ARCA Strategia Globale

Costituita nell’ottobre 1983 da dodici Banche popolari, Arca SGR è oggi
una tra le principali società di gestione del risparmio operanti in Italia.
Grazie alla presenza di più di 120 enti collocatori, operanti con oltre 8.000
sportelli, e con una rete di promotori finanziari e canali on-line, Arca SGR
dispone di una tra le maggiori reti di distribuzione presenti sul territorio
nazionale.
LA NUOVA FRONTIERA DELL’INVESTIMENTO BILANCIATO
L’allocazione bilanciata classica assegna un peso costante alle asset
class. Tale approccio non considera il contributo al rischio generato dalle diverse componenti del portafoglio, creando un disallineamento tra
rischio percepito e rischio effettivo: laddove può sembrare di aver diversificato gli investimenti, infatti, la maggior parte del contributo al rischio
proviene dalla componente azionaria.
ASSET ALLOCATION DI PORTAFOGLIO
Contributo al rischio
La tua Posizione Personale, disponibile nell’area riservata del sito
arcaonline.it, ti consente di:
1. accedere al tuo portafoglio in Fondi Comuni e in Arca Previdenza;
2. analizzare l’andamento del tuo portafoglio;
3. consultare e stampare i tuoi documenti;
4. ricevere on-line le comunicazioni riservate ai clienti;
5. aderire alla newsletter arca@news.
OBBLIGAZIONI
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I tuoi investimenti a portata di “click”
AZIONI
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IL MODELLO ARCA A RISCHIO CONTROLLATO
è un’innovativa metodologia di investimento, ispirata ai modelli finanziari
della “risk parity”, sviluppata in Arca SGR già dal 2009, basata sull’effettivo
contributo al rischio delle asset class utilizzate e non sulla quota percentuale investita nel Fondo.
UN’ALLOCAZIONE MULTI - ASSET A CONTRIBUTO DI RISCHIO
EQUIPESATO
Le classi di attivo che compongono
il portafoglio sono misurate in base
al contributo di rischio fornito.
La volatilità massima è predefinita
e non può essere superata,
col risultato di intervenire
sul portafoglio quando il livello
di rischio non è più in linea
con quello prefissato.
www.arcaonline.it
Messaggio pubblicitario. Prima dell’adesione leggere le informazioni chiave per l’investitore (KIID) che devono essere consegnate e il Prospetto disponibili presso i Soggetti Collocatori e su www.arcaonline.
Arca SGR gestisce una gamma di fondi con strategie specializzate nel
costante controllo del rischio, con un approccio di investimento multi-asset
e globale, capace di adattarsi alle mutevoli situazioni di mercato.
Chi è Arca
41013/01 LUG13
...Le risposte devono essere strategiche
ARCA Strategia Globale
Strategie di investimento per un mondo che cambia
Performance eccellenza
Uno stile di gestione
innovativo ed efficiente
I nuovi Fondi
a rischio controllato,
con approccio globale flessibile
In un mondo che cambia...
Dentro la strategia a rischio controllato
In una fase in cui il risparmio va più che mai tutelato, la natura degli
investimenti è mutevole e i rischi variabili nel tempo.
Approccio
globale
Le imprese e le economie di Paesi ritenuti un tempo affidabili in pochi
anni hanno rivelato tutte le proprie debolezze. Verso la fine degli anni
novanta lo scoppio della bolla speculativa di Internet faceva scomparire
la facile illusione che le nuove tecnologie avessero prospettive di crescita
elevate.
Gli investitori si riposizionarono su business più maturi, ma ancora
apparentemente sicuri, come il settore finanziario. A quasi dieci anni dalla
sua quotazione, una delle regine di Internet, Google è cresciuta di circa
il 700% mentre i risparmi investiti in società finanziarie hanno ridotto di
parecchio il loro valore.
Oggi l’investitore non può dire di conoscere quali siano gli strumenti giusti
dove indirizzare i propri risparmi, né quale scelta possa considerarsi
corretta nel lungo periodo, perché rischi e opportunità variano molto
velocemente.
