Short Term EUR - Banca Federico Del Vecchio
Transcript
Short Term EUR - Banca Federico Del Vecchio
Prospetto semplificato per il comparto Etruria Fund – Short Term EUR Dicembre 2008 Fondo comune d’investimento di diritto lussemburghese costituito ai sensi della parte I della legge sui fondi d’investimento del 20 dicembre 2002 Con la presente la Etruria Fund Management Company S.A. dichiara che la traduzione italiana del prospetto Semplificato relativo al fondo Etruria Fund Short Term EUR approvato dalla Commission de Surveillance du Secteur Financier è fedele e conforme all'originale. Il Presente Prospetto Semplificato, è conforme al modello pubblicato mediante deposito presso l'archivio prospetti della CONSOB in data 8 aprile 09 ed è valido a partire dal 20 aprile 09 l presente prospetto semplificato contiene informazioni importanti in merito a Etruria Fund – Short Term EUR (il «fondo»), un comparto di Etruria Fund. Se si desiderano ulteriori informazioni prima di investire, si prega di consultare il prospetto completo di Etruria Fund che contiene inoltre indicazioni in merito ai diritti e agli obblighi dell'investitore. Il prospetto completo e le relazioni annuali e semestrali possono essere ottenute gratuitamente presso la società di gestione, l'organismo incaricato dell'amministrazione (vedere inoltre la sezione «Corrispondenti») e tutti gli organismi di commercializzazione. L'ultima relazione annuale o semestrale fornisce indicazioni dettagliate in merito agli investimenti del fondo. Obiettivo d’investimento Politica d’investimento Profilo di rischio L'obiettivo del comparto è offrire una maggiore sicurezza e un rendimento meno volatile rispetto ad altri investimenti. Non è comunque possibile garantire il raggiungimento dell'obiettivo di investimento. Il comparto investe in titoli a rendimento fisso a breve termine, come obbligazioni con una durata residua inferiore a un anno, obbligazioni a tasso variabile (a condizione che siano equiparabili a valori mobiliari ai sensi dell'Articolo 41 della legge lussemburghese del 20 dicembre 2002 relativa agli organismi d’investimento collettivo), strumenti del mercato monetario ed effetti commerciali in euro valute e certificati di deposito. Tutti gli investimenti sono denominati nella valuta indicata nella denominazione del comparto e sono associati ad una classificazioni pari o superiore ad A3/A-. Grazie alla propria politica di investimento specifica, il comparto offre una maggiore sicurezza e un rendimento meno volatile rispetto ad altri investimenti. Le quote possono essere sottoscritte e riscattate in ogni giorno lavorativo e, per questo motivo, rappresentano un investimento liquido. L'investimento nel comparto non deve essere equiparato a un deposito bancario e non è assicurato né garantito da un istituto bancario o un'autorità pubblica. Il corso dei valori posseduti dal comparto, per esempio, può evolversi al ribasso in caso di rialzo dei tassi di interesse, un abbassamento della classificazione di credito dell'emittente o in caso di riduzione della scadenza del titolo. Il recupero del capitale investito non può essere garantito nemmeno per tale tipo di investimento. I fattori di rischio (collegati all'utilizzo di strumenti derivati, opzioni su strumenti finanziari e contratti a termine, nonché buoni di sottoscrizione su valori mobiliari) descritti nel prospetto completo alla sezione «Rischi collegati all’utilizzo di prodotti derivati» non costituiscono un’illustrazione esaustiva dei rischi inerenti le quote del fondo. Nel quadro di una gestione efficace e contenuta del patrimonio, il comparto può investire, conformemente alle disposizioni del paragrafo «Tecniche e strumenti specifici che hanno per oggetto valori mobiliari e strumenti del mercato monetario» contenute nel prospetto completo, investire in tutti gli strumenti derivati che sono descritti in detto paragrafo. Gli strumenti descritti al punto 11.2.1.1.g), sono specificatamente autorizzati come valori soggiacenti . Queste tecniche e strumenti non sono una componente essenziale ai fini della realizzazione della politica di investimento. Rotazione del portafoglio Performance Page 1 ¦ 4 Il tasso di rotazione del portafoglio al 31 dicembre 2007 era pari a 110,69% . Dati risalenti a fine dicembre 2007 Prospetto semplificato per il comparto Etruria Fund – Short Term EUR Dicembre 2008 Profilo dell’investitore tipo Politica di distribuzione Il comparto si rivolge agli investitori alla ricerca di un portafoglio ampiamente diversificato in strumenti a breve termine in EUR, di prima qualità ed estremamente liquidi. La Società di gestione deciderà, a seguito della redazione dei conti annuali, in quale misura procedere alle distribuzioni nei rispettivi comparti. Le eventuali distribuzioni ai titolari di quote verranno effettuate nel più breve tempo possibile. Al momento, il Consiglio di amministrazione non prevede distribuzioni. Le distribuzioni non reclamate entro un periodo di cinque anni a partire dalla relativa scadenza cadranno in prescrizione e gli averi corrispondenti torneranno ai rispettivi comparti del Fondo. Le distribuzioni verranno effettuate contro presentazione delle cedole. La Società di gestione ne preciserà le modalità di pagamento. Spese a carico del comparto Spese annuali a carico del comparto: Classe « I » «Flat Fee» (*) Tassa di abbonamento lussemburghese: «Total Expense