Nota di Sintesi - Banco Popolare
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Nota di Sintesi - Banco Popolare
127$',6,17(6, /DSUHVHQWHQRWDGLVLQWHVLqUHGDWWDLQFRQIRUPLWjDTXDQWRSUHYLVWRGDOO¶DUWLFRORVHFRQGR FRPPDGHOOD'LUHWWLYD3URVSHWWL'LUHWWLYD&(GLVHJXLWR³'LUHWWLYD3URVSHWWL´H GHYH HVVHUH OHWWD FRPH XQ LQWURGX]LRQH DO 3URVSHWWR GL %DVH UHODWLYR DOOH 2EEOLJD]LRQL GHVFULWWH GL VHJXLWR /D SUHVHQWH QRWD GL VLQWHVL VL ULIHULVFH HVFOXVLYDPHQWH DG 2EEOLJD]LRQL FRQ XQ YDORUH QRPLQDOH LQIHULRUH D HXUR 4XDOVLDVL GHFLVLRQH GL LQYHVWLUH QHOOH 2EEOLJD]LRQL GHYH EDVDUVL VXOO HVDPH GHOO¶LQWHUR 3URVSHWWR GL %DVH LQFOXVL L GRFXPHQWL LQFRUSRUDWLPHGLDQWHULIHULPHQWR $ VHJXLWR GHOO¶LPSOHPHQWD]LRQH GHOOH GLVSRVL]LRQL ULOHYDQWL GHOOD 'LUHWWLYD 3URVSHWWL QHJOL 6WDWL0HPEULGHOO¶8QLRQH(XURSHDQHVVXQDUHVSRQVDELOLWjFLYLOHJUDYHUjVXOO¶(PLWWHQWHRVXO *DUDQWH D VHFRQGD GHL FDVL SHU TXDQWR FRQWHQXWR HVFOXVLYDPHQWH QHOOD SUHVHQWH QRWD GL VLQWHVL FRPSUHVD OD UHODWLYD WUDGX]LRQH D PHQR FKH OD QRWD GL VLQWHVL ULVXOWL IXRUYLDQWH LPSUHFLVD R LQFRHUHQWH VH OHWWD LQVLHPH DOOH DOWUH SDUWL GHO 3URVSHWWR GL %DVH 4XDORUD VLD SURSRVWR XQ ULFRUVR GLQDQ]L DOO¶DXWRULWj JLXGL]LDULD GL XQR 6WDWR 0HPEUR GHOO¶8QLRQH (XURSHDLQPHULWRDOOHLQIRUPD]LRQLFRQWHQXWHQHO3URVSHWWRGL%DVHO¶LQYHVWLWRUHULFRUUHQWH SRWUHEEHHVVHUHWHQXWRDQRUPDGHOGLULWWRQD]LRQDOHDSSOLFDELOHQHOOR6WDWR0HPEURLQFXL O¶D]LRQH q HVHUFLWDWD D VRVWHQHUH OH VSHVH GL WUDGX]LRQH GHO 3URVSHWWR GL %DVH SULPD GHOO¶LQL]LRGHOSURFHGLPHQWR ,WHUPLQLHOHHVSUHVVLRQLFRQODOHWWHUDPDLXVFRODQRQDOWULPHQWLGHILQLWLQHOODSUHVHQWHQRWD GL VLQWHVL GHYRQR LQWHQGHUVL QHOOR VWHVVR VLJQLILFDWR ORUR DWWULEXLWR QHO ³5HJRODPHQWR GHO SUHVWLWR2EEOLJD]LRQDULR´ '(6&5,=,21(*(1(5$/('(*/,(0,77(17, Barclays Bank PLC (la “%DQFD”) è una società di capitali (“SXEOLF OLPLWHG FRPSDQ\”) registrata in Inghilterra e Galles con numero di registrazione 1026167. La responsabilità dei membri della Banca è limitata. La sede legale dell’Emittente è in 1 Churchill Place, Londra, E14 5HP, Regno Unito ed il numero di telefono è 0044 (0) 20 7116 1000. La Banca è stata costituita il 7 agosto 1925 ai sensi del &RORQLDO%DQN$FWdel 1925 ed il 4 ottobre 1971 è stata registrata come società per azioni (“FRPSDQ\OLPLWHGE\VKDUHV”) ai sensi dei &RPSDQLHV$FW in vigore dal 1948 al 1967. Ai sensi del %DUFOD\V%DQN$FWdel 1984, il 1° gennaio 1985 la Banca è stata ri-registrata come una società di capitali (“SXEOLFOLPLWHGFRPSDQ\”) e la propria denominazione giuridica è stata modificata da "Barclays Bank International Limited" a "Barclays Bank PLC". La Banca, insieme con le proprie società controllate (congiuntamente, di seguito, il "*UXSSR") presta servizi finanziari a livello globale e svolge principalmente attività bancaria nei confronti di privati (UHWDLO EDQNLQg) e di carattere commerciale (FRPPHUFLDO EDQNLQJ), attività di emissione di carte di credito, di LQYHVWPHQWEDQNLQJ, servizi di gestione di patrimoni (ZHDOWKPDQDJHPHQW) e di gestione degli investimenti. Il Gruppo è un primario operatore in molteplici paesi del mondo. L’intero capitale sociale emesso della Banca è detenuto da Barclays PLC, ultima controllante del Gruppo e una delle più grandi società di servizi finanziari nel mondo quanto a capitalizzazione di mercato. Alle obbligazioni a breve termine non garantite