Legg Mason ClearBridge

0117
Al 31 gennaio 2017
Legg Mason Global Funds Plc
Legg Mason ClearBridge
US Large Cap Growth Fund Classe A Distr. (A) (USD)
Informazioni sul Comparto
Performance del Comparto (%)
1 mese
3 mesi
1 anno
3 anni
5 anni
Dall
'avvio
Classe A Distr. (A) (USD)
3,33
5,98
16,74
38,04
102,46
134,38
Benchmark (USD)
3,37
6,93
17,23
36,10
91,96
114,78
Settore omogeneo di riferimento
Morningstar GIFS (USD)
3,56
5,83
14,76
21,50
67,80
–
Rendimento cumulativo
Rendimento nell'anno solare
YTD
2016
2015
2014
2013
Classe A Distr. (A) (USD)
3,33
6,34
8,53
12,58
34,36
Benchmark (USD)
3,37
7,08
5,67
13,05
33,48
Settore omogeneo di riferimento
Morningstar GIFS (USD)
3,56
2,12
1,95
9,72
32,45
Settore omogeneo di riferimento Morningstar
GIFS:
Azionari USA Large Cap Growth (USD)
ISIN
IE00B19Z8W00
SEDOL
B19Z8W0
Performance del Fondo su 12 mesi (%)
Legg Mason ClearBridge US Large Cap Growth Fund Classe A Distr. (A) (USD)
Russell 1000 Growth Index
Settore omogeneo di riferimento Morningstar GIFS - Azionari USA Large Cap Growth (USD)
nessuna
0,51
N/D
16,70
25,14
20,68
febbr.12genn.13
2,11
6,07
0,52
febbr.13genn.14
-4,91
-35,10
-36,44
-38,13
1,73%
Commissioni legate al rendimento
19,30
13,43
12,83
nessuna
Spese correnti
22,94
24,35
22,40
Spesa di rimborso
40
30
20
10
0
-10
-20
-30
-40
13,02
14,59
10,10
5,00%
-3,84
1.000 USD
Spesa di sottoscrizione
4,62
1,32
Investimento minimo iniziale
16,74
17,23
14,76
Spese
39,31
37,85
32,86
Obiettivo d’investimento:
Il Fondo punta a generare una crescita del capitale
a lungo termine investendo almeno il 70% del
Valore Patrimoniale Netto in titoli azionari di un
gruppo ristretto di società statunitensi a
capitalizzazione elevata. Le partecipazioni del
Fondo si concentrano su società che dominano
nei rispettivi settori, con una presenza globale e
con solidi dati storici di performance.
Data di avvio Comparto:
20.04.2007
Data di avvio performance:
18.02.1999
Benchmark:
Russell 1000 Growth Index
Statistiche di portafoglio
Totale attivo netto
NAV fine mese
Numero di partecipazioni
Percentuale delle cinque
maggiori partecipazioni
Capitalizzazione di mercato
media ponderata
447,75m USD
206,97 USD
48
33,36%
147.927,41m USD
Dati di rischio su 3 anni (annualizzati)
Sharpe Ratio
Treynor Ratio
Tracking Error
Information Ratio
Alfa rettificato per il rischio
Beta
R-quadro
Indice di Modigliani
Deviazione standard
1,04
11,95
2,55
0,21
1,09
0,94
0,95
11,76
10,81
Esposizione alla capitalizzazione di
mercato (%) (in milioni)
Oltre 100.000 USD
50.000 USD - 100.000 USD
25.000 USD - 50.000 USD
10.000 USD - 25.000 USD
5.000 USD - 10.000 USD
43,43
22,00
15,04
17,01
2,52
febbr.16genn.17
febbr.14genn.15
febbr.11genn.12
febbr.10genn.11
febbr.09genn.10
febbr.08genn.09
febbr.07genn.08
Fonte per i dati di performance: Legg Mason. NAV a NAV, con reinvestimento del reddito lordo; il calcolo
nonconsidera le commissioni di sottoscrizione ma tiene conto delle commissioni di gestione annue. Dal calcolonon
sono state dedotte le commissioni di vendita, le imposte né altri oneri applicabili a livello locale. Fonteper la
performance mediana di settore: Copyright - © 2017, Morningstar Inc.Tutti i diritti riservati. Le informazioniivi
contenute: (1) sono di proprietà di Morningstar; (2) non possono essere copiate o divulgate; e (3) nonsono
garantite relativamente a correttezza, completezza o accuratezza. Né Morningstar né i terzi che
fornisconoinformazioni sono responsabili in caso di danni o perdite derivanti dall’utilizzo delle suddette informazioni.
Per ulteriori informazioni, vi invitiamo a visitare il sito www.morningstar.it.I rendimenti passati
non sono indicativi di quelli futuri.