Ratio» (TER): Classe « N » Flat Fee Tassa di abbonamento lussemburghese « Total Expense Ratio » (TER) max. 0,50% per anno 0,01% per anno 0,28% max. 0.70% per anno 0,05% per anno Le spese di intermediazione («Brokerage fees») non sono comprese nell’indice TER. (*)Il fondo versa un canone globale («Flat Fee») mensile di 0,0417% massimo per la classe « I » e di 0,0583% massimo per la classe « N» calcolato sul valore netto d'inventario medio del fondo. Tale «Flat Fee» è destinata alla retribuzione della società di gestione, l'amministrazione centrale, la banca depositaria, i gestori del portafoglio e i distributori. Essa comprende inoltre tutte le spese a carico del fondo o dei comparti, ad eccezione degli oneri specificati nel prospetto completo. I costi eventualmente generati dalle misure straordinarie adottate nell'interesse dei titolari di quote verranno inseriti nell’indice TER. Statuto fiscale Il Fondo è assoggettato alla legislazione lussemburghese. È responsabilità degli eventuali Pagina 2 ¦ 4 Prospetto semplificato per il comparto Etruria Fund – Short Term EUR Dicembre 2008 acquirenti di quote informarsi in merito alla legislazione e alle norme applicabili all'acquisizione, al possesso ed eventualmente alla vendita di quote in rapporto alla residenza o alla nazionalità degli acquirenti stessi. Conformemente alla legislazione attualmente in vigore nel Lussemburgo, il Fondo non è debitore di alcuna imposta lussemburghese alla fonte, sul reddito, sul capitale o sul patrimonio. Alle condizioni della legislazione fiscale attualmente in vigore nel Lussemburgo, i titolari di quote non devono saldare alcuna imposta nel Lussemburgo (sia che si tratti di imposta sul reddito, sulle donazioni, sulle successioni o di altro tipo), salvo che essi non abbiano domicilio, residenza o insediamento permanente nel Granducato del Lussemburgo. Pubblicazione quotidiana dei prezzi Modalità di sottoscrizione e di riscatto delle quote Informazioni supplementari importanti L'attivo netto del Fondo è comunque soggetto alla tassa di abbonamento del Gran Ducato del Lussemburgo pari a 0,05% per anno calcolato sull’attivo netto totale ed è dovuto trimestralmente. Se un comparto ovvero una classe di un comparto è riservata agli investitori istituzionali, la tassa di abbonamento può essere ridotta allo 0,01% per anno, calcolata sull’attivo netto totale del comparto o della classe specifica. Il Sole 24 ORE Le richieste di sottoscrizione/rimborso/conversione di quote del Fondo verranno accettate al relativo prezzo di emissione dall'Amministrazione centrale, nonché da qualsiasi altra impresa autorizzata a tale operazione dalla Società di gestione. A tutte le richieste di sottoscrizione/rimborso/conversione recapitate all'Amministrazione centrale entro le ore 16.00 (cut-off-time) di un giorno lavorativo a Lussemburgo sarà applicabile il relativo prezzo calcolato il giorno lavorativo successivo. A tutte le richieste recapitate all'Amministrazione centrale dopo tale cut-off-time sarà applicabile il prezzo di emissione determinato il secondo giorno lavorativo successivo. In Italia i titolari di quote possono partecipare a dei piani di accumulo, messi a loro disposizione dalla Popolare dell’Etruria e del Lazio, nonché da tutte le filiali del gruppo finanziario Etruria, sempre che queste siano allo scopo autorizzate. In caso di numerose richieste di rimborso, la Banca depositaria e la Società di gestione potranno decidere di dare seguito a tali richieste esclusivamente nella misura in cui valori del patrimonio corrispondenti siano stati venduti in modo tempestivo. Spese a carico dell'investitore per l'acquisto, la vendita e la conversione di quote del comparto : • Importo minimo investimento iniziale per la classe I : 125.000 EUR • Commissione d’emissione: max. 6% • Commissione di riscatto per la classe N : 0% • Commissione di riscatto per la classe R e I: max. 2% Commissione di conversione tra comparti di uno stesso fondo in comporti multipli («umbrella max. 3%. Forma giuridica: Il presente comparto è un comparto Etruria Fund, un fondo comune di investimento di diritto lussemburghese, costituito conformemente alla parte I della legge sui fondi di investimento del 20 dicembre 2002. Società di gestione: Etruria Fund Management Company S.A. Promotore: Banca Popolare dell’Etruria e del Lazio Gestore del portafoglio: UBS AG, Global Asset Management, Zurigo e Basilea Autorità di vigilanza: Commission de Surveillance du Secteur Financier Banca depositaria: UBS (Luxembourg) S.A., Lussemburgo Revisori delle società: PricewaterhouseCoopers, 400, route d’Esch, B.P. 1443, L1014 Lussemburgo Pagina 3 ¦ 4 Prospetto semplificato per il comparto Etruria Fund – Short Term EUR Corrispondenti Informazioni supplementari Data di lancio del comparto: 1 Marzo 2007 Attivo netto del comparto: EUR 113,297 mil. (al 31 dicembre 2007) Classe « I » Numero ISIN: Classe « N » Numero ISIN: Lussemburgo: LU0282507622 Dicembre 2008 LU0378007750 UBS Fund Services (Luxembourg) S.A., Lussemburgo Per ulteriori informazioni, siete pregati di rivolgervi a: UBS Fund Services (Luxembourg) S.A., 33A avenue J.F. Kennedy, L-1855 Lussemburgo Tel.: +352 44 10 10 6898 Fax: +352 44 10 10 66 22 E-mail: [email protected] Banca Popolare dell’Etruria e del Lazio Tel.: +39.0575.337.326 Fax: +39.0575.337.605 E-mail: [email protected] o visitare il seguente sito Web: www.bancaetruria.it Pagina 4 ¦ 4