Bilanciamento
del rischio
I fondi possono cogliere
le opportunità
di investimento offerte
da tutte le classi di attivo
Il portafoglio è bilanciato
per contributo di rischio
generato dalle diverse
asset class
Difesa
del capitale
I nuovi Fondi
a rischio controllato,
con approccio globale flessibile
Uno stile di gestione
innovativo ed efficiente
Allocazione
dinamica
Meccanismo di “stop loss”
per limitare eventuali
performance negative
Il portafoglio viene adeguato
tatticamente in funzione
delle condizioni di mercato
Una gamma a profilo di rischio che soddisfa tutte le esigenze
Rischio più alto
Performance eccellenza
Rendimenti potenzialmente più alti
Strategia
Globale
Crescita
Cash
Plus
1
2
Rendimenti potenzialmente più bassi
3
4
5
6
7
Strategia
Globale
Opportunità
Rischio più basso
Questi valori potrebbero non costituire un’indicazione affidabile circa il futuro profilo di rischio del fondo. La categoria di
rischio/rendimento indicata potrebbe cambiare nel tempo. La categoria più bassa non garantisce un investimento esente da
rischi. I fondi sono classificati in base alle fluttuazioni passate dei rendimenti.
Arca Cash Plus
Stile di gestione
Arca Cash Plus adotta uno stile di gestione a rischio controllato che si caratterizza per l’adozione
formale di un budget di rischio assoluto e costante per unità temporale ed una gestione dinamica
ed evoluta del rischio.
Il budget di rischio è definito in termini di Value At Risk (VAR1), un indicatore della massima perdita
potenziale, fissato all’1%.
La sua metodologia di gestione è funzionale al perseguimento della diversificazione inter-temporale
e, conseguentemente, ad una maggior efficienza dei portafogli in un’ottica dinamica.
La gestione dinamica del rischio prevede un’attività di monitoraggio ad alta frequenza: almeno
settimanale.
La gestione evoluta del rischio prevede l’integrazione tra le attività di risk e portfolio management: il
criterio allocativo degli investimenti segue una logica di ripartizione del rischio in alternativa alla più
tradizionale allocazione del capitale.
L’universo investibile è composto da: obbligazioni dei Paesi Core (massimo grado di rating),
obbligazioni societarie e dei Paesi Emergenti, azioni e valute. L’obiettivo del Fondo è di conseguire
nell’orizzonte temporale del prodotto un rendimento netto medio annuo (al netto degli oneri a carico
del Fondo, ma al lordo degli oneri fiscali) superiore all’indice Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo.
Andamento di ARCA CASH PLUS
dal lancio* (28 febbraio 2011 = 100)
112
110
108
+8,2%
106
+5,0%
104
102
100
98
feb 11 mag 11 ago 11
nov 12
Arca Cash Plus
feb 12
mag 12
ago 12
nov 12
feb 13
mag 13
Indice di riferimento **
Morningstar Rating TM 2
Periodo di riferimento 3 anni
Arca Cash Plus
Indice di riferimento*
Elaborazione su dati Bloomberg
aggiornamento al 30 giugno 2013
* 28 febbraio 2011
1 anno
+4,1%
+2,0%
Dal lancio
+8,2%
+5,0%
** Fino al 31 marzo 2013 l’indice di
riferimento era MTS BOT Lordo, dal
1° aprile 2013 l’indice di riferimento
è Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo
Arca Cash Plus
-
Categoria
Flessibile
ISIN
IT0001033361
Obiettivo netto
Merrill Lynch Italy Treasury
Bill lordo
Periodo minimo
raccomandato 3
2 anni
VAR
- 1%
1
2
3
RISCHIO
4
4
5
Rendimenti
potenzialmente
più bassi
+
6
7
Rendimenti
potenzialmente
più alti
Costruire un portafoglio efficiente con i Fondi
Arca Strategia Globale
ARCA
CASH PLUS
ARCA
STRATEGIA GLOBALE
CRESCITA
ARCA
STRATEGIA GLOBALE
OPPORTUNITÀ
È finalizzato alla gestione
della liquidità in eccesso
del cliente su orizzonti
di investimento di breve periodo
con l’obiettivo di generare ritorni
superiori a quelli dei Titoli di Stato
a breve scadenza, con un grado
di volatilità molto basso.
