. La sequenza numerica, in ordine ascendente da sinistra a destra rappresenta il livello di
rischio/rendimento dal più basso al più elevato.
RISCHIO PIÙ BASSO
RISCHIO PIÙ ELEVATO
Di norma, rendimento minore
Di norma, rendimento maggiore
1
2
3
4
5
6
7
Il Fondo è classificato nella categoria 4. L’individuazione della categoria di rischio si basa sulla volatilità
storica di un Fondo. In questo caso, essendo il Fondo di nuova istituzione, il posizionamento dello stesso
nella categoria 4 viene stimato sulla base di un asset mix pro-forma coerente con gli obiettivi e la politica di
investimento del fondo e consistente nella mappatura di un portafoglio modello a specifici fattori di rischio.
La categoria di rischio/rendimento indicata potrebbe non rimanere invariata e quindi la classificazione
del Fondo potrebbe cambiare nel tempo.
Politica di investimento e rischi specifici del Fondo
Categoria del Fondo:
Obbligazionario altre specializzazioni
Principali tipologie di
strumenti finanziari2
e relativa valuta di
denominazione:
Principalmente strumenti finanziari di natura obbligazionaria e monetaria, denominati in Euro o in valute diverse
dall’Euro; in particolare, il portafoglio sarà principalmente
investito in titoli indicizzati all’inflazione Area Euro e/o
Italia; in via residuale, potrà essere investito anche in titoli
indicizzati all’inflazione di altre aree geografiche.
Il Fondo potrà investire più del 35% del patrimonio in
taluni emittenti nazionali o sovranazionali, quali i paesi
dell’Euro, la BEI, l’Unione Europea, l’EFSF e altri organismi
europei di eventuale futura costituzione.
Aree geografiche:
Le aree geografiche d’investimento saranno principalmente Paesi sviluppati (OCSE), in via residuale Paesi
emergenti (non OCSE).
Categorie di emittenti:
Emittenti sovranazionali, governativi, societari.
Specifici fattori di
rischio:
Orizzonte temporale: la vita residua media del portafoglio è indicativamente simile all’orizzonte temporale
del Fondo all’avvio dello stesso. La vita residua media diminuisce al trascorrere del tempo e tende ad annullarsi
dopo 5 anni.
Si prevede che nella fase iniziale la vita residua media
possa essere nel range 4-6 anni, per poi arrivare a valori
compresi tra zero e 12 mesi dopo la scadenza dell’orizzonte temporale.
Rischio di credito: emittenti sovranazionali, governativi
o societari, aventi un merito creditizio anche molto rischioso, con un livello di rischio complessivo compatibile
con l’indicatore sintetico di rischio del fondo.
Paesi Emergenti: l’investimento in strumenti finanziari di
emittenti di Paesi Emergenti potrà essere residuale.
Rischio di cambio: nell’ambito dell’investimento in titoli denominati in valuta estera, la gestione si orienterà a
mantenere residuale, tramite operazioni di copertura, la
componente di rischio di cambio rispetto al totale
Operatività in derivati:
L’eventuale utilizzo di strumenti finanziari derivati avrà
finalità sia di copertura sia di più efficiente gestione del
Fondo. In ogni caso, si prevede che la leva massima del
fondo non sarà superiore a 1,1.
12
2
Rilevanza degli investimenti: i seguenti termini di rilevanza sono da intendersi come indicativi delle strategie gestionali del Fondo, posti i limiti definiti nel Regolamento di Gestione.
Definizione
Controvalore dell’investimento rispetto al totale dell’attivo
Principale
Superiore al 70%
Prevalente
Significativo
Contenuto
Residuale
Inferiore al 10%
13
Tecnica di gestione:
Lo stile di gestione adottato dalla SGR è orientato alla costruzione di un portafoglio
iniziale costituito prevalentemente di titoli obbligazionari, selezionati sulla base di
criteri fondamentali, con una vita residua media correlata all’orizzonte temporale del
Fondo.
Nel corso della vita del prodotto, si procederà ad un attento monitoraggio volto a
verificare:
• la stabilità e solvibilità degli emittenti;
• una vita residua media degli strumenti finanziari correlata con l’orizzonte temporale del Fondo;
• profili di liquidità degli investimenti coerenti con l’impegno di distribuzione dei
proventi.
Alla scadenza dell’orizzonte temporale il fondo adotterà una gestione di tipo monetario, intendendo con tale tipologia l’investimento in titoli sopra specificati, con una
vita residua media inferiore ai 12 mesi.
Nel corso dei primi 61 giorni di collocamento, al fine di minimizzare la volatilità del
relativo portafoglio, la politica d’investimento del Fondo si concretizzerà nell’investimento sistematico dei flussi di cassa in entrata in titoli di stato a breve scadenza. La
scadenza sarà individuata in maniera tale da risultare prossima alla data di chiusura
della fase di collocamento ovvero di pochi mesi successiva a questa ultima, al fine
di ottenere un portafoglio liquido e/o facilmente liquidabile. Nei giorni immediatamente successivi alla chiusura del collocamento, invece, il portafoglio sarà investito
in conformità con la politica d’investimento descritta nel Regolamento di Gestione.
Destinazione dei
proventi:
Il Fondo è a distribuzione dei proventi. La SGR distribuisce ai partecipanti, per i primi 5 anni di durata del Fondo, almeno il 10% dei proventi conseguiti dal Fondo
medesimo, in proporzione al numero di quote possedute da ciascun partecipante.
La SGR distribuisce le cedole annualmente per il periodo di riferimento 1 aprile - 31
marzo. Su richiesta del partecipante che abbia disposto l’immissione delle quote nel
certificato cumulativo rappresentativo di una pluralità di quote appartenenti a più
partecipanti, i proventi destinati alla distribuzione possono essere totalmente o parzialmente reinvestiti nel Fondo in esenzione di spese, al netto di eventuali oneri fiscali. In tali casi, il reinvestimento avverrà sulla base del primo valore quota ex-cedola
e il numero delle quote da assegnare al partecipante viene determinato sulla base
del valore unitario della quota relativo al primo giorno di distribuzione dei proventi.
Oltre a quanto previsto sopra, è facoltà del Consiglio di Amministrazione deliberare
la distribuzione di un importo superiore al controvalore dei proventi derivanti dalle
voci sopra elencate, anche non rivenienti da proventi effettivamente realizzati, purché l’importo complessivo distribuito sia coerente con la redditività del portafoglio
sull’intero orizzonte temporale del Fondo. Pertanto, la distribuzione potrebbe essere superiore al risultato medesimo, rappresentando in tal caso un rimborso
parziale del valore delle quote.
Le informazioni sulla politica gestionale concretamente posta in essere sono contenute nella relazione
degli amministratori all’interno del rendiconto annuale.
C) Informazioni economiche
(costi, agevolazioni, regime fiscale)
11. ONERI A CARICO DEL SOTTOSCRITTORE E ONERI A CARICO DEI FONDI
Occorre distinguere gli oneri direttamente a carico del sottoscrittore da quelli che incidono indirettamente sul sottoscrittore in quanto addebitati automaticamente al patrimonio dei Fondi.
11.1 ONERI A CARICO DEL SOTTOSCRITTORE
11.1.1 Commissioni di antidiluizione
La SGR, in sede di rimborso delle quote dei Fondi, applica, fino alla data del 31 marzo 2021, una
commissione di antidiluizione pari all’1% del corrispettivo del rimborso per i Fondi Investiper Cedola Marzo - 2021 e Investiper Cedola Reale Marzo - 2021, in quanto trattasi di Fondi con un orizzonte
di portafoglio definito e composto di titoli che possono registrare momenti di illiquidità. La commissione di antidiluizione indica il valore che, al momento del rimborso delle quote, viene dedotto
dall’ammontare della somma rimborsata al partecipante. Essa rappresenta il costo sostenuto dal
Fondo per effettuare le dismissioni dei titoli in portafoglio necessarie per soddisfare la richiesta
di rimborso. La commissione di antidiluizione è, dunque, finalizzata a evitare pregiudizi ai sottoscrittori che mantengono il proprio investimento per l’intero orizzonte di portafoglio ed è pertanto
integralmente accreditata al patrimonio del Fondo.
14
11.1.2 Diritti fissi
Diritti fissi
Importo in Euro
per ciascuna operazione di sottoscrizione
2
per l’emissione di ogni singolo certificato nonché le spese di spedizione sostenute
20
imposte e tasse eventualmente dovute in relazione alla sottoscrizione ed alla
comunicazione dell’avvenuto investimento.
Esborsi effettivamente
sostenuti
Gli importi indicati nella precedente tabella possono essere aggiornati ogni anno sulla base della
variazione intervenuta rispetto all’ultimo aggiornamento dell’indice generale accertato dall’ISTAT
dei prezzi al consumo per le famiglie di operai e impiegati.
11.2 ONERI A CARICO DEI FONDI
11.2.1 Oneri di gestione
È prevista una provvigione di gestione calcolata quotidianamente sul valore complessivo netto
dei Fondi e prelevata mensilmente dalle disponibilità degli stessi il primo giorno lavorativo successivo al mese di riferimento. La provvigione di gestione a carico di ciascun Fondo è applicata
secondo le modalità indicate nella tabella seguente:
FONDO
PROVVIGIONE DI GESTIONE APPLICATA
0,50%
0,60%
Dal compenso annuo della SGR sarà in ogni caso dedotta la remunerazione complessiva dalla
medesima già percepita per la parte del patrimonio dei Fondi eventualmente investita in OICR
collegati.
11.2.2 Altri oneri
Fermi restando gli oneri di gestione indicati al paragrafo 11.2.1, sono a carico di ciascun Fondo
anche i seguenti oneri:
15
• la commissione per il calcolo del valore della quota, nella misura massima dello 0,0525%, corrisposta annualmente e calcolata giornalmente sul valore complessivo netto del Fondo;
• gli oneri dovuti al Depositario per l’incarico svolto, nella misura massima di 0,0975% corrisposto annualmente e calcolato giornalmente sul valore complessivo netto del Fondo;
• gli oneri di intermediazione inerenti alla compravendita degli strumenti finanziari ed altri oneri
connessi con l’acquisizione e la dismissione delle attività del Fondo;
• le spese di pubblicazione del valore unitario delle quote e dei prospetti periodici del Fondo, i
costi della stampa dei documenti destinati al pubblico e quelli derivanti dagli obblighi di comunicazione alla generalità dei partecipanti (es.: gli avvisi inerenti la liquidazione del Fondo)
purché tali oneri non attengano a propaganda e a pubblicità o comunque al collocamento delle
quote;
• le spese degli avvisi relativi alle modifiche regolamentari richieste da mutamenti della legge o
delle disposizioni di vigilanza;
• le spese di revisione della contabilità e dei rendiconti del Fondo, ivi compreso quello finale di
liquidazione;
• gli oneri finanziari per i debiti assunti dal Fondo e le spese connesse (es. le spese di istruttoria);
• le spese legali e giudiziarie sostenute nell’esclusivo interesse del Fondo;
• gli oneri fiscali di pertinenza del Fondo;
• il contributo di vigilanza che la SGR è tenuta a versare annualmente alla Consob per il Fondo.