della Banca è stato attribuito un rating pari ad “A-1+” da parte di Standard & Poor’s, “P-1” da parte di Moody’s e “F1+” da parte di Fitch 1 Ratings Limited ed alle obbligazioni a lungo termine della Banca è stato attribuito un rating pari ad “ AA” da parte di Standard & Poor’ s, “ Aa1” da parte di Moody’ s e “ AA+” da parte Fitch Ratings Limited. A partire dal 2005 il Gruppo redige i propri rendiconti finanziari sulla base dei principi contabili internazionali (International Financial Reporting Standards, di seguito “ ,)56” ). Sulla base dei dati finanziari infra-annuali non sottoposti a revisione contabile al e per il periodo chiuso al 30 giugno 2005, redatti nell’ osservanza degli IFRS, il Gruppo ha realizzato attivi pari a £850.388 milioni, finanziamenti ed anticipazioni totali netti pari a £272.348 milioni, depositi totali di £302.253 milioni e un patrimonio netto totale pari a £22.050 milioni (incluse le partecipazioni di minoranza pari a £200 milioni). Gli utili prima della deduzione delle tasse del Gruppo per il periodo chiuso al 30 giugno 2005 erano pari a £2.690 milioni dopo aver applicato una perdita da svalutazione di prestiti e altre anticipazioni e poste per rischi di credito pari a £706 milioni. I rendiconti finanziari del Gruppo per l’ esercizio sociale chiuso al 31 dicembre 2004 sono stati sottoposti a revisione contabile e sono stati redatti nell’ osservanza dei principi contabili generalmente accolti nel Regno Unito (di seguito “ 8. *$$3” ). Su tale base, al 31 dicembre 2004, il Gruppo aveva attivi totali pari a £522.253 milioni, prestiti ed anticipazioni totali netti pari a £330.077 milioni, depositi totali pari a £328.742 milioni e finanziamenti soci pari a £18.271 milioni (inclusi £690 milioni di finanziamenti non-azionari). Il profitto prima della deduzione delle tasse ai sensi dell’ U.K. GAAP per l’ esercizio fiscale chiuso al 31 dicembre 2004 era pari a £4.612 milioni dopo aver applicato la deduzione derivante da poste per debiti non recuperabili o di dubbia riscossione pari a £1.091 milioni. Barclays Capital (Cayman) Limited ("%&&/") è stata costituita nelle Isole Cayman il 24 luglio 1989 con durata illimitata ed è stata registrata il 26 luglio 1989. BCCL opera ai sensi della legge delle Isole Cayman con responsabilità limitata. La sede legale di BCCL è presso gli uffici di Barclays Private Bank & Trust (Cayman) Limited, PO Box 487, Grand Cayman, Isole Cayman, Indie Occidentali. Il suo numero di registrazione è 32968. BCCL è una controllata diretta e interamente posseduta della Banca. BCCL è stata costituita con lo scopo di emettere obbligazioni, ZDUUDQWVe opzioni di acquisto e di vendita. E’ politica adottata dagli Amministratori di coprire interamente le responsabilità di BCCL derivanti dall’ emissione di obbligazioni e ZDUUDQWVemesse da BCCL. BCCL è residente ai fini fiscali nel Regno Unito. '(6&5,=,21(*(1(5$/('(/352*5$00$ In base al Programma, la Banca o BCCL, ferma restando la conformità alle leggi, regolamenti e direttive applicabili, potranno, di volta in volta, emettere Obbligazioni (denominate nelle valute specificate nelle Condizioni Definitive) ai sensi di un master issue and paying agency agreement stipulato il, o intorno al, 16 dicembre 2005 (così come modificato