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Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EUROPE FOCUS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0026740844, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 Il comparto ("Comparto") è un fondo feeder del fondo master irlandese
GAM Star European Equity (il "Fondo master"), pertanto investe almeno
l'85% del patrimonio nel Fondo master. L'obiettivo del Fondo master
consiste nel conseguire un incremento del capitale a lungo termine.
2 A tal fine, esso investe principalmente in azioni quotate in borsa di società
con sede nell'UE, in Islanda, in Norvegia, in Russia, in Svizzera e in
Turchia.
2 Il gestore del Comparto seleziona gli investimenti mediante un approccio
basato sui fondamentali che prevede l'analisi delle società.
2 Il Fondo master utilizza solo un numero limitato di derivati semplici con
finalità di efficiente e agevole gestione del portafoglio. L'utilizzo di derivati
può comportare un'esposizione aggiuntiva, che tuttavia non può superare
il valore patrimoniale netto.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Fondo si orienta all'indice di riferimento MSCI Europe, rappresentativo
del mercato azionario europeo. Il Comparto punta a sovraperformare
l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione e la ponderazione
degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, Né
assicura il rimborso fisso dell'importo investito nel Comparto
dall'investitore.
In ragione degli investimenti diretti che possono essere effettuati dal
Comparto e delle diverse strutture delle commissioni, la performance del
Comparto può differire da quella del Fondo master.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Fondo master investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Non è tuttavia possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Fondo master sia limitata. In tali situazioni gli investimenti possono essere
venduti unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione
del valore del Fondo master.
2 Il Fondo master investe in strumenti finanziari complessi (quali i derivati),
il cui valore è collegato agli investimenti sottostanti. Alcuni di questi
strumenti finanziari possono avere un effetto leva che può influenzare in
misura considerevole il valore patrimoniale netto del Fondo master.
2 Il Comparto investe quasi esclusivamente nel Fondo master. Il Comparto
può rimborsare le azioni del Fondo master in ogni giorno di negoziazione
per ottenere la liquidità necessaria a soddisfare le richieste di rimborso
degli azionisti. In caso di sospensione dei rimborsi da parte del Fondo
master, vengono sospesi anche i rimborsi del Comparto. In tale
eventualità, le quote non possono essere rimborsate fino alla fine del
periodo di sospensione dei rimborsi.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Costi prelevati dal Comparto durante l'anno (incluse le spese correnti
del Fondo master):
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.97%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 1990
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Europe Stock Fund è
stata modificata in Europe Focus Fund. Tuttavia, la politica di
investimento è rimasta pressoché invariata.
2 In data 12.02.2016 Europe Focus Fund è stato trasformato in
fondo feeder.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Europe
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Ulteriori informazioni su questo Fondo o altre classi di azioni o comparti della SICAV sono disponibili nel prospetto, nello statuto, nell'ultima relazione
annuale e nelle più recenti relazioni semestrali della SICAV, presso la sede della SICAV e presso i rispettivi rappresentanti nazionali o agenti di vendita
o sul sito web www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese. I documenti di
vendita e le informazioni relativi al fondo master sono disponibili sul sito internet www.gam.com.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Il fatto che il Fondo master non sia stato lanciato nello stesso Stato membro del fondo feeder può avere conseguenze sul regime fiscale di quest'ultimo.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - US LEADING STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0026741222, classe di azioni: B - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società leader statunitensi.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società statunitensi
consolidate che nel loro settore figurano tra le società leader.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI USA, rappresentativo
dell'ampio mercato azionario statunitense. Il Comparto punta a
sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.00%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 1990
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI USA
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - SWISS STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0026741651, classe di azioni: B - CHF)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società svizzere.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in azioni svizzere
selezionate mediante un accurato processo di stock picking.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento Swiss Performance Index
(SPI), rappresentativo del mercato azionario svizzero. Il Comparto punta
a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento Rispetto all'indice di riferimento, le società ad alta
capitalizzazione (large cap) vengono tendenzialmente sottoponderate,
conformemente alla normativa lussemburghese. I principali titoli
dell'indice di riferimento possono avere una ponderazione superiore al
10%, non consentita dalla normativa lussemburghese.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.50%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1990
Anno di attivazione della classe di azioni: 1991
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in CHF.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Swiss Performance Index (SPI)
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - GLOBAL EQUITY INCOME FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0026742386, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale e un reddito costante a lungo termine. A tal fine,
il Comparto investe in azioni di società di tutto il mondo.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni di società di tutto
il mondo per le quali si prevedono un dividend yield sostenibile e superiore
alla media (dividendi sotto forma di percentuale della quotazione
azionaria) o pagamenti di dividendi in aumento.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Per raffrontare la performance il Comparto si orienta all'indice di
riferimento MSCI World, rappresentativo del mercato azionario mondiale.
Il Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.50%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi all'andamento del valore si riferiscono al valore
patrimoniale netto. Non sono comprese le eventuali spese
applicabili all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i
costi di transazione e di custodia a carico dell'investitore). In data
02.04.2013 la denominazione di Global Stock Fund è stata
modificata in Global Equity Income Fund e la politica di
investimento è stata adeguata. L'andamento del valore realizzato
fino a tale data inclusa si riferisce alla politica di investimento
iniziale, pertanto è stato ottenuto in circostanze non più applicabili.
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 1999
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI World
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - SWISS SMALL & MID CAP STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0038279179, classe di azioni: B - CHF)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società svizzere a capitalizzazione medio-bassa.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in azioni svizzere a
capitalizzazione medio-bassa selezionate mediante un accurato processo
di stock picking.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto raffronta la propria performance con l'indice di riferimento
Swiss Performance Index (SPI) Small- & Mid-Cap, rappresentativo del
mercato azionario svizzero delle società a capitalizzazione medio-bassa.
Il Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.90%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 1992
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in CHF.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Swiss Performance Index (SPI) Small- & Mid-Cap
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è sottoposto alla vigilanza della Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 27/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - JAPAN STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0044849320, classe di azioni: B - JPY)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società selezionate con sede in Giappone.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società giapponesi. Gli
investimenti vengono effettuati mediante una strategia che si basa su
un'attenta analisi e mediante una strategia quantitativa incentrata sulle
valutazioni.
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Japan, rappresentativo
del mercato azionario giapponese. Il Comparto punta a sovraperformare
l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione e la ponderazione
degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice di riferimento.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.90%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 1993
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in JPY.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Japan
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - GERMAN FOCUS STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0048167497, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società con sede nella Repubblica federale di Germania,
adottando una strategia di tipo value.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società con sede nella
Repubblica federale di Germania. Si punta sulle singole società che, in
base ai criteri di selezione del team di gestione, appaiono sottovalutate e
presentano un valore stabile a lungo termine.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto raffronta la propria performance con l'indice di riferimento
Composite DAX, rappresentativo del mercato azionario tedesco. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.91%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 1993
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
2 In data 24.11.2016 la denominazione di GERMAN VALUE STOCK
FUND è stata modificata in GERMAN FOCUS STOCK FUND.
Tuttavia, la politica di investimento è rimasta invariata.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Composite DAX
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EUROPE SMALL & MID CAP STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0091370840, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società europee a capitalizzazione medio-bassa.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in imprese europee a
capitalizzazione medio-bassa, la cui capitalizzazione al momento
dell'investimento è inferiore al 2% della capitalizzazione complessiva dei
mercati azionari dei singoli paesi di appartenenza. Il processo di
investimento è caratterizzato da una gestione attiva basata su un'accurata
analisi delle azioni e delle società.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto raffronta la propria performance con l'indice di riferimento
MSCI Europe Small Cap, rappresentativo del mercato azionario europeo
delle società a capitalizzazione medio-bassa. Il Comparto punta a
sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.17%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 1998
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Europe Small Cap
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - SWISS SMALL & MID CAP STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0099407073, classe di azioni: C - CHF)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società svizzere a capitalizzazione medio-bassa.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in azioni svizzere a
capitalizzazione medio-bassa selezionate mediante un accurato processo
di stock picking.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto raffronta la propria performance con l'indice di riferimento
Swiss Performance Index (SPI) Small- & Mid-Cap, rappresentativo del
mercato azionario svizzero delle società a capitalizzazione medio-bassa.