I dati relativi alla performance includono periodi antecedenti la data di avvio del Comparto, riflettendo
la performance di un comparto precedente (Salomon Brothers Global Horizons U.S. Large Cap
Growth Fund) caratterizzato da obiettivi e politica d’investimento sostanzialmente analoghi. Gli
attivi di tale comparto sono stati trasferiti nel Comparto attuale in data 20 aprile 2007. Per ulteriori
informazioni vedere di seguito.1
Le dieci maggiori partecipazioni
Partecipazione
Alphabet Inc
Amazon.com Inc
Microsoft Corp
Celgene Corp
Comcast Corp
%
5,11
4,75
3,41
3,25
2,96
Partecipazione
Visa Inc
UnitedHealth Group Inc
Schlumberger Ltd
Akamai Technologies Inc
Walt Disney Co/The
Tecnologia dell’informazione
%
2,87
2,81
2,79
2,72
2,69
31,27
Beni di consumo di prima necessità
Assistenza sanitaria
19,53
Materiali
3,98
Beni di consumo discrezionali
17,09
Energia
2,79
Liquidità e mezzi di pagamento
5,36
Ripartizione settoriale (%)
Finanziari
7,04
Industriali
6,82
1
Una posizione di liquidità temporaneamente negativa
può essere ricondotta: (1) ad attività di negoziazione non
liquidate e (2) a fini consentiti, ad esempio di
finanziamento o di utilizzo di derivati, laddove ammessi
dal prospetto informativo.
Le percentuali si basano sul portafoglio totale a fine mese
e sono soggette a variazioni in qualsiasi momento.
febbr.15genn.16
6,13
La performance indicata si riferisce alle Azioni di Classe A a distribuzione e, per quanto concerne il periodo antecedente
la data di avvio del Comparto, comprende la performance delle Azioni di Classe A ad accumulazione del comparto
rilevato. I dati relativi alla performance possono essere utilizzati esclusivamente a scopo illustrativo in quanto la performance
registrata antecedentemente alla data di avvio non è stata rettificata onde riflettere le commissioni relative al Comparto.
Al 20 aprile 2007, le spese fisse annue del Comparto per le Azioni di Classe A (commissioni di gestione, commissioni
di deposito e di amministrazione e commissioni per i servizi agli azionisti) erano attestate attorno all’1,75% rispetto
all’1,37% del comparto precedente. Possono altresì essere presenti altri costi variabili non inclusi nelle suddette percentuali.
Ciò significa che il rendimento del comparto rilevato sarebbe stato inferiore se le spese da esso sostenute fossero
state pari a quelle del Comparto. Si ricorda che il TER del Comparto è soggetto a variazione.
Contattare il Servizio clienti al numero +44(0)20 7070 7444. Oppure, visitare il nostro sito Web all’indirizzo:
www.leggmason.it
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Legg Mason Global Funds Plc
Legg Mason ClearBridge US Large Cap Growth Fund Classe A Distr. (A) (USD)
Profilo di rischio e di rendimento
Rischio più basso
Rendimento potenzialmente
più basso
1
2
3
Definizioni
Rischio più elevato
Rendimento potenzialmente
più elevato
4
5
6
7
Rischio d’investimento
Il fondo è soggetto ai seguenti rischi i quali, pur
rivestendo importanza significativa, potrebbero non
essere adeguatamente rilevati dall’indicatore:
Investimento in azioni di società: Il fondo investe
in azioni di società e il valore di tali azioni può essere
influenzato negativamente da variazioni all’interno
della società, del settore industriale o dell’economia
in cui essa opera. Concentrazione geografica:
Questo fondo investe principalmente in Stati Uniti ed
è pertanto più sensibile a eventi economici, politici,
normativi o di mercato locali in Stati Uniti e sarà
maggiormente influenzato da tali eventi rispetto ad
altri fondi che investono in un ventaglio più ampio di
regioni. Fondo concentrato: Il fondo investe in un
numero inferiore di società rispetto generalmente ad
altri fondi che investono in azioni. Ciò significa che il
fondo non diversifica il proprio rischio così
ampiamente come altri fondi e sarà pertanto
maggiormente influenzato qualora una singola
società subisca pesanti perdite. Operatività del
fondo: Il fondo è soggetto al rischio di perdita
derivante da malfunzionamenti o inadeguatezza di
processi, personale o sistemi interni o di terzi, come
per esempio quelli responsabili della custodia delle
sue attività. Per spiegazioni più dettagliate sui rischi
associati a un investimento nel fondo, si rimanda alla
sezione intitolata “Fattori di rischio” del prospetto
base e “Rischi principali” del supplemento del fondo.
