Vontobel Fund - Swiss Mid and Small Cap Equity A CHF
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Vontobel Fund - Swiss Mid and Small Cap Equity A CHF
Factsheet mensile al 31.01.2017 Vontobel Asset Management Vontobel Fund - Swiss Mid and Small Cap Equity A CHF Il fondo mira a conseguire un incremento del valore quanto più elevato possibile in franchi svizzeri, investendo in piccole o medie imprese con sede e/o principale attività in Svizzera che a nostro parere risultano relativamente sottovalutate rispetto al loro valore di mercato. ¡ Fondo azionario a gestione attiva che investe in azioni svizzere ¡ Rigoroso approccio bottom-up, nell'ambito del quale viene Domicilio del Fondo Valuta del fondo TER (al 31.08.2016) Data di lancio Prezzo di lancio Relazione di bilancio del rendiconto ann. Data distribuz. dividendi ISIN Numero di valore 5 a. p.a. Dall' inizio Fondo 2,2 2,2 7,4 11,6 11,6 10,4 14,9 86,0 Index 2,1 2,1 8,5 11,0 12,9 11,0 14,6 162,2 Performance since inception A in CHF Indicizzato in % 300 40,0 250 30,0 200 20,0 150 10,0 100 0,0 50 -10,0 Marc Hänni -40,0 Zurigo -150 Lussemburgo -50,0 2007 2008 2009 2010 Performance (scala di sinistra) 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 Evoluzione annua del valore (scala di destra) CHF 41,38 Fonte: Vontobel Asset Management AG. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. I dati della performance non tengono conto delle commissioni e delle spese applicate all'emissione e al riscatto delle quote. I rendimenti si intendono al lordo di oneri fiscali. Il rendimento del fondo puo' essere il risultato di fluttuazioni valutarie in aumento o in diminuzione. 190,19 CHF 19,92 CHF 1,650% 2,05% 12.06.2001 100,00 31. agosto 1,02 / novembre LU0129602552 Dati sul rischio Volatilità* Opportunità 13,14% Sharpe Ratio* 0,83 Information Ratio* nagativo Tracking Error* Jensen's 2,72% Alpha* -2,28% Beta* 1'222'574 + Ampia diversificazione su numerosi titoli + Gli investimenti in monete estere possono generare guadagni sui cambi + Possibili extrarendimenti da analisi dei singoli titoli e gestione attiva + Possibili guadagni sul capitale investito + Il ricorso a strumenti derivati a fini di copertura potrebbe migliorare la performance del comparto e accrescere i rendimenti + Sono possibili aumenti dei prezzi degli investimenti in virtù delle variazioni a livello di mercati, settori e società. + Possibili profitti da raccolta premi di media e piccola capitalizzazione investendo in titoli mid e small cap (rispetto a quelli large cap) Vontobel Fund - Swiss Mid and Small Cap Equity A CHF 3 a. p.a. -30,0 184,26 Spese manageriali p.a. 2014 -100 183,17 Volume della classe in mio 2015 -20,0 Massimo dall'inizio Patrimonio fondo in mio 2016 0 Valore d'inventario netto Minimo dall'inizio YTD -50 Dati del fondo Sede del gestore di Portafoglio CHF 1 mese Indice di comparazione: SPI Extra TR (-30.09.14: Swiss Performance Index Small & Mid-Cap TR) innanzitutto analizzato il potenziale di crescita dei singoli titoli e successivamente vengono valutate le opportunità offerte dal settore e globalmente dal mercato ¡ Portafoglio concentrato composto da circa 40-60 titoli ¡ Orizzonte temporale a lungo termine Gestore di Portafoglio Performance (in %) A 1,14 *3 anni annualizzati Rischi - Ridotta partecipazione al potenziale dei singoli titoli - Gli investimenti in monete estere sono soggetti a oscillazioni dei cambi - Non si garantisce il successo delle analisi dei singoli titoli e della gestione attiva - Non si garantisce che gli investitori potranno recuperare il capitale investito - Gli strumenti derivati comportano rischi di liquidità, effetto leva e oscillazione del credito, illiquidità e volatilità. - Sono possibili oscillazioni dei prezzi degli investimenti in virtù delle variazioni a livello di mercati, settori ed emittenti - Gli investimenti in società a bassa e media capitalizzazione possono essere meno liquidi di quelli in società ad alta capitalizzazione Vontobel Fund - gennaio 2017 1/2 Vontobel Asset Management Maggiori posizioni azionarie Sika Ltd -Br- 5,3% Kuehne+Nagel Intl -Reg- 4,8% Partners Group Holding AG -Na- 4,3% Lonza Group -Reg- 4,1% Lindt & Spruengli-Ps- 3,7% Sonova 3,7% Galenica AG Na-Shs 3,2% Logitech Intl Sa 3,2% Temenos Group Reg 3,1% Flughafen Zuerich AG Registered 3,0% Maggiori settori 32,5% 15,4% 13,1% 11,5% 8,5% 7,6% 7,2% 2,3% 1,5% 0,4% Industria Settore sanitario Prodotti voluttuari Finanza Materiali Informatica Beni di prima necessita Servizi di telecomunicazione Servizi di pubblica utilità Liquidità Importante avvertenza legale: La presente documentazione non rappresenta un'offerta di acquisto o sottoscrizione di quote. Eventuali sottoscrizioni di quote di comparti del fondo Vontobel Fund, una società di investimento di diritto lussemburghese (Sicav), avvengono esclusivamente sulla base del prospetto, dei documenti contenenti le informazioni chiave per gli investitori della SICAV (“KIID”), dello statuto nonché delle relazioni annuali e semestrali (in Italia anche del modulo di sottoscrizione). Prima di ogni investimento vi suggeriamo inoltre di contattare il vostro consulente personale o altri consulenti. Tali documenti sono disponibili gratuitamente presso Vontobel Fonds Services AG, Gotthardstrasse 43, CH-8022 Zurigo, quale rappresentante in Svizzera, Bank Vontobel AG, Gotthardstrasse 43, CH-8022 Zurigo, quale ufficio di pagamento in Svizzera, Erste Bank der oesterreichischen Sparkassen AG, Graben 21, A-1010 Vienna, quale ufficio di pagamento in Austria, presso B. Metzler seel. Sohn & Co. KGaA, Grosse Gallusstrasse 18, D-60311 Francoforte sul Meno, quale ufficio di pagamento in Germania, presso gli uffici di distribuzione autorizzati, presso la sede del fondo in 11-13 Boulevard de la Foire, L-1528 Lussemburgo o all'indirizzo Internet vontobel.com/am. Vontobel Fund e i relativi comparti sono iscritti nel registro dell'autorità di vigilanza olandese AFM, come previsto dall'articolo 1:107 del “Financial Markets Supervision Act” (“Wet op het financiële toezicht”). In Spagna i fondi ammessi sono iscritti con il numero 280 nel registro delle società estere di investimento collettivo che è tenuto dalla CNMV spagnola. I fondi ammessi alla vendita nel Regno Unito sono indicati nel registro della FCA con lo Scheme Reference Number 466623. La performance storica non è un indicatore della performance corrente o futura. I dati della performance non tengono conto delle commissioni e delle spese applicate all'emissione e al riscatto delle quote, nonché di eventuali imposte alla fonte o tasse di gestione del deposito che possono ridurre il valore. Il rendimento del fondo può aumentare o diminuire a causa delle oscillazioni dei tassi di cambio tra valute. Un investimento nei comparti del Vontobel Fund comporta dei rischi, che sono descritti nel prospetto. In particolare segnaliamo i seguenti rischi: Negli investimenti in titoli dei paesi emergenti, i corsi possono presentare notevoli oscillazioni e - oltre alle incertezze di natura sociale, politica ed economica - si possono eventualmente riscontrare delle condizioni operative e normative che divergono dagli standard prevalenti nei paesi industrializzati. Le valute dei paesi emergenti possono sottostare a elevate oscillazioni dei tassi di cambio. Gli investimenti in obbligazioni ad alto rendimento e alto rischio presentano un carattere speculativo secondo l'interpretazione generale. Queste obbligazioni denotano un maggiore rischio di solvibilità, maggiori oscillazioni dei corsi e un maggiore rischio di perdita del capitale e dei ricavi correnti rispetto alle obbligazioni con una solvibilità superiore. Le investimenti in materie prime possono essere esposte a forti oscillazioni e improvvise fluttuazioni di lunga durata. Si possono verificare degli interventi diretti dei governi sui mercati delle materie prime. Tali interventi possono provocare notevoli oscillazioni dei prezzi delle varie materie prime. Gli investimenti in derivati sono spesso sottoposti ai rischi dei mercati sottostanti o degli strumenti di base nonché al rischio emittente, e comportano spesso maggiori rischi degli investimenti diretti. Vontobel Asset Management AG Telefon +41 (0)58 283 71 50 [email protected] www.vontobel.com/am Vontobel Fund - Swiss Mid and Small Cap Equity A CHF Vontobel Fund - gennaio 2017 2/2