Il Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
0.95%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1992
Anno di attivazione della classe di azioni: 1999
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in CHF.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Swiss Performance Index (SPI) Small- & Mid-Cap
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è sottoposto alla vigilanza della Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 27/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EUROLAND VALUE STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0100915437, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società dell'area euro, adottando una strategia di tipo value.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società dei paesi
dell'area euro. Si punta sulle singole società che, in base ai criteri di
selezione del gestore, appaiono sottovalutate e presentano un valore
stabile a lungo termine.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto raffronta la propria performance con l'indice di riferimento
MSCI EMU, rappresentativo del mercato azionario dell'area euro. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.70%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 1999
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI EMU
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EASTERN EUROPE FOCUS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0122455214, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni selezionate di società con sede nei paesi dell'Europa centrale e
orientale e in quelli che si affacciano sul Mar Nero.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni selezionate di
società con sede nei paesi dell'Europa centrale e orientale e in quelli che
si affacciano sul Mar Nero. A tal fine, il Comparto adotta una strategia
attiva che si concentra, da un lato, sulla selezione dei paesi e dei settori
e, dall'altro, sulla selezione dei singoli titoli.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Emerging Markets
Europe 10/40, rappresentativo del mercato delle azioni dei mercati
emergenti europei e conforme alle norme di diversificazione previste dalla
legge lussemburghese sui fondi d'investimento. Il Comparto punta a
sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.10%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2001
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Central Europe Stock
Fund è stata modificata in Eastern Europe Focus Fund e la politica
di investimento è stata adeguata. L'andamento del valore
realizzato fino a tale data inclusa si riferisce alla politica di
investimento iniziale, pertanto è stato ottenuto in circostanze non
più applicabili.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Emerging Markets Europe 10/40
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EASTERN EUROPE FOCUS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0129124045, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni selezionate di società con sede nei paesi dell'Europa centrale e
orientale e in quelli che si affacciano sul Mar Nero.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni selezionate di
società con sede nei paesi dell'Europa centrale e orientale e in quelli che
si affacciano sul Mar Nero. A tal fine, il Comparto adotta una strategia
attiva che si concentra, da un lato, sulla selezione dei paesi e dei settori
e, dall'altro, sulla selezione dei singoli titoli.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Emerging Markets
Europe 10/40, rappresentativo del mercato delle azioni dei mercati
emergenti europei e conforme alle norme di diversificazione previste dalla
legge lussemburghese sui fondi d'investimento. Il Comparto punta a
sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.85%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2001
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Central Europe Stock
Fund è stata modificata in Eastern Europe Focus Fund e la politica
di investimento è stata adeguata. L'andamento del valore
realizzato fino a tale data inclusa si riferisce alla politica di
investimento iniziale, pertanto è stato ottenuto in circostanze non
più applicabili.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Emerging Markets Europe 10/40
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EUROLAND VALUE STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0129124128, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società dell'area euro, adottando una strategia di tipo value.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società dei paesi
dell'area euro. Si punta sulle singole società che, in base ai criteri di
selezione del gestore, appaiono sottovalutate e presentano un valore
stabile a lungo termine.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto raffronta la propria performance con l'indice di riferimento
MSCI EMU, rappresentativo del mercato azionario dell'area euro. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.45%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1999
Anno di attivazione della classe di azioni: 2001
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI EMU
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EUROPE FOCUS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0129125448, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 Il comparto ("Comparto") è un fondo feeder del fondo master irlandese
GAM Star European Equity (il "Fondo master"), pertanto investe almeno
l'85% del patrimonio nel Fondo master. L'obiettivo del Fondo master
consiste nel conseguire un incremento del capitale a lungo termine.
2 A tal fine, esso investe principalmente in azioni quotate in borsa di società
con sede nell'UE, in Islanda, in Norvegia, in Russia, in Svizzera e in
Turchia.
2 Il gestore del Comparto seleziona gli investimenti mediante un approccio
basato sui fondamentali che prevede l'analisi delle società.
2 Il Fondo master utilizza solo un numero limitato di derivati semplici con
finalità di efficiente e agevole gestione del portafoglio. L'utilizzo di derivati
può comportare un'esposizione aggiuntiva, che tuttavia non può superare
il valore patrimoniale netto.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Fondo si orienta all'indice di riferimento MSCI Europe, rappresentativo
del mercato azionario europeo. Il Comparto punta a sovraperformare
l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione e la ponderazione
degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, Né
assicura il rimborso fisso dell'importo investito nel Comparto
dall'investitore.
In ragione degli investimenti diretti che possono essere effettuati dal
Comparto e delle diverse strutture delle commissioni, la performance del
Comparto può differire da quella del Fondo master.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Fondo master investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Non è tuttavia possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Fondo master sia limitata. In tali situazioni gli investimenti possono essere
venduti unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione
del valore del Fondo master.
2 Il Fondo master investe in strumenti finanziari complessi (quali i derivati),
il cui valore è collegato agli investimenti sottostanti. Alcuni di questi
strumenti finanziari possono avere un effetto leva che può influenzare in
misura considerevole il valore patrimoniale netto del Fondo master.
2 Il Comparto investe quasi esclusivamente nel Fondo master. Il Comparto
può rimborsare le azioni del Fondo master in ogni giorno di negoziazione
per ottenere la liquidità necessaria a soddisfare le richieste di rimborso
degli azionisti. In caso di sospensione dei rimborsi da parte del Fondo
master, vengono sospesi anche i rimborsi del Comparto. In tale
eventualità, le quote non possono essere rimborsate fino alla fine del
periodo di sospensione dei rimborsi.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Costi prelevati dal Comparto durante l'anno (incluse le spese correnti
del Fondo master):
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.75%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1990
Anno di attivazione della classe di azioni: 2001
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Europe Stock Fund è
stata modificata in Europe Focus Fund. Tuttavia, la politica di
investimento è rimasta pressoché invariata.
2 In data 12.02.2016 Europe Focus Fund è stato trasformato in
fondo feeder.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Europe
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Ulteriori informazioni su questo Fondo o altre classi di azioni o comparti della SICAV sono disponibili nel prospetto, nello statuto, nell'ultima relazione
annuale e nelle più recenti relazioni semestrali della SICAV, presso la sede della SICAV e presso i rispettivi rappresentanti nazionali o agenti di vendita
o sul sito web www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese. I documenti di
vendita e le informazioni relativi al fondo master sono disponibili sul sito internet www.gam.com.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Il fatto che il Fondo master non sia stato lanciato nello stesso Stato membro del fondo feeder può avere conseguenze sul regime fiscale di quest'ultimo.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - GERMAN FOCUS STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0129125877, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società con sede nella Repubblica federale di Germania,
adottando una strategia di tipo value.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società con sede nella
Repubblica federale di Germania. Si punta sulle singole società che, in
base ai criteri di selezione del team di gestione, appaiono sottovalutate e
presentano un valore stabile a lungo termine.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto raffronta la propria performance con l'indice di riferimento
Composite DAX, rappresentativo del mercato azionario tedesco. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.65%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1993
Anno di attivazione della classe di azioni: 2001
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
2 In data 24.11.2016 la denominazione di GERMAN VALUE STOCK
FUND è stata modificata in GERMAN FOCUS STOCK FUND.
Tuttavia, la politica di investimento è rimasta invariata.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Composite DAX
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - GLOBAL EQUITY INCOME FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0129126255, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale e un reddito costante a lungo termine. A tal fine,
il Comparto investe in azioni di società di tutto il mondo.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni di società di tutto
il mondo per le quali si prevedono un dividend yield sostenibile e superiore
alla media (dividendi sotto forma di percentuale della quotazione
azionaria) o pagamenti di dividendi in aumento.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Per raffrontare la performance il Comparto si orienta all'indice di
riferimento MSCI World, rappresentativo del mercato azionario mondiale.
Il Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.29%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi all'andamento del valore si riferiscono al valore
patrimoniale netto. Non sono comprese le eventuali spese
applicabili all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i
costi di transazione e di custodia a carico dell'investitore). In data
02.04.2013 la denominazione di Global Stock Fund è stata
modificata in Global Equity Income Fund e la politica di
investimento è stata adeguata. L'andamento del valore realizzato
fino a tale data inclusa si riferisce alla politica di investimento
iniziale, pertanto è stato ottenuto in circostanze non più applicabili.
2 Anno di lancio del Fondo: 1999
Anno di attivazione della classe di azioni: 2001
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI World
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - JAPAN STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0129126842, classe di azioni: E - JPY)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società selezionate con sede in Giappone.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società giapponesi. Gli
investimenti vengono effettuati mediante una strategia che si basa su
un'attenta analisi e mediante una strategia quantitativa incentrata sulle
valutazioni.
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Japan, rappresentativo
del mercato azionario giapponese. Il Comparto punta a sovraperformare
l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione e la ponderazione
degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice di riferimento.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.64%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1993
Anno di attivazione della classe di azioni: 2001
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in JPY.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Japan
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EUROPE SMALL & MID CAP STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0129128111, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società europee a capitalizzazione medio-bassa.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in imprese europee a
capitalizzazione medio-bassa, la cui capitalizzazione al momento
dell'investimento è inferiore al 2% della capitalizzazione complessiva dei
mercati azionari dei singoli paesi di appartenenza. Il processo di
investimento è caratterizzato da una gestione attiva basata su un'accurata
analisi delle azioni e delle società.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto raffronta la propria performance con l'indice di riferimento
MSCI Europe Small Cap, rappresentativo del mercato azionario europeo
delle società a capitalizzazione medio-bassa. Il Comparto punta a
sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.90%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1998
Anno di attivazione della classe di azioni: 2001
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Europe Small Cap
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - SWISS SMALL & MID CAP STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0129128970, classe di azioni: E - CHF)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società svizzere a capitalizzazione medio-bassa.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in azioni svizzere a
capitalizzazione medio-bassa selezionate mediante un accurato processo
di stock picking.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto raffronta la propria performance con l'indice di riferimento
Swiss Performance Index (SPI) Small- & Mid-Cap, rappresentativo del
mercato azionario svizzero delle società a capitalizzazione medio-bassa.