Il pagamento delle suddette spese è disposto dalla SGR mediante prelievo dalle disponibilità dei
Fondi, con valuta pari al giorno di effettiva erogazione degli importi.
Sui Fondi non vengono fatti gravare spese e diritti di qualsivoglia natura relativi all’eventuale sottoscrizione ovvero al rimborso di quote di OICR collegati.
Le spese e i costi effettivi sostenuti da ciascun Fondo nell’ultimo anno sono indicati nella Parte II
del presente Prospetto.
12. AGEVOLAZIONI FINANZIARIE
Non previste
13. REGIME FISCALE
Regime di tassazione dei Fondi
I Fondi sono esenti, ai sensi dell’art. 73, comma 5-quinquies, del D.P.R. 22 dicembre 1986, n. 917,
dalle imposte sui redditi. I Fondi percepiscono i redditi di capitale al lordo delle ritenute e delle
imposte sostitutive applicabili, tranne talune eccezioni. In particolare, i Fondi rimangono soggetti
alla ritenuta alla fonte sugli interessi e altri proventi delle obbligazioni e titoli similari emessi da
società residenti non quotate, alla ritenuta sui proventi delle accettazioni bancarie, alla ritenuta
sui proventi delle cambiali finanziarie nonché a quella sui proventi dei titoli atipici.
Regime di tassazione dei partecipanti
Sui redditi di capitale derivanti dalla partecipazione ai Fondi è applicata una ritenuta del 26 per
cento. La ritenuta è applicata sull’ammontare dei proventi distribuiti in costanza di partecipazione
ai Fondi e sull’ammontare dei proventi compresi nella differenza tra il valore di rimborso, liquidazione o cessione delle quote e il costo medio ponderato di sottoscrizione o acquisto delle quote
medesime, al netto del 51,92 per cento della quota dei proventi riferibili alle obbligazioni e agli
altri titoli pubblici italiani ed equiparati, alle obbligazioni emesse dagli Stati esteri inclusi nella
white list e alle obbligazioni emesse da enti territoriali dei suddetti Stati (al fine di garantire una
tassazione dei predetti proventi nella misura del 12,50 per cento). I proventi riferibili ai titoli pubblici italiani e esteri sono determinati in proporzione alla percentuale media dell’attivo investita
direttamente, o indirettamente per il tramite di altri organismi di investimento (italiani ed esteri
comunitari armonizzati e non armonizzati soggetti a vigilanza istituiti in Stati UE e SEE inclusi nella white list), nei titoli medesimi. La percentuale media, applicabile in ciascun semestre solare, è
rilevata sulla base degli ultimi due prospetti, semestrali o annuali, redatti entro il semestre solare
anteriore alla data di distribuzione dei proventi, di riscatto, cessione o liquidazione delle quote
ovvero, nel caso in cui entro il predetto semestre ne sia stato redatto uno solo sulla base di tale
prospetto. A tali fini, la SGR fornirà le indicazioni utili circa la percentuale media applicabile in
ciascun semestre solare.
Tra le operazioni di rimborso sono comprese anche quelle realizzate mediante conversione delle
quote da un comparto ad altro comparto del medesimo Fondo.
La ritenuta è altresì applicata nell’ipotesi di trasferimento delle quote a rapporti di custodia, amministrazione o gestione intestati a soggetti diversi dagli intestatari dei rapporti di provenienza,
anche se il trasferimento sia avvenuto per successione o donazione.
16
La ritenuta è applicata a titolo d’acconto sui proventi percepiti nell’esercizio di attività di impresa
commerciale e a titolo d’imposta nei confronti di tutti gli altri soggetti, compresi quelli esenti o
esclusi dall’imposta sul reddito delle società. La ritenuta non si applica sui proventi spettanti alle
imprese di assicurazione e relativi a quote comprese negli attivi posti a copertura delle riserve
matematiche dei rami vita nonché sui proventi percepiti da soggetti esteri che risiedono, ai fini
fiscali, in Paesi che consentono un adeguato scambio di informazioni e da altri organismi di investimento italiani e da forme pensionistiche complementari istituite in Italia.
Nel caso in cui le quote siano detenute da persone fisiche al di fuori dell’esercizio di attività di
impresa commerciale, da società semplici e soggetti equiparati nonché da enti non commerciali,
alle perdite derivanti dalla partecipazione ai Fondi si applica il regime del risparmio amministrato
di cui all’art. 6 del d.lgs. n. 461 del 1997, che comporta obblighi di certificazione da parte dell’intermediario. È fatta salva la facoltà del Cliente di rinunciare al predetto regime con effetto dalla
prima operazione successiva. Le perdite riferibili ai titoli pubblici italiani ed esteri possono essere
portate in deduzione dalle plusvalenze e dagli altri redditi diversi per un importo ridotto del 51,92
cento del loro ammontare.
Nel caso in cui le quote siano oggetto di donazione o di altro atto di liberalità, l’intero valore delle
quote concorre alla formazione dell’imponibile ai fini del calcolo dell’imposta sulle donazioni.
Nell’ipotesi in cui le quote siano oggetto di successione ereditaria non concorre alla formazione
della base imponibile, ai fini dell’imposta di successione, la parte di valore delle quote corrispondente al valore dei titoli, comprensivo dei frutti maturati e non riscossi, emessi o garantiti dallo
Stato e ad essi assimilati, detenuti dai Fondi alla data di apertura della successione. A tali fini, la
SGR fornirà le indicazioni utili circa la composizione del patrimonio dei Fondi.
D) Informazioni sulle modalità
di sottoscrizione/rimborso
14. MODALITÀ DI SOTTOSCRIZIONE DELLE QUOTE
La sottoscrizione delle quote dei Fondi può avvenire esclusivamente durante il Periodo Iniziale di Offerta. Per Periodo Iniziale di Offerta si intende l’intervallo temporale entro il quale i Fondi potranno essere
sottoscritti, che viene fissato in 61 (sessantuno) giorni a decorrere dalla data di avvio dell’operatività degli stessi. Qualora detto giorno coincida con un giorno di chiusura delle borse valori nazionali o festività
nazionali italiane, l’ultimo giorno di sottoscrizione è l’ultimo giorno lavorativo di borsa aperta precedente. La SGR si riserva la facoltà di:
(i) prorogare il Periodo Iniziale di Offerta;
(ii) anticipare la chiusura del Periodo Iniziale di Offerta
(iii) riaprire il collocamento delle quote dei Fondi in momenti successivi al Periodo Iniziale di Offerta
(“Periodi Successivi di Offerta”).
Le date di inizio e fine del Periodo Iniziale di Offerta, le eventuali variazioni o proroghe dei termini del
Periodo Iniziale di Offerta, e le date di inizio e fine degli eventuali Periodi Successivi di Offerta saranno
comunicate al pubblico mediante apposita pubblicazione sul quotidiano “Il Sole 24 Ore” e sul sito internet della SGR.
17
La sottoscrizione può avvenire mediante versamento in un’unica soluzione. L’importo minimo della
sottoscrizione è pari ad Euro 500 (cinquecento). La sottoscrizione di quote si realizza tramite la sottoscrizione da parte dell’investitore dell’apposito modulo, predisposto dalla SGR e indirizzato alla società
stessa e il versamento del relativo importo.
La sottoscrizione delle quote dei Fondi può altresì avvenire mediante switch (rimborso e successiva
sottoscrizione) da un altro dei fondi istituiti dalla SGR. L’operazione di sottoscrizione, in tale ipotesi, è gestita dal Soggetto Collocatore. Lo switch non è possibile in relazione alle quote dei fondi “Aureo Cedola
I – 2016”, “Aureo Cedola II – 2017”, “BCC Cedola III – 2017”, “BCC Cedola III Opportunità – 2017”, “BCC
Cedola IV – 2018”, “BCC Cedola IV Opportunità – 2018”, “BCC Cedola V – 2018”, “BCC Cedola V Opportunità – 2018”, “BCC Cedola Dicembre – 2018”, “BCC Cedola Attiva Dicembre – 2018”, “BCC Cedola
Marzo 2019”, “BCC Cedola Attiva Marzo 2019”, “BCC Cedola Reale Settembre - 2019”, “BCC Cedola Attiva Settembre - 2019”, “BCC Cedola Più Settembre - 2019”, “BCC Cedola Reale Dicembre - 2019”, “BCC
Cedola Attiva Dicembre - 2019”, “BCC Cedola Più Dicembre - 2019”, “BCC Cedola Reale Marzo - 2020”,
“BCC Cedola Più Marzo - 2020”, “BCC Cedola Reale Settembre - 2020”, “BCC Cedola Più Settembre 2020”, “Investiper Cedola Dicembre - 2020”, “Investiper Cedola Reale Dicembre - 2020” e “Investiper
Cedola Più Dicembre - 2020”.
Il numero delle quote di partecipazione e frazioni millesimali, arrotondate per difetto, da attribuire ad
ogni partecipante si determina dividendo l’importo del versamento, al netto degli oneri e dei rimborsi
spese, per il valore unitario della quota relativo al giorno di riferimento. Il giorno di riferimento è il giorno
in cui la SGR ha ricevuto, entro le ore 8:00, notizia certa della sottoscrizione o, se successivo, il giorno di
decorrenza dei giorni di valuta riconosciuti al mezzo di pagamento, come indicati nel modulo di sottoscrizione. Quando in tale giorno non sia prevista la valorizzazione dei Fondi, le quote vengono assegnate
sulla base del valore relativo al primo giorno successivo di valorizzazione della quota.
Se la sottoscrizione è effettuata fuori sede, ai sensi dell’art. 30, comma 6, del TUF, l’efficacia dei
contratti è sospesa per la durata di sette giorni decorrenti dalla data di sottoscrizione da parte
dell’investitore. In tal caso, l’esecuzione della sottoscrizione ed il regolamento dei corrispettivi
avverranno una volta trascorso il periodo di sospensiva di sette giorni. Entro tale termine l’investitore può comunicare il proprio recesso senza spese né corrispettivo alla SGR o ai soggetti
incaricati del collocamento. Detta facoltà di recesso non si applica alle sottoscrizioni effettuate
presso la sede legale o le dipendenze dell’emittente, del proponente l’investimento o del soggetto incaricato della promozione e del collocamento.
Per la descrizione delle modalità di sottoscrizione delle quote si rinvia al Regolamento di Gestione nonché al Modulo di Sottoscrizione quale mezzo di adesione ai Fondi.
15. MODALITÀ DI RIMBORSO DELLE QUOTE
Il partecipante ai Fondi può chiedere alla SGR, in qualsiasi giorno lavorativo, il rimborso totale o
parziale delle quote possedute, senza fornire alcun preavviso.
Per la descrizione delle modalità di richiesta, dei termini di valorizzazione e di effettuazione del
rimborso, si rinvia al Regolamento di Gestione dei Fondi.
Gli oneri applicabili alle operazioni di rimborso sono indicati alla sezione C), paragrafo 11.1.