È adatto a soddisfare il bisogno
di riserva del cliente.
La soluzione mira a proteggere
il patrimonio dall’erosione
dovuta all’inflazione
mediante una crescita moderata
del capitale.
Ha lo scopo di soddisfare i bisogni
di investimento della clientela
su orizzonti di medio/lungo periodo
con l’obiettivo di ottenere una
rivalutazione del capitale investito
superiore a quanto tradizionalmente
offerto dai Titoli di Stato
a medio/lungo termine.
1 VAR è una misura di rischio che quantifica la massima perdita potenziale, su un determinato orizzonte temporale ed
all’interno di un dato livello di probabilità (c.d. intervallo di confidenza).
Le misure di VAR adottate si riferiscono all’orizzonte temporale di 1 mese ed all’intervallo di confidenza del 99%.
2 «Morningstar Rating» è un marchio registrato di proprietà di Morningstar.
3 Questo fondo potrebbe non essere indicato per gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro
2 anni.
4 Questo valore potrebbe non costituire un’indicazione affidabile circa il futuro profilo di rischio del Fondo.
La categoria di rischio/rendimento indicata potrebbe cambiare nel tempo. La categoria più bassa non garantisce un
investimento esente da rischi. Il Fondo è classificato nella categoria 2 in base alle fluttuazioni passate dei rendimenti.
Le performance del Fondo sono calcolate al netto della fiscalità fino al 30 giugno 2011, al lordo della fiscalità
per i periodi successivi.
I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. Il capitale non è garantito.
Le indicazioni sul prodotto non sono state definite in base alle caratteristiche del cliente e pertanto non possono essere intese quali raccomandazioni personalizzate.
Messaggio pubblicitario. Prima dell’adesione leggere le informazioni chiave per l’investitore (KIID) che devono
essere consegnate e il Prospetto disponibili presso i Soggetti Collocatori e su www.arcaonline.it.
Arca Strategia Globale Crescita
Stile di gestione
Arca Strategia Globale Crescita adotta uno stile di gestione a rischio controllato che si caratterizza per
l’adozione formale di un budget di rischio assoluto e costante per unità temporale ed una gestione
dinamica ed evoluta del rischio. Il budget di rischio è definito in termini di Value At Risk (VAR1), un
indicatore della massima perdita potenziale, fissato al 3%.
La sua metodologia di gestione è funzionale al perseguimento della diversificazione inter-temporale
e, conseguentemente, ad una maggior efficienza dei portafogli in un’ottica dinamica.
La gestione dinamica del rischio prevede un’attività di monitoraggio ad alta frequenza: almeno
settimanale.
La gestione evoluta del rischio prevede l’integrazione tra le attività di risk e portfolio management: il
criterio allocativo degli investimenti segue una logica di ripartizione del rischio in alternativa alla più
tradizionale allocazione del capitale.
L’universo investibile è composto da: obbligazioni dei Paesi Core (massimo grado di rating), obbligazioni
societarie e dei Paesi Emergenti, azioni e valute. L’obiettivo del Fondo è di conseguire nell’orizzonte
temporale del prodotto un rendimento netto medio annuo (al netto degli oneri a carico del Fondo, ma al
lordo degli oneri fiscali) superiore di 50 punti base all’indice Merrill Lynch Italy Treasury Bill lordo.