Il Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.65%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1992
Anno di attivazione della classe di azioni: 2001
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in CHF.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Swiss Performance Index (SPI) Small- & Mid-Cap
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è sottoposto alla vigilanza della Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 27/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - SWISS STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0129129861, classe di azioni: E - CHF)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società svizzere.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in azioni svizzere
selezionate mediante un accurato processo di stock picking.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento Swiss Performance Index
(SPI), rappresentativo del mercato azionario svizzero. Il Comparto punta
a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento Rispetto all'indice di riferimento, le società ad alta
capitalizzazione (large cap) vengono tendenzialmente sottoponderate,
conformemente alla normativa lussemburghese. I principali titoli
dell'indice di riferimento possono avere una ponderazione superiore al
10%, non consentita dalla normativa lussemburghese.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.25%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1990
Anno di attivazione della classe di azioni: 2001
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in CHF.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Swiss Performance Index (SPI)
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - US LEADING STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0129130018, classe di azioni: E - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società leader statunitensi.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società statunitensi
consolidate che nel loro settore figurano tra le società leader.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI USA, rappresentativo
dell'ampio mercato azionario statunitense. Il Comparto punta a
sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.75%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1990
Anno di attivazione della classe di azioni: 2001
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI USA
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - US VALUE STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0135056835, classe di azioni: B - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società statunitensi adottando una strategia di tipo value.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società statunitensi. Si
punta sulle singole società che, in base ai criteri di selezione del gestore,
appaiono sottovalutate e presentano un valore stabile a lungo termine.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto raffronta la propria performance con l'indice di riferimento
MSCI USA, rappresentativo del mercato azionario statunitense. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.90%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2002
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI USA
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - US VALUE STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0135057130, classe di azioni: E - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società statunitensi adottando una strategia di tipo value.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società statunitensi. Si
punta sulle singole società che, in base ai criteri di selezione del gestore,
appaiono sottovalutate e presentano un valore stabile a lungo termine.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto raffronta la propria performance con l'indice di riferimento
MSCI USA, rappresentativo del mercato azionario statunitense. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.66%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2002
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI USA
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - JAPAN STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0289132499, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società selezionate con sede in Giappone.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società giapponesi. Gli
investimenti vengono effettuati mediante una strategia che si basa su
un'attenta analisi e mediante una strategia quantitativa incentrata sulle
valutazioni.
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Japan, rappresentativo
del mercato azionario giapponese. Il Comparto punta a sovraperformare
l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione e la ponderazione
degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice di riferimento.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.64%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1993
Anno di attivazione della classe di azioni: 2007
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Japan
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - JAPAN STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0289132655, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società selezionate con sede in Giappone.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società giapponesi. Gli
investimenti vengono effettuati mediante una strategia che si basa su
un'attenta analisi e mediante una strategia quantitativa incentrata sulle
valutazioni.
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Japan, rappresentativo
del mercato azionario giapponese. Il Comparto punta a sovraperformare
l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione e la ponderazione
degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice di riferimento.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.90%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1993
Anno di attivazione della classe di azioni: 2007
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Japan
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - AFRICA FOCUS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0303756539, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe
almeno 2/3 del patrimonio in azioni selezionate di società africane.
2 Il Comparto intende beneficiare della crescita economica in Africa. A tal
fine, il Comparto adotta una strategia attiva che si concentra, da un lato,
sulla selezione dei paesi e dei settori e, dall'altro, sulla selezione dei singoli
titoli.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento DJ Africa Titans 50 TR,
rappresentativo del mercato azionario africano. Il Comparto punta a
sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.10%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2007
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Northern Africa Fund è
stata modificata in Africa Focus Fund e la politica di investimento
è stata adeguata. L'andamento del valore realizzato fino a tale
data inclusa si riferisce alla politica di investimento iniziale,
pertanto è stato ottenuto in circostanze non più applicabili.
Valore patrimoniale netto (NAV)
DJ Africa Titans 50 TR
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - AFRICA FOCUS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0303756703, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe
almeno 2/3 del patrimonio in azioni selezionate di società africane.
2 Il Comparto intende beneficiare della crescita economica in Africa. A tal
fine, il Comparto adotta una strategia attiva che si concentra, da un lato,
sulla selezione dei paesi e dei settori e, dall'altro, sulla selezione dei singoli
titoli.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento DJ Africa Titans 50 TR,
rappresentativo del mercato azionario africano. Il Comparto punta a
sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.86%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2007
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Northern Africa Fund è
stata modificata in Africa Focus Fund e la politica di investimento
è stata adeguata. L'andamento del valore realizzato fino a tale
data inclusa si riferisce alla politica di investimento iniziale,
pertanto è stato ottenuto in circostanze non più applicabili.
Valore patrimoniale netto (NAV)
DJ Africa Titans 50 TR
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - HEALTH INNOVATION FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0329426950, classe di azioni: B - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società operanti in tutti i segmenti del settore della salute.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni di società attive
nei segmenti del settore della salute: prodotti farmaceutici, biotecnologia,
tecnologie mediche, servizi sanitari, farmaci di specialità o generici.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI World Healthcare,
rappresentativo del mercato dei titoli azionari del settore della salute. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.81%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2008
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Biotech Fund è stata
modificata in Health Innovation Fund e la politica di investimento
è stata adeguata. L'andamento del valore realizzato fino a tale
data inclusa si riferisce alla politica di investimento iniziale,
pertanto è stato ottenuto in circostanze non più applicabili.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI World Healthcare
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - HEALTH INNOVATION FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0329427503, classe di azioni: E - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società operanti in tutti i segmenti del settore della salute.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni di società attive
nei segmenti del settore della salute: prodotti farmaceutici, biotecnologia,
tecnologie mediche, servizi sanitari, farmaci di specialità o generici.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI World Healthcare,
rappresentativo del mercato dei titoli azionari del settore della salute. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.57%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2008
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Biotech Fund è stata
modificata in Health Innovation Fund e la politica di investimento
è stata adeguata. L'andamento del valore realizzato fino a tale
data inclusa si riferisce alla politica di investimento iniziale,
pertanto è stato ottenuto in circostanze non più applicabili.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI World Healthcare
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - LUXURY BRANDS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0329429897, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe a
livello mondiale in azioni di società selezionate con marchi consolidati,
che offrono prodotti e servizi nel settore dei beni di lusso.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società attive nel settore
dei beni di lusso. Il Comparto seleziona le società leader del settore del
lusso che dispongono di marchi di eccellenza, offrono prodotti di qualità
eccezionale e puntano costantemente all'innovazione.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto non si orienta ad alcun indice di riferimento. Pertanto, non è
soggetto ad alcuna limitazione nella selezione delle classi di attività, delle
strategie, degli strumenti finanziari da utilizzare e della relativa
ponderazione.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.06%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2008
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - LUXURY BRANDS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0329430986, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe a
livello mondiale in azioni di società selezionate con marchi consolidati,
che offrono prodotti e servizi nel settore dei beni di lusso.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società attive nel settore
dei beni di lusso. Il Comparto seleziona le società leader del settore del
lusso che dispongono di marchi di eccellenza, offrono prodotti di qualità
eccezionale e puntano costantemente all'innovazione.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto non si orienta ad alcun indice di riferimento. Pertanto, non è
soggetto ad alcuna limitazione nella selezione delle classi di attività, delle
strategie, degli strumenti finanziari da utilizzare e della relativa
ponderazione.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.80%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2008
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - ENERGY FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0363641738, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società dell'intera catena di valore del settore energetico, sia nel
segmento delle fonti di energia alternative che in quello delle fonti
tradizionali.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in società di tutto il mondo.
Tali società sono attive nel settore dell'energia tradizionale (ad es. petrolio
o gas) o delle energie alternative (quali energia solare o eolica). Inoltre,
investe in società che offrono tecnologie efficienti sotto il profilo energetico
e soluzioni per la salvaguardia del clima.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto non si orienta ad alcun indice di riferimento. Pertanto, non è
soggetto ad alcuna limitazione nella selezione delle classi di attività, delle
strategie, degli strumenti finanziari da utilizzare e della relativa
ponderazione.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.82%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2008
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
2 In data 04.02.2016 la denominazione di Energy Transition Fund
è stata modificata in Energy Fund. Tuttavia, la politica di
investimento è rimasta invariata.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - ENERGY FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0363641811, classe di azioni: B - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società dell'intera catena di valore del settore energetico, sia nel
segmento delle fonti di energia alternative che in quello delle fonti
tradizionali.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in società di tutto il mondo.