16. PROCEDURE DI SOTTOSCRIZIONE E RIMBORSO E CONVERSIONE (C.D. SWITCH)
Le operazioni di sottoscrizione e le richieste di rimborso delle quote dei Fondi possono essere
effettuate direttamente presso la sede della SGR o mediante offerta fuori sede. Attualmente la
SGR non si avvale di tecniche di comunicazione a distanza.
Sussistono procedure di controllo delle modalità di sottoscrizione e di rimborso per assicurare la
tutela degli interessi dei partecipanti ai Fondi e scoraggiare pratiche abusive.
18
A fronte di ogni operazione di investimento o disinvestimento la SGR invia al sottoscrittore una
lettera di conferma. Per il contenuto della lettera di conferma, nonché per la descrizione delle
procedure di sottoscrizione, conversione e rimborso si rinvia alla Sezione C) del Regolamento di
Gestione.
E) Informazioni aggiuntive
17. VALORIZZAZIONE DELL’INVESTIMENTO
Il valore unitario della quota è pubblicato giornalmente sul sito internet della SGR www.bccrisparmioeprevidenza.it. Limitatamente ai primi 61 (sessantuno) giorni di calcolo del valore unitario
della quota, il valore giornaliero rimarrà invariato ad Euro 5 (cinque).
Per ulteriori informazioni si rinvia all’art. V, Parte C) del Regolamento di Gestione.
18. INFORMATIVA AI PARTECIPANTI
La SGR o i soggetti collocatori inviano annualmente ai partecipanti le informazioni relative ai dati
periodici di rischio/rendimento ed ai costi di ciascun Fondo riportate nella Parte II del Prospetto e
nel relativo KIID o, in alternativa, tali informazioni possono essere inviate tramite mezzi elettronici
laddove l’investitore abbia acconsentito preventivamente a tale forma di comunicazione.
19. ULTERIORE INFORMATIVA DISPONIBILE
L’investitore può richiedere alla SGR l’invio, anche a domicilio, dei seguenti documenti:
a)
Prospetto e Regolamento Unico di Gestione dei Fondi;
b)
ultima versione dei KIID;
c)
rendiconto annuale e relazione semestrale, se successiva.
19
La sopra indicata documentazione dovrà essere richiesta per iscritto a BCC Risparmio&Previdenza
S.G.R.p.A. (Area Commerciale), Via Carlo Esterle, n. 9/11 - 20132 Milano, che ne curerà l’inoltro
a stretto giro di posta e comunque non oltre quindici giorni all’indirizzo indicato dal richiedente.
L’inoltro della richiesta della documentazione può essere effettuata anche via telefax utilizzando
il seguente numero: 02/438117.01. L’invio ai partecipanti dei documenti sopra indicati è gratuito.
La documentazione indicata nel presente paragrafo può essere inviata, ove richiesto dall’investitore, anche in formato elettronico mediante tecniche di comunicazione a distanza che consentano di acquisire la disponibilità dei documenti su supporto duraturo ed è, in ogni caso, reperibile
sul sito internet della SGR www.bccrisparmioeprevidenza.it. I documenti contabili dei Fondi sono
altresì disponibili presso la SGR, il Depositario e le succursali del medesimo.
L’investitore può richiedere la situazione riassuntiva delle quote detenute, nei casi previsti
dalla normativa vigente.
DICHIARAZIONE DI RESPONSABILITÀ
La Società di Gestione del Risparmio BCC Risparmio&Previdenza S.G.R.p.A. si assume la responsabilità della veridicità e della completezza delle informazioni contenute nel presente Prospetto,
nonché della loro coerenza e comprensibilità.
Il Rappresentante legale
Allegato 1 – Elenco degli intermediari distributori
Elenco delle Banche di Credito Cooperativo – Casse Rurali ed Artigiane
Si indicano di seguito il codice ABI, la denominazione e l’indirizzo di ciascun intermediario distributore.
Federazione Abruzzo-Molise
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
7026
ABI
BANCA DI TERAMO C.C.
VIA FRANCESCO CRUCIOLI, 3
TERAMO
TE
64100
7086
BCC DELL’ADRIATICO TERAMANO
VIA ROVANO, 25
MOSCIANO SANT’ANGELO
TE
64023
7116
BANCA DEL VOMANO BCC SCPA
VIA DELL’INDUSTRIA 3
FRAZ.SCERNE - PINETO
TE
64025
8149
BCC BASCIANO
CONTRADA SALARA 33
BASCIANO
TE
64030
8189
BCC DELLA VALLE DEL TRIGNO
VIA DUCA DEGLI ABRUZZI 103
SAN SALVO
CH
66050
8434
BCC ABRUZZESE CAPPELLE TAVO
CORSO UMBERTO I, 78-80
CAPPELLE SUL TAVO
PE
65010
8473
BCC CASTIGLIONE MR.RAIMONDO
VIALE UMBERTO I
CASTIGLIONE MESSER RA
TE
64034
8572
BCC GAMBATESA
VIA NAZIONALE APPULO SANNITICA
GAMBATESA
CB
86013
8747
BCC PRATOLA PELIGNA
VIA A.GRAMSCI,138
PRATOLA PELIGNA
AQ
67035
8968
BCC SANGRO TEATINA ATESSA
VIA BRIGATA ALPINA JULIA, 6
ATESSA
CH
66041
Federazione Alto Adige
ABI
20
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
3493
CASSA CENTRALE RAIFFEISEN
VIA LAURINO, 1
BOLZANO-BOZEN
BZ
39100
8010
C.R. VAL BADIA SOC.COOP-GENOSS
CENTRO, 85
CORVARA IN BADIA-CORV
BZ
39033
8015
C.R. DI ANDRIANO SOC. COOP.
PIAZZA S-URBANO, 10
ANDRIANO-ANDRIAN
BZ
39010
8020
C.R. ALTA PUSTERIA SOC.COOP.
PIAZZA DEL MAGISTRATO, 3
SAN CANDIDO-INNICHEN
BZ
39038
8035
C.R. BRUNICO
VIA EUROPA, 19
BRUNICO-BRUNECK
BZ
39031
8056
C.R. CASTELROTTO - ORTISEI SOC
O.-V.-WOLKENSTEIN 9/A
CASTELROTTO-KASTELRUT
BZ
39040
8060
CASSA RAIFFEISEN CIARDES
VIA PRINCIPALE, 15
CIARDES
BZ
39020
8065
C.R. SCHLERN-ROSENGARTEN S.C.
NUMERO CIVICO, 68
COLLEPIETRA
BZ
39050
8066
C.R. ALTA VENOSTA SOC. COOP.
VIA PRINCIPALE, 72
SAN VALENTINO ALLA MU
BZ
39020
8080
C.R. DOBBIACO SOC. COOP.
VIA CONTE KUENIGL, 1
DOBBIACO-TOBLACH
BZ
39034
8081
CASSA RURALE BOLZANO
VIA DE LAI, 2
BOLZANO-BOZEN
BZ
39100
8094
C.R. FUNES
NUMERO CIVICO, 119
SAN PIETRO
BZ
39040
8110
C.R. LACES SOC. COOP.
VIA PRINCIPALE, 38
LACES-LATSCH
BZ
39021
8112
C.R. LAGUNDO SOC. COOP.
VIA STRADA VECCHIA, 21
LAGUNDO-ALGUND
BZ
39022
8113
C.R. BASSA VALL’ISARCO SOC.COO
PIAZZA CENTRALE, 6B
LAION-LAJEN
BZ
39040
8114
C.R. DI LAIVES SOC. COOP.
VIA B.FRANKLIN 6
LAIVES
BZ
39055
8115
CASSA RAIFFEISEN LANA S.COOP.
VIA MADONNA DEL SUFFRAGIO,12
LANA-LANA
BZ
39011
8117
C.R. LASA - SOC. COOP.
VIA VENOSTA,48
LASA-LAAS
BZ
39023
8133
CASSA RAIFFEISEN MERANO S.COOP
PIAZZA FONTANA 3
MERANO-MERAN
BZ
39012
8134
C.R. MARLENGO SOC.COOP.
VIA FRANZ INNERHOFER, 3
MARLENGO-MARLING
BZ
39020
8135
CASSA RAIFFEISEN MELTINA SCRL
NUMERO CIVICO 1
MELTINA-MOLTEN
BZ
39010
8148
C.R. MONGUELFO CASIES TESIDO
VIA PUSTERIA,9
MONGUELFO-WELSBERG
BZ
39035
8155
C.R. DI NALLES SOC. COOP.
VIA GREGOR GASSER,2
NALLES-NALS
BZ
39010
8157
C.R. DI NATURNO SOC. COOP.
VIA PRINCIPALE 12
NATURNO-NATURNS
BZ
39025
8161
C.R. NOVA LEVANTE SOC. COOP.
VIA ROMA,41
NOVA LEVANTE-WELSCHNO
BZ
39056
8162
C.R.NOVA PONENTE - ALDINO S.C.
VIA PRINCIPALE, 4
NOVA PONENTE-DEUTSCHN
BZ
39050
8175
C.R. PARCINES SOC. COOP.
VIA SPAUREGG, 12
PARCINES-PARTSCHINS
BZ
39020
8182
C.R. WIPPTAL VIPITENO SOC.COOP
VIA NEUSTADT,9
VIPITENO-STERZING
BZ
39049
8183
C.R. PRATO-TUBRE
VIA CROCE,3
PRATO ALLO STELVIO-PR
BZ
39026
8187
C.R. RENON SOC. COOP.
VIA DEL PAESE 7
COLLALBO-KLOBENSTEIN
BZ
39054
8220
C.R. SALORNO SOC. COOP.
VIA TRENTO, 7
SALORNO-SALURN
BZ
39040
8226
C.R. S.MARTINO IN PASSIRIA
VIA GIOVO, 7
SAN MARTINO IN PASSIR
BZ
39010
8231
C.R. ULTIMO-PANCRAZIO-LAUREGNO
VIA PRINCIPALE, 118
SANTA VALBURGA
BZ
39016
8233
C.R. VAL SARENTINO SCRL
PIAZZA DELLA CHIESA,5
SARENTINO-SARNTAL
BZ
39058
8234
C.R. SCENA SOC. COOP.
PIAZZA ARCIDUCA GIOVANNI,2
SCENA-SCHENNA
BZ
39017
8238
C.R. VAL GARDENA SOC.COOP.
VIA MEISULES, 211
SELVA DI VAL GARDENA-
BZ
39048
8239
C.R. DI SENALES SCRL
VIA MADONNA 84
MADONNA
BZ
39020
8244
C.R. SILANDRO
VIA PRINCIPALE, 33
SILANDRO-SCHLANDERS
BZ
39028
8249
C.R. CAMPO DI TRENS SOC.COOP.
CIVICO N. 8/B
CAMPO DI TRENS-FREIEN
BZ
39040
8255
C.R. OLTRADIGE SCRL
PIAZZA MUNICIPIO, 13
SAN MICHELE
BZ
39057
8269
C.R. TERLANO
VIA NIEDERTHOR, 3
TERLANO-TERLAN
BZ
39018
8273
CASSA RAIFFEISEN TESIMO S.COOP
VIA TESIMO 81
TESIMO-TISENS
BZ
39010
8278
CASSA RAIFFEISEN TIROLO
VIA PRINCIPALE, 31
TIROLO-TIROL
BZ
39019
8285
C.R. TURES AURINA SOC. COOP.