Andamento di ARCA STRATEGIA GLOBALE CRESCITA
a 3 anni (30 giugno 2010 = 100)
125
120
+16,3%
115
110
+7,3%
105
100
95
giu 10
dic 10
giu 11
Arca Strategia Globale Crescita
dic 11
giu 12
dic 12
giu 13
Indice di riferimento*
Morningstar Rating TM 2
Milano Finanza Global Awards
Premio Tripla A 2011
Periodo di riferimento 3 anni
Arca Strategia Globale
Crescita
Indice di riferimento*
1 anno
+6,3%
+2,5%
3 anni
+16,3%
+7,3%
Elaborazione su dati Bloomberg
aggiornamento al 30 giugno 2013
*Fino al 31 marzo 2013 l’indice
di riferimento era MTS BOT Lordo
+0,50%, dal 1° aprile 2013 l’indice
di riferimento è Merrill Lynch Italy
Treasury Bill lordo +0,50%
Arca Strategia Globale Crescita
-
Categoria
Flessibile
ISIN
IT0003956197
Obiettivo netto
Merrill Lynch Italy Treasury
Bill lordo + 0,50%
Periodo minimo
raccomandato 3
3 anni
VAR
- 3%
1
2
3
RISCHIO
4
4
5
Rendimenti
potenzialmente
più bassi
+
6
7
Rendimenti
potenzialmente
più alti
Costruire un portafoglio efficiente con i Fondi
Arca Strategia Globale
ARCA
CASH PLUS
ARCA
STRATEGIA GLOBALE
CRESCITA
ARCA
STRATEGIA GLOBALE
OPPORTUNITÀ
È finalizzato alla gestione
della liquidità in eccesso
del cliente su orizzonti
di investimento di breve periodo
con l’obiettivo di generare ritorni
superiori a quelli dei Titoli di Stato
a breve scadenza, con un grado
di volatilità molto basso.
È adatto a soddisfare il bisogno
di riserva del cliente.
La soluzione mira a proteggere
il patrimonio dall’erosione
dovuta all’inflazione
mediante una crescita moderata
del capitale.
Ha lo scopo di soddisfare i bisogni
di investimento della clientela
su orizzonti di medio/lungo periodo
con l’obiettivo di ottenere una
rivalutazione del capitale investito
superiore a quanto tradizionalmente
offerto dai Titoli di Stato
a medio/lungo termine.
1 VAR è una misura di rischio che quantifica la massima perdita potenziale, su un determinato orizzonte temporale ed
all’interno di un dato livello di probabilità (c.d. intervallo di confidenza).
Le misure di VAR adottate si riferiscono all’orizzonte temporale di 1 mese ed all’intervallo di confidenza del 99%.
2 «Morningstar Rating» è un marchio registrato di proprietà di Morningstar.
3 Questo fondo potrebbe non essere indicato per gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro
3 anni.
4 Questo valore potrebbe non costituire un’indicazione affidabile circa il futuro profilo di rischio del Fondo.
La categoria di rischio/rendimento indicata potrebbe cambiare nel tempo. La categoria più bassa non garantisce un
investimento esente da rischi. Il Fondo è classificato nella categoria 3 in base alle fluttuazioni passate dei rendimenti.
Le performance del Fondo sono calcolate al netto della fiscalità fino al 30 giugno 2011, al lordo della fiscalità
per i periodi successivi.
I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. Il capitale non è garantito.
Le indicazioni sul prodotto non sono state definite in base alle caratteristiche del cliente e pertanto non possono essere intese quali raccomandazioni personalizzate.
Messaggio pubblicitario. Prima dell’adesione leggere le informazioni chiave per l’investitore (KIID) che devono
essere consegnate e il Prospetto disponibili presso i Soggetti Collocatori e su www.arcaonline.it.
Arca Strategia Globale Opportunità
Stile di gestione
Arca Strategia Globale Opportunità adotta uno stile di gestione a rischio controllato che si caratterizza
per l’adozione formale di un budget di rischio assoluto e costante per unità temporale ed una gestione
dinamica ed evoluta del rischio.
Il budget di rischio è definito in termini di Value At Risk (VAR1), un indicatore della massima perdita
potenziale, fissato al 6%.
La metodologia di gestione è funzionale al perseguimento della diversificazione inter-temporale e,
conseguentemente, ad una maggior efficienza dei portafogli in un’ottica dinamica.
La gestione dinamica del rischio prevede un’attività di monitoraggio ad alta frequenza: almeno
settimanale.
La gestione evoluta del rischio prevede l’integrazione tra le attività di risk e portfolio management:
il criterio allocativo degli investimenti segue una logica di ripartizione del rischio in alternativa alla
più tradizionale allocazione del capitale.
L’universo investibile è composto da: obbligazioni dei Paesi Core (massimo grado di rating),
obbligazioni societarie e dei Paesi Emergenti, azioni e valute. L’obiettivo del Fondo è di conseguire
nell’orizzonte temporale del prodotto un rendimento netto medio annuo (al netto degli oneri a
carico del Fondo, ma al lordo degli oneri fiscali) superiore di 150 punti base all’indice Merrill Lynch
Italy Treasury Bill lordo.