Tali società sono attive nel settore dell'energia tradizionale (ad es. petrolio
o gas) o delle energie alternative (quali energia solare o eolica). Inoltre,
investe in società che offrono tecnologie efficienti sotto il profilo energetico
e soluzioni per la salvaguardia del clima.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto non si orienta ad alcun indice di riferimento. Pertanto, non è
soggetto ad alcuna limitazione nella selezione delle classi di attività, delle
strategie, degli strumenti finanziari da utilizzare e della relativa
ponderazione.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.82%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2008
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
2 In data 04.02.2016 la denominazione di Energy Transition Fund
è stata modificata in Energy Fund. Tuttavia, la politica di
investimento è rimasta invariata.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - ENERGY FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0363642629, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società dell'intera catena di valore del settore energetico, sia nel
segmento delle fonti di energia alternative che in quello delle fonti
tradizionali.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in società di tutto il mondo.
Tali società sono attive nel settore dell'energia tradizionale (ad es. petrolio
o gas) o delle energie alternative (quali energia solare o eolica). Inoltre,
investe in società che offrono tecnologie efficienti sotto il profilo energetico
e soluzioni per la salvaguardia del clima.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto non si orienta ad alcun indice di riferimento. Pertanto, non è
soggetto ad alcuna limitazione nella selezione delle classi di attività, delle
strategie, degli strumenti finanziari da utilizzare e della relativa
ponderazione.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.57%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2008
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
2 In data 04.02.2016 la denominazione di Energy Transition Fund
è stata modificata in Energy Fund. Tuttavia, la politica di
investimento è rimasta invariata.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - ENERGY FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0363642892, classe di azioni: E - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società dell'intera catena di valore del settore energetico, sia nel
segmento delle fonti di energia alternative che in quello delle fonti
tradizionali.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in società di tutto il mondo.
Tali società sono attive nel settore dell'energia tradizionale (ad es. petrolio
o gas) o delle energie alternative (quali energia solare o eolica). Inoltre,
investe in società che offrono tecnologie efficienti sotto il profilo energetico
e soluzioni per la salvaguardia del clima.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto non si orienta ad alcun indice di riferimento. Pertanto, non è
soggetto ad alcuna limitazione nella selezione delle classi di attività, delle
strategie, degli strumenti finanziari da utilizzare e della relativa
ponderazione.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.56%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2008
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
2 In data 04.02.2016 la denominazione di Energy Transition Fund
è stata modificata in Energy Fund. Tuttavia, la politica di
investimento è rimasta invariata.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - ABSOLUTE RETURN EUROPE EQUITY FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0529497694, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del Comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
rendimento (assoluto) positivo in un periodo mobile di 36 mesi sia nelle
fasi di rialzo che in quelle di ribasso dei mercati finanziari. A tal fine, il
Comparto adotta due strategie di investimento nel mercato azionario
europeo. Da un lato, il Comparto seleziona azioni di società europee in
base a un'accurata analisi delle valutazioni, acquistando o vendendo tali
azioni tramite strumenti finanziari complessi. Il Comparto acquista le azioni
che secondo l'analisi appaiono interessanti, vendendo quelle che ritiene
poco attrattive. Mediante questo processo, il Comparto ottiene la
cosiddetta strategia Market neutral. Dall'altro, in condizioni di mercato
adeguate, il Comparto può acquistare o vendere singole azioni europee
o indici azionari europei direttamente o attraverso strumenti finanziari
complessi. Questa strategia mira a cogliere le opportunità di investimento
che si presentano sia nelle fasi di rialzo che in quelle di ribasso dei mercati
azionari europei.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in azioni di società con
sede o che svolgono una parte preponderante della loro attività economica
in Europa e in indici azionari europei. Gli investimenti vengono effettuati
prevalentemente mediante strumenti finanziari complessi. Gli investimenti
del Comparto possono essere denominati in euro (EUR) o in altre valute.
Le oscillazioni valutarie nei confronti dell'euro (EUR) possono essere
sottoposte a copertura.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
2 Al fine di conseguire un rendimento assoluto, il Comparto mira a
sovraperformare l'indice di riferimento basato sui tassi d'interesse a breve
termine. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Al fine di coprire gli impegni derivanti dagli investimenti in strumenti
finanziari complessi, il Comparto investe in obbligazioni facilmente
negoziabili emesse o garantite da organismi pubblici o privati, nonché in
strumenti del mercato monetario o in liquidità.
2 Il Comparto utilizza strumenti finanziari complessi con finalità di copertura
del patrimonio e per trarre profitto da investimenti promettenti. Questi
strumenti finanziari complessi comportano un effetto leva aggiuntivo per
il capitale investito, con un limite massimo e minimo. Di conseguenza, il
patrimonio del Comparto può subire oscillazioni considerevoli sia al rialzo
che al ribasso.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 Il Comparto investe in obbligazioni, che sono esposte al rischio che
l'emittente non sia in grado di adempiere ai propri obblighi di pagamento.
2 Il Comparto investe in strumenti finanziari complessi (quali i derivati), il
cui valore è collegato agli investimenti sottostanti. Alcuni di questi
strumenti finanziari possono dare luogo a un effetto leva che può
influenzare in misura considerevole il valore patrimoniale netto del
Comparto.
2 Se il Comparto non investe in strumenti finanziari complessi non
standardizzati è esposto al rischio di insolvenza della controparte.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 Le commissioni di performance.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.38%
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
10.00% della sovraperformance in caso di performance assoluta positiva
e, al contempo, di performance relativa positiva rispetto all'indice di
riferimento (LIBOR 3 Months (nella valuta del Comparto)) dall'inizio
dell'anno.
Commissione di performance addebitata nell'esercizio precedente: 0.00%.
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2010
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Indice di riferimento
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - ABSOLUTE RETURN EUROPE EQUITY FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0529497934, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del Comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
rendimento (assoluto) positivo in un periodo mobile di 36 mesi sia nelle
fasi di rialzo che in quelle di ribasso dei mercati finanziari. A tal fine, il
Comparto adotta due strategie di investimento nel mercato azionario
europeo. Da un lato, il Comparto seleziona azioni di società europee in
base a un'accurata analisi delle valutazioni, acquistando o vendendo tali
azioni tramite strumenti finanziari complessi. Il Comparto acquista le azioni
che secondo l'analisi appaiono interessanti, vendendo quelle che ritiene
poco attrattive. Mediante questo processo, il Comparto ottiene la
cosiddetta strategia Market neutral. Dall'altro, in condizioni di mercato
adeguate, il Comparto può acquistare o vendere singole azioni europee
o indici azionari europei direttamente o attraverso strumenti finanziari
complessi. Questa strategia mira a cogliere le opportunità di investimento
che si presentano sia nelle fasi di rialzo che in quelle di ribasso dei mercati
azionari europei.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in azioni di società con
sede o che svolgono una parte preponderante della loro attività economica
in Europa e in indici azionari europei. Gli investimenti vengono effettuati
prevalentemente mediante strumenti finanziari complessi. Gli investimenti
del Comparto possono essere denominati in euro (EUR) o in altre valute.
Le oscillazioni valutarie nei confronti dell'euro (EUR) possono essere
sottoposte a copertura.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
2 Al fine di conseguire un rendimento assoluto, il Comparto mira a
sovraperformare l'indice di riferimento basato sui tassi d'interesse a breve
termine. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Al fine di coprire gli impegni derivanti dagli investimenti in strumenti
finanziari complessi, il Comparto investe in obbligazioni facilmente
negoziabili emesse o garantite da organismi pubblici o privati, nonché in
strumenti del mercato monetario o in liquidità.
2 Il Comparto utilizza strumenti finanziari complessi con finalità di copertura
del patrimonio e per trarre profitto da investimenti promettenti. Questi
strumenti finanziari complessi comportano un effetto leva aggiuntivo per
il capitale investito, con un limite massimo e minimo. Di conseguenza, il
patrimonio del Comparto può subire oscillazioni considerevoli sia al rialzo
che al ribasso.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 Il Comparto investe in obbligazioni, che sono esposte al rischio che
l'emittente non sia in grado di adempiere ai propri obblighi di pagamento.
2 Il Comparto investe in strumenti finanziari complessi (quali i derivati), il
cui valore è collegato agli investimenti sottostanti. Alcuni di questi
strumenti finanziari possono dare luogo a un effetto leva che può
influenzare in misura considerevole il valore patrimoniale netto del
Comparto.
2 Se il Comparto non investe in strumenti finanziari complessi non
standardizzati è esposto al rischio di insolvenza della controparte.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 Le commissioni di performance.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.12%
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
10.00% della sovraperformance in caso di performance assoluta positiva
e, al contempo, di performance relativa positiva rispetto all'indice di
riferimento (LIBOR 3 Months (nella valuta del Comparto)) dall'inizio
dell'anno.
Commissione di performance addebitata nell'esercizio precedente: 0.00%.