VIA VALLE AURINA, 20
CAMPO TURES
BZ
39032
8295
CASSA RAIFFEISEN DI VANDOIES
VIA JOSEF ANTON ZOLLER,6
VANDOIES DI SOTTO
BZ
39030
8302
C.R. VILLABASSA SOC. COOP.
VIA HANS WASSERMANN, 4
VILLABASSA-NIEDERDORF
BZ
39039
8307
C.R. VALLE ISARCO SOC. COOP.
VIA BASTIONI MAGGIORI, 12
BRESSANONE-BRIXEN
BZ
39042
8998
C.R. DELLA VAL PASSIRIA S.COOP
PIAZZA RAIFFEISEN, 1
SAN LEONARDO IN PASSI
BZ
39015
Federazione Calabria
21
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
7062
ABI
BCC MEDIOCRATI
CORSO ITALIA, 63/65
TAVERNA DI MONTALTO
PROV
CAP
CS
87040
7091
BANCA DEL CATANZARESE CC.SOC.C
VIA MAZZINI, 4/6
7109
BCC BANCA BRUTIA-SEDE
PIAZZA ZUMBINI, 46/52
PIANOPOLI
CZ
88040
COSENZA
CS
87100
8126
BCC MONTEPAONE
VIA NAZIONALE, 39/41
MONTEPAONE LIDO
CZ
88060
8258
CREDITO COOP.CENTRO CALABRIA
VIA GRAMSCI, 44
CROPANI MARINA
CZ
88050
8365
BCC ALTO TIRRENO D.CALABRIA
VIA ROMA, 153-155
VERBICARO
CS
87020
8492
BCC CITTANOVA
VIA T.CAMPANELLA, 1
CITTANOVA
RC
89022
8595
BANCA DEL CROTONESE C.C.
VIA TESORO
ISOLA DI CAPO RIZZUTO
KR
88076
8872
BCC DELLA SIBARITIDE
VIA GRAMSCI 187
SPEZZANO ALBANESE
CS
87019
8887
BCC S.CALOGERO E MAIERATO-B
VIA DEL RIPOSO,7
SAN CALOGERO
VV
88010
Federazione Campania
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
7066
ABI
BCC DEI COMUNI CILENTANI
VIA MUNICIPIO, 16
PELLARE
SA
84060
7102
BCC DI AVERSA S.C.R.L.
VIA AMMATURO, ANG. VIA DIAZ
AVERSA
CE
81031
7110
BCC DI NAPOLI S.C.
V. M.CERVANTES D.SAVAEDRA 78/8
NAPOLI
NA
80133
8039
BCC SASSANO
VIA SELLA DEL CORTICATO, 40
SILLA
SA
84038
8083
C.R.A. BCC FISCIANO
VIA DEL CENTENARIO
LANCUSI
SA
84080
8154
B.CA DEL CILENTO E LUCANIA SUD
VIA A.R. PASSARO
VALLO DELLA LUCANIA
SA
84078
8342
BCC AQUARA
VIA GARIBALDI, 3
AQUARA
SA
84020
8378
CRA-BCC BATTIPAGLIA-MONTECORVI
VIALE PRIMO BARATTA
BATTIPAGLIA
SA
84091
8409
BCC BUONABITACOLO
VIA ROMA, 4
BUONABITACOLO
SA
84032
8431
BCC CAPACCIO
VIA MAGNA GRAECIA, 345
CAPACCIO SCALO
SA
84040
8553
BCC FLUMERI
PIAZZA MERCATO, 7
FLUMERI
AV
83040
8561
BANCA DI SALERNO C.C.
VIA S.BARATTA 94
SALERNO
SA
84100
8565
BCC BUCCINO
PIAZZA MERCATO
BUCCINO
SA
84021
8661
BCC IRPINA SCARL
VIA S. DE RENZI, 38
AVELLINO
AV
83100
8682
BCC ALTO CASERTANO BASSO FR
VIA ROMA, 41
MIGNANO MONTE LUNGO
CE
81049
8784
BCC MONTE PRUNO DI ROSCIGNO
VIA IV NOVEMBRE
ROSCIGNO
SA
84020
8824
BCC SERINO
VIA FONTANELLE, 31
SALA
AV
83028
8855
BCC SCAFATI E CETARA
VIA OBERDAN, 34
SCAFATI
SA
84018
8987
BCC SAN VINCENZO DE PAOLI
VIA MADONNA DI POMPEI, 15
CASAGIOVE
CE
81022
8997
BCC S.MARCO D.CAVOTI-DEL SANNIO
PIAZZA RISORGIMENTO, 16
SAN MARCO DEI CAVOTI
BN
82029
Federazione Emilia-Romagna
ABI
22
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
7070
BANCA DI CESENA-CESENA E RONTA
VIALE BOVIO, 80
CESENA
FC
47023
7072
EMIL BANCA CRED.COOP.BOLOGNA
V.D.TRATTATI COMUN.EUROPEI, 19
BOLOGNA
BO
40127
7090
BANCA MALATESTIANA C.C.
VIA XX SETTEMBRE, 63
RIMINI
RN
47923
7118
BANCA DI PARMA - C.C.
VIA TANARA
PARMA
PR
43121
8095
CREDITO COOP.REGGIANO
VIA CRISPI N.1/C
SCANDIANO
RE
42019
8331
BCC ALTO RENO LIZZANO BELVE
PIAZZA MARCONI, 8
LIZZANO IN BELVEDERE
BO
40042
8422
BCC VERGATO
VIA MONARI, 27
VERGATO
BO
40038
8462
BCC DELLA ROMAGNA OCCIDENTALE
PIAZZA FANTI,17
CASTEL BOLOGNESE
RA
48014
8472
BCC CASTENASO
VIA TOSARELLI,207
VILLANOVA
BO
40050
8509
BANCA CENTRO EMILIA C.C.
VIA STATALE,39
CORPO DI RENO
FE
44040
8542
BCC RAVENNATE E IMOLESE
PIAZZA DELLA LIBERTA 14
FAENZA
RA
48018
8556
BANCA DI FORLÌ CREDITO COOP.
CORSO DELLA REPUBBLICA 2-4
FORLÌ
FC
47100
8574
BCC GATTEO SOC. COOP.
VIA DELLA COOPERAZIONE, 10
GATTEO
FC
47043
8623
BANCO EMILIANO CRED.COOP.
P.ZZA DON TEOBALDO SORAGNA, 6
GUASTALLA
RE
42016
8672
BCC MONTERENZIO
VIA CENTRALE,13
SAN BENEDETTO DEL Q.
BO
40060
8792
BCC SALA DI CESENATICO S.C.
VIA CAMPONE,409
CESENATICO - SALA
FC
47042
8850
BCC SARSINA
VIA ROMA, 18
SARSINA
FC
47027
8852
BCC ROMAGNA EST SOC. COOP.
CORSO PERTICARI,25
SAVIGNANO SUL RUBICONE
FC
47039
8970
BANCA RIMINI CREDITO COOP.SCRL
VIA GARIBALDI, 147
RIMINI
RN
47037
8995
BCC VALMARECCHIA
VIA MARECCHIESE,563/569
CORPOLÒ
RN
47040
Federazione Friuli-Venezia Giulia
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
7085
ABI
CREDIFRIULI CRED.COOP.FRIULI
VIALE GIUSEPPE DUODO 5
UDINE
UD
33100
8330
BCC BASSA FRIULANA
VIA UDINE, 70/A
CASTIONS DI STRADA
UD
33050
8356
BCC PORDENONESE
VIA TRENTO, 1
AZZANO DECIMO
PN
33082
8375
BCC BASILIANO
VIA CARNIA,20
BASILIANO
UD
33031
8532
BCC DOBERDÒ E SAVOGNA SCRL
VIA ROMA, 23
DOBERDÒ DEL LAGO
GO
34070
8551
BCC FIUMICELLO ED AIELLO
VIA GRAMSCI, 12
FIUMICELLO
UD
33050
8622
C.R.A. LUCINICO FARRA CAPRIVA
VIA VISINI, 2 (ANG.VIA UDINE)
LUCINICO
GO
34070
8631
BCC MANZANO (UDINE) SCRL
VIA ROMA, 7
MANZANO
UD
33044
8637
BCC DEL FRIULI CENTRALE
VIA DELLA LIBERTÀ, 2
MARTIGNACCO
UD
33035
8715
BANCA DI UDINE C.C.-SOC. COOP.
VIALE TRICESIMO,85
PADERNO
UD
33100
8805
FRIULOVEST BANCA C.C.SOC.COOP.
VIA RICHINVELDA,4
SAN GIORGIO DELLA R.
PN
33095
8877
BCC STARANZANO SOC.COOP.
PIAZZA REPUBBLICA, 9
STARANZANO
GO
34079
8894
BANCA DI CARNIA E GEMONESE
VIA CARNIA LIBERA 1944, 25
TOLMEZZO
UD
33028
8903
BCC TURRIACO
VIA ROMA, 1
TURRIACO
GO
34070
8928
BCC DEL CARSO
VIA DEL RICREATORIO, 2
TRIESTE
TS
34151
Federazione Lazio-Umbria-Sardegna
ABI
23
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
3139
BANCA SVILUPPO
P.ZA BEATA VERGINE D. CARMELO
ROMA
PROV
CAP
RM
00144
7017
BCC DEL CIRCEO
VIA CESARE BATTISTI SNC
B.GO HERMADA-TERRACINA
LT
04019
7067
BANCA DELLA TUSCIA C.C.
VIA AURELIA, 1-3
MONTALTO DI CASTRO
VT
01014
7083
BCC PRIVERNATE SOC. COOP.
VIA MADONNA DELLE GRAZIE S.N.C
PRIVERNO
LT
04015
7092
BCC DEI CASTELLI ROMANI
LARGO MATTEOTTI N. 1
CASTEL GANDOLFO
RM
00040
7096
BANCA DI CAGLIARI S.C.R.L.
VIALE DIAZ, 107/109
CAGLIARI
CA
09126
7111
BANCA DI FRASCATI C.C.