Andamento di ARCA STRATEGIA GLOBALE OPPORTUNITÀ
a 3 anni (30 giugno 2010 = 100)
135
130
125
+23,0%
120
115
+10,6%
110
105
100
95
giu 10
dic 10
giu 11
dic 11
Arca Strategia Globale Opportunità
giu 12
dic 12
giu13
Indice di riferimento*
Morningstar Rating TM 2
Milano Finanza Global Awards
Premio Tripla A 2011 e 2012
Periodo di riferimento 3 anni
Arca Strategia Globale
Opportunità
Indice di riferimento*
1 anno
+9,6%
+3,6%
3 anni
+23,0%
+10,6%
Premio alto rendimento 2012
Miglior Fondo Flessibile
Elaborazione su dati Bloomberg
aggiornamento al 30 giugno 2013
*Fino al 31 marzo 2013 l’indice
di riferimento era MTS BOT Lordo
+1,50%, dal 1° aprile 2013 l’indice
di riferimento è Merrill Lynch Italy
Treasury Bill lordo +1,50%
Arca Strategia Globale Opportunità
-
Categoria
Flessibile
ISIN
IT0003956239
Obiettivo netto
Merrill Lynch Italy Treasury
Bill lordo + 1,50%
Periodo minimo
raccomandato 3
4 anni
VAR
- 6%
1
2
3
RISCHIO
4
4
5
Rendimenti
potenzialmente
più bassi
+
6
7
Rendimenti
potenzialmente
più alti
Costruire un portafoglio efficiente con i Fondi
Arca Strategia Globale
ARCA
CASH PLUS
ARCA
STRATEGIA GLOBALE
CRESCITA
ARCA
STRATEGIA GLOBALE
OPPORTUNITÀ
È finalizzato alla gestione
della liquidità in eccesso
del cliente su orizzonti
di investimento di breve periodo
con l’obiettivo di generare ritorni
superiori a quelli dei Titoli di Stato
a breve scadenza, con un grado
di volatilità molto basso.
È adatto a soddisfare il bisogno
di riserva del cliente.
La soluzione mira a proteggere
il patrimonio dall’erosione
dovuta all’inflazione
mediante una crescita moderata
del capitale.
Ha lo scopo di soddisfare i bisogni
di investimento della clientela
su orizzonti di medio/lungo periodo
con l’obiettivo di ottenere una
rivalutazione del capitale investito
superiore a quanto tradizionalmente
offerto dai Titoli di Stato
a medio/lungo termine.
1 VAR è una misura di rischio che quantifica la massima perdita potenziale, su un determinato orizzonte temporale ed
all’interno di un dato livello di probabilità (c.d. intervallo di confidenza).
Le misure di VAR adottate si riferiscono all’orizzonte temporale di 1 mese ed all’intervallo di confidenza del 99%.
2 «Morningstar Rating» è un marchio registrato di proprietà di Morningstar.
3 Questo fondo potrebbe non essere indicato per gli investitori che prevedono di ritirare il proprio capitale entro
4 anni.
4 Questo valore potrebbe non costituire un’indicazione affidabile circa il futuro profilo di rischio del Fondo.
La categoria di rischio/rendimento indicata potrebbe cambiare nel tempo. La categoria più bassa non garantisce un
investimento esente da rischi. Il Fondo è classificato nella categoria 4 in base alle fluttuazioni passate dei rendimenti.
Le performance del Fondo sono calcolate al netto della fiscalità fino al 30 giugno 2011, al lordo della fiscalità
per i periodi successivi.
I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. Il capitale non è garantito.
Le indicazioni sul prodotto non sono state definite in base alle caratteristiche del cliente e pertanto non possono essere intese quali raccomandazioni personalizzate.
Messaggio pubblicitario. Prima dell’adesione leggere le informazioni chiave per l’investitore (KIID) che devono
essere consegnate e il Prospetto disponibili presso i Soggetti Collocatori e su www.arcaonline.it.