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2010
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Indice di riferimento
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - ABSOLUTE RETURN EUROPE EQUITY FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0529498742, classe di azioni: Bh - CHF)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del Comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
rendimento (assoluto) positivo in un periodo mobile di 36 mesi sia nelle
fasi di rialzo che in quelle di ribasso dei mercati finanziari. A tal fine, il
Comparto adotta due strategie di investimento nel mercato azionario
europeo. Da un lato, il Comparto seleziona azioni di società europee in
base a un'accurata analisi delle valutazioni, acquistando o vendendo tali
azioni tramite strumenti finanziari complessi. Il Comparto acquista le azioni
che secondo l'analisi appaiono interessanti, vendendo quelle che ritiene
poco attrattive. Mediante questo processo, il Comparto ottiene la
cosiddetta strategia Market neutral. Dall'altro, in condizioni di mercato
adeguate, il Comparto può acquistare o vendere singole azioni europee
o indici azionari europei direttamente o attraverso strumenti finanziari
complessi. Questa strategia mira a cogliere le opportunità di investimento
che si presentano sia nelle fasi di rialzo che in quelle di ribasso dei mercati
azionari europei.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in azioni di società con
sede o che svolgono una parte preponderante della loro attività economica
in Europa e in indici azionari europei. Gli investimenti vengono effettuati
prevalentemente mediante strumenti finanziari complessi. Gli investimenti
del Comparto possono essere denominati in euro (EUR) o in altre valute.
Le oscillazioni valutarie nei confronti dell'euro (EUR) possono essere
sottoposte a copertura.
2 La classe di azioni è denominata in CHF ed è coperta nei confronti della
valuta di contabilizzazione del Comparto.
2 Al fine di conseguire un rendimento assoluto, il Comparto mira a
sovraperformare l'indice di riferimento basato sui tassi d'interesse a breve
termine. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
2 Al fine di coprire gli impegni derivanti dagli investimenti in strumenti
finanziari complessi, il Comparto investe in obbligazioni facilmente
negoziabili emesse o garantite da organismi pubblici o privati, nonché in
strumenti del mercato monetario o in liquidità.
2 Il Comparto utilizza strumenti finanziari complessi con finalità di copertura
del patrimonio e per trarre profitto da investimenti promettenti. Questi
strumenti finanziari complessi comportano un effetto leva aggiuntivo per
il capitale investito, con un limite massimo e minimo. Di conseguenza, il
patrimonio del Comparto può subire oscillazioni considerevoli sia al rialzo
che al ribasso.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 Il Comparto investe in obbligazioni, che sono esposte al rischio che
l'emittente non sia in grado di adempiere ai propri obblighi di pagamento.
2 Il Comparto investe in strumenti finanziari complessi (quali i derivati), il
cui valore è collegato agli investimenti sottostanti. Alcuni di questi
strumenti finanziari possono dare luogo a un effetto leva che può
influenzare in misura considerevole il valore patrimoniale netto del
Comparto.
2 Se il Comparto non investe in strumenti finanziari complessi non
standardizzati è esposto al rischio di insolvenza della controparte.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 Le commissioni di performance.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.34%
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
10.00% della sovraperformance in caso di performance assoluta positiva
e, al contempo, di performance relativa positiva rispetto all'indice di
riferimento (LIBOR 3 Months (nella valuta del Comparto)) dall'inizio
dell'anno.
Commissione di performance addebitata nell'esercizio precedente: 0.00%.
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 2010
Anno di attivazione della classe di azioni: 2011
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in CHF.
Valore patrimoniale netto (NAV)
Indice di riferimento
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - ASIA FOCUS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0529499989, classe di azioni: B - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni selezionate di società con sede in Asia (escluso il Giappone).
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in società con sede in Asia
(escluso il Giappone). A tal fine, il Comparto adotta una strategia attiva e
mirata che si concentra, da un lato, sulla selezione dei paesi e dei settori
e, dall'altro, sulla selezione dei singoli titoli.
Grazie al collegamento tra le borse di Shanghai e Hong Kong (ShanghaiHong Kong Stock Connect), il Comparto può investire direttamente in
azioni A cinesi. È inoltre possibile investire in azioni cinesi B e H.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI AC Asia ex Japan,
rappresentativo del mercato azionario asiatico (Giappone escluso). Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
2 Stock Connect – Stock Connect è un nuovo programma di negoziazione
le cui disposizioni, non ancora collaudate, possono subire modifiche. Gli
investimenti tramite Shanghai-Hong Kong Stock Connect sono esposti a
rischi aggiuntivi, tra cui limitazioni di quota, restrizioni alla vendita imposte
dal monitoraggio front-end, applicazione di determinate norme sulla
proprietà di titoli detenuti nell'ambito di Stock Connect, sulla
partecipazione a operazioni societarie e sulle riunioni dei detentori di
quote, mancata protezione degli investitori da parte di un sistema di
indennizzo, differenze nei giorni di negoziazione, rischio operativo,
cancellazione di azioni qualificate e restrizioni di negoziazione, costi di
negoziazione (incluse imposte), norme vigenti sui mercati locali, restrizioni
relative al possesso di azioni da parte di soggetti esteri e obblighi di
informativa, rischi di compensazione, di regolamento e di custodia, rischio
di cambio e rischio di insolvenza.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.98%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2010
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Chindonesia Fund è stata
modificata in Asia Focus Fund e la politica di investimento è stata
adeguata. L'andamento del valore realizzato fino a tale data
inclusa si riferisce alla politica di investimento iniziale, pertanto è
stato ottenuto in circostanze non più applicabili.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI AC Asia ex Japan
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - ASIA FOCUS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0529500315, classe di azioni: E - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni selezionate di società con sede in Asia (escluso il Giappone).
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in società con sede in Asia
(escluso il Giappone). A tal fine, il Comparto adotta una strategia attiva e
mirata che si concentra, da un lato, sulla selezione dei paesi e dei settori
e, dall'altro, sulla selezione dei singoli titoli.
Grazie al collegamento tra le borse di Shanghai e Hong Kong (ShanghaiHong Kong Stock Connect), il Comparto può investire direttamente in
azioni A cinesi. È inoltre possibile investire in azioni cinesi B e H.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI AC Asia ex Japan,
rappresentativo del mercato azionario asiatico (Giappone escluso). Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
2 Stock Connect – Stock Connect è un nuovo programma di negoziazione
le cui disposizioni, non ancora collaudate, possono subire modifiche. Gli
investimenti tramite Shanghai-Hong Kong Stock Connect sono esposti a
rischi aggiuntivi, tra cui limitazioni di quota, restrizioni alla vendita imposte
dal monitoraggio front-end, applicazione di determinate norme sulla
proprietà di titoli detenuti nell'ambito di Stock Connect, sulla
partecipazione a operazioni societarie e sulle riunioni dei detentori di
quote, mancata protezione degli investitori da parte di un sistema di
indennizzo, differenze nei giorni di negoziazione, rischio operativo,
cancellazione di azioni qualificate e restrizioni di negoziazione, costi di
negoziazione (incluse imposte), norme vigenti sui mercati locali, restrizioni
relative al possesso di azioni da parte di soggetti esteri e obblighi di
informativa, rischi di compensazione, di regolamento e di custodia, rischio
di cambio e rischio di insolvenza.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.66%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2010
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Chindonesia Fund è stata
modificata in Asia Focus Fund e la politica di investimento è stata
adeguata. L'andamento del valore realizzato fino a tale data
inclusa si riferisce alla politica di investimento iniziale, pertanto è
stato ottenuto in circostanze non più applicabili.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI AC Asia ex Japan
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - JAPAN STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0915179062, classe di azioni: Bh - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società selezionate con sede in Giappone.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società giapponesi. Gli
investimenti vengono effettuati mediante una strategia che si basa su
un'attenta analisi e mediante una strategia quantitativa incentrata sulle
valutazioni.
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Japan, rappresentativo
del mercato azionario giapponese. Il Comparto punta a sovraperformare
l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione e la ponderazione
degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice di riferimento.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 La classe di azioni è denominata in EUR ed è coperta nei confronti della
valuta di contabilizzazione del Comparto.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.90%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 1993
Anno di attivazione della classe di azioni: 2013
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Japan
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - JAPAN STOCK FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0915179492, classe di azioni: Eh - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società selezionate con sede in Giappone.
2 Il Comparto investe almeno i 2/3 del patrimonio in società giapponesi. Gli
investimenti vengono effettuati mediante una strategia che si basa su
un'attenta analisi e mediante una strategia quantitativa incentrata sulle
valutazioni.
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Japan, rappresentativo
del mercato azionario giapponese. Il Comparto punta a sovraperformare
l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione e la ponderazione
degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice di riferimento.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni, che differiscono tra loro per
caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 La classe di azioni è denominata in EUR ed è coperta nei confronti della
valuta di contabilizzazione del Comparto.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
3.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.66%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
Rendimento in %
2 Anno di lancio del Fondo: 1993
Anno di attivazione della classe di azioni: 2016
Per questo Comparto/Classe di azioni non sono ancora disponibili
dati esaustivi sull'andamento del valore.