VIA TUSCOLANA VECCHIA, 109
FRASCATI
RM
00044
7114
B.CA DEGLI ERNICI CC SCPA
VIA ROMANA SELVA, SNC
SORA
FR
03039
8327
BCC ROMA
VIALE OCEANO INDIANO, 13C
ROMA
RM
00144
8344
BCC ANAGNI
PIAZZA G.MARCONI, 17
ANAGNI
FR
03012
8362
BCC ARBOREA
VIA PORCELLA, 31/32/33
ARBOREA
OR
09092
8381
BCC DI BELLEGRA SCRL
VIA ROMA, 37/39
BELLEGRA
RM
00030
8406
BCC BARBARANO ROMANO
VIA IV NOVEMBRE, 5
BARBARANO ROMANO
VT
01010
8436
BANCA CAPRANICA-BASSANO ROMANO VIA OLIVARES
CAPRANICA
VT
01012
8550
BCC FIUGGI
VIA GARIBALDI, 18
FIUGGI
FR
03014
8630
C.C.UMBRO BCA DI MANTIGNANA
P.ZA RINASCIMENTO,7
MANTIGNANA DI CORCIAN
PG
06073
8693
BCC NETTUNO
VIA G. MATTEOTTI, 5 - 8
NETTUNO
RM
00048
8716
BCC DI PALESTRINA
PIAZZA DI S. MARIA DEGLI ANGELI
PALESTRINA
RM
00036
8717
CREDITO COOPERATIVO PALIANO
VIALE UMBERTO I, 53
PALIANO
FR
03018
8738
C.R.A. DELL’AGRO PONTINO SOC.C
VIALE EUROPA
PONTINIA
LT
04014
8743
BCC VELINO
VIA ROMA, 80
POSTA
RI
02019
8777
BCC TUSCOLO ROCCA PRIORA
VIA ROMA ANG. VIA DELLA ROCCA
ROCCA PRIORA
RM
00040
8778
BCC RONCIGLIONE SCRL
VIA ROMA, 83
RONCIGLIONE
VT
01037
8787
BCC RIANO
VIA DANTE ALIGHIERI, 25
RIANO
RM
00060
8812
BCC FORMELLO E TREVIGNANO R.
VIALE UMBERTO I, 4
FORMELLO
RM
00060
8871
BCC SPELLO E BETTONA
PIAZZALE DELLA PACE, 1
SPELLO
PG
06038
8931
BANCA DI VITERBO C.C.
VIA TOMMASO CARLETTI 25
VITERBO
VT
01100
8951
BCC G.TONIOLO S.C.R.L.
VIA S.SILVESTRI, 113
GENZANO DI ROMA
RM
00045
8964
BCC SAN BARNABA DI MARINO
VIA G.GARIBALDI, 49
MARINO
RM
00047
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
Federazione Lombardia
ABI
BANCA
7076
BANCA CREMASCA CRED.COOP.SCRL PIAZZA GARIBALDI 29
CREMA
CR
26013
8001
MANTOVABANCA 1896 C.C.-SOC.COP VIA DELLA VITTORIA, 5
ASOLA
MN
46041
8030
BCC BORGHETTO LODIGIANO
VIA GARIBALDI, 63
BORGHETTO LODIGIANO
LO
20070
8214
BCC DI CERNUSCO S/NAVIGLIO
PIAZZA UNITA D ITALIA, 1-2
CERNUSCO SUL NAVIGLIO
MI
20063
8324
BANCA CENTROPADANA CRED.COOP.
PIAZZA IV NOVEMBRE, 11
GUARDAMIGLIO
LO
20070
8329
BCC ALTA BRIANZA
VIA IV NOVEMBRE,51
ALZATE BRIANZA
CO
22040
8340
CASSA PADANA BCC SOC. COOP
VIA XXV APRILE 2/4
LENO
BS
25024
8374
BCC BARLASSINA
VIA C.COLOMBO,1/3
BARLASSINA
MI
20030
8379
24
BANCA DI BEDIZZOLE TURANO V.
PIAZZA XXV APRILE, 13
BEDIZZOLE
BS
25081
8386
C.R.A. BINASCO
VIA TURATI, 2
BINASCO
MI
20082
8393
C.R.A. BORGO S.GIACOMO C.C SOC.
VIA PETROBELLI,11/13
BORGO SAN GIACOMO
BS
25022
8404
BCC BUSTO GAROLFO-BUGUGGIATE
VIA MANZONI, 50
BUSTO GAROLFO
MI
20020
8430
C.R.A. CANTÙ BCC SOC. COOP
CORSO UNITA’ D’ITALIA, 11
CANTÙ
CO
22063
8437
BCC DEL BASSO SEBINO
VIA CALEPIO, 12/14
CAPRIOLO
BS
25031
8440
BCC CARATE BRIANZA
VIA CUSANI, 6
CARATE BRIANZA
MB
20841
8441
BCC CARAVAGGIO
VIA BERNARDO DA CARAVAGGIO
CARAVAGGIO
BG
24043
8453
BCC DI CARUGATE E INZAGO
VIA DE GASPERI, 11/12
CARUGATE
MI
20061
8454
BANCA CREMONESE CRED.COOP.
VIA PREYER,10
CASALMORANO
CR
26020
8466
BCC CASTEL GOFFREDO
VIA GIOTTO,2
CASTEL GOFFREDO
MN
46042
8514
BCC DELL’OGLIO E DEL SERIO
VIA TRENTO, 17
COVO
BG
24050
8515
B.CA DELLA VALSASSINA C.C.
VIA XXV APRILE,16/18
CREMENO
LC
22040
8575
BCC DELL’AGRO BRESCIANO
PIAZZA ROMA NR. 17
GHEDI
BS
25016
8618
BCC LEZZENO
FRAZIONE ROZZO 3
ROZZO
CO
22025
8619
BCC LESMO
PIAZZA DANTE, 21/22
LESMO
MI
20050
8676
BCC DEL GARDA BCC C. MORENICI
VIA TRIESTE,62
MONTICHIARI
BS
25018
8679
BCC MOZZANICA
V.UMBERTO I, 10
MOZZANICA
BG
24050
8692
BCC BRESCIA SCRL
VIA BRESCIA, 118
NAVE
BS
25075
8735
BCC POMPIANO E FRANCIACORTA
PIAZZA S.ANDREA,12
POMPIANO
BS
25030
8744
BCC DOVERA E POSTINO
VIA EUROPA,10
POSTINO
CR
26010
8770
C.R.A. RIVAROLO MANTOVANO
VIA MAZZINI,33
RIVAROLO MANTOVANO
MN
46017
8771
C.C. DELL’ADDA E DEL CREMASCO
PIAZZA VITTORIO EMANUELE II,
RIVOLTA D’ADDA
CR
26027
8794
BCC LAUDENSE LODI
VIA GARIBALDI, 5
LODI
LO
26900
8865
BCC SESTO S.GIOVANNI
VIA CESARE DA SESTO,41
SESTO SAN GIOVANNI
MI
20099
8869
BCC BERGAMO E VALLI S.C.
VIA 1 MAGGIO, 2
SORISOLE
BG
24010
8899
BCC TREVIGLIO SOCIETÀ COOP.
VIA CARLO CARCANO, 7
TREVIGLIO
BG
24047
8901
BCC TRIUGGIO E D.VALLE D.LAMBRO
VIA SILVIO PELLICO, 14
TRIUGGIO
MI
20050
8940
BCC BERGAMASCA E OROBICA S.C.
VIA ALDO MORO, 2
ZANICA
BG
24050
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
Federazione Marche
ABI
7107
BANCA DEL FERMANO CR. COOP.
VIALE TRENTO, 72
FERMO
AP
63023
8086
BCC FALCONARA MARITTIMA
VIA CAVOUR, 3
FALCONARA MARITTIMA
AN
60015
8332
BANCA PICENA TRUENTINA C.C.
VIA GIACOMO LEOPARDI, 21-23
ACQUAVIVA PICENA
AP
63030
8456
BANCA DEI SIBILLINI C.C.
VIA DANTE ALIGHIERI
PIEVE TORINA
MC
62036
8474
BCC PICENA SOC.COOP.AR.L.
VIA GALVONI, 1
CASTIGNANO
AP
63032
8491
BCC CIVITANOVA MARCHE
VIALE MATTEOTTI, 8
CIVITANOVA MARCHE
MC
62012
8508
BCC CORINALDO
VIA DEL CORSO, 45
CORINALDO
AN
60013
8519
BCC FANO SOCIETÀ COOP.
VIA FLAMINIA, 346
CUCCURANO
PU
61031
8549
B.CA DI FILOTTRANO C.C.FILOTTRANO
PIAZZA GARIBALDI, 26
FILOTTRANO
AN
60024
8578
BCC GRADARA
VIA CATTOLICA, 20
GRADARA
PU
61012
8700
BCC DEL METAURO
VIA GIACOMO MATTEOTTI, 4
ORCIANO DI PESARO
PU
61038
8704
BCC OSTRA MORRO D’ALBA SCRL
VIA MAZZINI, 93
OSTRA
AN
60010
8705
BCC OSTRA VETERE
VIA MARCONI, 29
OSTRA VETERE
AN
60010
8731
BCC PERGOLA
V.LE MARTIRI DELLA LIBERTÀ, 4
PERGOLA
PU
61045
8765
BCC RECANATI E COLMURANO
PIAZZA LEOPARDI, 24
RECANATI
MC
62019
8769
BCC RIPATRANSONE
CORSO VITTORIO EMANUELE, 45
RIPATRANSONE
AP
63038
8826
BANCA DI PESARO C.C.
VIA FRATELLI CERVI
VILLA FASTIGGI
PU
61100
8839
BANCA SUASA CRED.COOP.
VIA VITTORIO EMANUELE,1
SAN MICHELE AL FIUME
PU
61040
8916
BANCA DI ANCONA CREDITO COOP.
VIA MAGGINI, 116/118
ANCONA
AN
60100
Federazione Piemonte-Valle d’Aosta-Liguria
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
7117
ABI
RIVABANCA S.C.
CORSO INDIPENDENZA 74/A
RIVAROLO CANAVESE
TO
10086
8382
BENE BANCA C.C. DI BENE VAGIENNA
PIAZZA BOTERO, 7
BENE VAGIENNA
CN
12041
8397
C.R.A. DI BOVES BCC
PIAZZA ITALIA 44
BOVES
CN
12012
8439
BANCA CARAGLIO CUNEESE-RIVIERA
PIAZZA DELLA COOPERAZIONE, 1
CARAGLIO
CN
12023
8450
BANCA ALPI MARITTIME C.C.CARRU
P.ZZA GALLI, 7
CARRÙ
CN
12061
8487
BCC CHERASCO
VIA BRA, 15
RORETO
CN
12060
8530
BANCA D’ALBA C. C. SOC. COOP.
VIA CAVOUR, 4
ALBA
CN
12051
8587
BCC VALDOSTANA
VIA TAXEL, 26
GRESSAN
AO
11020
8753
BCC PIANFEI ROCCA DE’ BALDI
VIA VILLANOVA, 4
PIANFEI
CN
12080
8833
BCC CASALGRASSO S.ALBANO ST.
VIA VALLAURI, 24
SANT’ALBANO STURA
CN
12040
Federazione Puglia-Basilicata
ABI
25
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
7012
BCC BARI
LARGO GIORDANO BRUNO, 53
BARI
BA
70121
7027
BCC MONOPOLI
VIA LEPANTO 1-C
MONOPOLI
BA
70043
7056
BCC DELL’ALTA MURGIA
PIAZZA ZANARDELLI, 16
ALTAMURA
BA
70022
7087
BANCA DI TARANTO BCC
VIA SS. ANNUNZIATA 13
TARANTO
TA
74100
7094
BCC MASSAFRA
MAZZINI 65
MASSAFRA
TA
74016
7101
BANCA DI ANDRIA C.C. SOC.COOP.