Sharpe Ratio Misura rettificata per il rischio, calcolata usando la deviazione standard e il differenziale di
rendimento al fine di determinare il rendimento per unità di rischio. Quanto più alto è lo Sharpe ratio,
migliore è la performance storica del fondo rettificata per il rischio.
Treynor Ratio Misura della performance del portafoglio rettificato per il rischio in cui Beta funge da
indicatore statistico del livello di rischio associato a un determinato portafoglio.
Tracking Error Distribuzione delle differenze tra i rendimenti generati dal Fondo e la variazione del
benchmark.
Information Ratio L’indice del rendimento residuo atteso annualizzato rispetto al rischio residuo.
Alfa rettificato per il rischio Misura la differenza tra i rendimenti effettivi di un fondo e la performance
attesa, il cui livello di rischio è misurato da beta.
Beta Misura la sensibilità del fondo ai movimenti del suo benchmark.
R-quadro Misura la forza della relazione lineare tra il fondo e il relativo benchmark. R-Quadro pari a 1,00
implica una relazione lineare perfetta, pari a zero implica l’inesistenza di tale relazione.
Indice di Modigliani Misura del rischio di portafoglio, l’indice di Modigliani consente di rettificare per il
rischio assunto da un determinato portafoglio rispetto al tasso risk-free (esente da rischio).
Deviazione standard Misura il rischio o la volatilità del rendimento di un investimento nel corso di uno
specifico intervallo di tempo; quanto maggiore è il numero, tanto maggiore è il rischio.
Informazioni importanti
Prima dell’adesione leggere il prospetto. Si tratta di un comparto (“Comparto”) di Legg Mason Global Funds plc
(“LMGF plc”), Fondomulticomparto con attività separate tra i comparti, costituito sotto forma di società d’investimento
di tipo aperto a capitale variabile, costituito come Organismo d’investimento collettivo in valori mobiliari (“OICVM”) di
diritto irlandese quale società per azioni ai sensi Leggi sulle società irlandesi e delle normative OICVM. LMGF plc è
autorizzata in Irlanda dalla Banca Centrale d’Irlanda (la “Banca Centrale”). Si noti che il valore degli investimenti e il
reddito da essi derivante possono aumentare o diminuire. L’investimento in un comparto comporta rischi di investimento,
tra cui la possibile perdita dell’importo investito. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. Un investimento
in un comparto non dovrebbe costituire una parte sostanziale del portafoglio di investimento di un investitore e potrebbe
non essere adatto a tutti gli investitori. Si richiama l’attenzione degli investitori sui fattori di rischio specifici di cui alle
Informazioni chiave per gli investitori delle classi di azioni dei comparti e al prospetto di LMGF plc (il “Prospetto”). Il
presente materiale non costituisce necessariamente una sintesi completa e non è da intendersi, ad esempio, quale
analisi completa. Le informazioni e i dati di cui al presente materiale (che possono includere, a titolo esemplificativoma
non esaustivo, ricerche, dati, opinioni, dichiarazioni, andamenti, tecniche e strategie di investimento) sono stati redatti
da fonti ritenute affidabili ma non sono in alcun modo garantiti da Legg Mason Investments (Europe) Limited né da
eventuali altre società o consociate Legg Mason, Inc. (congiuntamente “LeggMason”). Non viene fornita alcuna garanzia
in merito alla correttezza delle informazioni o dei dati a seguito della data di pubblicazione degli stessi. Non si garantisce
inoltre che i comparti conseguano i rispettivi obiettivi d’investimento. I singoli titoli citati sono da intendersi esclusivamente
quali esempi e non vanno interpretati come consigli o raccomandazioni ad acquistare o vendere eventuali investimenti
o interessi. Prima di procedere all’investimento gli investitori dovrebbero leggere interamente il modulo di richiesta di
LMGF plc, le Informazioni chiave per gli investitori relative alle classi di azioni dei comparti e il Prospetto (che descrive
integralmente l’obiettivo di investimento e i fattori di rischio).Questi e altri documenti rilevanti saranno disponibili gratuitamente
in lingua inglese, francese, tedesca, greca, italiana, norvegese e spagnola presso la sede legale di LMGF plc, Riverside
Two, Sir John Rogerson’s Quay, Grand Canal Dock, Dublino 2, Irlanda, presso l’amministratore di LMGF plc, BNY Mellon
Fund Services (Ireland) Limited, presso il medesimo indirizzo, o sul sitowww.leggmasonglobal.com. Il presentemateriale
non è destinato a soggetti o a scopi di utilizzo che potrebbero risultare contrari alle leggi o alle normative locali. Legg
Mason non è responsabile né assume alcuna responsabilità circa la ritrasmissione del presente materiale. Il presente
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a tale scopo o nei confronti di chiunque a cui non risulti legale effettuare tale offerta o sollecitazione. Pubblicato e approvato
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