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EASTERN EUROPE FOCUS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0979747051, classe di azioni: B - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni selezionate di società con sede nei paesi dell'Europa centrale e
orientale e in quelli che si affacciano sul Mar Nero.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni selezionate di
società con sede nei paesi dell'Europa centrale e orientale e in quelli che
si affacciano sul Mar Nero. A tal fine, il Comparto adotta una strategia
attiva che si concentra, da un lato, sulla selezione dei paesi e dei settori
e, dall'altro, sulla selezione dei singoli titoli.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Emerging Markets
Europe 10/40, rappresentativo del mercato delle azioni dei mercati
emergenti europei e conforme alle norme di diversificazione previste dalla
legge lussemburghese sui fondi d'investimento. Il Comparto punta a
sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.10%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 2001
Anno di attivazione della classe di azioni: 2013
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Central Europe Stock
Fund è stata modificata in Eastern Europe Focus Fund e la politica
di investimento è stata adeguata. L'andamento del valore
realizzato fino a tale data inclusa si riferisce alla politica di
investimento iniziale, pertanto è stato ottenuto in circostanze non
più applicabili.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Emerging Markets Europe 10/40
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EASTERN EUROPE FOCUS FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0979747309, classe di azioni: E - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni selezionate di società con sede nei paesi dell'Europa centrale e
orientale e in quelli che si affacciano sul Mar Nero.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni selezionate di
società con sede nei paesi dell'Europa centrale e orientale e in quelli che
si affacciano sul Mar Nero. A tal fine, il Comparto adotta una strategia
attiva che si concentra, da un lato, sulla selezione dei paesi e dei settori
e, dall'altro, sulla selezione dei singoli titoli.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Emerging Markets
Europe 10/40, rappresentativo del mercato delle azioni dei mercati
emergenti europei e conforme alle norme di diversificazione previste dalla
legge lussemburghese sui fondi d'investimento. Il Comparto punta a
sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione
e la ponderazione degli investimenti il Comparto non è vincolato all'indice
di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.84%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 2001
Anno di attivazione della classe di azioni: 2013
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Central Europe Stock
Fund è stata modificata in Eastern Europe Focus Fund e la politica
di investimento è stata adeguata. L'andamento del valore
realizzato fino a tale data inclusa si riferisce alla politica di
investimento iniziale, pertanto è stato ottenuto in circostanze non
più applicabili.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Emerging Markets Europe 10/40
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - CHINA EVOLUTION FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0982189804, classe di azioni: B - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
società cinesi.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni di società con
sede o che svolgono una parte preponderante della loro attività economica
in Cina. La selezione delle azioni viene effettuata mediante un approccio
di tipo "top-down", che si fonda sulla valutazione dei singoli settori, e con
un approccio "bottom-up", basato sull'analisi fondamentale delle azioni e
delle società.
Grazie al collegamento tra le borse di Shanghai e Hong Kong (ShanghaiHong Kong Stock Connect), il Comparto può investire direttamente in
azioni A cinesi. È inoltre possibile investire in azioni cinesi B e H.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo bancario in Lussemburgo.
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI China, rappresentativo
del mercato azionario cinese. Il Comparto punta a sovraperformare l'indice
di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione e la ponderazione degli
investimenti il Comparto non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 Il Comparto è stato classificato nella suddetta categoria in ragione delle
sue fluttuazioni di valore in passato.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il rimborso fisso dell'importo investito nel Comparto
dall'investitore.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Non è tuttavia possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali situazioni gli investimenti possono essere
venduti unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione
del valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
2 Stock Connect – Stock Connect è un nuovo programma di negoziazione
le cui disposizioni, non ancora collaudate, possono subire modifiche. Gli
investimenti tramite Shanghai-Hong Kong Stock Connect sono esposti a
rischi aggiuntivi, tra cui limitazioni di quota, restrizioni alla vendita imposte
dal monitoraggio front-end, applicazione di determinate norme sulla
proprietà di titoli detenuti nell'ambito di Stock Connect, sulla
partecipazione a operazioni societarie e sulle riunioni dei detentori di
quote, mancata protezione degli investitori da parte di un sistema di
indennizzo, differenze nei giorni di negoziazione, rischio operativo,
cancellazione di azioni qualificate e restrizioni di negoziazione, costi di
negoziazione (incluse imposte), norme vigenti sui mercati locali, restrizioni
relative al possesso di azioni da parte di soggetti esteri e obblighi di
informativa, rischi di compensazione, di regolamento e di custodia, rischio
di cambio e rischio di insolvenza.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.90%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2013
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI China
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - CHINA EVOLUTION FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0982190216, classe di azioni: E - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
società cinesi.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni di società con
sede o che svolgono una parte preponderante della loro attività economica
in Cina. La selezione delle azioni viene effettuata mediante un approccio
di tipo "top-down", che si fonda sulla valutazione dei singoli settori, e con
un approccio "bottom-up", basato sull'analisi fondamentale delle azioni e
delle società.
Grazie al collegamento tra le borse di Shanghai e Hong Kong (ShanghaiHong Kong Stock Connect), il Comparto può investire direttamente in
azioni A cinesi. È inoltre possibile investire in azioni cinesi B e H.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo bancario in Lussemburgo.
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI China, rappresentativo
del mercato azionario cinese. Il Comparto punta a sovraperformare l'indice
di riferimento nel lungo periodo. Per la selezione e la ponderazione degli
investimenti il Comparto non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 Il Comparto è stato classificato nella suddetta categoria in ragione delle
sue fluttuazioni di valore in passato.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il rimborso fisso dell'importo investito nel Comparto
dall'investitore.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Non è tuttavia possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali situazioni gli investimenti possono essere
venduti unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione
del valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
2 Stock Connect – Stock Connect è un nuovo programma di negoziazione
le cui disposizioni, non ancora collaudate, possono subire modifiche. Gli
investimenti tramite Shanghai-Hong Kong Stock Connect sono esposti a
rischi aggiuntivi, tra cui limitazioni di quota, restrizioni alla vendita imposte
dal monitoraggio front-end, applicazione di determinate norme sulla
proprietà di titoli detenuti nell'ambito di Stock Connect, sulla
partecipazione a operazioni societarie e sulle riunioni dei detentori di
quote, mancata protezione degli investitori da parte di un sistema di
indennizzo, differenze nei giorni di negoziazione, rischio operativo,
cancellazione di azioni qualificate e restrizioni di negoziazione, costi di
negoziazione (incluse imposte), norme vigenti sui mercati locali, restrizioni
relative al possesso di azioni da parte di soggetti esteri e obblighi di
informativa, rischi di compensazione, di regolamento e di custodia, rischio
di cambio e rischio di insolvenza.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.63%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2013
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI China
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - HEALTH INNOVATION FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU0982197492, classe di azioni: Bh - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società operanti in tutti i segmenti del settore della salute.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni di società attive
nei segmenti del settore della salute: prodotti farmaceutici, biotecnologia,
tecnologie mediche, servizi sanitari, farmaci di specialità o generici.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI World Healthcare,
rappresentativo del mercato dei titoli azionari del settore della salute. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 La classe di azioni è denominata in EUR ed è coperta nei confronti della
valuta di contabilizzazione del Comparto.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.81%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di lancio del Fondo: 2008
Anno di attivazione della classe di azioni: 2015
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
2 In data 29.11.2013 la denominazione di Biotech Fund è stata
modificata in Health Innovation Fund e la politica di investimento
è stata adeguata. L'andamento del valore realizzato fino a tale
data inclusa si riferisce alla politica di investimento iniziale,
pertanto è stato ottenuto in circostanze non più applicabili.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI World Healthcare
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EMERGING EQUITY FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU1112790040, classe di azioni: B - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni selezionate di società con sede nei mercati emergenti.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in società dei mercati
emergenti.
Grazie al collegamento tra le borse di Shanghai e Hong Kong (ShanghaiHong Kong Stock Connect), il Comparto può investire direttamente in
azioni A cinesi. È inoltre possibile investire in azioni cinesi B e H.
Non appena il gestore degli investimenti, GAM International Management
Limited, otterrà la necessaria licenza RQFII, il Comparto potrà investire
direttamente in azioni "China-A" tramite la quota RQFII (Renminbi
Qualified Foreign Institutional Investor).
2 Il Comparto può utilizzare strumenti finanziari complessi con finalità di
copertura del patrimonio e per trarre profitto da investimenti promettenti.
Questi strumenti comportano una leva aggiuntiva e pertanto il patrimonio
del Comparto può aumentare o diminuire notevolmente.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Emerging Markets,
rappresentativo del mercato dei titoli azionari dei mercati emergenti. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo bancario in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 Il Comparto è stato classificato nella suddetta categoria in ragione delle
sue fluttuazioni di valore in passato.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il rimborso fisso dell'importo investito nel Comparto
dall'investitore.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta principalmente delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Non è tuttavia possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali situazioni gli investimenti possono essere
venduti unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione
del valore del Comparto.
2 Il Comparto investe in strumenti finanziari complessi (quali i derivati), il
cui valore è collegato agli investimenti sottostanti. Alcuni di questi
strumenti finanziari possono avere un effetto leva che può influenzare in
misura considerevole il valore patrimoniale netto del Comparto.