VIALE DON L. STURZO 13
ANDRIA
BA
70031
7113
BCC DI PUTIGNANO S.C.P.A.
VIA MARGHERITA DI SAVOIA, 1
PUTIGNANO
BA
70017
8338
BCC ALBEROBELLO E SAMMICHEL
VIA VITTIME D.FASCISMO, 8
ALBEROBELLO
BA
70011
8354
BCC AVETRANA
VIA ROMA, 109
AVETRANA
TA
74020
8445
BCC TERRA D’OTRANTO
VIALE LEOPARDI, 73
LECCE
LE
73100
8460
BCC CASSANO D/MURGE E TOLVE
VIA BITETTO, 2
CASSANO DELLE MURGE
BA
70020
8469
C.R.A. CASTELLANA GROTTE
VIA ROMA, 56
CASTELLANA GROTTE
BA
70013
8537
BCC ERCHIE
VIA ROMA,89
ERCHIE
BR
72020
8554
BCC GAUDIANO DI LAVELLO
VIA ROMA N. 81/83
LAVELLO
PZ
85024
8597
BCC LAURENZANA
VIA S.S. 92 N 50
LAURENZANA
PZ
85014
8603
BCC LEVERANO
VIA XX SETTEMBRE,37
LEVERANO
LE
73045
8606
BCC CANOSA LOCONIA
PIAZZA DELLA REPUBBLICA,30/31
CANOSA DI PUGLIA
BA
70053
8607
BCC LOCOROTONDO
PIAZZA MARCONI 28
LOCOROTONDO
BA
70010
8688
BCC MARINA DI GINOSA
VIALE JONIO
GINOSA MARINA
TA
74025
8706
BCC OSTUNI
L.GO MONS. ITALO PIGNATELLI
OSTUNI
BR
72017
8708
BCC OPPIDO LUCANO-RIPACANDI
VIA ROMA, 67
OPPIDO LUCANO
PZ
85015
8810
C.R.A. SAN GIOVANNI ROTONDO
VIA ALDO MORO, 9
SAN GIOVANNI ROTONDO
FG
71013
8817
BCC S.MARZANO DI S.GIUSEPPE
PIAZZA CASALINI 1/3
SAN MARZANO DI SAN GI
TA
74020
8844
BCC SANTERAMO IN COLLE
VIA TIROLO, 2
SANTERAMO IN COLLE
BA
70029
8873
BCC SPINAZZOLA
CORSO UMBERTO I, 52/B
SPINAZZOLA
BA
70058
8988
BCC DEGLI ULIVI TERRA DI BARI
CORSO GARIBALDI, 49
PALO DEL COLLE
BA
70027
Federazione Sicilia
ABI
26
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
7078
BCC DEI CASTELLI E IBLEI
MAZZARINO
CL
93013
7080
CREDITO ETNEO BCA CRED.COOP.
VIA CESARE BECCARIA, 1
CATANIA
CT
95123
7098
BCC ANTONELLO DA MESSINA
PIAZZA DUOMO, 15-17
MESSINA
ME
98122
7100
BANCA DELLA CONTEA DI MODICA
VIA DEGLI OLEANDRI, 3
MODICA
RG
97015
7105
BCC LUIGI STURZO
VIALE AUTONOMIA, 24
CALTAGIRONE
CT
95041
7108
BCC AGRIGENTINO SOC. COOP
VIALE LEONARDO SCIASCIA, 158
AGRIGENTO
AG
92100
8071
BCC VALLEDOLMO
VIA VITTORIO EMANUELE III, 3
VALLEDOLMO
PA
90029
8341
BCC DI ALTOFONTE E CACCAMO
PIAZZA FALCONE E BORSELLINO
ALTOFONTE
PA
90030
8601
BCC VALLE DEL TORTO
P.ZZA DUOMO, 3/4
LERCARA FRIDDI
PA
90025
8712
BCC PACECO SEN.P.GRAMMATICO
VIA AMENDOLA, 11-13
PACECO
TP
91027
8713
BCC PACHINO
VIA UNITÀ, 5
PACHINO
SR
96018
8796
BCC DI SAMBUCA DI SICILIA
CORSO UMBERTO I, 111
SAMBUCA DI SICILIA
AG
92017
8800
BCC DI SAN BIAGIO PLATANI
CORSO UMBERTO, 107
SAN BIAGIO PLATANI
AG
92020
8913
BCC VALLE DEL FITALIA
VIA F. COTTONE, 16
LONGI
ME
98070
8946
BCC DON RIZZO DI ALCAMO
VIA VITTORIO EMANUELE II, 15/1
ALCAMO
TP
91011
8947
BCC DON STELLA DI RESUTTANO
VIA ROMA, 5
RESUTTANO
CL
93010
8952
BCC G.TONIOLO DI S.CATALDO
SAN CATALDO
CL
93017
8954
BCC LA RISCOSSA-REGALBUTO
VIA G.F.INGRASSIA, 96
REGALBUTO
EN
94017
8958
BCC MUTUO SOCCORSO DI GANGI
CORSO UMBERTO I, 24
GANGI
PA
90024
8969
BCC S.FRANCESCO CANICATTI’
VIALE REGINA MARGHERITA, 63
CANICATTI’
AG
92024
8975
BCC S.GIUSEPPE DI MUSSOMELI
PIAZZALE CONCORDATO, 7
MUSSOMELI
CL
93014
8976
BCC S.GIUSEPPE PETRALIA S.
CORSO PAOLO AGLIATA, 149
PETRALIA SOTTANA
PA
90027
8979
BCC S.MICHELE - CL-PIETRAPERZIA
CORSO UMBERTO, 119
CALTANISSETTA
CL
93100
8985
BCC NISSENO SOMMATINO SERRA
VIA UMBERTO I, 32
SOMMATINO
CL
93019
Federazione Toscana
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
7048
ABI
BANCA DELL’ELBA C.C.-SOC.C.
CALATA ITALIA, 28-29
PORTOFERRAIO
LI
57037
7075
CREDIUMBRIA BCC S.C.
VIA STRADONE, 49
MOIANO
PG
06060
8003
BCC VALDINIEVOLE
VIA FOSCOLO, 6
MONTECATINI TERME
PT
51016
8325
BANCA DEL MUGELLO C.C. SCRL
VIA VILLANI, 13
FIRENZUOLA
FI
50033
8345
BANCA DI ANGHIARI E STIA C.C.
PIAZZA 4 NOVEMBRE
ANGHIARI
AR
52031
8351
BANCASCIANO CRED.COOP. SCRL
PIAZZA REGINA ELENA,1
ASCIANO
SI
53041
8358
BANCA DI PESCIA CREDITO COOP.
VIA ALBERGHI, 26
ALBERGHI
PT
51012
8446
BANCA AREA PRATESE C.C. SOC.COOP.
VIA PUCCI E VERDINI, 16
CARMIGNANO
PO
50042
8457
CR.COOP. VALDARNO FIORENTINO B.
VIA J. F. KENNEDY, 1
CASCIA
FI
50066
8458
BCC CASCINA
VIALE C. COMASCHI 4
CASCINA
PI
56021
8486
BANCA DI PISTOIA
CORSO SILVANO FEDI, 25
PISTOIA
PT
51100
8489
BANCA VALDICHIANA S.C.R.L.
VIA PORSENNA, 54
CHIUSI
SI
53043
8591
BCC IMPRUNETA-BANCO FIORENTINO
PIAZZA BUONDELMONTI, 29
IMPRUNETA
FI
50023
8636
BANCA DELLA MAREMMA C.C.GROSSE
VIA UNIONE SOVIETICA, 42
GROSSETO
GR
58100
8639
BCC MASIANO
VIA MASIANO, 6/A
MASIANO
PT
51100
8670
BCC MONTEPULCIANO
VIA MARIO MENCATTELLI, 48
MONTEPULCIANO
SI
53045
8673
CHIANTI BANCA CRED. COOP. S.C.
VIA CASSIA NORD, 2/4/6
MONTERIGGIONI
SI
53035
8726
BANCA VERSILIA E LUNIGIANA C.C
VIA MAZZINI, 80
PIETRASANTA
LU
55045
8730
BCC PITIGLIANO
PIAZZA DELLA REPUBBLICA, 3
PITIGLIANO
GR
58017
8736
BCC PONTASSIEVE SOC. COOP.
VIA GARIBALDI, 22
PONTASSIEVE
FI
50065
8811
BANCA DEL VALDARNO CRED.COOP.
PIAZZA LIBERTÀ, 26
SAN GIOVANNI VALDARNO
AR
52027
8829
VIBANCA-BCC S.PIETRO I/VINCIO
VIA PROV.LE LUCCHESE, 125B
PONTELUNGO
PT
51030
8851
BANCA DI SATURNIA E COSTA D’ARGENTO
PIAZZA V.VENETO, 19
MANCIANO - FRAZ.SATURNIA
GR
58014
8866
BCC SIGNA
PIAZZA MICHELACCI,6
SIGNA
FI
50058
8885
BANCA CRAS-C.C. SOVICILLE S.C.
VIA DEL CROCINO, 1
SOVICILLE
SI
53018
8922
BCC D.VIGNOLE E D.MONTAGNA
VIA IV NOVEMBRE, 108
OLMI
PT
51038
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
3599
CASSA CENTRALE C.R.TRENTINE
VIA SEGANTINI, 5
TRENTO
TN
38100
8011
BCC BASSA VALLAGARINA
VIA GIANFRANCESCO MALFATTI, 2
ALA
TN
38061
Federazione Trentino
ABI
27
8013
C.R. ALDENO E CADINE
VIA ROMA, 1
ALDENO
TN
38060
8016
CASSA RURALE ALTO GARDA BCC
VIA DELLE MAGNOLIE, 1
ARCO
TN
38062
8024
C.R. ADAMELLO BRENTA SOC.COOP.
VIA 3 NOVEMBRE, 20
TIONE DI TRENTO
TN
38079
8026
C.R. DI LEDRO B.C.C.
VIALE CHIASSI, 17
LEDRO
TN
38060
8042
C.R. RABBI E CALDES
VIA 4 NOVEMBRE, 13
MALE’
TN
38027
8043
C.R. DI CALDONAZZO
LARGO GRAZIADEI, 15
CALDONAZZO
TN
38052
8057
C.R. CENTROFIEMME CAVALESE
PIAZZA BATTISTI, 12
CAVALESE
TN
38033
8063
C.R. CONDINO
VIA ROMA, 39
CONDINO
TN
38083
8078
C.R. GIUDICARIE VALSABBIA PAGANELLA VIA C.MARINI 33 FR.DARZO
STORO
TN
38089
8079
C.R. BASSA ANAUNIA B.C.C.
VIA C. BATTISTI, 11
DENNO
TN
38010
8088
C.R. D.LORENZO GUETTI-Q.-F.-L.
