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IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE, MANTENERE E RIDURRE I COSTI DEI FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE L’EVOLUZIONE DELLA PROFESSIONE: NUOVE OPPORTUNITÀ DI BUSINESS Augusto Gilioli - Ragioniere Commercialista - Ordine di Reggio Emilia SOMMARIO Finanziare le imprese: quadro strategico di riferimento, finanziabile/non finanziabile Finanziare le imprese: elementi di collocamento nel quadro strategico Rating Aziendale: riclassificazione CEBI Rating Finanziario: Valutazione su base dati SIC Rating Bancario: Gestione del rischio di fallimento della banca ed effetti della diversificazione Conclusione : invito all’azione IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 2 FINANZIARE LE IMPRESE QUADRO STRATEGICO DI RIFERIMENTO NON Finanziabile Sicuramente Non Finanziabili Forse Non Finanziabili IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE Finanziabile Forse Finanziabili Sicuramente Finanziabili © EVOFINANCE 3 FINANZIARE LE IMPRESE QUADRO STRATEGICO DI RIFERIMENTO IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 4 FINANZIARE LE IMPRESE QUADRO STRATEGICO DI RIFERIMENTO IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 5 FINANZIARE LE IMPRESE QUADRO STRATEGICO DI RIFERIMENTO IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 6 FINANZIARE LE IMPRESE QUADRO STRATEGICO DI RIFERIMENTO AREA DI INTERVENTO IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 7 FINANZIARE LE IMPRESE QUADRO STRATEGICO DI RIFERIMENTO Oltre 4 milioni di imprese con meno di 9 dipendenti di cui oltre 1 milioni e 800 mila imprese affidate che hanno un affidato medio di circa 500.000 euro AREA DI INTERVENTO IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 8 FINANZIARE LE IMPRESE ELEMENTI VALUTATIVI Rating Aziendale Rating Finanziario Rating Bancario IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 9 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING AZIENDALE Rating Aziendale (Bilanci) • Sostenibilità economico-patrimoniale del business dell’impresa • Capacità dell’impresa di rimborsare il debito nei confronti di terzi nel tempo prestabilito • Valutazione sul grado di rischio della concessione di credito all’impresa IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 10 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING AZIENDALE Riclassificazione Standard INDICI DI REDDITIVITÀ INDICI PATRIMONIALI E DI LIQUIDITÀ ROE (Return in Equity) INDIPENDENZA FINANZIARIA ROI MARGINE DI STRUTTURA PRIMARIO E SECONDARIO (Return on Investment) ROS (Return on Sales) INDICE DI RESPONSABILITÀ MOL (Margine Operativo Lordo) INDICE DI LIQUIDITÀ O TESORERIA IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 11 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING AZIENDALE Riclassificazione CeBi (Centrale Bilanci) • Standard per l’analisi storica e prospettica del profilo economico-finanziario delle imprese • Accessibile a tutte le banche IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 12 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING AZIENDALE Riclassificazione Standard Riclassificazione CeBi Su 1.000 imprese che risultano dai dati tradizionali «finanziabili», oltre 400 risultano «non finanziabili» dal punto di vista del Rating Aziendale CeBi IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 13 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING FINANZIARIO Rating Finanziario • Analisi andamentale • Monitoraggio del rapporto dell’impresa con tutto il ceto creditorio bancario • Valutazione del merito creditizio, analisi e gestione del rischio di credito IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 14 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING FINANZIARIO Per il 95% delle micro, piccole e medie imprese italiane, il riferimento unico della banca è quello derivante dall’analisi dei dati forniti dai Sistemi di Informazioni Creditizie (SIC) I SIC sono banche dati che raccolgono e monitorano informazioni relative a richieste/rapporti di credito IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 15 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING FINANZIARIO • • • • Centrale Rischi CRIF Experian Cerved Information Service ... Ampliamo le nostre analisi con i dati rivenienti dai SIC IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 16 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING BANCARIO Rating Bancario (Rating Interno) • Calcolo del Rischio di Credito Il Rating Bancario è regolamentato dal «Nuovo accordo sui requisiti minimi di capitale», meglio noto come Basilea III L’accordo è nato per garantire maggiore solidità ed efficienza al sistema bancario a livello internazionale IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 17 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING BANCARIO Basilea III è un insieme articolato di provvedimenti di riforma, predisposto dal Comitato di Basilea per la vigilanza bancaria al fine di rafforzare la regolamentazione, la vigilanza e la gestione del rischio del settore bancario. Tali provvedimenti mirano a: • migliorare la capacità del settore bancario di assorbire shock derivanti da tensioni economiche e finanziarie, indipendentemente dalla loro origine; • migliorare la gestione del rischio e la governance; • rafforzare la trasparenza e l'informativa delle banche. IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 18 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING BANCARIO Sistemi di valutazione • Metodo Standard (utilizzo rating esterni o Basilea I) • Internal Rating Based (IRB) • Base (FIRB) • Avanzato (AIRB) IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 19 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING BANCARIO Sistemi di valutazione Riduzione del rischio di fallimento della banca Attività di diversificazione • Settoriale • Territoriale • …. IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 20 ELEMENTI STRATEGICI PER IL FINANZIAMENTO DELLE IMPRESE RATING BANCARIO Dobbiamo ampliare la platea degli interlocutori finanziari IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 21 CONCLUSIONI Allineiamo le nostre conoscenze e quelle dei nostri clienti alle regole a cui il sistema bancario obbligatoriamente deve rispondere IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 22 CONCLUSIONI SI CAPIRANNO MAI??? IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 23 CONCLUSIONI IMPARIAMO A PARLARE LA STESSA LINGUA IL COMMERCIALISTA COME FATTORE CHIAVE NELL’OTTENERE I FINANZIAMENTI ALLE IMPRESE © EVOFINANCE 24