2 Se il Comparto investe in strumenti finanziari complessi non standardizzati
è esposto al rischio di insolvenza della controparte.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
2 Stock Connect – Stock Connect è un nuovo programma di negoziazione
le cui disposizioni, non ancora collaudate, possono subire modifiche. Gli
investimenti tramite Shanghai-Hong Kong Stock Connect sono esposti a
rischi aggiuntivi, tra cui limitazioni di quota, restrizioni alla vendita imposte
dal monitoraggio front-end, applicazione di determinate norme sulla
proprietà di titoli detenuti nell'ambito di Stock Connect, sulla
partecipazione a operazioni societarie e sulle riunioni dei detentori di
quote, mancata protezione degli investitori da parte di un sistema di
indennizzo, differenze nei giorni di negoziazione, rischio operativo,
cancellazione di azioni qualificate e restrizioni di negoziazione, costi di
negoziazione (incluse imposte), norme vigenti sui mercati locali, restrizioni
relative al possesso di azioni da parte di soggetti esteri e obblighi di
informativa, rischi di compensazione, di regolamento e di custodia, rischio
di cambio e rischio di insolvenza.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.90%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2012
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
2 I dati di performance relativi al periodo precedente al 25.02.2015
corrispondo a quelli di GAM Star Emerging Equity Fund, un fondo
avente gli stessi obiettivi e la stessa politica d'investimento,
nonché il medesimo team d'investimento principale, e che è stato
incorporato nel fondo il 25.02.2015. Indice di riferimento: iShares
MSCI Emerging Markets fino al 25.02.2015.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Emerging Markets
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EMERGING EQUITY FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU1112790636, classe di azioni: E - USD)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni selezionate di società con sede nei mercati emergenti.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in società dei mercati
emergenti.
Grazie al collegamento tra le borse di Shanghai e Hong Kong (ShanghaiHong Kong Stock Connect), il Comparto può investire direttamente in
azioni A cinesi. È inoltre possibile investire in azioni cinesi B e H.
Non appena il gestore degli investimenti, GAM International Management
Limited, otterrà la necessaria licenza RQFII, il Comparto potrà investire
direttamente in azioni "China-A" tramite la quota RQFII (Renminbi
Qualified Foreign Institutional Investor).
2 Il Comparto può utilizzare strumenti finanziari complessi con finalità di
copertura del patrimonio e per trarre profitto da investimenti promettenti.
Questi strumenti comportano una leva aggiuntiva e pertanto il patrimonio
del Comparto può aumentare o diminuire notevolmente.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Emerging Markets,
rappresentativo del mercato dei titoli azionari dei mercati emergenti. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo bancario in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 Il Comparto è stato classificato nella suddetta categoria in ragione delle
sue fluttuazioni di valore in passato.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il rimborso fisso dell'importo investito nel Comparto
dall'investitore.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta principalmente delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Non è tuttavia possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali situazioni gli investimenti possono essere
venduti unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione
del valore del Comparto.
2 Il Comparto investe in strumenti finanziari complessi (quali i derivati), il
cui valore è collegato agli investimenti sottostanti. Alcuni di questi
strumenti finanziari possono avere un effetto leva che può influenzare in
misura considerevole il valore patrimoniale netto del Comparto.
2 Se il Comparto investe in strumenti finanziari complessi non standardizzati
è esposto al rischio di insolvenza della controparte.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
2 Stock Connect – Stock Connect è un nuovo programma di negoziazione
le cui disposizioni, non ancora collaudate, possono subire modifiche. Gli
investimenti tramite Shanghai-Hong Kong Stock Connect sono esposti a
rischi aggiuntivi, tra cui limitazioni di quota, restrizioni alla vendita imposte
dal monitoraggio front-end, applicazione di determinate norme sulla
proprietà di titoli detenuti nell'ambito di Stock Connect, sulla
partecipazione a operazioni societarie e sulle riunioni dei detentori di
quote, mancata protezione degli investitori da parte di un sistema di
indennizzo, differenze nei giorni di negoziazione, rischio operativo,
cancellazione di azioni qualificate e restrizioni di negoziazione, costi di
negoziazione (incluse imposte), norme vigenti sui mercati locali, restrizioni
relative al possesso di azioni da parte di soggetti esteri e obblighi di
informativa, rischi di compensazione, di regolamento e di custodia, rischio
di cambio e rischio di insolvenza.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.65%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2015
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in USD.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Emerging Markets
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EMERGING EQUITY FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU1112791014, classe di azioni: B - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni selezionate di società con sede nei mercati emergenti.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in società dei mercati
emergenti.
Grazie al collegamento tra le borse di Shanghai e Hong Kong (ShanghaiHong Kong Stock Connect), il Comparto può investire direttamente in
azioni A cinesi. È inoltre possibile investire in azioni cinesi B e H.
Non appena il gestore degli investimenti, GAM International Management
Limited, otterrà la necessaria licenza RQFII, il Comparto potrà investire
direttamente in azioni "China-A" tramite la quota RQFII (Renminbi
Qualified Foreign Institutional Investor).
2 Il Comparto può utilizzare strumenti finanziari complessi con finalità di
copertura del patrimonio e per trarre profitto da investimenti promettenti.
Questi strumenti comportano una leva aggiuntiva e pertanto il patrimonio
del Comparto può aumentare o diminuire notevolmente.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Emerging Markets,
rappresentativo del mercato dei titoli azionari dei mercati emergenti. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo bancario in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 Il Comparto è stato classificato nella suddetta categoria in ragione delle
sue fluttuazioni di valore in passato.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il rimborso fisso dell'importo investito nel Comparto
dall'investitore.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta principalmente delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Non è tuttavia possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali situazioni gli investimenti possono essere
venduti unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione
del valore del Comparto.
2 Il Comparto investe in strumenti finanziari complessi (quali i derivati), il
cui valore è collegato agli investimenti sottostanti. Alcuni di questi
strumenti finanziari possono avere un effetto leva che può influenzare in
misura considerevole il valore patrimoniale netto del Comparto.
2 Se il Comparto investe in strumenti finanziari complessi non standardizzati
è esposto al rischio di insolvenza della controparte.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
2 Stock Connect – Stock Connect è un nuovo programma di negoziazione
le cui disposizioni, non ancora collaudate, possono subire modifiche. Gli
investimenti tramite Shanghai-Hong Kong Stock Connect sono esposti a
rischi aggiuntivi, tra cui limitazioni di quota, restrizioni alla vendita imposte
dal monitoraggio front-end, applicazione di determinate norme sulla
proprietà di titoli detenuti nell'ambito di Stock Connect, sulla
partecipazione a operazioni societarie e sulle riunioni dei detentori di
quote, mancata protezione degli investitori da parte di un sistema di
indennizzo, differenze nei giorni di negoziazione, rischio operativo,
cancellazione di azioni qualificate e restrizioni di negoziazione, costi di
negoziazione (incluse imposte), norme vigenti sui mercati locali, restrizioni
relative al possesso di azioni da parte di soggetti esteri e obblighi di
informativa, rischi di compensazione, di regolamento e di custodia, rischio
di cambio e rischio di insolvenza.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
1.90%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2015
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Emerging Markets
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - EMERGING EQUITY FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU1112791444, classe di azioni: E - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni selezionate di società con sede nei mercati emergenti.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in società dei mercati
emergenti.
Grazie al collegamento tra le borse di Shanghai e Hong Kong (ShanghaiHong Kong Stock Connect), il Comparto può investire direttamente in
azioni A cinesi. È inoltre possibile investire in azioni cinesi B e H.
Non appena il gestore degli investimenti, GAM International Management
Limited, otterrà la necessaria licenza RQFII, il Comparto potrà investire
direttamente in azioni "China-A" tramite la quota RQFII (Renminbi
Qualified Foreign Institutional Investor).
2 Il Comparto può utilizzare strumenti finanziari complessi con finalità di
copertura del patrimonio e per trarre profitto da investimenti promettenti.
Questi strumenti comportano una leva aggiuntiva e pertanto il patrimonio
del Comparto può aumentare o diminuire notevolmente.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI Emerging Markets,
rappresentativo del mercato dei titoli azionari dei mercati emergenti. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo bancario in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, la valuta e la
destinazione dei proventi.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 Il Comparto è stato classificato nella suddetta categoria in ragione delle
sue fluttuazioni di valore in passato.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il rimborso fisso dell'importo investito nel Comparto
dall'investitore.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta principalmente delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Non è tuttavia possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali situazioni gli investimenti possono essere
venduti unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione
del valore del Comparto.
2 Il Comparto investe in strumenti finanziari complessi (quali i derivati), il
cui valore è collegato agli investimenti sottostanti. Alcuni di questi
strumenti finanziari possono avere un effetto leva che può influenzare in
misura considerevole il valore patrimoniale netto del Comparto.