VIA DE GASPERI, 3
FIAVE’
TN
38075
8091
C.R. FOLGARIA
PIAZZA SAN LORENZO, 46
FOLGARIA
TN
38064
8100
C.R. GIOVO
VIA PRINCIPE UMBERTO, 20
VERLA
TN
38030
8102
C.R. VALSUGANA E TESINO
VIA VITTORIO EMANUELE, 144
GRIGNO
TN
38055
8107
C.R. ISERA BCA CREDITO COOP.
PIAZZA SAN VINCENZO, 12
ISERA
TN
38060
8120
C.R. LAVIS-VALLE DI CEMBRA BCC
VIA ROSMINI, 61
LAVIS
TN
38015
8121
C.R. DI LEVICO TERME B.C.C.
VIA DANTE, 3
LEVICO TERME
TN
38056
8123
C.R. LIZZANA B.C.C. SCRL
PIAZZA F. GUELLA, 1-G
LIZZANA
TN
38068
8132
C.R. DELLA VALLE DEI LAGHI
VIA NAZIONALE, 7
PADERGNONE
TN
38070
8138
C.R. MEZZOCORONA B.C.C.
VIA CAVALLEGGERI, 19
MEZZOCORONA
TN
38016
8139
C.R. MEZZOLOMBARDO E S.MICHELE CORSO DEL POPOLO, 22
MEZZOLOMBARDO
TN
38017
8140
C.R. VAL DI FASSA E AGORDINO
PIAZZA CESARE BATTISTI ,1
MOENA
TN
38035
8145
C.R.MORI-BRENTONICO-VAL D.GRES
VIA MARCONI, 4
MORI
TN
38065
8163
C.R. ALTA VALDISOLE E PEJO BCC
VIA 4 NOVEMBRE, 36
MEZZANA
TN
38020
8167
C.R. OLLE-SAMONE-SCURELLE S.C.
VIA S.BARTOLOMEO DEL CERVO, 2
OLLE
TN
38050
8178
C.R. PERGINE VALSUGANA
PIAZZA GAVAZZI, 5
PERGINE VALSUGANA
TN
38057
8179
C.R. PINZOLO B.C.C.
VIALE G. MARCONI
PINZOLO
TN
38086
8184
C.R. DI FIEMME
VIA GARIBALDI, 10
PREDAZZO
TN
38037
8200
C.R. NOVELLA E ALTA ANAUNIA BCC
VIA C.A.MARTINI, 36
REVO’
TN
38028
8206
C.R. RONCEGNO
VIA FRONER, 3
RONCEGNO
TN
38050
8209
C.R. ROVERÈ DELLA LUNA
VIA ANTONIO ROSMINI, 3
ROVERÈ DELLA LUNA
TN
38030
8210
C.R. ROVERETO BCC-SOC.COOP.
VIA MANZONI
ROVERETO
TN
38068
8232
C.R. DI SAONE B.C.C.
VIA 4 NOVEMBRE, 16
SAONE
TN
38070
8248
C.R. VAL RENDENA BCC S.C.
VIA SAN VIGILIO, 72
SPIAZZO
TN
38088
8252
C.R. CENTRO VALSUGANA BCC
VIA CASTELROTTO, 8
STRIGNO
TN
38059
8263
C.R. D’ANAUNIA
PIAZZA DI SAN VITTORE, 3
TAIO
TN
38010
8264
C.R. TASSULLO E NANNO
NUMERO CIVICO, 2
TASSULLO
TN
38010
8279
C.R. VALLI DI PRIMIERO E VANOI
VIA RISORGIMENTO, 5
TRANSACQUA
TN
38054
8282
C.R. TUENNO - VAL DI NON
PIAZZA LIBERAZIONE, 15
TUENNO
TN
38019
8304
C.R. DI TRENTO
VIA MOLINI, 1-1
VILLAZZANO
TN
38050
8305
C.R. ALTA VALLAGARINA
VIA TEI, 6
VOLANO
TN
38060
8316
C.R. PINETANA FORNACE SEREGNANO
VIA C.BATTISTI, 17
BASELGA DI PINÈ
TN
38042
Federazione Veneto
ABI
28
BANCA
INDIRIZZO
LOCALITÀ
PROV
CAP
7057
CREDIVENETO CRED.COOPERATIVO
VIA MATTEOTTI, 11
MONTAGNANA
PD
35044
7074
BANCA MONASTIER E DEL SILE C.C.
VIA ROMA, 21-A
MONASTIER DI TREVISO
TV
31050
7084
BCC DELLA MARCA SOC.COOP.
VIA G.GARIBALDI, 46
ORSAGO
TV
31010
8186
BANCA ATESTINA DI CRED.COOP.
VIA CHIESA BRESEGA, 94
BRESEGA DI PONSO
PD
35040
8309
BANCA DI ROMANO E S.CATERINA
VIA CAPITELVECCHIO, 32
BASSANO DEL GRAPPA
VI
36061
8315
VALPOLICELLA BENACO B.CA C.C.
VIA DELL’ARTIGIANATO, 5
VALGATARA MARANO DI VALPOLICELLA
VR
37020
8322
BANCA VERONESE C.C.CONCAMARISE
VIA CAPITELLO, 38
CONCAMARISE
VR
37050
8399
C.R.A. BRENDOLA C.C.
PIAZZA DEL MERCATO, 20
BRENDOLA
VI
36040
8407
BCC DEL VENEZIANO SCRL
VIA VILLA, 147
BOJON-CAMPOLONGO M.
VE
30010
8416
BANCA DI VERONA C.C. CADIDAVID
VIA FORTE TOMBA, 8
CA’ DI DAVID
VR
37061
8429
BANCA PADOVANA C.C.
VIA CALTANA 5
CAMPODARSEGO
PD
35011
8452
B.CA ANNIA CC CARTURA E POLESI
VIA ROMA 15
CARTURA
PD
35025
8481
CEREABANCA 1897
VIA PARIDE DA CEREA N. 30
CEREA
VR
37053
8511
C.R.A CORTINA E DELLE DOLOMITI
CORSO ITALIA, 80
CORTINA D’AMPEZZO
BL
32043
8590
BANCA DEL CENTROVENETO
VIA PONTE COSTOZZA, 12
LONGARE
VI
36023
8610
BANCA DEI COLLI EUGANEI C.C.
VIA EUROPA 102
LOZZO ATESTINO
PD
35034
8669
B.CA ALTO VICENTINO C.C. SCHIO
VIA PISTA DEI VENETI, 14
SCHIO
VI
36015
8689
BCC DI MARCON-VENEZIA SCRL
PIAZZA MUNICIPIO, 22
MARCON
VE
30020
8728
BCC PIOVE DI SACCO
VIA A.VALERIO, 52
PIOVE DI SACCO
PD
35028
8732
BCC VICENTINO POJANA MAGG.
VIA MATTEOTTI, 46
POJANA MAGGIORE
VI
36026
8749
CENTROMARCA BANCA C.C.
VIA RICCARDO SELVATICO, 2
TREVISO
TV
31100
8772
C.R.A. ROANA C.C. SOC. COOP.
PIAZZA S. GIUSTINA, 6
ROANA
VI
36010
8807
BANCA S.GIORGIO QUINTO VALLE AGNO
VIA PERLENA, 59/BIS
SAN GIORGIO
VI
36040
8843
BCC SANT’ELENA
VIA ROMA, 10
SANT’ELENA
PD
35040
8904
BCC DELLE PREALPI
VIA ROMA, 57
TARZO
TV
31020
8910
C.R.A. VESTENANOVA C.C.
PIAZZA PIEROPAN, 6
VESTENANOVA
VR
37030
8917
BCC TREVIGIANO SOC.COOP.
VIA ROMA,15
VEDELAGO
TV
31050
8927
C.R.A. TREVISO
VIA DON GIUSEPPE FOGALE, 9
VILLANOVA
TV
31036
8965
BANCA S.BIAGIO VENETO ORIENTALE
V.LE VENEZIA, 1
FOSSALTA DI PORTOGRUARO
VE
30025
8982
BANCA ADRIA C.C. DEL DELTA
CORSO MAZZINI, 60
ADRIA
RO
45011
8986
ROVIGOBANCA C.C. SOC.COOP
VIA CASALINI, 10
ROVIGO
RO
45100
8990
BCC S.STEFANO DI MARTELLAGO
PIAZZA VITTORIA, 11
MARTELLAGO
VE
30030
BCC Risparmio&Previdenza S.G.R.p.A.
Via Carlo Esterle 9/11
20132 Milano
t. +39 02 430281
f. +39 02 43811701
email: [email protected]
sito web: www.bccrisparmioeprevidenza.it
Parte II
del Prospetto
Illustrazione dei dati periodici
di rischio/rendimento
e costi dei fondi
Data di deposito in Consob della Parte II: 28 febbraio 2017.
Data di validità della Parte II: dall’1 marzo 2017.
S.G.R.p.A.
Indice
A) DATI PERIODICI DI RISCHIO/RENDIMENTO............................................................................................ 2
B)COSTI E SPESE SOSTENUTI DAI FONDI .................................................................................................... 4
APPENDICE................................................................................................................................................................. 5
A) Dati periodici di rischio/rendimento
1. Investiper Cedola Marzo - 2021 – ISIN: IT0005172025
Il Fondo è stato istituito in data 23 febbraio 2016 ed è operativo dal 18 aprile 2016.
Il Fondo è di nuova istituzione, pertanto i dati storici non possono essere rappresentati.
2
Misura di rischio
Ex ante: volatilità annualizzata pari a 2,698%.
Tale misura è coerente con la misura di rischio
espressa dall’indicatore sintetico di cui alla Parte
I, Sezione B del presente Prospetto.
Ex post: non è possibile calcolare la misura di rischio ex-post in quanto non esistono dati storici
per questo Fondo.
Inizio collocamento
18.04.2016
Valuta delle quote
Euro
Patrimonio netto al 30.12.2016
25 Euro/mln
Valore della quota al 30.12.2016
Euro 5,041
QUOTA PARTE PERCEPITA IN MEDIA DAI COLLOCATORI
Commissioni di antidiluizione
0%
Diritti Fissi
0%
Provvigione di Gestione
68,35%*
* Quota della Commissione di Gestione. Tale indicazione è elaborata sulla base degli accordi in
essere con gli intermediari collocatori delle quote dei Fondi.
2. Investiper Cedola Reale Marzo -2021 – ISIN: IT0005172033
Il Fondo è stato istituito in data 23 febbraio 2016 ed è operativo dal 18 aprile 2016.
Il Fondo è di nuova istituzione, pertanto i dati storici non possono essere rappresentati.
Misura di rischio
Ex ante: volatilità annualizzata pari a 4,658%.
Tale misura è coerente con la misura di rischio
espressa dall’indicatore sintetico di cui alla Parte
I, Sezione B del presente Prospetto.
Ex post: non è possibile calcolare la misura di rischio ex-post in quanto non esistono dati storici
per questo Fondo.