ed integrato di volta in volta) tra gli Emittenti, JPMorgan Chase Bank, N.A. (in qualità di "$JHQWH SHU O (PLVVLRQHHSHUL3DJDPHQWL", "5HJLVWUDU" e "$JHQWHSHULO7UDVIHULPHQWR"), la Banca e Barclays Capital Securities Limited (ciascuno in qualità di "$JHQWHSHUOD'HWHUPLQD]LRQH"), JPMorgan Chase Bank, N.A., filiale di New York in qualità di agente per il pagamento, agente per il trasferimento e registrar (l’ "$JHQWHGL1HZ<RUN") ed il Garante, (il "0DVWHU 2 ,VVXH DQG 3D\LQJ $JHQF\ $JUHHPHQW"). Una sintesi del Programma e dei tipi di Obbligazioni è riportata nel successivo paragrafo “ Sintesi del Programma e Obbligazioni” . I termini e le condizioni per ciascuna Obbligazione sono riportati nel Regolamento, come modificato e integrato dalle Condizioni Definitive applicabili in relazione a ciascuna Serie di Obbligazioni ed incluse nei rilevanti 7HPSRUDU\ *OREDO 1RWH (Certificati Globali Temporanei), 3HUPDQHQW*OREDO1RWH(Certificati Globali Permanenti) (ciascuno una “ *OREDO 1RWH” ) o nell’ Obbligazione definitiva, a seconda dei casi. Tali Condizioni Definitive saranno consegnate all' Agente per l' Emissione e per i Pagamenti alla, o prima della, data di emissione di tali Serie di Obbligazioni e saranno altresì consegnate al Mercato Regolamentato Rilevante se le Serie di Obbligazioni sono quotate. Il presente Prospetto di Base e le relative Condizioni Definitive sono validi solo per emettere e, ove previsto, quotare Obbligazioni presso la Borsa di Londra (/RQGRQ 6WRFN ([FKDQJH) e/o presso qualunque altro mercato regolamentato sul quale una Serie particolare di Obbligazioni dovrà essere quotata, per un valore nominale massimo complessivo che, ove aggiunto al valore nominale complessivo allora in circolazione di tutte le Obbligazioni precedentemente o contemporaneamente emesse ai sensi del Programma (escluse a tale scopo, le Obbligazioni che devono essere rimborsate nel relativo giorno di calcolo), non superi £40.000.000.000,00 o il suo equivalente in altra valuta. Di seguito sono riportati i principali documenti stipulati in relazione alla creazione del Programma e all' emissione delle Obbligazioni ai sensi dello stesso: 1. il Master Issue and Paying Agency Agreement, che stabilisce le modalità per la nomina, nonché gli obblighi e i doveri, dell' Agente per l' Emissione e per i Pagamenti, degli Agenti per il Pagamento, del Registrar, degli Agenti per il Trasferimento, dell' Agente per la Determinazione nonché le procedure per l' emissione delle Obbligazioni (incluse le Global Notes e le Obbligazioni definitive); 2. il Master Subscription Agreement, che stabilisce i dettagli e le procedure per la sottoscrizione di ciascuna emissione di Obbligazioni ai sensi del Programma; 3. la Garanzia, ai sensi della quale il Garante si è impegnato a garantire gli obblighi di pagamento di BCCL in relazione a ciascuna delle Obbligazioni emesse ai sensi del Programma; e 4. il Deed of Covenant, che attribuisce agli Obbligazionisti alcuni diritti in via diretta nei confronti dell’ Emittente in alcune circostanze limitate, come illustrato nel successivo paragrafo “ Forma delle Obbligazioni” . Le copie di tutti i suddetti documenti sono disponibili secondo quanto descritto nel successivo paragrafo intitolato "Informazioni Generali – Documenti Accessibili per la Visione", e gli Obbligazionisti hanno diritto a beneficiare di, sono vincolati da e devono ritenersi informati di, tutte le disposizioni contenute in tali documenti e nelle Condizioni Definitive applicabili. ,/352*5$00$(/(2%%/,*$=,21, (PLWWHQWL Barclays Bank PLC Barclays Capital (Cayman) Limited (emissioni coperte dalla garanzia della Banca) 3 *DUDQWH Barclays Bank PLC con riferimento alle emissioni di Obbligazioni da parte di BCCL 0DQDJHUV Barclays Bank PLC e qualsiasi altro Manager specificato nelle Condizioni Definitive rilevanti $JHQWHSHUO (PLVVLRQHHSHUL3DJDPHQWL JPMorgan Chase Bank, N.A. 5HJLVWUDUH$JHQWHSHULO7UDVIHULPHQWR $JHQWHSHUOD'HWHUPLQD]LRQH Barclays Capital Securities Limited e/o Barclays Bank PLC (e qualsiasi altro Agente per la Determinazione) come specificato nelle Condizioni Definitive rilevanti $JHQWHGL1HZ<RUN JPMorgan Chase Bank, N.A., Filiale di New York 9DORUHQRPLQDOHFRPSOHVVLYRPDVVLPR Fino a £40.000.000.000 (o il suo equivalente in altre valute calcolate secondo quanto qui descritto) in circolazione in qualunque momento 4XRWD]LRQH Le Obbligazioni emesse ai sensi del Programma possono essere quotate presso la Borsa di Londra (/RQGRQ6WRFN([FKDQJH) e/o presso qualunque altro mercato regolamentato riconosciuto. Le Condizioni Definitive relative a ciascuna Serie di Obbligazioni specificheranno in quale mercato regolamentato debbano essere eventualmente quotate le Obbligazioni. Alcune Serie di Obbligazioni potrebbero non essere quotate in alcun mercato 3UH]]RGL(PLVVLRQH Le Obbligazioni potranno essere emesse sulla base di un pagamento totale o parziale e ad un prezzo di emissione che sia alla pari, al di sotto o al di sopra della pari 6FDGHQ]H Qualsiasi scadenza sarà prevista nell’ osservanza di tutti i requisiti legali e/o regolamentari e/o delle banche centrali applicabili /HJJHDSSOLFDELOH Le Obbligazioni saranno regolate dalla legge del Regno Unito Le tipologie di Obbligazioni che possono essere emesse ai sensi del Programma comprenderanno le seguenti Obbligazioni: 4 (i) 2EEOLJD]LRQL&ROOHJDWHDG$]LRQL, titoli relativi ad un investimento azionario; (ii) 2EEOLJD]LRQLVX,QGLFH6LQJROR, titoli relativi ad un particolare indice; (iii) 2EEOLJD]LRQL&ROOHJDWHDGXQ3DQLHUHGL$]LRQL, titoli relativi ad un paniere di investimenti azionari; (iv) 2EEOLJD]LRQLVXXQ3DQLHUHGL,QGLFL, titoli relativi ad un paniere di indici; (v) 2EEOLJD]LRQL&ROOHJDWHD9DOXWH, titoli relativi ad una particolare valuta o coppia di valute; (vi) 2EEOLJD]LRQL&ROOHJDWHD&UHGLWR, titoli relativi ad un credito di una o più Entità di Riferimento, ad un Obbligo di Riferimento o ad un paniere di Obblighi di Riferimento; e (vii) 2EEOLJD]LRQL&ROOHJDWHD0HUFL, titoli relativi ad una o più materie prime oppure ad uno o più indici che includono diverse materie prime. Altre tipologie di Obbligazioni potranno essere emesse di volta in volta ai sensi del Programma. Tali altre Obbligazioni saranno definite "2EEOLJD]LRQL 1RQ 6WDQGDUG" e le Condizioni Definitive concernenti l' emissione di tali Obbligazioni Non Standard specificheranno tutti i termini e le condizioni ad esse applicabili, che possono includere o non includere alcuni o tutti i termini e le condizioni enunciati nel Regolamento allegato al Prospetto di Base. 5