2 Se il Comparto investe in strumenti finanziari complessi non standardizzati
è esposto al rischio di insolvenza della controparte.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
2 Stock Connect – Stock Connect è un nuovo programma di negoziazione
le cui disposizioni, non ancora collaudate, possono subire modifiche. Gli
investimenti tramite Shanghai-Hong Kong Stock Connect sono esposti a
rischi aggiuntivi, tra cui limitazioni di quota, restrizioni alla vendita imposte
dal monitoraggio front-end, applicazione di determinate norme sulla
proprietà di titoli detenuti nell'ambito di Stock Connect, sulla
partecipazione a operazioni societarie e sulle riunioni dei detentori di
quote, mancata protezione degli investitori da parte di un sistema di
indennizzo, differenze nei giorni di negoziazione, rischio operativo,
cancellazione di azioni qualificate e restrizioni di negoziazione, costi di
negoziazione (incluse imposte), norme vigenti sui mercati locali, restrizioni
relative al possesso di azioni da parte di soggetti esteri e obblighi di
informativa, rischi di compensazione, di regolamento e di custodia, rischio
di cambio e rischio di insolvenza.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
1.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.64%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
2 L'andamento del valore passato
dell'andamento presente o futuro.
non
è
un
indicatore
Rendimento in %
2 I dati relativi alla performance si riferiscono al valore patrimoniale
netto. Non sono comprese le eventuali commissioni applicabili
all'emissione, al rimborso o alla conversione (ad es. i costi di
transazione e di custodia a carico dell'investitore).
2 Anno di attivazione della classe di azioni: 2015
2 L'andamento del valore passato è stato calcolato in EUR.
Valore patrimoniale netto (NAV)
MSCI Emerging Markets
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.
Informazioni chiave per gli investitori
Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in
relazione a questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni contenute nel
presente documento, richieste dalla legge, hanno lo scopo di aiutarvi a capire la natura di questo
fondo e i rischi ad esso connessi. Si raccomanda di prenderne visione, in modo da operare una scelta
informata in merito all’opportunità di investire.
Julius Baer Multistock - HEALTH INNOVATION FUND,
un Comparto della SICAV Julius Baer Multistock
(Codice ISIN: LU1329706029, classe di azioni: Eh - EUR)
Il Comparto è gestito da GAM (Luxembourg) S.A., appartenente a GAM Holding AG
Obiettivi e politica d'investimento
2 L'obiettivo del comparto (il "Comparto") consiste nel conseguire un
incremento del capitale a lungo termine. A tal fine, il Comparto investe in
azioni di società operanti in tutti i segmenti del settore della salute.
2 Il Comparto investe almeno 2/3 del patrimonio in azioni di società attive
nei segmenti del settore della salute: prodotti farmaceutici, biotecnologia,
tecnologie mediche, servizi sanitari, farmaci di specialità o generici.
Il Comparto presenta inoltre le seguenti caratteristiche rilevanti per gli
investitori:
2 Il Comparto si orienta all'indice di riferimento MSCI World Healthcare,
rappresentativo del mercato dei titoli azionari del settore della salute. Il
Comparto punta a sovraperformare l'indice di riferimento nel lungo
periodo. Per la selezione e la ponderazione degli investimenti il Comparto
non è vincolato all'indice di riferimento.
2 Gli investitori possono acquistare o vendere azioni del Comparto in ogni
giorno lavorativo delle banche in Lussemburgo.
2 Il Comparto presenta diverse classi di azioni. Queste possono differire tra
loro per caratteristiche quali le aliquote delle commissioni, l'investimento
minimo, la destinazione dei proventi e la qualificazione degli investitori.
2 I proventi vengono reinvestiti all'interno della classe di azioni.
2 La classe di azioni è denominata in EUR ed è coperta nei confronti della
valuta di contabilizzazione del Comparto.
2 Raccomandazione: questo Comparto potrebbe non essere indicato per
gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro cinque anni.
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rischio più elevato
Potenziale di rendimento più
basso
1
2
3
Potenziale di rendimento più
elevato
4
5
6
7
L'indicatore di cui sopra mostra il profilo di rischio e rendimento del Comparto
in base alla performance storica registrata dal medesimo negli ultimi 5 anni.
Nei casi di assenza dei dati storici quinquennali, la performance storica è
stata simulata in base a un indice di riferimento adeguato.
2 In ragione della sua performance storica, il Comparto è stato classificato
nella suddetta categoria.
2 L'indicatore permette all'investitore di comprendere meglio le opportunità
di guadagno e i rischi di perdita connessi al Fondo. In questo contesto,
neppure l'appartenenza alla categoria più bassa garantisce un
investimento esente da rischi.
2 L'andamento del valore passato del Fondo non è indicativo
dell'andamento di quelli presente o futuro.
2 La classificazione in una categoria di rischio può cambiare nel tempo,
poiché l'andamento futuro del Fondo può fluttuare diversamente
dall'andamento storico.
2 Il Comparto non offre alcuna garanzia di rendimento agli investitori, né
assicura il recupero dell'importo inizialmente investito.
L'indicatore tiene conto dei rischi insiti nel valore patrimoniale netto del
Comparto. Si tratta in particolare delle oscillazioni del valore degli
investimenti. Oltre ai rischi espressi dall'indicatore, anche i seguenti fattori
possono influire in misura significativa sul valore patrimoniale netto del
Comparto:
2 Il Comparto investe in strumenti di norma facilmente negoziabili, che
pertanto in normali condizioni possono essere venduti al rispettivo valore
di mercato. Tuttavia, non è possibile escludere che in situazioni estreme
(quali le turbolenze dei mercati) la negoziabilità degli investimenti del
Comparto sia limitata. In tali casi gli investimenti possono essere venduti
unicamente a fronte di una perdita, il che comporta una riduzione del
valore del Comparto.
2 La situazione politica, giuridica ed economica nei paesi emergenti è
spesso instabile e può essere soggetta a cambiamenti rapidi e imprevisti.
Tale situazione può avere ripercussioni negative sugli investitori esteri e
sui mercati dei capitali di tali paesi. Di conseguenza, l'andamento del
valore dei comparti che investono in tali paesi può essere penalizzato.
Spese
I costi sostenuti dai sottoscrittori assicurano la gestione del Comparto e la sua distribuzione e commercializzazione. Tali costi incidono sulla performance
del Comparto.
Spese una tantum prelevate prima o dopo l’investimento
Commissione di emissione
5.00%
Commissione di riscatto
3.00%
Commissione di conversione
3.00%
Per la commissione di vendita, di riscatto e di conversione è indicata
l'aliquota massima. In determinate circostanze agli investitori saranno
addebitate commissioni inferiori. Per maggiori informazioni si invita a
rivolgersi al proprio consulente.
Le spese correnti sono contabilizzate al termine dell'esercizio. Il loro
importo può variare di anno in anno. Non sono compresi:
Percentuale massima che può essere prelevata dal vostro capitale prima
che venga investito / prima che il rendimento dell’investimento venga
distribuito.
2 I costi di transazione, eccetto qualora il Comparto debba corrispondere
commissioni di emissione e di rimborso per l'acquisto o la vendita di
altri organismi d'investimento collettivo del risparmio.
Spese prelevate dal fondo in un anno
Per ulteriori informazioni sui costi si prega di consultare il prospetto.
Questo è disponibile sui siti Internet www.jbfundnet.com e
www.fundinfo.com.
Spese correnti
2.56%
Spese prelevate dal fondo a determinate condizioni specifiche
Commissioni legate al rendimento
Nessuna
Risultati ottenuti nel passato
Rendimento in %
2 Anno di lancio del Fondo: 2008
Anno di attivazione della classe di azioni: 2016
Per questo Comparto/Classe di azioni non sono ancora disponibili
dati esaustivi sull'andamento del valore.
Informazioni pratiche
2 La Banca depositaria è State Street Bank Luxembourg S.C.A., 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855 Luxembourg.
2 Per ulteriori informazioni in merito al presente Comparto, nonché ad altre Classi di azioni o ad altri Comparti della SICAV si prega di consultare il prospetto,
lo statuto, l'ultima relazione annuale o le più recenti relazioni semestrali della SICAV presso la sede di quest'ultima, presso i rappresentanti o i distributori
nazionali o sul sito internet www.jbfundnet.com. I documenti citati sono disponibili gratuitamente su richiesta in una delle lingue ufficiali o in inglese.
2 Il valore patrimoniale netto viene pubblicato giornalmente su www.jbfundnet.com e www.fundinfo.com.
2 La SICAV è soggetta alla normativa fiscale lussemburghese. Ciò può incidere sulla situazione fiscale dell'investitore.
2 GAM (Luxembourg) S.A. può essere ritenuta responsabile unicamente delle dichiarazioni contenute nel presente documento che siano fuorvianti, inesatte
o in disaccordo con le parti corrispondenti del prospetto dell'OICVM.
2 È possibile effettuare conversioni tra i comparti della SICAV lussemburghese.
2 Julius Baer Multistock è stata costituita sotto forma di "Société d'Investissement à Capital Variable" di diritto lussemburghese.
2 Le informazioni relative all'attuale politica delle commissioni della Società di gestione sono disponibili su internet all'indirizzo www.jbfundnet.com. Esse
includono una descrizione dei metodi di calcolo delle commissioni e degli altri contributi, l'indicazione dei soggetti responsabili della loro attribuzione e
la composizione delle commissioni. Su richiesta, tali informazioni vengono rese disponibili gratuitamente dalla Società di gestione in formato cartaceo.
La SICAV è autorizzata in Lussemburgo ed è regolamentata dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF).
Le informazioni chiave per gli investitori qui riportate sono esatte alla data del 01/02/2017.