Inizio collocamento
18.04.2016
Valuta delle quote
Euro
Patrimonio netto al 30.12.2016
13 Euro/mln
Valore della quota al 30.12.2016
Euro 5,045
QUOTA PARTE PERCEPITA IN MEDIA DAI COLLOCATORI
Commissioni di antidiluizione
0%
Diritti Fissi
0%
Provvigione di Gestione
66,27%*
* Quota della Commissione di Gestione. Tale indicazione è elaborata sulla base degli accordi in
essere con gli intermediari collocatori delle quote dei Fondi.
3
B) Costi e spese sostenuti dai Fondi
Le misura delle spese correnti sostenute da ciascun Fondo è indicata nella tabella seguente:
FONDO
SPESE CORRENTI
0,60%
0,70%
Tenuto conto che i Fondi sono di nuova istituzione, l’importo delle spese correnti è stato stimato
sulla base del totale delle spese previste.
La quantificazione degli oneri fornita non tiene conto dell’entità dei costi di negoziazione che hanno gravato sul patrimonio dei Fondi, fatte salve le commissioni di sottoscrizione/rimborso sostenute a fronte dell’acquisto di quote di altri OICR.
La quantificazione degli oneri non tiene, inoltre, in considerazione i costi gravanti direttamente sul
sottoscrittore, da pagare al momento del rimborso (come dettagliatamente descritto nella Parte I,
Sezione C, Paragrafo 11.1, del presente Prospetto).
4
Ulteriori informazioni sui costi sostenuti dai Fondi nell’ultimo anno sono reperibili nella Nota Integrativa del Rendiconto dei Fondi.
Appendice
Glossario dei termini tecnici utilizzati nel Prospetto
Depositario: soggetto preposto alla custodia del patrimonio dei Fondi e al controllo della gestione al fine di garantire i criteri di separatezza contabile e i principi di correttezza e di trasparenza
amministrativa.
Benchmark: portafoglio di strumenti finanziari tipicamente determinato da soggetti terzi e valorizzato a valore di mercato, adottato come parametro di riferimento oggettivo per la definizione
delle linee guida della politica di investimento di alcune tipologie di fondi.
Capitale investito: parte dell’importo versato che viene effettivamente investita dalla SGR in
quote dei Fondi. Esso è determinato come differenza tra il Capitale Nominale e le commissioni di
sottoscrizione, nonché, ove presenti, gli altri costi applicati al momento del versamento.
Capitale nominale: importo versato per la sottoscrizione delle quote dei Fondi al netto dei diritti
fissi d’ingresso.
Categoria: attributo dei Fondi volto a fornire un’indicazione sintetica della sua politica di investimento.
5
Classe: articolazione di un fondo in relazione alla politica commissionale adottata e ad ulteriori
caratteristiche distintive.
Commissioni di gestione: compensi pagati alla SGR mediante addebito diretto sul patrimonio
dei Fondi per remunerare l’attività di gestione in senso stretto. Sono calcolati quotidianamente
sul patrimonio netto dei Fondi e prelevati ad intervalli più ampi (mensili, trimestrali, ecc.). In genere, sono espressi su base annua.
Commissioni di incentivo (o di performance): commissioni riconosciute alla SGR per aver raggiunto determinati obiettivi di rendimento in un certo periodo di tempo. In alternativa possono
essere calcolate sull’incremento di valore delle quote del Fondo oggetto di investimento in un
determinato intervallo temporale. Nei Fondi con gestione “a benchmark” sono tipicamente calcolate in termini percentuali sulla differenza tra il rendimento del Fondo e quello del benchmark.
Commissioni di sottoscrizione: commissioni pagate dall’investitore a fronte dell’acquisto di
quote di un Fondo.
Comparto: strutturazione di un fondo in una pluralità di patrimoni autonomi caratterizzati da una
diversa politica di investimento e da un differente profilo di rischio.
Conversione (c.d. Switch): operazione con cui il sottoscrittore effettua il disinvestimento di quote dei Fondi sottoscritti e il contestuale reinvestimento del controvalore ricevuto in quote di altri
Fondi.
Destinazione dei proventi: politica di destinazione dei proventi in relazione alla loro redistribuzione agli investitori ovvero alla loro accumulazione mediante reinvestimento nella gestione
medesima.
Exchange Traded Funds (ETF): un OICR di cui almeno una categoria di quote o di azioni viene
negoziata per tutto il giorno su almeno un mercato regolamentato oppure un sistema multilaterale di negoziazione con almeno un market maker che si adoperi per garantire che il valore
di borsa delle sue quote o azioni non vari significativamente rispetto al suo valore complessivo
netto (NAV) e, eventualmente, rispetto al suo NAV indicativo.
Fondo comune di investimento: patrimonio autonomo suddiviso in quote di pertinenza di una
pluralità di sottoscrittori e gestito in monte.
Fondo aperto: fondo comune di investimento caratterizzato dalla variabilità del patrimonio gestito connessa al flusso delle domande di nuove sottoscrizioni e di rimborsi rispetto al numero
di quote in circolazione.
Fondo indicizzato: fondo la cui strategia è replicare o riprodurre l’andamento di un indice o di
indici, per esempio attraverso la replica fisica o sintetica.
Gestore delegato: intermediario abilitato a prestare servizi di gestione di patrimoni, il quale gestisce, anche parzialmente, il patrimonio di un OICR sulla base di una specifica delega ricevuta
dalla società di gestione del risparmio in ottemperanza ai criteri definiti nella delega stessa.
Replica sintetica di un indice: la modalità di replica realizzata attraverso l’utilizzo di uno strumento derivato (tipicamente un total return swap).
Replica fisica di un indice: la modalità di replica realizzata attraverso l’acquisto di tutti i titoli
inclusi nell’indice in proporzione pari ai pesi che essi hanno nell’indice o attraverso l’acquisto
di un campione titoli scelto in modo da creare un portafoglio sufficientemente simile a quello
dell’indice ma con un numero di componenti inferiore che ottimizza perciò i costi di transazione.
6
Mercati regolamentati: per mercati regolamentati si intendono quelli iscritti dalla Consob nell’elenco previsto dall’Articolo 63, comma 2, ovvero nell’apposita sezione prevista dall’Articolo 67,
comma 1, del D.Lgs. n. 58/98. Oltre a questi sono da considerarsi mercati regolamentati anche
quelli indicati nella lista approvata dal Consiglio Direttivo della Assogestioni pubblicata sul sito
internet www.assogestioni.it.
Modulo di sottoscrizione: modulo sottoscritto dall’investitore con il quale egli aderisce al Fondo
– acquistando un certo numero delle sue quote – in base alle caratteristiche e alle condizioni
indicate nel Modulo stesso.
Organismi di investimento collettivo del risparmio (OICR): i fondi comuni di investimento e le
Sicav.
Periodo minimo raccomandato per la detenzione dell’investimento: orizzonte temporale minimo raccomandato espresso in termini di anni e determinato in relazione al grado di rischio ed
alla tipologia di gestione.
Piano di accumulo (PAC): modalità di sottoscrizione delle quote del Fondo mediante adesione ai
piani di risparmio che consentono al sottoscrittore di ripartire nel tempo l’investimento nel Fondo
effettuando più versamenti successivi.
Piano di Investimento di Capitale (PIC): modalità di investimento delle quote del Fondo realizzata mediante un unico versamento.
Quota: unità di misura di un Fondo comune di investimento. Rappresenta la “quota parte” in cui
è suddiviso il patrimonio del Fondo. Quando si sottoscrive un Fondo si acquista un certo numero
di quote (tutte aventi uguale valore unitario) ad un determinato prezzo.
Regolamento di gestione dei Fondi: documento che completa le informazioni contenute nel
Prospetto dei Fondi. Il Regolamento dei Fondi deve essere approvato dalla Banca d’Italia e contiene l’insieme di norme che definiscono le modalità di funzionamento di un fondo ed i compiti
dei vari soggetti coinvolti, e regolano i rapporti con i sottoscrittori.
Società di gestione: società autorizzata alla gestione collettiva del risparmio nonché ad altre
attività disciplinate dalla normativa vigente ed iscritta ad apposito albo tenuto dalla Banca d’Italia
ovvero la società di gestione armonizzata abilitata a prestare in Italia il servizio di gestione collettiva del risparmio e iscritta in un apposito elenco allegato all’albo tenuto dalla Banca d’Italia.
Swap a rendimento totale (total return swap): il Total Return Swap è uno strumento finanziario
derivato OTC in base alla quale un soggetto cede ad un altro soggetto il rischio e rendimento di
un sottostante (reference assets), a fronte di un flusso che viene pagato a determinate scadenze.
Il flusso monetario periodico è in genere collegato ad un indicatore di mercato sommato ad uno
spread.
Tipologia di gestione del Fondo: la tipologia di gestione del Fondo dipende dalla politica di investimento che lo caratterizza. Si distingue tra cinque tipologie di gestione tra loro alternative: la
tipologia di gestione “market fund” deve essere utilizzata per i fondi la cui politica di investimento
è legata al profilo di rischio-rendimento di un predefinito segmento del mercato dei capitali; le
tipologie di gestione “absolute return”, “total return” e “life cycle” devono essere utilizzate per i
fondi la cui politica di investimento presenta un’ampia libertà di selezione degli strumenti finanziari e/o dei mercati, subordinatamente ad un obiettivo in termini di profilo di rischio (“absolute
return”) o di rendimento (“total return” e “life cycle”); la tipologia di gestione “fondi strutturati”
(“structured fund”) deve essere utilizzata per i fondi che forniscono agli investitori, a certe date
prestabilite, rendimenti basati su un algoritmo e legati al rendimento, all’evoluzione del prezzo o
ad altre condizioni di attività finanziarie, indici o portafogli di riferimento.
Tracking Error: la volatilità della differenza tra il rendimento del fondo indicizzato e il rendimento
dell’indice o degli indici replicati.
UCITS ETF: un ETF armonizzato alla direttiva 2009/65/CE.
7
Valore del patrimonio netto (c.d. NAV): il valore del patrimonio netto, anche definito NAV (Net
Asset Value), rappresenta la valorizzazione di tutte le attività finanziarie oggetto di investimento
da parte del Fondo, al netto degli oneri fiscali gravanti sullo stesso, ad una certa data di riferimento.
Valore della quota: il valore unitario della quota di un Fondo, anche definito unit Net Asset Value
(uNAV), è determinato dividendo il valore del patrimonio netto del Fondo (NAV) per il numero
delle quote in circolazione alla data di riferimento della valorizzazione.
Volatilità: è l’indicatore della rischiosità di mercato di un dato investimento. Quanto più uno
strumento finanziario è volatile, tanto maggiore è l’aspettativa di guadagni elevati, ma anche il
rischio delle perdite.
NAV indicativo: una misura del valore infragiornaliero del NAV di uno UCITS ETF in base alle
informazioni più aggiornate. Il NAV indicativo non è il valore al quale gli investitori sul mercato
secondario acquistano e vendono le loro quote.
BCC Risparmio&Previdenza S.G.R.p.A.
Via Carlo Esterle 9/11
20132 Milano
t. +39 02 430281
f. +39 02 43811701
email: [email protected]
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Investiper Cedola Marzo - 2021 Investiper Cedola Reale Marzo

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